為大家整理的2018年10月證券從業(yè)資格《基礎(chǔ)知識(shí)》預(yù)習(xí)試題(2)供大家參考，希望對(duì)考生有幫助！
D、保值增值
3、下列各項(xiàng)金融工具中，其投資風(fēng)險(xiǎn)由低到高排列正確的是( )。
A、債券、基金、股票
B、基金、股票、債券
C、股票、債券、基金
D、股票、基金、債券
4、中國(guó)境內(nèi)第一家較為規(guī)范的投資基金是( )。
A、基金開(kāi)元
B、中國(guó)置業(yè)基金
C、淄博基金
D、華安現(xiàn)金富利基金
5、我國(guó)第一家中外合資基金公司誕生于( )。
A、2002年末
B、2004年初
C、2008年8月
D、2010年12月
6、契約型基金起源于( )。
A、美國(guó)
B、新加坡
C、英國(guó)
D、德國(guó)
7、公司型基金的資金是通過(guò)發(fā)行( )來(lái)籌集的公司法人資本。
A、普通股票
B、優(yōu)先股票
C、A股
D、績(jī)優(yōu)股
8、下列選項(xiàng)中，對(duì)封閉式基金認(rèn)識(shí)不正確的是( )。
A、經(jīng)核準(zhǔn)的基金份額總額在基金合同期限內(nèi)固定不變
B、基金份額可以在依法設(shè)立的證券交易場(chǎng)所交易
C、基金份額持有人不得申請(qǐng)贖回
D、投資者可以通過(guò)證券經(jīng)紀(jì)商在一級(jí)市場(chǎng)和二級(jí)市場(chǎng)上進(jìn)行基金的買賣
9、在我國(guó)，根據(jù)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》的規(guī)定，( )以上的基金資產(chǎn)投資于債券的，為債券基金。
A、50%
B、60%
C、80%
D、90%
10、其投資目標(biāo)側(cè)重于追求資本利得和長(zhǎng)期資本增值的是( )。
A、債券基金
B、股票基金
C、貨幣市場(chǎng)基金
D、衍生證券投資基金
11、指數(shù)基金指的是( )。
A、主動(dòng)型基金
B、被動(dòng)型基金
C、公墓基金
D、私募基金
12、1992年改革開(kāi)放后的我國(guó)私募股權(quán)投資的第一次浪潮階段的投資對(duì)象主要是( )。
A、國(guó)有企業(yè)
B、股份制公司
C、外資企業(yè)
D、中外合資企業(yè)
13、我國(guó)對(duì)證券投資基金的一種本土化創(chuàng)新的基金是( )。
A、契約型基金
B、偏股型基金
C、LOF
D、ETF
14、在一只基金內(nèi)部通過(guò)結(jié)構(gòu)化的設(shè)計(jì)或安排，將普通基金份額拆分為具有不同預(yù)期收益與風(fēng)險(xiǎn)的兩類(級(jí))或多類(級(jí))份額并可分離上市交易的一種基金產(chǎn)品指的是( )。
A、分化基金
B、分項(xiàng)基金
C、分類基金
D、分級(jí)基金
15、下列事項(xiàng)中，對(duì)我國(guó)《證券投資基金法》關(guān)于對(duì)基金份額持有*會(huì)召集的規(guī)定描述錯(cuò)誤的是( )。
A、代表基金份額20%以上的基金份額持有人就同一事項(xiàng)要求召開(kāi)基金份額持有*會(huì)，基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份額20%以上的基金份額持有人有權(quán)自行召集，并報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案
B、提高基金管理人、基金托管人的報(bào)酬標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)當(dāng)由基金份額持有*會(huì)審議決定
C、更換基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)由基金份額持有*會(huì)審議決定
D、基金擴(kuò)募或者延長(zhǎng)基金合同期限應(yīng)當(dāng)由基金份額持有*會(huì)審議決定
16、下列各項(xiàng)中，不屬于基金管理人的職責(zé)的是( )。
A、辦理基金備案手續(xù)
B、對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬，進(jìn)行證券投資
C、對(duì)基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告、中期和年度基金報(bào)告出具意見(jiàn)
D、計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值，確定基金份額申購(gòu)、贖回價(jià)格
17、公開(kāi)募集基金的基金管理人職責(zé)終止的，基金份額持有*會(huì)應(yīng)當(dāng)在( )內(nèi)選任新的基金管理人。
A、3個(gè)月
B、6個(gè)月
C、12個(gè)月
D、2年
18、商業(yè)銀行或其他金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)取得基金托管資格，應(yīng)當(dāng)具備的條件不包括( )。
A、凈資產(chǎn)和風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合有關(guān)規(guī)定
B、有安全高效的清算、交割系統(tǒng)
C、注冊(cè)資本不低于1億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本
D、有完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度和風(fēng)險(xiǎn)控制制度
19、在基金的當(dāng)事人中，存在相互制衡關(guān)系的是( )。
A、持有人與管理人
B、管理人與托管人
C、持有人與托管人
D、總管理人與二級(jí)管理人
20、目前，我國(guó)大部分股票基金計(jì)提基金管理費(fèi)的比例是( )。
A、0.33%
B、1%
C、1.5%
D、2.5%
21、目前，我國(guó)股票基金大部分按照( )比例計(jì)提基金管理費(fèi)，債券基金的管理費(fèi)率一般低于( )，貨幣基金的管理費(fèi)率為0.33%。
A、2.5%，2%
B、2%.2.5%
C、1.5%，1%
D、1%，1.5%
22、基金托管費(fèi)年費(fèi)率國(guó)際上通常為( )左右。
A、5%
B、0.2%
C、1.25%
D、0.5%
23、我國(guó)目前收取基金銷售服務(wù)費(fèi)的基金類型是( )。
A、股票基金
B、債券基金
C、貨幣市場(chǎng)基金
D、保本基金
24、基金份額交易價(jià)格的內(nèi)在價(jià)值和計(jì)算依據(jù)是( )。
A、基金資產(chǎn)總值
B、基金資產(chǎn)凈值
C、基金份額凈值
D、基金資產(chǎn)總值與基金負(fù)債的差額
25、基金所擁有的各類證券的價(jià)值、銀行存款本息、基金應(yīng)收的申購(gòu)基金款以及其他投資所形成的價(jià)值總和指的是( )。
A、基金資產(chǎn)全值
B、基金資產(chǎn)凈值
C、基金資產(chǎn)總值
D、基金資產(chǎn)的估值
26、通過(guò)對(duì)基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)公允價(jià)值的過(guò)程指的是( )。
A、基金份額估值
B、基金資產(chǎn)凈值
C、基金資產(chǎn)估值
D、基金份額凈值
27、我國(guó)封閉式基金的收益分配應(yīng)當(dāng)采用( )方式。
A、現(xiàn)金
B、紅利再投資轉(zhuǎn)換為基金份額
C、一籃子股票
D、現(xiàn)金或紅利再投資
28、根據(jù)有關(guān)法律規(guī)定，封閉式基金年度利潤(rùn)分配比例不得低于基金年度已實(shí)現(xiàn)收益的( )。
A、50%
B、60%
C、80%
D、90%
29、基金的投資風(fēng)險(xiǎn)中，開(kāi)放式基金所特有的風(fēng)險(xiǎn)是( )。
A、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
B、管理能力風(fēng)險(xiǎn)
C、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)
D、巨額贖回風(fēng)險(xiǎn)
30、按照相關(guān)規(guī)定，基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資時(shí)，一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超過(guò)基金( )。
A、資產(chǎn)總值的10%
B、資產(chǎn)凈值的10%
C、資產(chǎn)總值的25%
D、資產(chǎn)凈值的25%
31、金融衍生工具是交易雙方通過(guò)對(duì)利率、匯率、股價(jià)等因素變動(dòng)趨勢(shì)的預(yù)測(cè)，約定在未來(lái)某一時(shí)間按照一定條件進(jìn)行交易或選擇是否交易的合約體現(xiàn)了金融衍生工具的( )特征。
A、跨期性
B、杠桿性
C、聯(lián)動(dòng)性
D、不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性
32、將金融衍生工具分為交易所交易的衍生工具和場(chǎng)外交易市場(chǎng)交易的衍生工具的依據(jù)是( )。
A、產(chǎn)品形態(tài)
B、交易場(chǎng)所
C、基礎(chǔ)工具種類
D、金融衍生工具自身交易的方法及特點(diǎn)
33、金融衍生工具中，20世紀(jì)90年代以來(lái)發(fā)展最為迅速的一類衍生產(chǎn)品是( )。
A、信用衍生工具
B、嵌入式衍生工具
C、金融期權(quán)
D、結(jié)構(gòu)化金融衍生工具
34、關(guān)于金融期貨的說(shuō)法不正確的是( )。
A、其對(duì)象是某一具體形態(tài)的金融工具
B、不是投資工具，而是風(fēng)險(xiǎn)管理工具
C、期貨交易則實(shí)行保證金交易和逐日盯市制度，交易者并不需要在成交時(shí)擁有或借入全部資金或基礎(chǔ)金融工具
D、在金融期貨交易中，僅有極少數(shù)的合約到期進(jìn)行交割交收，絕大多數(shù)的期貨合約通過(guò)做相反交易實(shí)現(xiàn)對(duì)沖平倉(cāng)
35、以單只股票、股票組合或者股票價(jià)格指數(shù)為基礎(chǔ)資產(chǎn)的期貨合約指的是( )。
A、利率期貨
B、股權(quán)類期貨
C、外匯期貨
D、債權(quán)類期貨
36、金融期貨的主要交易制度不包括( )。
A、結(jié)算所和負(fù)債結(jié)算制度
B、集中交易制度
C、每日價(jià)格波動(dòng)限制及斷路器規(guī)則
D、強(qiáng)制減倉(cāng)制度
37、交易所將當(dāng)日以漲跌停板申報(bào)的未成交平倉(cāng)報(bào)單，以當(dāng)日漲跌停板價(jià)格與該合約凈持倉(cāng)營(yíng)利客戶按照持倉(cāng)比例自動(dòng)撮合成交指的是( )。
A、強(qiáng)制減倉(cāng)
B、強(qiáng)行平倉(cāng)
C、強(qiáng)行開(kāi)倉(cāng)
D、強(qiáng)制開(kāi)倉(cāng)
38、企業(yè)為規(guī)避外匯風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等，指定一項(xiàng)或一項(xiàng)以上套期工具，使套期工具的公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)，預(yù)期抵消被套期項(xiàng)目全部或部分公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)指的是( )。
A、套期保值
B、套利
C、投機(jī)
D、價(jià)格發(fā)現(xiàn)
39、購(gòu)買者在向出售者支付一定費(fèi)用后，就獲得了能在規(guī)定期限內(nèi)以某一特定價(jià)格向出售者買進(jìn)或賣出一定數(shù)量的某種金融工具的權(quán)利指的是( )。
A、金融期貨
B、金融遠(yuǎn)期
C、金融期權(quán)
D、金融互換
40、關(guān)于金融期權(quán)的說(shuō)法不正確的是( )。
A、從理論上說(shuō)，期權(quán)購(gòu)買者在交易中的潛在虧損是有限的，僅限于所支付的期權(quán)費(fèi)，而可能取得的營(yíng)利卻是無(wú)限的
B、從理論上說(shuō)，期權(quán)出售者在交易中所取得的營(yíng)利是有限的，而可能遭受的損失卻是無(wú)限的
C、金融期權(quán)與金融期貨都是常用的套期保值工具，它們的作用與效果基本相同
D、通過(guò)金融期權(quán)交易，既可避免價(jià)格不利變動(dòng)造成的損失，又可在相當(dāng)程度上保住價(jià)格有利變動(dòng)而帶來(lái)的利益
41、可在期權(quán)到期日或到期日之前的任何一個(gè)營(yíng)業(yè)日?qǐng)?zhí)行的期權(quán)是( )。
A、歐式期權(quán)
B、美式期權(quán)
C、修正的美式期權(quán)
D、百慕大期權(quán)
42、基于Shibor的利率互換品種期限為( )。
A、1天～3年
B、1天～5年
C、7天～5年
D、3個(gè)月～6個(gè)月
43、信用違約互換所面臨的風(fēng)險(xiǎn)中，從本質(zhì)上看屬于管理風(fēng)險(xiǎn)的是( )。
A、法律風(fēng)險(xiǎn)
B、交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)
C、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)
