國有企業(yè)改制整體評估，應同時關(guān)注那些帳齡長的、無法支付或無具體支付對象的債務，分不同情況，用剝離上移；評估為零；報告揭示等辦法處理。
國有企業(yè)改制，一般都是整體產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓，故包含企業(yè)的所有資產(chǎn)和負債。在審計、評估過程中，企業(yè)原經(jīng)營者包括有收購意向的買方，都會對企業(yè)存在的不良不實資產(chǎn)提出疑問，如帳齡長的，回收困難的應收帳款、其他應收款、預付帳款；呆滯積壓的存貨；閑置的設備等等。要求審計、評估機構(gòu)客觀、真實反映這些不良不實資產(chǎn)的實際價格，有些明確提出不接受這些不良不實資產(chǎn)，要求上級單位另行處置。
的確在一些國有老企業(yè)，由于歷史原因，或多或少都存在一些不良不實資產(chǎn)。如果不能正確反映這些不良不實資產(chǎn)，仍將其作為正常的資產(chǎn)出售給購買方顯然是不公平的，故在審計、評估過程中，中介機構(gòu)、上級單位都會關(guān)注這個問題，并以核銷、剝離、按變現(xiàn)凈值評估等方法加以解決。
須強調(diào)的是，現(xiàn)在一般以凈資產(chǎn)評估值作為企業(yè)掛牌交易基價，形成凈資產(chǎn)的二大要素：資產(chǎn)和負債，二者對凈資產(chǎn)價值同樣重要的作用。 但是，對企業(yè)應付款項等債務的審計、評估中，有時會忽略不需支付的負債。我們在評估實踐中體會到，若不對那些帳齡長的、無法支付或無具體支付對象的債務進行關(guān)注，并給予合理的處理，會影響企業(yè)凈資產(chǎn)價值，也會造成國有資產(chǎn)的流失。
要特別說明的是一個企業(yè)整體轉(zhuǎn)讓后，對出讓方來說不是持續(xù)經(jīng)營，是終止經(jīng)營。而對企業(yè)本身來說應該是持續(xù)經(jīng)營，企業(yè)的會計處理仍按持續(xù)經(jīng)營的假設進行。這是事物的二個方面，我們在審計、評估過程中，要充分認識、理解這二方面，把兼顧這二個方面貫穿于審計、評估的始終。對企業(yè)的負債評估也應以這二方面考慮為出發(fā)點。
新頒布的“企業(yè)會計準則”定義負債是指企業(yè)過去的交易或者事項形成的、預期會導致經(jīng)濟利益流出企業(yè)的現(xiàn)實義務。確認負債應同時滿足以下條件：一是與該義務有關(guān)的經(jīng)濟利益很可能流出企業(yè)；二是未來流出的經(jīng)濟利益的金額能夠可靠地計量。 負債是企業(yè)的一項現(xiàn)存義務,通常情況下是以通過承擔這種經(jīng)濟義務而取得某項資產(chǎn)或接受某項勞務,并以犧牲未來的經(jīng)濟利益作為代價。從廣義的權(quán)益概念看，負債屬于權(quán)益的范疇，在資產(chǎn)負債表上，負債和所有者權(quán)益合計等于企業(yè)的總資產(chǎn)。因此正確、合理地確認、計量負債，對于正確地反映企業(yè)的財務狀況具有重要的意義。同理，對于目前采用成本加和法評估企業(yè)整體價值的評估過程中，正確、合理地確認負債，對于正確反映企業(yè)凈資產(chǎn)值同樣具有重要意義。
哪些負債，在企業(yè)改制評估中需重點關(guān)注的呢，上海電氣資產(chǎn)管理有限公司把它歸納為“ 三類半”：
第一類：帳令長的應付款（一般取三年以上），無償付對象或債權(quán)人法人資格已不存在的應付款項；
