一、單選題
1．2004年年底，我國發(fā)行的首只交易型開放式基金是（ ?。?。
A．上證紅利ETF
B．上證180ETF
C．上證50ETF
D．上證200ETF
2．資產(chǎn)配置是指根據(jù)投資需求將投資資金在不同資產(chǎn)類別之間進行分配，配置的原則是（ ?。?。
A．回歸均衡原則
B．全面性原則
C．公正性原則
D．客觀性原則
3．假設(shè)上證A股指數(shù)上周上漲了l0%，本周下跌了10%，則（ ）。
A．兩周累計上漲1%
B．兩周累計下跌1%
C．兩周累計收益為0
D．兩周累計收益率無法計算
答案與解析
1.【答案詳解】C。我國第一只ETF是成立于2004年年底的上證50ETF。
2．【答案詳解】A。資產(chǎn)配置一般遵循回歸均衡的原則。
3．【答案詳解】B。設(shè)上證A股指數(shù)上周初為1，則兩周后上證指數(shù)一（1+10%）×（1—19%）=99%，所以兩周累計下跌l%。
二、多選題
1．根據(jù)中國證監(jiān)會2007年3月的最新統(tǒng)一規(guī)定，關(guān)于認購費用及份額計算，下列說法正確的是（ ?。?。
A．認購份額=認購金額／基金份額面值
B．認購份額=（凈認購份額+認購利息）／基金份額面值
C．認購費用=認購金額×認購費率
D．認購費用=凈認購金額×認購費率
2．基金募集信息披露包括（ ?。?。
A．基金資產(chǎn)凈值和份額凈值公告
B．基金合同
C．基金季度報告
D．基金招募說明書
答案與解析
1．【答案詳解】BD。中國證監(jiān)會于2007年3月對認購費用及認購份額計算方法進行了統(tǒng)一規(guī)定，即基金認購費率將統(tǒng)一以凈認購金額為基礎(chǔ)收取。其計算公式為：
凈認購金額=認購金額÷（1+認購費率）
認購費用=凈認購金額×認購費率
認購份額=（凈認購金額+認購利息）÷基金份額面值
2．【答案詳解】BD?；鹉技畔⑴犊煞譃槭状文技畔⑴逗痛胬m(xù)期募集信息披露。其中，首次募集信息披露主要包括基金份額發(fā)售前至基金合同生效期間進行信息披露。存續(xù)期募集信息披露主要指開放式基金在基金合同生效后每6個月披露一次更新的招募說明書?；疬\作信息披露的時間一般可以事先預見，是指在基金合同生效后至終止前，基金信息披露義務(wù)人依法定期披露基金的上市交易、投資運作及經(jīng)營業(yè)績等信息。披露的具體事項為基金份額上市交易公告書、基金資產(chǎn)凈值和份額凈值報告、基金年度報告、半年度報告、季度報告。其中，基金年度報告、半年度報告和季度報告又合稱為基金定期報告。
三、判斷題
1．當收益率曲線有正的斜率，并且預計收益率曲線不變時，短期債券的收益率比長期債券的收益率高。（ ?。?BR> 答案與解析
1．【答案詳解】B。當收益率曲線有正的斜率，并且預計收益率曲線不變時，長期債券的收益率較短期債券的收益率更高。這樣，騎乘收益率曲線的投資者可購買比要求期限更長的債券，然后在債券到期前售出，從而獲得超額投資收益。但是，這種投資策略也會導致風險的提高。?