D、操作風(fēng)險(xiǎn)
44、上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券時(shí)，要求其最近3年以現(xiàn)金或股票方式累計(jì)分配的利潤(rùn)不少于最近3年實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)的( )。
A、20%
B、30%
C、50%
D、60%
45、《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定，發(fā)行分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，其最近1期末經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)不低于人民幣( )。
A、5000萬(wàn)元
B、5億元
C、15億元
D、20億元
46、持有上市公司股份的股東申請(qǐng)發(fā)行可交換公司債券時(shí)，公司最近1期末的凈資產(chǎn)額不少于人民幣( )。
A、5000萬(wàn)元
B、1萬(wàn)元
C、3億元
D、5億元
47、可交換債券的發(fā)債主體是( )。
A、上市公司
B、上市公司的股東
C、上市公司的子公司
D、上市公司的實(shí)際控制人
48、區(qū)分境內(nèi)資產(chǎn)證券化和離岸資產(chǎn)證券化的依據(jù)是( )。
A、資產(chǎn)證券化發(fā)起人、發(fā)行人和投資者所屬地域
B、證券化的基礎(chǔ)資產(chǎn)
C、證券化產(chǎn)品的屬性
D、證券化的規(guī)模
49、在信貸資產(chǎn)證券化過(guò)程中，因承諾信托而負(fù)責(zé)管理特定目的信托財(cái)產(chǎn)并發(fā)行資產(chǎn)支持證券的機(jī)構(gòu)指的是信貸資產(chǎn)證券化的( )。
A、發(fā)起機(jī)構(gòu)
B、受托機(jī)構(gòu)
C、信用增級(jí)機(jī)構(gòu)
D、貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)
50、2015年3月26日，中國(guó)人民銀行發(fā)布公告〔2015〕第7號(hào)，宣布對(duì)信貸資產(chǎn)支持證券發(fā)行實(shí)行( )管理。
A、審批制
B、核準(zhǔn)制
C、注冊(cè)制
D、備案制
二、組合型選擇題
1、基金能夠穩(wěn)定和發(fā)展證券市場(chǎng)的功能體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.基金的發(fā)展有利于證券市場(chǎng)的穩(wěn)定
Ⅱ.基金的出現(xiàn)和發(fā)展增加了證券市場(chǎng)的投資品種，擴(kuò)大了證券市場(chǎng)的交易規(guī)模
Ⅲ.基金的出現(xiàn)和發(fā)展豐富和活躍了證券市場(chǎng)
Ⅳ.基金為廣大中小投資者提供了進(jìn)行證券投資的理想渠道
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
2、中國(guó)證券市場(chǎng)形成的標(biāo)志有( )。
Ⅰ.1990年12月上海證券交易所的開(kāi)業(yè)
Ⅱ.1991年7月深圳證券交易所的開(kāi)業(yè)
Ⅲ.1997年11月14日《證券投資基金管理暫行辦法》的頒布
Ⅳ.1992年10月，中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)的成立
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
3、1998年3月27日，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，新成立的南方基金管理公司和國(guó)泰基金管理公司分別發(fā)起設(shè)立了兩只規(guī)模均為20億元的封閉式基金——( )，由此拉開(kāi)了我國(guó)證券投資基金試點(diǎn)的序幕。
Ⅰ.基金開(kāi)元
Ⅱ.基金金泰
Ⅲ.華安創(chuàng)新基金
Ⅳ.招商安泰系列基金
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ
D、Ⅱ、Ⅳ
4、《中華人民共和國(guó)證券基金法》實(shí)施以來(lái)，我國(guó)基金市場(chǎng)產(chǎn)品創(chuàng)新活動(dòng)日趨活躍，具有代表性的基金創(chuàng)新產(chǎn)品有( )。
Ⅰ.南方積極配置基金
Ⅱ.華安創(chuàng)新基金
Ⅲ.匯豐晉信2016基金
Ⅳ.國(guó)投瑞銀瑞福基金
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
5、契約型基金與公司型基金的區(qū)別主要體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.資金的性質(zhì)不同
Ⅱ.投資者的地位不同
Ⅲ.基金的營(yíng)運(yùn)依據(jù)不同
Ⅳ.基金的投資方向不同
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
6、關(guān)于封閉式基金和開(kāi)放式基金的敘述正確的是( )。
Ⅰ.封閉式基金的基金份額總額在基金合同期限內(nèi)固定不變，開(kāi)放式基金的基金份額總額不固定
Ⅱ.封閉式基金期限屆滿即為基金終止，管理人應(yīng)組織清算小組對(duì)基金資產(chǎn)進(jìn)行清產(chǎn)核資
Ⅲ.開(kāi)放式基金的基金規(guī)模是固定的，封閉式基金沒(méi)有發(fā)行規(guī)模限制
Ⅳ.封閉式基金一般每周或更長(zhǎng)時(shí)間公布一次基金份額資產(chǎn)凈值，開(kāi)放式基金一般在每個(gè)交易日連續(xù)公布
A、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
7、關(guān)于開(kāi)放式基金，下列說(shuō)法中正確的有( )。
Ⅰ.投資者可隨時(shí)向基金管理人贖回基金份額
Ⅱ.開(kāi)放式基金都不上市交易，交易在投資者和基金管理人或其銷售代理人之間進(jìn)行
Ⅲ.一般在每個(gè)交易日連續(xù)公布基金份額資產(chǎn)凈值
Ⅳ.所募集的資金不能全部用來(lái)投資，不能把全部資金用于長(zhǎng)期投資
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
8、關(guān)于債券基金的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.以債券為主要投資對(duì)象
Ⅱ.由于債券的年利率固定，因此其風(fēng)險(xiǎn)較低，適合于穩(wěn)健型投資者
Ⅲ.其收益會(huì)市場(chǎng)利率的影響
Ⅳ.其長(zhǎng)期收益率低，不適合進(jìn)行長(zhǎng)期投資
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
9、下列各項(xiàng)金融工具中，貨幣市場(chǎng)基金不得進(jìn)行投資的是( )。
Ⅰ.可轉(zhuǎn)換債券
Ⅱ.流通受限的證券
Ⅲ.信用等級(jí)在AA*以下的企業(yè)債券
Ⅳ.國(guó)內(nèi)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)評(píng)定的A-1級(jí)或相當(dāng)于A-1級(jí)的短期信用級(jí)別及該標(biāo)準(zhǔn)以下的短期融資券
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
10、指數(shù)基金的優(yōu)勢(shì)有( )。
Ⅰ.費(fèi)用低廉
Ⅱ.風(fēng)險(xiǎn)較小
Ⅲ.在以機(jī)構(gòu)投資者為主的市場(chǎng)中，指數(shù)基金可獲得市場(chǎng)平均收益率，可以為股票投資者提供比較穩(wěn)定的投資回報(bào)
Ⅳ.可以作為避險(xiǎn)套利的工具
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
11、關(guān)于公募基金的說(shuō)法，正確的有( )。
Ⅰ.向社會(huì)公眾公開(kāi)發(fā)售基金份額
Ⅱ.基金份額的投資金額要求較低
Ⅲ.適合中小投資者參與
Ⅳ.在基金運(yùn)作和信息披露等方面所受的限制和約束較少
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
12、LOF和ETF的本質(zhì)區(qū)別體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.申購(gòu)、贖回的標(biāo)的不同
Ⅱ.申購(gòu)、贖回的場(chǎng)所不同
Ⅲ.對(duì)申購(gòu)、贖回的限制不同
Ⅳ.基金投資策略不同
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
13、關(guān)于保本基金的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.投資保本基金基本上相當(dāng)于將資金作為存款存放在銀行或存款類金融機(jī)構(gòu)
Ⅱ.保本基金不存在本金損失的風(fēng)險(xiǎn)，是最有安全保障的基金類型
Ⅲ.保本基金可投資于股票、債券、貨幣市場(chǎng)工具等金融工具
Ⅳ.保本基金不得投資于權(quán)證、股指期貨等，以降低投資風(fēng)險(xiǎn)
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
14、《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》規(guī)定，應(yīng)當(dāng)通過(guò)召開(kāi)基金份額持有*會(huì)審議決定的事項(xiàng)有( )。
Ⅰ.提前終止基金合同
Ⅱ.基金擴(kuò)募或者延長(zhǎng)基金合同期限
Ⅲ.轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式
Ⅳ.更換基金管理人、基金托管人
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
15、關(guān)于基金管理人的說(shuō)法不正確的有( )。
Ⅰ.基金管理人是負(fù)責(zé)基金發(fā)起設(shè)立與經(jīng)營(yíng)管理的專業(yè)性機(jī)構(gòu)
Ⅱ..基金管理人僅負(fù)責(zé)基金的投資管理
Ⅲ.基金管理公司由證券公司、信托投資公司等發(fā)起成立，不是獨(dú)立法人
Ⅳ.基金管理人的目標(biāo)是受益人利益和自身利益的化
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
16、設(shè)立公募基金的基金管理公司應(yīng)當(dāng)具備的條件有( )，并經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。
Ⅰ.注冊(cè)資本不低于1億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本
Ⅱ.主要股東應(yīng)當(dāng)具有經(jīng)營(yíng)金融業(yè)務(wù)或者管理金融機(jī)構(gòu)的良好業(yè)績(jī)、良好的財(cái)務(wù)狀況和社會(huì)信譽(yù)，資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到國(guó)務(wù)院規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)，最近5年沒(méi)有違法記錄
Ⅲ.有符合要求的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、安全防范設(shè)施和與基金管理業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施
Ⅳ.有良好的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)、完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度、風(fēng)險(xiǎn)控制制度
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
17、公開(kāi)募集基金的基金管理人的職責(zé)有( )。
Ⅰ.依法募集資金，辦理基金份額的發(fā)售和登記事宜
Ⅱ.利用獲取的未公開(kāi)信息暗示他人從事相關(guān)的交易活動(dòng)
Ⅲ.對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬，進(jìn)行證券投資
Ⅳ.進(jìn)行基金會(huì)計(jì)核算并編制基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
18、商業(yè)銀行或其他金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)取得基金托管資格，除了應(yīng)具備規(guī)定的條件外，還要經(jīng)( )的核準(zhǔn)。
Ⅰ.國(guó)務(wù)院
Ⅱ.國(guó)務(wù)院證券監(jiān)管管理機(jī)構(gòu)
Ⅲ.國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)
Ⅳ.中國(guó)人民銀行
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅲ、Ⅳ
19、下列各費(fèi)用中，屬于證券投資基金的費(fèi)用的有( )。
Ⅰ.基金管理費(fèi)
Ⅱ.基金托管費(fèi)
Ⅲ.基金交易費(fèi)
Ⅳ.基金銷售服務(wù)費(fèi)
