一、資產(chǎn)組合與籌資組合
1.企業(yè)資產(chǎn)組合
企業(yè)資產(chǎn)組合策略依據(jù)對(duì)正常需要量和保險(xiǎn)儲(chǔ)備量這兩部分的持有不同，資產(chǎn)組合策略分為三種類型：
(1)適中的資產(chǎn)組合策略(2)保守的資產(chǎn)組合策略(3)冒險(xiǎn)的資產(chǎn)組合策略
2. 籌資組合
從資金來源與資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的匹配程度，依其風(fēng)險(xiǎn)與收益的不同，主要有三種可供選擇的營運(yùn)資本政策類型，即：
(1)配合型融資政策(2)激進(jìn)型融資政策(3)穩(wěn)健型融資政策。
【2007年試題】
企業(yè)在安排流動(dòng)資產(chǎn)數(shù)量時(shí)，只安排正常需要量，不安排或只安排很少的保險(xiǎn)儲(chǔ)備量。這種資產(chǎn)組合策略是：
A.適中的資產(chǎn)組合策略 B.保守的資產(chǎn)組合策略
C.冒險(xiǎn)的資產(chǎn)組合策略 D.穩(wěn)健的資產(chǎn)組合策略
【答案】C
2.應(yīng)收賬款管理
(1)應(yīng)收賬款成本
機(jī)會(huì)成本、管理成本和壞賬成本
其中應(yīng)收賬款的管理成本主要包括： ① 調(diào)查顧客信用情況的費(fèi)用; ② 收集各種信息的費(fèi)用; ③ 賬簿的記錄費(fèi)用; ④ 收賬費(fèi)用; ⑤ 其他費(fèi)用。
(2)信用政策的內(nèi)容
【2007年試題】
信用條件是指企業(yè)要求顧客支付賒銷款項(xiàng)的條件，其包括的內(nèi)容有：
A. 信用期限 B. 壞賬損失率 C. 資金成本率 D. 現(xiàn)金折扣率 E.現(xiàn)金折扣期
【答案】ADE
【解析】壞賬損失率和資金成本率屬于應(yīng)收賬款成本。
【2007年試題】
某公司的信用政策是每月收回當(dāng)月銷售額的60%貨款，下月收回其余的40%貨款。該公司預(yù)算年度年初應(yīng)收賬款余額為2000萬元，若預(yù)算年度一月份銷售額度為5000萬元，則該月份的現(xiàn)金收入預(yù)算是：
A.5000萬元 B.4000萬元 C.3000萬元 D.2000萬元
【答案】A
【解析】現(xiàn)金收入預(yù)算數(shù)=2 000+5 000*60%=5 000 元
1.企業(yè)資產(chǎn)組合
企業(yè)資產(chǎn)組合策略依據(jù)對(duì)正常需要量和保險(xiǎn)儲(chǔ)備量這兩部分的持有不同，資產(chǎn)組合策略分為三種類型：
(1)適中的資產(chǎn)組合策略(2)保守的資產(chǎn)組合策略(3)冒險(xiǎn)的資產(chǎn)組合策略
2. 籌資組合
從資金來源與資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的匹配程度，依其風(fēng)險(xiǎn)與收益的不同，主要有三種可供選擇的營運(yùn)資本政策類型，即：
(1)配合型融資政策(2)激進(jìn)型融資政策(3)穩(wěn)健型融資政策。
【2007年試題】
企業(yè)在安排流動(dòng)資產(chǎn)數(shù)量時(shí)，只安排正常需要量，不安排或只安排很少的保險(xiǎn)儲(chǔ)備量。這種資產(chǎn)組合策略是：
A.適中的資產(chǎn)組合策略 B.保守的資產(chǎn)組合策略
C.冒險(xiǎn)的資產(chǎn)組合策略 D.穩(wěn)健的資產(chǎn)組合策略
【答案】C
2.應(yīng)收賬款管理
(1)應(yīng)收賬款成本
機(jī)會(huì)成本、管理成本和壞賬成本
其中應(yīng)收賬款的管理成本主要包括： ① 調(diào)查顧客信用情況的費(fèi)用; ② 收集各種信息的費(fèi)用; ③ 賬簿的記錄費(fèi)用; ④ 收賬費(fèi)用; ⑤ 其他費(fèi)用。
(2)信用政策的內(nèi)容
【2007年試題】
信用條件是指企業(yè)要求顧客支付賒銷款項(xiàng)的條件，其包括的內(nèi)容有：
A. 信用期限 B. 壞賬損失率 C. 資金成本率 D. 現(xiàn)金折扣率 E.現(xiàn)金折扣期
【答案】ADE
【解析】壞賬損失率和資金成本率屬于應(yīng)收賬款成本。
【2007年試題】
某公司的信用政策是每月收回當(dāng)月銷售額的60%貨款，下月收回其余的40%貨款。該公司預(yù)算年度年初應(yīng)收賬款余額為2000萬元，若預(yù)算年度一月份銷售額度為5000萬元，則該月份的現(xiàn)金收入預(yù)算是：
A.5000萬元 B.4000萬元 C.3000萬元 D.2000萬元
【答案】A
【解析】現(xiàn)金收入預(yù)算數(shù)=2 000+5 000*60%=5 000 元