第二類：應付集團控股公司、上級公司及國有關(guān)聯(lián)企業(yè)非經(jīng)營性債務、應付利潤；
第三類：職工權(quán)益性債務，如公積金、社會保險費、集資款等；
半類：集團和上級公司進行擔保的負債。
企業(yè)的債務一般分為經(jīng)營性債務（貨款）、金融債務（長、短期借款），職工勞動性、福利性、保障性債務（應付福利費、應付工資、應繳納社保費、公積金），其他債務（應交稅金、應付利潤、其他應付款項等）。這些債務中有些隨著經(jīng)營期的增長，形成長期不償付的債務；有些因債權(quán)人法人資格的滅失，已不需支付或無法支付；有些隨著企業(yè)改制，職工與原企業(yè)脫離勞動關(guān)系，形成無具體支付對象的債務；有些國有關(guān)聯(lián)企業(yè)的債務及欠交的原職工社保費等，隨著企業(yè)產(chǎn)權(quán)主體的變更會成為國有出讓方的或有損失和風險。但在實際操作中，要將上述負債通過評估調(diào)整，或評估為零，難度很高。主要是：1、依據(jù)不足，取證困難；2、資產(chǎn)占有方，包括我們資產(chǎn)評估師都認為往來帳應以審定數(shù)為準，評估不必再調(diào)整。3、有些已超過了評估考慮的范圍，如上述的“半類”負債。
我們認為對負債的評估除了認真貫徹《資產(chǎn)評估操作規(guī)范意見（試行）》及市資產(chǎn)評審中心《關(guān)于企業(yè)資產(chǎn)評估中應注意的若干問題（2005）》的有關(guān)規(guī)定外，還掌握一個對等原則：與同類資產(chǎn)對等處理；采用溝通的方法：在評估過程中不斷與審計、企業(yè)及其上級公司溝通，以解決“三類半”負債的評估問題。具體做法是：
1、若企業(yè)上級公司明確企業(yè)帳齡長的應收帳款除符合有關(guān)規(guī)定在審計評估時核銷外，其余保留帳面。我們一般將帳齡長的應付帳款亦保留帳面，同時在評估報告中對帳齡三年以上的應收帳款、應付帳款合計額分別揭示，供出讓方和受讓方在定價時參考。若在評估中采用帳令分析法評估企業(yè)的應收帳款，評估師應同時考慮應付帳款的帳令問題，同一方法處理。
2、根據(jù)控股公司剝離資產(chǎn)、負債的批文，在評估前，與不良不實資產(chǎn)、不給改制企業(yè)的資產(chǎn)同步進行剝離，不納入范圍。如帳齡長的應付帳款、上級及關(guān)聯(lián)企業(yè)的債務等。同時按市國資委的要求在評估報告中說明。
3、對無具體支付對象的負債直接評估為零，如結(jié)余的應付福利費、教育經(jīng)費等；
4、采用在產(chǎn)權(quán)交易中明確受讓方受讓后即時支付或變更擔保方的方法加以解決。如應付集團及上級公司、關(guān)聯(lián)企業(yè)的非經(jīng)營性債務、應付利潤及上級公司擔保的金融債務。這些債務均由控股公司關(guān)注處理，評估人員可在評估過程中與企業(yè)的上級公司，特別是控股公司溝通，提請他們關(guān)注，或在報告中揭示。