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
20、關(guān)于我國(guó)的基金托管費(fèi)的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.封閉式基金按照0.25%的比例計(jì)提基金托管費(fèi)
Ⅱ.開(kāi)放式基金根據(jù)基金合同的規(guī)定比例計(jì)提，通常低于0.25%
Ⅲ.股票基金的托管費(fèi)率高于債券基金及貨幣市場(chǎng)基金的托管費(fèi)率
Ⅳ.基金托管人或磋商酌情調(diào)低基金托管費(fèi)，經(jīng)基金持有*會(huì)審議通過(guò)后，報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅳ
21、證券投資基金收入主要包括( )。
Ⅰ.利息收入
Ⅱ.投資收益
Ⅲ.公允價(jià)值變動(dòng)損益
Ⅳ.手續(xù)費(fèi)返還
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
22、目前，我國(guó)的基金主要投資于( )。
Ⅰ.國(guó)內(nèi)依法公開(kāi)發(fā)行上市的股票
Ⅱ.非公開(kāi)發(fā)行股票
Ⅲ.公司債券
Ⅳ.權(quán)證
A、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
23、基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資時(shí)，不得有情形有( )。
Ⅰ.一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超過(guò)基金資產(chǎn)凈值的10%
Ⅱ.一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，超過(guò)該證券的10%
Ⅲ.違反基金合同關(guān)于投資范圍、投資策略和投資比例等約定
Ⅳ.基金財(cái)產(chǎn)參與股票發(fā)行申購(gòu)，單只基金所申報(bào)的金額超過(guò)該基金的總資產(chǎn)，單只基金所申報(bào)的股票數(shù)量超過(guò)擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
24、基金衍生工具的基本特征有( )。
Ⅰ.跨期性
Ⅱ.杠桿性
Ⅲ.聯(lián)動(dòng)性
Ⅳ.不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
25、下列金融衍生工具中，其本身即為獨(dú)立存在的金融合約的有( )。
Ⅰ.期權(quán)合約
Ⅱ.期貨合約
Ⅲ.互換交易合約
Ⅳ.可轉(zhuǎn)換公司債券
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅲ、Ⅳ
26、根據(jù)基礎(chǔ)工具的不同，金融衍生工具可劃分為( )。
Ⅰ.股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具
Ⅱ.貨幣衍生工具
Ⅲ.利率衍生工具
Ⅳ.金融遠(yuǎn)期合約
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
27、金融互換的類別有( )。
Ⅰ.貨幣互換
Ⅱ.利率互換
Ⅲ.股權(quán)互換
Ⅳ.信用違約互換
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ
28、金融期貨交易與金融遠(yuǎn)期交易的區(qū)別體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.交易場(chǎng)所和交易組織形式不同
Ⅱ.交易的監(jiān)管程度不同
Ⅲ.標(biāo)準(zhǔn)化程度不同
Ⅳ.保證金制度和每日結(jié)算制度導(dǎo)致違約風(fēng)險(xiǎn)不同
A、Ⅱ、Ⅳ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
29、下列情形中，期貨交易所可以強(qiáng)行平倉(cāng)的有( )。
Ⅰ.交易所會(huì)員或客戶的交易保證金不足并未在規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足
Ⅱ.會(huì)員或客戶的持倉(cāng)量超出規(guī)定的限額
Ⅲ.會(huì)員或客戶違規(guī)
Ⅳ.期貨交易出現(xiàn)漲跌停板、單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)等特別重大的風(fēng)險(xiǎn)
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
30、金融期貨的基本功能有( )。
Ⅰ.套期保值功能
Ⅱ.價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能
Ⅲ.投機(jī)功能
Ⅳ.套利功能
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
31、金融期貨與金融期權(quán)的區(qū)別主要體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.基礎(chǔ)資產(chǎn)不同
Ⅱ.交易者權(quán)利與義務(wù)的對(duì)稱性不同
Ⅲ.現(xiàn)金流轉(zhuǎn)不同
Ⅳ.套期保值的作用與效果不同
A、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
32、關(guān)于可轉(zhuǎn)換公司債券的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.當(dāng)股票價(jià)格上漲時(shí)，可轉(zhuǎn)換公司債券的持有人行使轉(zhuǎn)換權(quán)比較有利
Ⅱ.可轉(zhuǎn)換公司債券實(shí)質(zhì)上嵌入了普通股票的看漲期權(quán)，可將其列為期權(quán)類衍生產(chǎn)品
Ⅲ.在國(guó)際市場(chǎng)上，按照發(fā)行時(shí)證券的性質(zhì)，可分為可轉(zhuǎn)換債券和可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票兩種。目前，我國(guó)沒(méi)有可轉(zhuǎn)換債券
Ⅳ.可轉(zhuǎn)換債券具有雙重選擇權(quán)的特征
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
33、根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》的規(guī)定，上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，應(yīng)符合的條件有( )。
Ⅰ.應(yīng)具備健全的法人治理結(jié)構(gòu)
Ⅱ.營(yíng)利能力應(yīng)具有可持續(xù)性
Ⅲ.上市公司的財(cái)務(wù)狀況良好
Ⅳ.募集資金的數(shù)額和使用符合規(guī)定
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
34、發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，其募集資金運(yùn)用的數(shù)額和使用應(yīng)當(dāng)符合的規(guī)定有( )。
Ⅰ.募集資金數(shù)額不超過(guò)項(xiàng)目需要量的20%
Ⅱ.募集資金用途符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)環(huán)境保護(hù)、土地管理等法律和行政法規(guī)的規(guī)定
Ⅲ.任何性質(zhì)的公司，本次募集資金使用項(xiàng)目不得為持有交易性金融資產(chǎn)和可供出售的金融資產(chǎn)、借予他人、委托理財(cái)?shù)蓉?cái)務(wù)性投資，不得直接或間接投資于以買賣有價(jià)證券為主要業(yè)務(wù)的公司
Ⅳ.建立募集資金專項(xiàng)存儲(chǔ)制度，募集資金必須存放于公司董事會(huì)決定的專項(xiàng)賬戶
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ
C、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
35、關(guān)于可交換公司債券的主要特征的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.可交換公司債券和其轉(zhuǎn)股標(biāo)的股分別屬于不同的發(fā)行人
Ⅱ.可交換公司債券的標(biāo)的為母公司所持有的子公司股票，為存量股
Ⅲ.發(fā)行可交換公司債券一般并不增加其上市子公司的總股本，但在轉(zhuǎn)股后會(huì)提高母公司對(duì)子公司的持股比例
Ⅳ.可交換公司債券給籌資者提供了一種低成本的融資工具
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
36、發(fā)行可交換公司債券的，預(yù)備用于交換的上市公司股票應(yīng)具備的條件有( )。
Ⅰ.該上市公司最近1期末的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元
Ⅱ.最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于8%
Ⅲ.用于交換的股票在提出發(fā)行申請(qǐng)時(shí)應(yīng)當(dāng)為無(wú)限售條件股份，且股東在約定的換股期間轉(zhuǎn)讓該部分股票不違反其對(duì)上市公司或者其他股東的承諾
Ⅳ.用于交換的股票在本次可交換公司債券發(fā)行前，不存在被查封、扣押、凍結(jié)等財(cái)產(chǎn)權(quán)利被限制的情形，也不存在權(quán)屬爭(zhēng)議或者依法不得轉(zhuǎn)讓或設(shè)定擔(dān)保的其他情形
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
37、信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的參與者主要有( )。
Ⅰ.發(fā)起機(jī)構(gòu)
Ⅱ.受托機(jī)構(gòu)
Ⅲ.信用增級(jí)機(jī)構(gòu)
Ⅳ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅲ、Ⅳ
38、按照信托合同的約定，信貸資產(chǎn)證券化的受托機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)履行的職責(zé)有( )。
Ⅰ.發(fā)行資產(chǎn)支持證券
Ⅱ.管理信托財(cái)產(chǎn)
Ⅲ.持續(xù)披露信托財(cái)產(chǎn)和資產(chǎn)支持證券信息
Ⅳ.依照信托合同約定分配信托利益
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
39、關(guān)于信貸資產(chǎn)證券化的貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)不能是信貸資產(chǎn)證券化的發(fā)起機(jī)構(gòu)
Ⅱ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)的證券化資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)單獨(dú)設(shè)賬，與貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)自身的信貸資產(chǎn)分開(kāi)管理
Ⅲ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)的不同信貸資產(chǎn)證券化交易中的證券化資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)分別記賬、分別管理
Ⅳ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)根據(jù)與受托機(jī)構(gòu)簽署的貸款服務(wù)合同，收取證券化資產(chǎn)的本金、利息和其他收入，并及時(shí)、足額轉(zhuǎn)入受托機(jī)構(gòu)在資金保管機(jī)構(gòu)開(kāi)立的資金賬戶
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
40、目前最為流行的結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品主要有( )。
Ⅰ.商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)的各類結(jié)構(gòu)化理財(cái)產(chǎn)品
Ⅱ.股票價(jià)格指數(shù)
Ⅲ.在交易所市場(chǎng)上市交易的各類結(jié)構(gòu)化票據(jù)
Ⅳ.金融遠(yuǎn)期合約
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ
D、Ⅱ、Ⅳ
41、根據(jù)國(guó)際清算銀行的金融衍生工具統(tǒng)計(jì)報(bào)告，可以得到的結(jié)論有( )。
Ⅰ.金融衍生工具以場(chǎng)外交易為主
Ⅱ.按基礎(chǔ)產(chǎn)品比較，利率衍生品無(wú)論在場(chǎng)內(nèi)還是場(chǎng)外，均是名義金額的衍生品種類
Ⅲ.按產(chǎn)品形態(tài)比較，遠(yuǎn)期和互換這兩類具有對(duì)稱性收益的衍生產(chǎn)品比收益不對(duì)稱的期權(quán)類產(chǎn)品大得多，但是，在交易所市場(chǎng)上則正好相反
