第三節(jié) 負債資金的籌集
負債是企業(yè)所承擔的能以貨幣計量、需以資產(chǎn)或勞務償付的債務。企業(yè)通過銀行借款、發(fā)行債券、融資租賃、商業(yè)信用等方式籌集的資金屬于企業(yè)的負債。由于負債要歸還本金和利息，因而稱為企業(yè)的借入資金或債務資金。
一、銀行借款
銀行借款是指企業(yè)根據(jù)借款合同向銀行或非銀行金融機構(gòu)借入的需要還本付息的款項。
(一)銀行借款的種類
1.按借款期限長短分
按借款期限長短可分為短期借款和長期借款。短期借款是指借款期限在1年以內(nèi)的借款;長期借款是指借款期限在1年以上的借款。
2.按借款擔保條件分
按借款擔保條件可分為信用借款、擔保借款和票據(jù)貼現(xiàn)。
3.按借款用途分
按借款用途可分為基本建設借款、專項借款和流動資金借款。
4.按提供貸款的機構(gòu)分
按提供貸款的機構(gòu)可分為政策性銀行貸款和商業(yè)性銀行貸款。
(二)銀行借款的程序
1.企業(yè)提出借款申請
企業(yè)要向銀行借入資金，必須向銀行提出申請，填寫包括借款金額、借款用途、償還能力、還款方式等內(nèi)容的《借款申請書》，并提供有關(guān)資料。
2.銀行進行審查
銀行對企業(yè)的借款申請要從企業(yè)的信用等級、基本財務情況、投資項目的經(jīng)濟效益、償債能力等多方面作必要的審查，以決定是否提供貸款。
3.簽訂借款合同
借款合同是規(guī)定借款單位和銀行雙方的權(quán)利、義務和經(jīng)濟責任的法律文件。借款合同包括基本條款、保證條款、違約條款及其他附屬條款等內(nèi)容。
4.企業(yè)取得借款
雙方簽訂借款合同后，銀行應如期向企業(yè)發(fā)放貸款。
5.企業(yè)歸還借款
企業(yè)應按借款合同規(guī)定按時足額歸還借款本息。如因故不能按期歸還，應在借款到期之前的3~5天內(nèi)，提出展期申請，由貸款銀行審定是否給予展期。
(三)銀行借款的信用條件
向銀行借款往往附帶一些信用條件。主要有：
1.補償性余額
補償性余額是銀行要求借款企業(yè)在銀行中保留一定數(shù)額的存款余額，約為借款額的10%-20%，其目的是降低銀行貸款風險，但對借款企業(yè)來說，加重了利息負擔。
2.信貸額度
信貸額度是借款企業(yè)與銀行在協(xié)議中規(guī)定的借款限額。在信貸額度內(nèi)，企業(yè)可以隨時按需要支用借款。但如協(xié)議是非正式的，則銀行并無必須按借款限額保證貸款的法律義務。
3.周轉(zhuǎn)信貸協(xié)議
周轉(zhuǎn)信貸協(xié)議是銀行具有法律義務地承諾提供不超過某一限額的貸款協(xié)議。企業(yè)享用周轉(zhuǎn)信貸協(xié)議，要對貸款限額中的未使用部分付給銀行一筆承諾費。
(四)銀行借款的優(yōu)缺點
1.銀行借款的優(yōu)點
(1)籌資速度快。與發(fā)行證券相比，不需印刷證券、報請批準等，一般所需時間短，可以較快滿足資金的需要。
(2)籌資的成本低。與發(fā)行債券相比，借款利率較低，且不需支付發(fā)行費用。
(3)借款靈活性大。企業(yè)與銀行可以直接接觸，商談借款金額、期限和利率等具體條款。借款后如情況變化可再次協(xié)商。到期還款有困難，如能取得銀行諒解，也可延期歸還。
2.銀行借款的缺點
(1)籌資數(shù)額往往不可能很多。
(2)銀行會提出對企業(yè)不利的限制條款。