如某通用設備廠2005年3月31日凈資產(chǎn)審計后帳面總資產(chǎn)8300余萬元，負債7100余萬元，其中有三年以上應收帳款1200萬元；呆滯存貨約460萬元；建筑物約30000平方米，帳面凈值約600萬元；土地無帳面值；三年以上應付帳款約800萬元；其他應付款中有欠社?？?0余萬元，教育經(jīng)費余額14萬元，應付上級公司借款320萬元；應付福利費余額近80萬元；短期借款共1000萬元，其中200萬元由上級公司擔保，800萬元以房地產(chǎn)抵押。評估師清查后，與企業(yè)及其上級公司多次匯報、溝通。最后經(jīng)集團控股公司批準的改制方案確定：企業(yè)帳令三年（含）以上應收、應付帳款全部剝離至上級公司；土地及建筑物上移集團控股公司；短期借款亦上移集團控股公司，由集團公司與有關(guān)銀行協(xié)商進行債務重組；應付社保欠款亦上移。評估師根據(jù)改制方案及經(jīng)批準的剝離、上移資產(chǎn)負債的批文，確定評估范圍，進行該企業(yè)價值評估。其中呆滯存貨按可利用價值或可變現(xiàn)價值評估；教育經(jīng)費和福利費屬結(jié)余額，無具體支付對象，評估為零。該評估報告經(jīng)市評審中心備案后，以凈資產(chǎn)評估值為基價，公開掛牌。轉(zhuǎn)讓條件中有一條注明：負債中欠хх(上級)公司320萬元，企業(yè)轉(zhuǎn)讓交易后與轉(zhuǎn)讓款同時支付。該企業(yè)因資產(chǎn)負債比較實最后順利轉(zhuǎn)讓，成功改制。
通過以上操作即能較公允地反映企業(yè)凈資產(chǎn)價值，又能防止企業(yè)交易后，由于新企業(yè)拖欠或不支付相應負債，對原出售國企的上級單位帶來風險或損失。
在負債中還有一項較特殊的債務—預收帳款。預收帳款從性質(zhì)上屬非貨幣性項目負債，是與企業(yè)收入相關(guān)的負債，表現(xiàn)為能在未來提供特定數(shù)量和質(zhì)量的實物資產(chǎn)或勞務的義務。隨著義務的實現(xiàn)，企業(yè)開具發(fā)票，即可轉(zhuǎn)入銷售收入。但是在評估中往往發(fā)現(xiàn)企業(yè)有些預收款長期宕帳。對這些宕帳的預收帳款要分析原因，區(qū)別對待：
第一種情況是有些企業(yè)預收帳款即應收帳款貸方余額，由于各種原因，使財務部門收到貨款與應收帳款無法一一對應銷帳，造成帳面借貸方分別宕帳，我們一般是將其與長期宕帳的應收帳款結(jié)合在一起考慮，處置。如某國有企業(yè)將進行改制，凈資產(chǎn)審計時將700多萬元三年以上的應收帳款全部轉(zhuǎn)入“待處理流動資產(chǎn)凈損失”，企業(yè)書面報告上級公司要求作為不良資產(chǎn)剝離。評估清查時發(fā)現(xiàn)該企業(yè)預收帳款余額400多萬元，其中帳令三年以上有200余萬，其實質(zhì)如上述為應收帳款貸方余額。顯然，如單獨將700多萬元應收帳款剝離是不合理的，正確的做法是應將700多萬元應收帳款與200多萬的預收帳款結(jié)合在一起考慮。
第二種情況是由于質(zhì)量或?qū)Ψ焦こ滔埋R等因素，造成合同中止，企業(yè)預收款宕帳，我們一般按會計制度有關(guān)規(guī)定，結(jié)合產(chǎn)品或勞務提供程度、成本結(jié)轉(zhuǎn)情況，進行調(diào)整處理。
第三種情況，企業(yè)產(chǎn)品已發(fā)出或勞務已提供，但由于某種原因未開具發(fā)票，故未轉(zhuǎn)結(jié)銷售，而對應成本已攤銷，我們在取得證據(jù)并經(jīng)企業(yè)認可后，直接評估為零。若企業(yè)成本與預收帳款分別宕帳，一般亦作調(diào)帳處理。
以上是本人在國企改制評估中對負債評估的一些認識和做法，我體會，整個過程溝通是很重要的，有些需請審計調(diào)整，更多的是由控股公司協(xié)調(diào)和實際操作。對應付帳款的剝離上移要慎重，可能會牽涉到工商管理部門和所得稅問題，在此特別提醒