Ⅳ.金融危機(jī)發(fā)生后，衍生品交易的增長(zhǎng)趨勢(shì)、市場(chǎng)結(jié)構(gòu)和品種結(jié)構(gòu)發(fā)生了較大變化
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
42、金融衍生工具市場(chǎng)的功能有( )。
Ⅰ.價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能
Ⅱ.風(fēng)險(xiǎn)管理功能
Ⅲ.套期保值功能
Ⅳ.投機(jī)獲利功能
A、Ⅰ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
43、目前，我國(guó)銀行柜臺(tái)衍生工具市場(chǎng)所涉及的交易有( )。
Ⅰ.遠(yuǎn)期結(jié)售匯交易
Ⅱ.外匯遠(yuǎn)期與掉期交易
Ⅲ.嵌入式金融衍生品的交易
Ⅳ.利率衍生品交易
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
一、單項(xiàng)選擇題
1、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的定義。證券投資基金是指通過(guò)公開(kāi)發(fā)售基金份額募集資金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和運(yùn)用資金，為基金份額持有人的利益，以資產(chǎn)組合方式進(jìn)行證券投資的一種利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的集合投資方式。
2、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查證券投資基金的特征。專業(yè)理財(cái)：將分散的資金集中起來(lái)以信托方式交給專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行投資運(yùn)作，既是證券投資基金的一個(gè)重要特點(diǎn)，也是它的一個(gè)重要功能。
3、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查基金與股票、債券的區(qū)別。股票的直接收益取決于發(fā)行公司的經(jīng)營(yíng)效益，不確定性強(qiáng)，投資于股票有較大的風(fēng)險(xiǎn)。債券的直接收益取決于債券利率，而債券利率一般是事先確定的，投資風(fēng)險(xiǎn)較小?；鹬饕顿Y于有價(jià)證券，投資選擇靈活多樣，從而使基金的收益有可能高于債券，投資風(fēng)險(xiǎn)又可能低于股票。
4、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況。中國(guó)境內(nèi)第一家較為規(guī)范的投資基金——淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)投資基金(簡(jiǎn)稱“淄博基金”)，于1992年11月經(jīng)中國(guó)人民銀行總行批準(zhǔn)正式設(shè)立。
5、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況。我國(guó)第一家中外合資基金公司誕生于2002年末。
6、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。契約型基金起源于英國(guó)，后來(lái)在中國(guó)香港、新加坡、印度尼西亞等國(guó)家和地區(qū)十分流行。
7、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。公司型基金的資金是通過(guò)發(fā)行普通股票籌集的公司法人的資本。
8、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。選項(xiàng)D錯(cuò)誤，投資者只能通過(guò)證券經(jīng)紀(jì)商在二級(jí)市場(chǎng)上進(jìn)行基金的買賣。參見(jiàn)教材P123。
9、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。在我國(guó)，根據(jù)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》的規(guī)定，80%以上的基金資產(chǎn)投資于債券的，為債券基金。
10、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。股票基金的投資目標(biāo)側(cè)重于追求資本利得和長(zhǎng)期資本增值。
11、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。被動(dòng)型基金一般選取特定指數(shù)作為跟蹤對(duì)象，因此通常又被稱為“指數(shù)基金”。
12、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查我國(guó)私募基金的發(fā)展概況。我國(guó)私募股權(quán)投資的熱浪：第一次投資浪潮出現(xiàn)在1992年改革開(kāi)放后。這一階段的投資對(duì)象主要以國(guó)有企業(yè)為主，海外投資基金大多與中國(guó)各部委合作。
13、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。上市開(kāi)放式基金(Listed Open—ended Funds，簡(jiǎn)稱“LOF”)是一種既可以同時(shí)在場(chǎng)外市場(chǎng)進(jìn)行基金份額申購(gòu)、贖回，又可以在交易所進(jìn)行基金份額交易和基金份額申購(gòu)或贖回，并通過(guò)份額轉(zhuǎn)托管機(jī)制將場(chǎng)外市場(chǎng)與場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)有機(jī)地聯(lián)系在一起的一種開(kāi)放式基金。它是我國(guó)對(duì)證券投資基金的一種本土化創(chuàng)新。
14、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。分級(jí)基金又被稱為“結(jié)構(gòu)型基金”“可分離交易基金”，是指在一只基金內(nèi)部通過(guò)結(jié)構(gòu)化的設(shè)計(jì)或安排，將普通基金份額拆分為具有不同預(yù)期收益與風(fēng)險(xiǎn)的兩類(級(jí))或多類(級(jí))份額并可分離上市交易的一種基金產(chǎn)品。
15、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查基金份額持有人。選項(xiàng)A錯(cuò)誤，代表基金份額10%以上的基金份額持有人就同一事項(xiàng)要求召開(kāi)基金份額持有*會(huì)，基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份額10%以上的基金份額持有人有權(quán)自行召集，并報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案。
16、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金管理人。選項(xiàng)C是基金托管人的職責(zé)。
17、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金管理人。公開(kāi)募集基金的基金管理人職責(zé)終止的，基金份額持有*會(huì)應(yīng)當(dāng)在6個(gè)月內(nèi)選任新的基金管理人，在此期間，由國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)指定臨時(shí)基金管理人。
18、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金托管人。選項(xiàng)C是公開(kāi)募集基金管理人應(yīng)具備的條件。
19、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金當(dāng)事人之間的關(guān)系。基金管理人與托管人的關(guān)系是相互制衡的關(guān)系。
20、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金管理費(fèi)。目前，我國(guó)股票基金大部分按1.5%的比例計(jì)提基金管理費(fèi)。
21、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金管理費(fèi)。目前，我國(guó)股票基金大部分按照1.5%比例計(jì)提基金管理費(fèi)，債券基金的管理費(fèi)率一般低于1%，貨幣基金的管理費(fèi)率為0.33%。
22、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金托管費(fèi)。基金托管費(fèi)年費(fèi)率國(guó)際上通常為0.2%左右。
23、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金銷售服務(wù)費(fèi)。基金銷售服務(wù)費(fèi)目前只有貨幣市場(chǎng)基金以及其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)的基金產(chǎn)品收取，基金管理人可以按照相關(guān)規(guī)定從基金財(cái)產(chǎn)中持續(xù)計(jì)提一定比例的銷售服務(wù)費(fèi)，費(fèi)率大約為0.25%。
24、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金資產(chǎn)凈值?；鸱蓊~凈值是衡量一個(gè)基金經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的主要指標(biāo)，也是基金份額交易價(jià)格的內(nèi)在價(jià)值和計(jì)算依據(jù)。一般情況下，基金份額價(jià)格與份額凈值趨于一致，即資產(chǎn)凈值增長(zhǎng)，基金份額價(jià)格也隨之提高。
25、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金資產(chǎn)總值?；鹳Y產(chǎn)總值是指基金所擁有的各類證券的價(jià)值、銀行存款本息、基金應(yīng)收的申購(gòu)基金款以及其他投資所形成的價(jià)值總和。
26、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金資產(chǎn)估值?；鹳Y產(chǎn)估值是通過(guò)對(duì)基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)公允價(jià)值的過(guò)程。
【該題針對(duì)“基金資產(chǎn)估值”知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】
27、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的利潤(rùn)分配。封閉式基金分配方式：我國(guó)《公開(kāi)募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》中規(guī)定，基金收益分配應(yīng)當(dāng)采用現(xiàn)金方式，但中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的特殊基金品種除外。
28、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金的利潤(rùn)分配原則。根據(jù)有關(guān)法律規(guī)定，封閉式基金的收益分配，每年不得少于一次，封閉式基金年度利潤(rùn)分配比例不得低于基金年度已實(shí)現(xiàn)收益的90%。封閉式基金當(dāng)年收益應(yīng)先彌補(bǔ)上一年的虧損，如當(dāng)年發(fā)生虧損則不進(jìn)行收益分配。
29、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金的投資風(fēng)險(xiǎn)。巨額贖回風(fēng)險(xiǎn)是開(kāi)放式基金所特有的風(fēng)險(xiǎn)。若因市場(chǎng)劇烈波動(dòng)或其他原因而連續(xù)出現(xiàn)巨額贖回，并導(dǎo)致基金管理人出現(xiàn)現(xiàn)金支付困難時(shí)，基金投資者申請(qǐng)贖回基金份額，可能會(huì)遇到部分順延贖回或暫停贖回等風(fēng)險(xiǎn)。
30、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的投資。基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資時(shí)，一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超過(guò)基金10%。
31、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查基金衍生工具的基本特征。跨期性：金融衍生工具是交易雙方通過(guò)對(duì)利率、匯率、股價(jià)等因素變動(dòng)趨勢(shì)的預(yù)測(cè)，約定在未來(lái)某一時(shí)間按照一定條件進(jìn)行交易或選擇是否交易的合約。
32、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。金融衍生工具按交易場(chǎng)所可以分為交易所交易的衍生工具和場(chǎng)外交易市場(chǎng)交易的衍生工具。