負債是企業(yè)所承擔的能以貨幣計量、需以資產(chǎn)或勞務償付的債務。企業(yè)通過銀行借款、發(fā)行債券、融資租賃、商業(yè)信用等方式籌集的資金屬于企業(yè)的負債。由于負債要歸還本金和利息，因而稱為企業(yè)的借入資金或債務資金。
一、銀行借款
銀行借款是指企業(yè)根據(jù)借款合同向銀行或非銀行金融機構(gòu)借入的需要還本付息的款項。
(一)銀行借款的種類
1.按借款期限長短分
按借款期限長短可分為短期借款和長期借款。短期借款是指借款期限在1年以內(nèi)的借款;長期借款是指借款期限在1年以上的借款。
2.按借款擔保條件分
按借款擔保條件可分為信用借款、擔保借款和票據(jù)貼現(xiàn)。
3.按借款用途分
按借款用途可分為基本建設借款、專項借款和流動資金借款。
4.按提供貸款的機構(gòu)分
按提供貸款的機構(gòu)可分為政策性銀行貸款和商業(yè)性銀行貸款。
(二)銀行借款的程序
1.企業(yè)提出借款申請
企業(yè)要向銀行借入資金，必須向銀行提出申請，填寫包括借款金額、借款用途、償還能力、還款方式等內(nèi)容的《借款申請書》，并提供有關(guān)資料。
2.銀行進行審查
銀行對企業(yè)的借款申請要從企業(yè)的信用等級、基本財務情況、投資項目的經(jīng)濟效益、償債能力等多方面作必要的審查，以決定是否提供貸款。
3.簽訂借款合同
借款合同是規(guī)定借款單位和銀行雙方的權(quán)利、義務和經(jīng)濟責任的法律文件。借款合同包括基本條款、保證條款、違約條款及其他附屬條款等內(nèi)容。
4.企業(yè)取得借款
雙方簽訂借款合同后，銀行應如期向企業(yè)發(fā)放貸款。
5.企業(yè)歸還借款
企業(yè)應按借款合同規(guī)定按時足額歸還借款本息。如因故不能按期歸還，應在借款到期之前的3~5天內(nèi)，提出展期申請，由貸款銀行審定是否給予展期。
(三)銀行借款的信用條件
向銀行借款往往附帶一些信用條件。主要有：
1.補償性余額
補償性余額是銀行要求借款企業(yè)在銀行中保留一定數(shù)額的存款余額，約為借款額的10%-20%，其目的是降低銀行貸款風險，但對借款企業(yè)來說，加重了利息負擔。
2.信貸額度
信貸額度是借款企業(yè)與銀行在協(xié)議中規(guī)定的借款限額。在信貸額度內(nèi)，企業(yè)可以隨時按需要支用借款。但如協(xié)議是非正式的，則銀行并無必須按借款限額保證貸款的法律義務。
3.周轉(zhuǎn)信貸協(xié)議
周轉(zhuǎn)信貸協(xié)議是銀行具有法律義務地承諾提供不超過某一限額的貸款協(xié)議。企業(yè)享用周轉(zhuǎn)信貸協(xié)議，要對貸款限額中的未使用部分付給銀行一筆承諾費。
(四)銀行借款的優(yōu)缺點
1.銀行借款的優(yōu)點
(1)籌資速度快。與發(fā)行證券相比，不需印刷證券、報請批準等，一般所需時間短，可以較快滿足資金的需要。
(2)籌資的成本低。與發(fā)行債券相比，借款利率較低，且不需支付發(fā)行費用。
(3)借款靈活性大。企業(yè)與銀行可以直接接觸，商談借款金額、期限和利率等具體條款。借款后如情況變化可再次協(xié)商。到期還款有困難，如能取得銀行諒解，也可延期歸還。
2.銀行借款的缺點
(1)籌資數(shù)額往往不可能很多。
(2)銀行會提出對企業(yè)不利的限制條款。