國有企業(yè)改制，一般都是整體產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓，故包含企業(yè)的所有資產(chǎn)和負債。在審計、評估過程中，企業(yè)原經(jīng)營者包括有收購意向的買方，都會對企業(yè)存在的不良不實資產(chǎn)提出疑問，如帳齡長的，回收困難的應收帳款、其他應收款、預付帳款；呆滯積壓的存貨；閑置的設備等等。要求審計、評估機構(gòu)客觀、真實反映這些不良不實資產(chǎn)的實際價格，有些明確提出不接受這些不良不實資產(chǎn)，要求上級單位另行處置。
的確在一些國有老企業(yè)，由于歷史原因，或多或少都存在一些不良不實資產(chǎn)。如果不能正確反映這些不良不實資產(chǎn)，仍將其作為正常的資產(chǎn)出售給購買方顯然是不公平的，故在審計、評估過程中，中介機構(gòu)、上級單位都會關(guān)注這個問題，并以核銷、剝離、按變現(xiàn)凈值評估等方法加以解決。
須強調(diào)的是，現(xiàn)在一般以凈資產(chǎn)評估值作為企業(yè)掛牌交易基價，形成凈資產(chǎn)的二大要素：資產(chǎn)和負債，二者對凈資產(chǎn)價值同樣重要的作用。 但是，對企業(yè)應付款項等債務的審計、評估中，有時會忽略不需支付的負債。我們在評估實踐中體會到，若不對那些帳齡長的、無法支付或無具體支付對象的債務進行關(guān)注，并給予合理的處理，會影響企業(yè)凈資產(chǎn)價值，也會造成國有資產(chǎn)的流失。
要特別說明的是一個企業(yè)整體轉(zhuǎn)讓后，對出讓方來說不是持續(xù)經(jīng)營，是終止經(jīng)營。而對企業(yè)本身來說應該是持續(xù)經(jīng)營，企業(yè)的會計處理仍按持續(xù)經(jīng)營的假設進行。這是事物的二個方面，我們在審計、評估過程中，要充分認識、理解這二方面，把兼顧這二個方面貫穿于審計、評估的始終。對企業(yè)的負債評估也應以這二方面考慮為出發(fā)點。
新頒布的“企業(yè)會計準則”定義負債是指企業(yè)過去的交易或者事項形成的、預期會導致經(jīng)濟利益流出企業(yè)的現(xiàn)實義務。確認負債應同時滿足以下條件：一是與該義務有關(guān)的經(jīng)濟利益很可能流出企業(yè)；二是未來流出的經(jīng)濟利益的金額能夠可靠地計量。 負債是企業(yè)的一項現(xiàn)存義務,通常情況下是以通過承擔這種經(jīng)濟義務而取得某項資產(chǎn)或接受某項勞務,并以犧牲未來的經(jīng)濟利益作為代價。從廣義的權(quán)益概念看，負債屬于權(quán)益的范疇，在資產(chǎn)負債表上，負債和所有者權(quán)益合計等于企業(yè)的總資產(chǎn)。因此正確、合理地確認、計量負債，對于正確地反映企業(yè)的財務狀況具有重要的意義。同理，對于目前采用成本加和法評估企業(yè)整體價值的評估過程中，正確、合理地確認負債，對于正確反映企業(yè)凈資產(chǎn)值同樣具有重要意義。
哪些負債，在企業(yè)改制評估中需重點關(guān)注的呢，上海電氣資產(chǎn)管理有限公司把它歸納為“ 三類半”：
第一類：帳令長的應付款（一般取三年以上），無償付對象或債權(quán)人法人資格已不存在的應付款項；