33、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。信用衍生工具是指以基礎(chǔ)產(chǎn)品所蘊(yùn)含的信用風(fēng)險(xiǎn)或違約風(fēng)險(xiǎn)為基礎(chǔ)變量的金融衍生工具，用于轉(zhuǎn)移或防范信用風(fēng)險(xiǎn)，是20世紀(jì)90年代以來(lái)發(fā)展最為迅速的一類衍生產(chǎn)品，主要包括信用互換、信用聯(lián)結(jié)票據(jù)等。
34、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融期貨。選項(xiàng)A錯(cuò)誤，金融現(xiàn)貨交易的對(duì)象是某一具體形態(tài)的金融工具，通常，它是代表著一定所有權(quán)或債權(quán)關(guān)系的股票、債券或其他金融工具。而金融期貨交易的對(duì)象是金融期貨合約。
35、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查金融期貨合約。股權(quán)類期貨是以單只股票、股票組合或者股票價(jià)格指數(shù)為基礎(chǔ)資產(chǎn)的期貨合約。
36、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融期貨的主要交易制度。金融期貨的主要交易制度有：(1)集中交易制度;(2)標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約和對(duì)沖機(jī)制;(3)保證金制度;(4)結(jié)算所和無(wú)負(fù)債結(jié)算制度;(5)持倉(cāng)限額制度;(6)大戶報(bào)告制度;(7)每日價(jià)格波動(dòng)限制及斷路器制度;(8)強(qiáng)行平倉(cāng)制度;(9)強(qiáng)制減倉(cāng)制度。
37、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融期貨的主要交易制度。強(qiáng)制減倉(cāng)是指交易所將當(dāng)日以漲跌停板申報(bào)的未成交平倉(cāng)報(bào)單，以當(dāng)日漲跌停板價(jià)格與該合約凈持倉(cāng)營(yíng)利客戶按照持倉(cāng)比例自動(dòng)撮合成交。
38、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融期貨的基本功能。套期保值是指企業(yè)為規(guī)避外匯風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等，指定一項(xiàng)或一項(xiàng)以上套期工具，使套期工具的公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)，預(yù)期抵消被套期項(xiàng)目全部或部分公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)。
39、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查金融期權(quán)。金融期權(quán)是指以金融工具或金融變量為基礎(chǔ)工具的期權(quán)交易形式。具體地說(shuō)，其購(gòu)買者在向出售者支付一定費(fèi)用后，就獲得了能在規(guī)定期限內(nèi)以某一特定價(jià)格向出售者買進(jìn)或賣出一定數(shù)量的某種金融工具的權(quán)利。
40、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查金融期權(quán)。選項(xiàng)C錯(cuò)誤，金融期權(quán)與金融期貨都是人們常用的套期保值工具，但它們的作用與效果是不同的。
41、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查金融期權(quán)。歐式期權(quán)只能在期權(quán)到期日?qǐng)?zhí)行。美式期權(quán)則可在期權(quán)到期日或到期日之前的任何一個(gè)營(yíng)業(yè)日?qǐng)?zhí)行。修正的美式期權(quán)也被稱為“百慕大期權(quán)”或“大西洋期權(quán)”，可以在期權(quán)到期日之前的一系列規(guī)定日期執(zhí)行。
42、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查人民幣利率互換交易?；赟hibor的利率互換品種期限從7天到5年不等。
43、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查信用違約互換。。操作風(fēng)險(xiǎn)是指由于管理失誤、交易系統(tǒng)或清算系統(tǒng)故障或者人為失誤而造成損失的風(fēng)險(xiǎn)。從本質(zhì)上看，這種風(fēng)險(xiǎn)屬于管理風(fēng)險(xiǎn)。
【該題針對(duì)“信用違約互換”知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】
44、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司：最近3年以現(xiàn)金或股票方式累計(jì)分配的利潤(rùn)不少于最近3年實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)的20%。
45、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》第二十七條，發(fā)行分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，其最近1期末經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元。
46、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查可交換公司債券。持有上市公司股份的股東申請(qǐng)發(fā)行可交換公司債券，應(yīng)當(dāng)符合的規(guī)定：公司最近1期末的凈資產(chǎn)額不少于人民幣3億元。
47、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查可交換債券與可轉(zhuǎn)換債券的不同?？山粨Q債券的發(fā)債主體是上市公司的股東，通常是大股東;可轉(zhuǎn)換債券的發(fā)債主體是上市公司本身。
48、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查資產(chǎn)支持證券的定義和種類。根據(jù)資產(chǎn)證券化發(fā)起人、發(fā)行人和投資者所屬地域不同，可將資產(chǎn)證券化分為境內(nèi)資產(chǎn)證券化和離岸資產(chǎn)證券化。
49、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)證券化各方參與者的條件和職責(zé)。特定目的信托受托機(jī)構(gòu)是指在信貸資產(chǎn)證券化過(guò)程中，因承諾信托而負(fù)責(zé)管理特定目的信托財(cái)產(chǎn)并發(fā)行資產(chǎn)支持證券的機(jī)構(gòu)。受托機(jī)構(gòu)由依法設(shè)立的信托投資公司或者中國(guó)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的其他機(jī)構(gòu)擔(dān)任。
50、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)支持證券的具體操作要求。2015年3月26日，中國(guó)人民銀行發(fā)布公告〔2015〕第7號(hào)，宣布對(duì)信貸資產(chǎn)支持證券發(fā)行實(shí)行注冊(cè)制管理。
二、組合型選擇題
1、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的作用。基金有利于證券市場(chǎng)的穩(wěn)定和發(fā)展：(1)基金的發(fā)展有利于證券市場(chǎng)的穩(wěn)定;(2)基金作為一種主要投資于證券市場(chǎng)的金融工具，它的出現(xiàn)和發(fā)展增加了證券市場(chǎng)的投資品種，擴(kuò)大了證券市場(chǎng)的交易規(guī)模，起到了豐富和活躍證券市場(chǎng)的作用。
2、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況。上海證券交易所與深圳證券交易所相繼于1990年12月、1991年7月開(kāi)業(yè)，標(biāo)志著中國(guó)證券市場(chǎng)正式形成。
3、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況。1998年3月27日，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，新成立的南方基金管理公司和國(guó)泰基金管理公司分別發(fā)起設(shè)立了兩只規(guī)模均為20億元的封閉式基金——基金開(kāi)元和基金金泰，由此拉開(kāi)了我國(guó)證券投資基金試點(diǎn)的序幕。
4、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況?！吨腥A人民共和國(guó)證券基金法》實(shí)施以來(lái)，我國(guó)基金市場(chǎng)產(chǎn)品創(chuàng)新活動(dòng)日趨活躍，具有代表性的基金創(chuàng)新產(chǎn)品有：2004年10月成立的國(guó)內(nèi)第一只上市開(kāi)放式基金(LOF)南方積極配置基金，2004年底推出的國(guó)內(nèi)首只交易型開(kāi)放式指數(shù)基金(ETF)——華夏上證50ETF，2006年5月推出的國(guó)內(nèi)首只生命周期基金——匯豐晉信2016基金，2007年7月推出的國(guó)內(nèi)首只結(jié)構(gòu)化基金——國(guó)投瑞銀瑞?；?，2007年9月推出的首只QDII基金——南方全球精選基金QDII基金，2008年4月推出的國(guó)內(nèi)首只社會(huì)責(zé)任基金——興業(yè)社會(huì)責(zé)任基金，2009年5月推出ETF聯(lián)接基金等。
5、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。契約型基金與公司型基金的區(qū)別有：(1)資金的性質(zhì)不同;(2)投資者的地位不同;(3)基金的營(yíng)運(yùn)依據(jù)不同。
6、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查封閉式基金和開(kāi)放式基金。封閉式基金的基金規(guī)模是固定的，開(kāi)放式基金沒(méi)有發(fā)行規(guī)模限制，選項(xiàng)C錯(cuò)誤。
7、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查開(kāi)放式基金。開(kāi)放式基金的投資者可以在首次發(fā)行結(jié)束一段時(shí)間后，隨時(shí)向基金管理人或其銷售代理人提出申購(gòu)或贖回申請(qǐng)，絕大多數(shù)開(kāi)放式基金不上市交易，交易在投資者與基金管理人或其銷售代理人之間進(jìn)行。
8、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。貨幣市場(chǎng)基金的長(zhǎng)期收益率較低，并不適合進(jìn)行長(zhǎng)期投資。
9、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。貨幣市場(chǎng)基金不得投資于以下金融工具：(1)股票;(2)可轉(zhuǎn)換債券;(3)剩余期限超過(guò)397天的債券;(4)信用等級(jí)在AA*以下的企業(yè)債券;(5)國(guó)內(nèi)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)評(píng)定的A-1級(jí)或相當(dāng)于A-1級(jí)的短期信用級(jí)別及該標(biāo)準(zhǔn)以下的短期融資券;(6)流通受限的證券;(7)中國(guó)證監(jiān)會(huì)、中國(guó)人民銀行禁止投資的其他金融工具。
10、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。指數(shù)基金的優(yōu)勢(shì)：(1)費(fèi)用低廉;(2)風(fēng)險(xiǎn)較小;(3)在以機(jī)構(gòu)投資者為主的市場(chǎng)中，指數(shù)基金可獲得市場(chǎng)平均收益率，可以為股票投資者提供比較穩(wěn)定的投資回報(bào);(4)指數(shù)基金可以作為避險(xiǎn)套利的工具。
11、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。公募基金可以向社會(huì)公眾公開(kāi)發(fā)售基金份額和宣傳推廣，基金募集對(duì)象不固定;基金份額的投資金額要求較低，適合中小投資者參與;基金必須遵守有關(guān)的法律法規(guī)，接受監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管并定期公開(kāi)相關(guān)信息。而私募基金的投資范圍較廣，在基金運(yùn)作和信息披露方面所受的限制和約束較少。
12、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。LOF和ETF都具備開(kāi)放式基金可以申購(gòu)、贖回和場(chǎng)內(nèi)交易的特點(diǎn)，但兩者有本質(zhì)區(qū)別，主要表現(xiàn)在：(1)申購(gòu)、贖回的標(biāo)的不同;(2)申購(gòu)、贖回的場(chǎng)所不同;(3)對(duì)申購(gòu)、贖回的限制不同;(4)基金投資策略不同;(5)在二級(jí)市場(chǎng)的凈值報(bào)價(jià)上，ETF每15秒提供一個(gè)基金參考凈值報(bào)價(jià)，而LOF的凈值報(bào)價(jià)頻率要比ETF低，通常1天只提供1次或幾次基金凈值報(bào)價(jià)。
