一、單選題
1．2004年年底，我國(guó)發(fā)行的首只交易型開放式基金是（ ?。?。
A．上證紅利ETF
B．上證180ETF
C．上證50ETF
D．上證200ETF
2．資產(chǎn)配置是指根據(jù)投資需求將投資資金在不同資產(chǎn)類別之間進(jìn)行分配，配置的原則是（ ?。?。
A．回歸均衡原則
B．全面性原則
C．公正性原則
D．客觀性原則
3．假設(shè)上證A股指數(shù)上周上漲了l0%，本周下跌了10%，則（ ?。?。
A．兩周累計(jì)上漲1%
B．兩周累計(jì)下跌1%
C．兩周累計(jì)收益為0
D．兩周累計(jì)收益率無法計(jì)算
答案與解析
1.【答案詳解】C。我國(guó)第一只ETF是成立于2004年年底的上證50ETF。
2．【答案詳解】A。資產(chǎn)配置一般遵循回歸均衡的原則。
3．【答案詳解】B。設(shè)上證A股指數(shù)上周初為1，則兩周后上證指數(shù)一（1+10%）×（1—19%）=99%，所以兩周累計(jì)下跌l%。
二、多選題
1．根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)2007年3月的最新統(tǒng)一規(guī)定，關(guān)于認(rèn)購費(fèi)用及份額計(jì)算，下列說法正確的是（ ?。?。
A．認(rèn)購份額=認(rèn)購金額／基金份額面值
B．認(rèn)購份額=（凈認(rèn)購份額+認(rèn)購利息）／基金份額面值
C．認(rèn)購費(fèi)用=認(rèn)購金額×認(rèn)購費(fèi)率
D．認(rèn)購費(fèi)用=凈認(rèn)購金額×認(rèn)購費(fèi)率
2．基金募集信息披露包括（ ?。?BR> A．基金資產(chǎn)凈值和份額凈值公告
B．基金合同
C．基金季度報(bào)告
D．基金招募說明書
答案與解析
1．【答案詳解】BD。中國(guó)證監(jiān)會(huì)于2007年3月對(duì)認(rèn)購費(fèi)用及認(rèn)購份額計(jì)算方法進(jìn)行了統(tǒng)一規(guī)定，即基金認(rèn)購費(fèi)率將統(tǒng)一以凈認(rèn)購金額為基礎(chǔ)收取。其計(jì)算公式為：
凈認(rèn)購金額=認(rèn)購金額÷（1+認(rèn)購費(fèi)率）
認(rèn)購費(fèi)用=凈認(rèn)購金額×認(rèn)購費(fèi)率
認(rèn)購份額=（凈認(rèn)購金額+認(rèn)購利息）÷基金份額面值
2．【答案詳解】BD。基金募集信息披露可分為首次募集信息披露和存續(xù)期募集信息披露。其中，首次募集信息披露主要包括基金份額發(fā)售前至基金合同生效期間進(jìn)行信息披露。存續(xù)期募集信息披露主要指開放式基金在基金合同生效后每6個(gè)月披露一次更新的招募說明書?；疬\(yùn)作信息披露的時(shí)間一般可以事先預(yù)見，是指在基金合同生效后至終止前，基金信息披露義務(wù)人依法定期披露基金的上市交易、投資運(yùn)作及經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)等信息。披露的具體事項(xiàng)為基金份額上市交易公告書、基金資產(chǎn)凈值和份額凈值報(bào)告、基金年度報(bào)告、半年度報(bào)告、季度報(bào)告。其中，基金年度報(bào)告、半年度報(bào)告和季度報(bào)告又合稱為基金定期報(bào)告。
三、判斷題
1．當(dāng)收益率曲線有正的斜率，并且預(yù)計(jì)收益率曲線不變時(shí)，短期債券的收益率比長(zhǎng)期債券的收益率高。（ ?。?BR> 答案與解析
1．【答案詳解】B。當(dāng)收益率曲線有正的斜率，并且預(yù)計(jì)收益率曲線不變時(shí)，長(zhǎng)期債券的收益率較短期債券的收益率更高。這樣，騎乘收益率曲線的投資者可購買比要求期限更長(zhǎng)的債券，然后在債券到期前售出，從而獲得超額投資收益。但是，這種投資策略也會(huì)導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)的提高。?