1、概念
遠期外匯業(yè)務是指在外匯買賣成交時，雙方約定交易的貨幣、金額、匯率，在將來的某個日期再進行實際交割的一種外匯業(yè)務。
2、種類
1)固定外匯交割日的遠期外匯買賣
2)選擇外匯交割日的遠期外匯買賣
3、作用：可以使企業(yè)減少外匯風險;有利于有遠期外匯收支的企業(yè)核算其進出口商品的成本，確定銷售價格，事先計算利潤。
4、遠期匯率：
1)概念：指在遠期外匯交易中，在未來某一日期進行外匯交割的匯率。
2)遠期差價：即期匯率與遠期匯率的差額
3)遠期匯率與利率的關系：
A.遠期外匯的升貼水受利率水平所制約
其他條件不變情況下，兩種貨幣之間利息率較高的貨幣，其遠期匯率為貼水;利息率較低的貨幣，其遠期匯率為升水;遠期匯率和即期匯率的差異，取決于兩種貨幣的利率差異，并大致和利率差異保持平衡。
例:(97年試題)
根據(jù)利息平價學說,利率高的貨幣其遠期匯率一般會呈現(xiàn)( )
A.升水 B.貼水 C.平價
答案:B
B.遠期匯率的升水 貼水的具體數(shù)字可以從兩種貨幣利率差和即期匯率中計算出來。
升水(貼水)的具體數(shù)字=即期匯率×兩地利率差×(月數(shù)/12)
例如，倫敦市場年利率為10%，紐約市場年利率為7%，倫敦市場利率比紐約市場利率高3%，倫敦市場即期匯率為：1英鎊=1.9600美元。求英國某銀行3個月遠期外匯升水的具體數(shù)字:
1.96×[(10-7)/100]×3/12=0.0146美元=1.46美分
1英鎊=1.9600美元-0.0146美元=1.9454美元
C.升水(或貼水)的年率也可以從即期匯率與升水(貼水)的具體數(shù)字中推導計算。
升水(貼水)具體數(shù)字折年率=升水(貼水)具體數(shù)字/即期匯率/月數(shù)/12
=升水(貼水)具體數(shù)字×12/即期匯率×月數(shù)
遠期外匯業(yè)務是指在外匯買賣成交時，雙方約定交易的貨幣、金額、匯率，在將來的某個日期再進行實際交割的一種外匯業(yè)務。
2、種類
1)固定外匯交割日的遠期外匯買賣
2)選擇外匯交割日的遠期外匯買賣
3、作用：可以使企業(yè)減少外匯風險;有利于有遠期外匯收支的企業(yè)核算其進出口商品的成本，確定銷售價格，事先計算利潤。
4、遠期匯率：
1)概念：指在遠期外匯交易中，在未來某一日期進行外匯交割的匯率。
2)遠期差價：即期匯率與遠期匯率的差額
3)遠期匯率與利率的關系：
A.遠期外匯的升貼水受利率水平所制約
其他條件不變情況下，兩種貨幣之間利息率較高的貨幣，其遠期匯率為貼水;利息率較低的貨幣，其遠期匯率為升水;遠期匯率和即期匯率的差異，取決于兩種貨幣的利率差異，并大致和利率差異保持平衡。
例:(97年試題)
根據(jù)利息平價學說,利率高的貨幣其遠期匯率一般會呈現(xiàn)( )
A.升水 B.貼水 C.平價
答案:B
B.遠期匯率的升水 貼水的具體數(shù)字可以從兩種貨幣利率差和即期匯率中計算出來。
升水(貼水)的具體數(shù)字=即期匯率×兩地利率差×(月數(shù)/12)
例如，倫敦市場年利率為10%，紐約市場年利率為7%，倫敦市場利率比紐約市場利率高3%，倫敦市場即期匯率為：1英鎊=1.9600美元。求英國某銀行3個月遠期外匯升水的具體數(shù)字:
1.96×[(10-7)/100]×3/12=0.0146美元=1.46美分
1英鎊=1.9600美元-0.0146美元=1.9454美元
C.升水(或貼水)的年率也可以從即期匯率與升水(貼水)的具體數(shù)字中推導計算。
升水(貼水)具體數(shù)字折年率=升水(貼水)具體數(shù)字/即期匯率/月數(shù)/12
=升水(貼水)具體數(shù)字×12/即期匯率×月數(shù)