13、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。保本基金可以投資于股票、債券、貨幣市場(chǎng)工具、權(quán)證、股指期貨及中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許投資的其他金融工具。
14、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金份額持有人?！吨腥A人民共和國(guó)證券投資基金法》規(guī)定，下列事項(xiàng)應(yīng)當(dāng)通過(guò)召開(kāi)基金份額持有*會(huì)審議決定：(1)提前終止基金合同;(2)基金擴(kuò)募或者延長(zhǎng)基金合同期限;(3)轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式;(4)提高基金管理人、基金托管人的報(bào)酬標(biāo)準(zhǔn);(5)更換基金管理人、基金托管人;(6)基金合同約定的其他事項(xiàng)。
15、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金管理人?；鸸芾砣耸秦?fù)責(zé)基金發(fā)起設(shè)立與經(jīng)營(yíng)管理的專業(yè)性機(jī)構(gòu)，不僅負(fù)責(zé)基金的投資管理，而且承擔(dān)著產(chǎn)品設(shè)計(jì)、基金營(yíng)銷、基金注冊(cè)登記、基金估值、會(huì)計(jì)核算和客戶服務(wù)等多方面的職責(zé)?；鸸芾砉就ǔＳ勺C券公司、信托投資公司或其他機(jī)構(gòu)等發(fā)起成立，具有獨(dú)立法人地位?；鸸芾砣说哪繕?biāo)是受益人利益的化，因而，不得出于自身利益的考慮損害基金持有人的利益。
16、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金管理人。設(shè)立公開(kāi)募集基金的基金管理公司，應(yīng)當(dāng)具備下列條件，并經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)：(1)有符合《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》和《中華人民共和國(guó)公司法》規(guī)定的章程;(2)注冊(cè)資本不低于1億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本;(3)主要股東應(yīng)當(dāng)具有經(jīng)營(yíng)金融業(yè)務(wù)或者管理金融機(jī)構(gòu)的良好業(yè)績(jī)、良好的財(cái)務(wù)狀況和社會(huì)信譽(yù)，資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到國(guó)務(wù)院規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)，最近3年沒(méi)有違法記錄;(4)取得基金從業(yè)資格的人員達(dá)到法定人數(shù);(5)董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員具備相應(yīng)的任職條件;(6)有符合要求的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、安全防范設(shè)施和與基金管理業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施;(7)有良好的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)、完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度、風(fēng)險(xiǎn)控制制度;(8)法律、行政法規(guī)規(guī)定的和經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件。
17、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金管理人。公開(kāi)募集基金的基金管理人應(yīng)當(dāng)履行下列職責(zé)：(1)依法募集資金，辦理基金份額的發(fā)售和登記事宜;(2)辦理基金備案手續(xù);(3)對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬，進(jìn)行證券投資;(4)按照基金合同的約定確定基金收益分配方案，及時(shí)向基金份額持有人分配收益;(5)進(jìn)行基金會(huì)計(jì)核算并編制基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告;(6)編制中期和年度基金報(bào)告;(7)計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值，確定基金份額申購(gòu)、贖回價(jià)格;(8)辦理與基金財(cái)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動(dòng)有關(guān)的信息披露事項(xiàng);(9)按照規(guī)定召集基金份額持有*會(huì);(10)保存基金財(cái)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動(dòng)的記錄、賬冊(cè)、報(bào)表和其他相關(guān)資料;(11)以基金管理人名義，代表基金份額持有人利益行使訴訟權(quán)利或者實(shí)施其他法律行為;(12)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他職責(zé)。
18、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金托管人。商業(yè)銀行或其他金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)取得基金托管資格，除了應(yīng)具備規(guī)定的條件外，還要經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)管管理機(jī)構(gòu)和國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的核準(zhǔn)。
19、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的費(fèi)用。證券投資基金的費(fèi)用包括基金管理費(fèi)、基金托管費(fèi)、基金交易費(fèi)、基金運(yùn)作費(fèi)、基金銷售服務(wù)費(fèi)。
20、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金托管費(fèi)?；鹜泄苋嘶虼枭套们檎{(diào)低基金托管費(fèi)，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)后公告，無(wú)須為此召開(kāi)基金持有*會(huì)。
21、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金收入的來(lái)源。證券投資基金收入是基金資產(chǎn)在運(yùn)作過(guò)程中所產(chǎn)生的各種收入，主要包括利息收入、投資收益以及其他收入、公允價(jià)值變動(dòng)損益。其他收入是指除上述收入以外的其他各項(xiàng)收入，包括贖回費(fèi)扣除基本手續(xù)費(fèi)后的余額、手續(xù)費(fèi)返還、ETF替代損益，以及基金管理人等機(jī)構(gòu)為彌補(bǔ)基金財(cái)產(chǎn)損失而支付給基金的賠償款項(xiàng)等。
22、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的投資。目前，我國(guó)的基金主要投資于國(guó)內(nèi)依法公開(kāi)發(fā)行上市的股票、非公開(kāi)發(fā)行股票、國(guó)債、企業(yè)債券和金融債券、公司債券、貨幣市場(chǎng)工具、資產(chǎn)支持證券、權(quán)證等。
23、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的投資?；鸸芾砣诉\(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資，不得有下列情形：(1)一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超過(guò)基金資產(chǎn)凈值的10%;(2)同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，超過(guò)該證券的10%;(3)基金財(cái)產(chǎn)參與股票發(fā)行申購(gòu)，單只基金所申報(bào)的金額超過(guò)該基金的總資產(chǎn)，單只基金所申報(bào)的股票數(shù)量超過(guò)擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量;(4)違反基金合同關(guān)于投資范圍、投資策略和投資比例等約定;(5)中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定禁止的其他情形。
24、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金衍生工具的基本特征?；鹧苌ぞ叩幕咎卣饔校?1)跨期性;(2)杠桿性;(3)聯(lián)動(dòng)性;(4)不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性。
25、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。獨(dú)立衍生工具是指本身即為獨(dú)立存在的金融合約，例如期權(quán)合約、期貨合約或者互換交易合約等。
26、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。金融衍生工具從基礎(chǔ)工具分類角度，可以劃分為股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具、貨幣衍生工具、利率衍生工具、信用衍生工具以及其他衍生工具。
27、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。金融互換是指兩個(gè)或兩個(gè)以上的當(dāng)事人按共同商定的條件，在約定的時(shí)間內(nèi)定期交換現(xiàn)金流的金融交易?？煞譃樨泿呕Q、利率互換、股權(quán)互換、信用違約互換等類別。
【該題針對(duì)“金融衍生工具的分類
28、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融期貨。作為一種標(biāo)準(zhǔn)化的遠(yuǎn)期交易，金融期貨交易與普通遠(yuǎn)期交易之間的區(qū)別有：(1)交易場(chǎng)所和交易組織形式不同;(2)交易的監(jiān)管程度不同;(3)標(biāo)準(zhǔn)化程度不同;(4)保證金制度和每日結(jié)算制度導(dǎo)致違約風(fēng)險(xiǎn)不同。
29、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融期貨的主要交易制度。當(dāng)交易所會(huì)員或客戶的交易保證金不足并未在規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足，或當(dāng)會(huì)員或客戶的持倉(cāng)量超出規(guī)定的限額，或當(dāng)會(huì)員或客戶違規(guī)時(shí)，交易所為了防止風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步擴(kuò)大，將對(duì)其持有的未平倉(cāng)合約進(jìn)行強(qiáng)制性平倉(cāng)處理，這就是強(qiáng)行平倉(cāng)制度。
30、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融期貨的基本功能。金融期貨具有四項(xiàng)基本功能:套期保值功能、價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能、投機(jī)功能和套利功能。
31、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融期權(quán)。金融期貨與金融期權(quán)的區(qū)別主要體現(xiàn)在：(1)基礎(chǔ)資產(chǎn)不同;(2)交易者權(quán)利與義務(wù)的對(duì)稱性不同;(3)履約保證不同;(4)現(xiàn)金流轉(zhuǎn)不同;(5)盈虧特點(diǎn)不同;(6)套期保值的作用與效果不同。
32、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。在國(guó)際市場(chǎng)上，按照發(fā)行時(shí)證券的性質(zhì)，可分為可轉(zhuǎn)換債券和可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票兩種。目前，我國(guó)只有可轉(zhuǎn)換債券。
