投資移民的客戶最常問的問題是為什么他們必須在英國納稅。有這種問題并不奇怪，因為許多投資移民客戶對他們作為英國居民所應(yīng)擔(dān)負(fù)的繳稅責(zé)任不甚了解。對于許多剛剛抵達(dá)英國并開始其新生活的高凈值人士來說，稅可能是他們腦子里最不重視的事情——直到一年之后，他們收到一份提醒，說是時候向英國稅務(wù)局提交退稅申請了。下面就讓來總結(jié)可能會影響到投資移民客戶的幾個關(guān)鍵點：歡迎閱讀！
投資移民會面對什么稅務(wù)情況？
讓我們從投資移民簽證的最基本的東西開始。主申請人如果在一年內(nèi)，根據(jù)內(nèi)政部移民條例，在英國居住超過185天，他就會在一年內(nèi)自動成為英國繳稅居民。投資移民簽證要求他們投資至少兩百萬英鎊在英國。我們可以推斷他們會投資于一個投資組合（如包括英國股票、公司債券、英國國債等在內(nèi)的組合）。在這種情況下，稅務(wù)義務(wù)非常直截了當(dāng)：由于出售股份而獲利要繳的資本利得稅，股份和債券帶來的紅利的收入稅。
一個很常見的情形是一位客戶會認(rèn)為他們沒有納稅義務(wù)，因為他們在英國沒有全職工作的收入。但是兩百萬英鎊相對而言是很大一筆投資。即使是大多數(shù)客戶因為低風(fēng)險而會選擇的債券比重很大的投資組合，也會輕易帶來讓他們達(dá)到納稅標(biāo)準(zhǔn)的收入。如果由于他們的個人情況，客戶決定以匯款為基礎(chǔ)而不是全球收入征稅，那么個人免稅額不會超過11,500英鎊。事實上，許多客戶也可能擁有來自英國房地產(chǎn)所有權(quán)的租金收入，在這種情況下，他們可以很容易地進(jìn)入較高稅率（40％）或更高稅率的納稅人（45％）。
客戶盲點-債券資本侵蝕VS收入
對于很多海外非住宅投資者來說，簡單的債券概念-債券交易高于平價，獲得收入并按面值贖回-并不那么容易理解。海外移民代理人有時會向客戶提到英國政府債券是“最安全”的投資選擇，但他們沒有提及英國國債的價格會漲也會跌，所有資產(chǎn)類別也如此。因此，根據(jù)市場情況，估值數(shù)字可能會不時變化?？蛻粲袝r忘記考慮債券的資本侵蝕，并做出簡單但錯誤的數(shù)學(xué)假設(shè)，即“收入等于回報”。更重要的是，他們需要了解債券收入是征稅的，而不是債券的資本收益（或虧損）。與收入更有形的工資不同，當(dāng)客戶在英國查看其納稅義務(wù)時，投資組合的投資收益更容易被遺忘。
對于潛在的利率上漲，英國國債還是投資移民的避風(fēng)港嗎？
過去，當(dāng)投資移民還是需要100萬英鎊的最低投資額時，如果投資總額低于100萬英鎊，客戶不得不增加投資底池。2014年，投資移民最低投資增加至200萬英鎊，補貼規(guī)則取消。因此，我們發(fā)現(xiàn)在選擇投資時，我們的100萬至200萬英鎊客戶之間的行為有顯著差異。雖然200萬英鎊的投資移民客戶不再受到“冒險承擔(dān)風(fēng)險”并且不需要充值，但他們更愿意從100％英國國債投資組合轉(zhuǎn)向更好地反映其真實風(fēng)險偏好的策略。話雖如此，安全仍然是客戶更大的考慮因素之一，因為他們的投資仍然與簽證相關(guān)聯(lián)，他們?nèi)钥赡茉趥矫嬲紦?jù)相當(dāng)大的比重?？紤]到去年11月利率上升0.25％，且今年有進(jìn)一步上漲的可能性，客戶可能希望審查其投資頭寸，但有一項了解，即短期國債較不受利率變化影響。
客戶需要充分了解他們的整體稅務(wù)狀況，因為這有助于確定他們的投資目標(biāo)。