第二類：應付集團控股公司、上級公司及國有關(guān)聯(lián)企業(yè)非經(jīng)營性債務、應付利潤；
第三類：職工權(quán)益性債務，如公積金、社會保險費、集資款等；
半類：集團和上級公司進行擔保的負債。
企業(yè)的債務一般分為經(jīng)營性債務（貨款）、金融債務（長、短期借款），職工勞動性、福利性、保障性債務（應付福利費、應付工資、應繳納社保費、公積金），其他債務（應交稅金、應付利潤、其他應付款項等）。這些債務中有些隨著經(jīng)營期的增長，形成長期不償付的債務；有些因債權(quán)人法人資格的滅失，已不需支付或無法支付；有些隨著企業(yè)改制，職工與原企業(yè)脫離勞動關(guān)系，形成無具體支付對象的債務；有些國有關(guān)聯(lián)企業(yè)的債務及欠交的原職工社保費等，隨著企業(yè)產(chǎn)權(quán)主體的變更會成為國有出讓方的或有損失和風險。但在實際操作中，要將上述負債通過評估調(diào)整，或評估為零，難度很高。主要是：1、依據(jù)不足，取證困難；2、資產(chǎn)占有方，包括我們資產(chǎn)評估師都認為往來帳應以審定數(shù)為準，評估不必再調(diào)整。3、有些已超過了評估考慮的范圍，如上述的“半類”負債。
我們認為對負債的評估除了認真貫徹《資產(chǎn)評估操作規(guī)范意見（試行）》及市資產(chǎn)評審中心《關(guān)于企業(yè)資產(chǎn)評估中應注意的若干問題（2005）》的有關(guān)規(guī)定外，還掌握一個對等原則：與同類資產(chǎn)對等處理；采用溝通的方法：在評估過程中不斷與審計、企業(yè)及其上級公司溝通，以解決“三類半”負債的評估問題。具體做法是：
1、若企業(yè)上級公司明確企業(yè)帳齡長的應收帳款除符合有關(guān)規(guī)定在審計評估時核銷外，其余保留帳面。我們一般將帳齡長的應付帳款亦保留帳面，同時在評估報告中對帳齡三年以上的應收帳款、應付帳款合計額分別揭示，供出讓方和受讓方在定價時參考。若在評估中采用帳令分析法評估企業(yè)的應收帳款，評估師應同時考慮應付帳款的帳令問題，同一方法處理。
2、根據(jù)控股公司剝離資產(chǎn)、負債的批文，在評估前，與不良不實資產(chǎn)、不給改制企業(yè)的資產(chǎn)同步進行剝離，不納入范圍。如帳齡長的應付帳款、上級及關(guān)聯(lián)企業(yè)的債務等。同時按市國資委的要求在評估報告中說明。
3、對無具體支付對象的負債直接評估為零，如結(jié)余的應付福利費、教育經(jīng)費等；
4、采用在產(chǎn)權(quán)交易中明確受讓方受讓后即時支付或變更擔保方的方法加以解決。如應付集團及上級公司、關(guān)聯(lián)企業(yè)的非經(jīng)營性債務、應付利潤及上級公司擔保的金融債務。這些債務均由控股公司關(guān)注處理，評估人員可在評估過程中與企業(yè)的上級公司，特別是控股公司溝通，提請他們關(guān)注，或在報告中揭示。