33、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》的規(guī)定，上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，無(wú)論此可轉(zhuǎn)換公司債券是否可分離交易，均應(yīng)符合一定的條件：(1)應(yīng)具備健全的法人治理結(jié)構(gòu);(2)營(yíng)利能力應(yīng)具有可持續(xù)性;(3)上市公司的財(cái)務(wù)狀況良好;(4)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)文件無(wú)虛假記載且無(wú)重大違法行為;(5)募集資金的數(shù)額和使用符合規(guī)定。
34、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，其募集資金的數(shù)額和使用符合規(guī)定：(1)募集資金數(shù)額不超過(guò)項(xiàng)目需要量;(2)募集資金用途符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)環(huán)境保護(hù)、土地管理等法律和行政法規(guī)的規(guī)定;(3)除金融類企業(yè)外，本次募集資金使用項(xiàng)目不得為持有交易性金融資產(chǎn)和可供出售的金融資產(chǎn)、借予他人、委托理財(cái)?shù)蓉?cái)務(wù)性投資，不得直接或間接投資于以買賣有價(jià)證券為主要業(yè)務(wù)的公司;(4)投資項(xiàng)目實(shí)施后，不會(huì)與控股股東或?qū)嶋H控制人產(chǎn)生同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)或影響公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的獨(dú)立性;(5)建立募集資金專項(xiàng)存儲(chǔ)制度，募集資金必須存放于公司董事會(huì)決定的專項(xiàng)賬戶。
35、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查可交換公司債券。可交換公司債券的主要特征：(1)可交換公司債券和其轉(zhuǎn)股標(biāo)的股分別屬于不同的發(fā)行人，一般來(lái)說(shuō)可交換公司債券的發(fā)行人為控股母公司，而轉(zhuǎn)股標(biāo)的的發(fā)行人則為上市子公司;(2)可交換公司債券的標(biāo)的為母公司所持有的子公司股票，為存量股，發(fā)行可交換公司債券一般并不增加其上市子公司的總股本，但在轉(zhuǎn)股后會(huì)降低母公司對(duì)子公司的持股比例;(3)可交換公司債券給籌資者提供了一種低成本的融資工具。
36、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查可交換公司債券?？山粨Q公司債券中，預(yù)備用于交換的上市公司股票應(yīng)具備的條件：(1)該上市公司最近1期末的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元，或者最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%?？鄢墙?jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)與扣除前的凈利潤(rùn)相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算依據(jù)。(2)用于交換的股票在提出發(fā)行申請(qǐng)時(shí)應(yīng)當(dāng)為無(wú)限售條件股份，且股東在約定的換股期間轉(zhuǎn)讓該部分股票不違反其對(duì)上市公司或者其他股東的承諾。(3)用于交換的股票在本次可交換公司債券發(fā)行前，不存在被查封、扣押、凍結(jié)等財(cái)產(chǎn)權(quán)利被限制的情形，也不存在權(quán)屬爭(zhēng)議或者依法不得轉(zhuǎn)讓或設(shè)定擔(dān)保的其他情形。
37、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)證券化各方參與者的條件和職責(zé)。信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的參與者主要有發(fā)起機(jī)構(gòu)、受托機(jī)構(gòu)、信用增級(jí)機(jī)構(gòu)、貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)等。
38、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)證券化各方參與者的條件和職責(zé)。受托機(jī)構(gòu)依照信托合同約定履行下列職責(zé)：(1)發(fā)行資產(chǎn)支持證券;(2)管理信托財(cái)產(chǎn);(3)持續(xù)披露信托財(cái)產(chǎn)和資產(chǎn)支持證券信息;(4)依照信托合同約定分配信托利益;(5)信托合同約定的其他職責(zé)。
39、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)證券化各方參與者的條件和職責(zé)。貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)可以是信貸資產(chǎn)證券化的發(fā)起機(jī)構(gòu)。貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)為發(fā)起機(jī)構(gòu)的，應(yīng)當(dāng)與受托機(jī)構(gòu)簽署單獨(dú)的貸款服務(wù)合同。
40、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品。目前最為流行的結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品主要是由商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)的各類結(jié)構(gòu)化理財(cái)產(chǎn)品以及在交易所市場(chǎng)上市交易的各類結(jié)構(gòu)化票據(jù)，它們通常與某種金融價(jià)格相聯(lián)系，其投資收益隨該價(jià)格的變化而變化。
41、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融衍生工具及金融衍生工具市場(chǎng)。金融衍生工具的發(fā)展現(xiàn)狀和趨勢(shì)，根據(jù)國(guó)際清算銀行的金融衍生工具統(tǒng)計(jì)報(bào)告，可以得到以下結(jié)論：(1)金融衍生工具以場(chǎng)外交易為主。(2)按基礎(chǔ)產(chǎn)品比較，利率衍生品無(wú)論在場(chǎng)內(nèi)還是場(chǎng)外，均是名義金額的衍生品種類，其中，場(chǎng)外交易的利率互換占所有衍生品名義金額的半數(shù)以上，是的單個(gè)衍生品種類。(3)按產(chǎn)品形態(tài)比較，遠(yuǎn)期和互換這兩類具有對(duì)稱性收益的衍生產(chǎn)品比收益不對(duì)稱的期權(quán)類產(chǎn)品大得多，但是，在交易所市場(chǎng)上則正好相反。(4)金融危機(jī)發(fā)生后，衍生品交易的增長(zhǎng)趨勢(shì)并未改變，但市場(chǎng)結(jié)構(gòu)和品種結(jié)構(gòu)發(fā)生了較大變化。
42、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融衍生工具市場(chǎng)的功能。金融衍生工具市場(chǎng)的功能：(1)價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能;(2)套期保值功能(又稱“風(fēng)險(xiǎn)管理功能”);(3)投機(jī)獲利功能。
43、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查我國(guó)金融衍生工具市場(chǎng)的發(fā)展?fàn)顩r。銀行柜臺(tái)衍生工具市場(chǎng)：根據(jù)中國(guó)銀監(jiān)會(huì)規(guī)定，取得衍生產(chǎn)品交易資格的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)可與機(jī)構(gòu)客戶進(jìn)行衍生產(chǎn)品交易，自前主要涉及遠(yuǎn)期結(jié)售匯、外匯遠(yuǎn)期與掉期、利率衍生品交易等等。同時(shí)，商業(yè)銀行在個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品和業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，也較多涉及了嵌入式金融衍生品的交易。
D、保值增值
3、下列各項(xiàng)金融工具中，其投資風(fēng)險(xiǎn)由低到高排列正確的是( )。
A、債券、基金、股票
B、基金、股票、債券
C、股票、債券、基金
D、股票、基金、債券
4、中國(guó)境內(nèi)第一家較為規(guī)范的投資基金是( )。
A、基金開(kāi)元
B、中國(guó)置業(yè)基金
C、淄博基金
D、華安現(xiàn)金富利基金
5、我國(guó)第一家中外合資基金公司誕生于( )。
A、2002年末
B、2004年初
C、2008年8月
D、2010年12月
6、契約型基金起源于( )。
A、美國(guó)
B、新加坡
C、英國(guó)
D、德國(guó)
7、公司型基金的資金是通過(guò)發(fā)行( )來(lái)籌集的公司法人資本。
A、普通股票
B、優(yōu)先股票
C、A股
D、績(jī)優(yōu)股
8、下列選項(xiàng)中，對(duì)封閉式基金認(rèn)識(shí)不正確的是( )。
A、經(jīng)核準(zhǔn)的基金份額總額在基金合同期限內(nèi)固定不變
B、基金份額可以在依法設(shè)立的證券交易場(chǎng)所交易
C、基金份額持有人不得申請(qǐng)贖回
D、投資者可以通過(guò)證券經(jīng)紀(jì)商在一級(jí)市場(chǎng)和二級(jí)市場(chǎng)上進(jìn)行基金的買賣
9、在我國(guó)，根據(jù)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》的規(guī)定，( )以上的基金資產(chǎn)投資于債券的，為債券基金。
A、50%
B、60%
C、80%
D、90%
10、其投資目標(biāo)側(cè)重于追求資本利得和長(zhǎng)期資本增值的是( )。
A、債券基金
B、股票基金
C、貨幣市場(chǎng)基金
D、衍生證券投資基金
11、指數(shù)基金指的是( )。
A、主動(dòng)型基金
B、被動(dòng)型基金
C、公墓基金
D、私募基金
12、1992年改革開(kāi)放后的我國(guó)私募股權(quán)投資的第一次浪潮階段的投資對(duì)象主要是( )。
A、國(guó)有企業(yè)
B、股份制公司
C、外資企業(yè)
D、中外合資企業(yè)
13、我國(guó)對(duì)證券投資基金的一種本土化創(chuàng)新的基金是( )。
A、契約型基金
B、偏股型基金
C、LOF
D、ETF
14、在一只基金內(nèi)部通過(guò)結(jié)構(gòu)化的設(shè)計(jì)或安排，將普通基金份額拆分為具有不同預(yù)期收益與風(fēng)險(xiǎn)的兩類(級(jí))或多類(級(jí))份額并可分離上市交易的一種基金產(chǎn)品指的是( )。
A、分化基金
B、分項(xiàng)基金
C、分類基金
D、分級(jí)基金
15、下列事項(xiàng)中，對(duì)我國(guó)《證券投資基金法》關(guān)于對(duì)基金份額持有*會(huì)召集的規(guī)定描述錯(cuò)誤的是( )。
A、代表基金份額20%以上的基金份額持有人就同一事項(xiàng)要求召開(kāi)基金份額持有*會(huì)，基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份額20%以上的基金份額持有人有權(quán)自行召集，并報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案
B、提高基金管理人、基金托管人的報(bào)酬標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)當(dāng)由基金份額持有*會(huì)審議決定
C、更換基金管理人、基金托管人應(yīng)當(dāng)由基金份額持有*會(huì)審議決定
D、基金擴(kuò)募或者延長(zhǎng)基金合同期限應(yīng)當(dāng)由基金份額持有*會(huì)審議決定
16、下列各項(xiàng)中，不屬于基金管理人的職責(zé)的是( )。
A、辦理基金備案手續(xù)
B、對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬，進(jìn)行證券投資
C、對(duì)基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告、中期和年度基金報(bào)告出具意見(jiàn)
D、計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值，確定基金份額申購(gòu)、贖回價(jià)格
17、公開(kāi)募集基金的基金管理人職責(zé)終止的，基金份額持有*會(huì)應(yīng)當(dāng)在( )內(nèi)選任新的基金管理人。
A、3個(gè)月
B、6個(gè)月
C、12個(gè)月
D、2年
18、商業(yè)銀行或其他金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)取得基金托管資格，應(yīng)當(dāng)具備的條件不包括( )。
A、凈資產(chǎn)和風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)符合有關(guān)規(guī)定
B、有安全高效的清算、交割系統(tǒng)