如某通用設備廠2005年3月31日凈資產(chǎn)審計后帳面總資產(chǎn)8300余萬元，負債7100余萬元，其中有三年以上應收帳款1200萬元；呆滯存貨約460萬元；建筑物約30000平方米，帳面凈值約600萬元；土地無帳面值；三年以上應付帳款約800萬元；其他應付款中有欠社?？?0余萬元，教育經(jīng)費余額14萬元，應付上級公司借款320萬元；應付福利費余額近80萬元；短期借款共1000萬元，其中200萬元由上級公司擔保，800萬元以房地產(chǎn)抵押。評估師清查后，與企業(yè)及其上級公司多次匯報、溝通。最后經(jīng)集團控股公司批準的改制方案確定：企業(yè)帳令三年（含）以上應收、應付帳款全部剝離至上級公司；土地及建筑物上移集團控股公司；短期借款亦上移集團控股公司，由集團公司與有關(guān)銀行協(xié)商進行債務重組；應付社保欠款亦上移。評估師根據(jù)改制方案及經(jīng)批準的剝離、上移資產(chǎn)負債的批文，確定評估范圍，進行該企業(yè)價值評估。其中呆滯存貨按可利用價值或可變現(xiàn)價值評估；教育經(jīng)費和福利費屬結(jié)余額，無具體支付對象，評估為零。該評估報告經(jīng)市評審中心備案后，以凈資產(chǎn)評估值為基價，公開掛牌。轉(zhuǎn)讓條件中有一條注明：負債中欠хх(上級)公司320萬元，企業(yè)轉(zhuǎn)讓交易后與轉(zhuǎn)讓款同時支付。該企業(yè)因資產(chǎn)負債比較實最后順利轉(zhuǎn)讓，成功改制。
通過以上操作即能較公允地反映企業(yè)凈資產(chǎn)價值，又能防止企業(yè)交易后，由于新企業(yè)拖欠或不支付相應負債，對原出售國企的上級單位帶來風險或損失。
在負債中還有一項較特殊的債務—預收帳款。預收帳款從性質(zhì)上屬非貨幣性項目負債，是與企業(yè)收入相關(guān)的負債，表現(xiàn)為能在未來提供特定數(shù)量和質(zhì)量的實物資產(chǎn)或勞務的義務。隨著義務的實現(xiàn)，企業(yè)開具發(fā)票，即可轉(zhuǎn)入銷售收入。但是在評估中往往發(fā)現(xiàn)企業(yè)有些預收款長期宕帳。對這些宕帳的預收帳款要分析原因，區(qū)別對待：
第一種情況是有些企業(yè)預收帳款即應收帳款貸方余額，由于各種原因，使財務部門收到貨款與應收帳款無法一一對應銷帳，造成帳面借貸方分別宕帳，我們一般是將其與長期宕帳的應收帳款結(jié)合在一起考慮，處置。如某國有企業(yè)將進行改制，凈資產(chǎn)審計時將700多萬元三年以上的應收帳款全部轉(zhuǎn)入“待處理流動資產(chǎn)凈損失”，企業(yè)書面報告上級公司要求作為不良資產(chǎn)剝離。評估清查時發(fā)現(xiàn)該企業(yè)預收帳款余額400多萬元，其中帳令三年以上有200余萬，其實質(zhì)如上述為應收帳款貸方余額。顯然，如單獨將700多萬元應收帳款剝離是不合理的，正確的做法是應將700多萬元應收帳款與200多萬的預收帳款結(jié)合在一起考慮。
第二種情況是由于質(zhì)量或?qū)Ψ焦こ滔埋R等因素，造成合同中止，企業(yè)預收款宕帳，我們一般按會計制度有關(guān)規(guī)定，結(jié)合產(chǎn)品或勞務提供程度、成本結(jié)轉(zhuǎn)情況，進行調(diào)整處理。
第三種情況，企業(yè)產(chǎn)品已發(fā)出或勞務已提供，但由于某種原因未開具發(fā)票，故未轉(zhuǎn)結(jié)銷售，而對應成本已攤銷，我們在取得證據(jù)并經(jīng)企業(yè)認可后，直接評估為零。若企業(yè)成本與預收帳款分別宕帳，一般亦作調(diào)帳處理。
以上是本人在國企改制評估中對負債評估的一些認識和做法，我體會，整個過程溝通是很重要的，有些需請審計調(diào)整，更多的是由控股公司協(xié)調(diào)和實際操作。對應付帳款的剝離上移要慎重，可能會牽涉到工商管理部門和所得稅問題，在此特別提醒