C、注冊(cè)資本不低于1億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本
D、有完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度和風(fēng)險(xiǎn)控制制度
19、在基金的當(dāng)事人中，存在相互制衡關(guān)系的是( )。
A、持有人與管理人
B、管理人與托管人
C、持有人與托管人
D、總管理人與二級(jí)管理人
20、目前，我國(guó)大部分股票基金計(jì)提基金管理費(fèi)的比例是( )。
A、0.33%
B、1%
C、1.5%
D、2.5%
21、目前，我國(guó)股票基金大部分按照( )比例計(jì)提基金管理費(fèi)，債券基金的管理費(fèi)率一般低于( )，貨幣基金的管理費(fèi)率為0.33%。
A、2.5%，2%
B、2%.2.5%
C、1.5%，1%
D、1%，1.5%
22、基金托管費(fèi)年費(fèi)率國(guó)際上通常為( )左右。
A、5%
B、0.2%
C、1.25%
D、0.5%
23、我國(guó)目前收取基金銷售服務(wù)費(fèi)的基金類型是( )。
A、股票基金
B、債券基金
C、貨幣市場(chǎng)基金
D、保本基金
24、基金份額交易價(jià)格的內(nèi)在價(jià)值和計(jì)算依據(jù)是( )。
A、基金資產(chǎn)總值
B、基金資產(chǎn)凈值
C、基金份額凈值
D、基金資產(chǎn)總值與基金負(fù)債的差額
25、基金所擁有的各類證券的價(jià)值、銀行存款本息、基金應(yīng)收的申購(gòu)基金款以及其他投資所形成的價(jià)值總和指的是( )。
A、基金資產(chǎn)全值
B、基金資產(chǎn)凈值
C、基金資產(chǎn)總值
D、基金資產(chǎn)的估值
26、通過(guò)對(duì)基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)公允價(jià)值的過(guò)程指的是( )。
A、基金份額估值
B、基金資產(chǎn)凈值
C、基金資產(chǎn)估值
D、基金份額凈值
27、我國(guó)封閉式基金的收益分配應(yīng)當(dāng)采用( )方式。
A、現(xiàn)金
B、紅利再投資轉(zhuǎn)換為基金份額
C、一籃子股票
D、現(xiàn)金或紅利再投資
28、根據(jù)有關(guān)法律規(guī)定，封閉式基金年度利潤(rùn)分配比例不得低于基金年度已實(shí)現(xiàn)收益的( )。
A、50%
B、60%
C、80%
D、90%
29、基金的投資風(fēng)險(xiǎn)中，開(kāi)放式基金所特有的風(fēng)險(xiǎn)是( )。
A、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
B、管理能力風(fēng)險(xiǎn)
C、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)
D、巨額贖回風(fēng)險(xiǎn)
30、按照相關(guān)規(guī)定，基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資時(shí)，一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超過(guò)基金( )。
A、資產(chǎn)總值的10%
B、資產(chǎn)凈值的10%
C、資產(chǎn)總值的25%
D、資產(chǎn)凈值的25%
31、金融衍生工具是交易雙方通過(guò)對(duì)利率、匯率、股價(jià)等因素變動(dòng)趨勢(shì)的預(yù)測(cè)，約定在未來(lái)某一時(shí)間按照一定條件進(jìn)行交易或選擇是否交易的合約體現(xiàn)了金融衍生工具的( )特征。
A、跨期性
B、杠桿性
C、聯(lián)動(dòng)性
D、不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性
32、將金融衍生工具分為交易所交易的衍生工具和場(chǎng)外交易市場(chǎng)交易的衍生工具的依據(jù)是( )。
A、產(chǎn)品形態(tài)
B、交易場(chǎng)所
C、基礎(chǔ)工具種類
D、金融衍生工具自身交易的方法及特點(diǎn)
33、金融衍生工具中，20世紀(jì)90年代以來(lái)發(fā)展最為迅速的一類衍生產(chǎn)品是( )。
A、信用衍生工具
B、嵌入式衍生工具
C、金融期權(quán)
D、結(jié)構(gòu)化金融衍生工具
34、關(guān)于金融期貨的說(shuō)法不正確的是( )。
A、其對(duì)象是某一具體形態(tài)的金融工具
B、不是投資工具，而是風(fēng)險(xiǎn)管理工具
C、期貨交易則實(shí)行保證金交易和逐日盯市制度，交易者并不需要在成交時(shí)擁有或借入全部資金或基礎(chǔ)金融工具
D、在金融期貨交易中，僅有極少數(shù)的合約到期進(jìn)行交割交收，絕大多數(shù)的期貨合約通過(guò)做相反交易實(shí)現(xiàn)對(duì)沖平倉(cāng)
35、以單只股票、股票組合或者股票價(jià)格指數(shù)為基礎(chǔ)資產(chǎn)的期貨合約指的是( )。
A、利率期貨
B、股權(quán)類期貨
C、外匯期貨
D、債權(quán)類期貨
36、金融期貨的主要交易制度不包括( )。
A、結(jié)算所和負(fù)債結(jié)算制度
B、集中交易制度
C、每日價(jià)格波動(dòng)限制及斷路器規(guī)則
D、強(qiáng)制減倉(cāng)制度
37、交易所將當(dāng)日以漲跌停板申報(bào)的未成交平倉(cāng)報(bào)單，以當(dāng)日漲跌停板價(jià)格與該合約凈持倉(cāng)營(yíng)利客戶按照持倉(cāng)比例自動(dòng)撮合成交指的是( )。
A、強(qiáng)制減倉(cāng)
B、強(qiáng)行平倉(cāng)
C、強(qiáng)行開(kāi)倉(cāng)
D、強(qiáng)制開(kāi)倉(cāng)
38、企業(yè)為規(guī)避外匯風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等，指定一項(xiàng)或一項(xiàng)以上套期工具，使套期工具的公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)，預(yù)期抵消被套期項(xiàng)目全部或部分公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)指的是( )。
A、套期保值
B、套利
C、投機(jī)
D、價(jià)格發(fā)現(xiàn)
39、購(gòu)買者在向出售者支付一定費(fèi)用后，就獲得了能在規(guī)定期限內(nèi)以某一特定價(jià)格向出售者買進(jìn)或賣出一定數(shù)量的某種金融工具的權(quán)利指的是( )。
A、金融期貨
B、金融遠(yuǎn)期
C、金融期權(quán)
D、金融互換
40、關(guān)于金融期權(quán)的說(shuō)法不正確的是( )。
A、從理論上說(shuō)，期權(quán)購(gòu)買者在交易中的潛在虧損是有限的，僅限于所支付的期權(quán)費(fèi)，而可能取得的營(yíng)利卻是無(wú)限的
B、從理論上說(shuō)，期權(quán)出售者在交易中所取得的營(yíng)利是有限的，而可能遭受的損失卻是無(wú)限的
C、金融期權(quán)與金融期貨都是常用的套期保值工具，它們的作用與效果基本相同
D、通過(guò)金融期權(quán)交易，既可避免價(jià)格不利變動(dòng)造成的損失，又可在相當(dāng)程度上保住價(jià)格有利變動(dòng)而帶來(lái)的利益
41、可在期權(quán)到期日或到期日之前的任何一個(gè)營(yíng)業(yè)日?qǐng)?zhí)行的期權(quán)是( )。
A、歐式期權(quán)
B、美式期權(quán)
C、修正的美式期權(quán)
D、百慕大期權(quán)
42、基于Shibor的利率互換品種期限為( )。
A、1天～3年
B、1天～5年
C、7天～5年
D、3個(gè)月～6個(gè)月
43、信用違約互換所面臨的風(fēng)險(xiǎn)中，從本質(zhì)上看屬于管理風(fēng)險(xiǎn)的是( )。
A、法律風(fēng)險(xiǎn)
B、交易對(duì)手風(fēng)險(xiǎn)
C、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)
D、操作風(fēng)險(xiǎn)
44、上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券時(shí)，要求其最近3年以現(xiàn)金或股票方式累計(jì)分配的利潤(rùn)不少于最近3年實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)的( )。
A、20%
B、30%
C、50%
D、60%
45、《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定，發(fā)行分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，其最近1期末經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)不低于人民幣( )。
A、5000萬(wàn)元
B、5億元
C、15億元
D、20億元
46、持有上市公司股份的股東申請(qǐng)發(fā)行可交換公司債券時(shí)，公司最近1期末的凈資產(chǎn)額不少于人民幣( )。
A、5000萬(wàn)元
B、1萬(wàn)元
C、3億元
D、5億元
47、可交換債券的發(fā)債主體是( )。
A、上市公司
B、上市公司的股東
C、上市公司的子公司
D、上市公司的實(shí)際控制人
48、區(qū)分境內(nèi)資產(chǎn)證券化和離岸資產(chǎn)證券化的依據(jù)是( )。
A、資產(chǎn)證券化發(fā)起人、發(fā)行人和投資者所屬地域
B、證券化的基礎(chǔ)資產(chǎn)
C、證券化產(chǎn)品的屬性
D、證券化的規(guī)模
49、在信貸資產(chǎn)證券化過(guò)程中，因承諾信托而負(fù)責(zé)管理特定目的信托財(cái)產(chǎn)并發(fā)行資產(chǎn)支持證券的機(jī)構(gòu)指的是信貸資產(chǎn)證券化的( )。
A、發(fā)起機(jī)構(gòu)
B、受托機(jī)構(gòu)
C、信用增級(jí)機(jī)構(gòu)
D、貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)
50、2015年3月26日，中國(guó)人民銀行發(fā)布公告〔2015〕第7號(hào)，宣布對(duì)信貸資產(chǎn)支持證券發(fā)行實(shí)行( )管理。
A、審批制
B、核準(zhǔn)制
C、注冊(cè)制
D、備案制
二、組合型選擇題
1、基金能夠穩(wěn)定和發(fā)展證券市場(chǎng)的功能體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.基金的發(fā)展有利于證券市場(chǎng)的穩(wěn)定
Ⅱ.基金的出現(xiàn)和發(fā)展增加了證券市場(chǎng)的投資品種，擴(kuò)大了證券市場(chǎng)的交易規(guī)模
Ⅲ.基金的出現(xiàn)和發(fā)展豐富和活躍了證券市場(chǎng)
Ⅳ.基金為廣大中小投資者提供了進(jìn)行證券投資的理想渠道
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
2、中國(guó)證券市場(chǎng)形成的標(biāo)志有( )。
Ⅰ.1990年12月上海證券交易所的開(kāi)業(yè)
Ⅱ.1991年7月深圳證券交易所的開(kāi)業(yè)
Ⅲ.1997年11月14日《證券投資基金管理暫行辦法》的頒布
Ⅳ.1992年10月，中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)的成立
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
3、1998年3月27日，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，新成立的南方基金管理公司和國(guó)泰基金管理公司分別發(fā)起設(shè)立了兩只規(guī)模均為20億元的封閉式基金——( )，由此拉開(kāi)了我國(guó)證券投資基金試點(diǎn)的序幕。
Ⅰ.基金開(kāi)元
Ⅱ.基金金泰
Ⅲ.華安創(chuàng)新基金
Ⅳ.招商安泰系列基金
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ
D、Ⅱ、Ⅳ
4、《中華人民共和國(guó)證券基金法》實(shí)施以來(lái)，我國(guó)基金市場(chǎng)產(chǎn)品創(chuàng)新活動(dòng)日趨活躍，具有代表性的基金創(chuàng)新產(chǎn)品有( )。
Ⅰ.南方積極配置基金
Ⅱ.華安創(chuàng)新基金
Ⅲ.匯豐晉信2016基金
Ⅳ.國(guó)投瑞銀瑞福基金
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
5、契約型基金與公司型基金的區(qū)別主要體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.資金的性質(zhì)不同
Ⅱ.投資者的地位不同
Ⅲ.基金的營(yíng)運(yùn)依據(jù)不同
Ⅳ.基金的投資方向不同
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
6、關(guān)于封閉式基金和開(kāi)放式基金的敘述正確的是( )。
Ⅰ.封閉式基金的基金份額總額在基金合同期限內(nèi)固定不變，開(kāi)放式基金的基金份額總額不固定
Ⅱ.封閉式基金期限屆滿即為基金終止，管理人應(yīng)組織清算小組對(duì)基金資產(chǎn)進(jìn)行清產(chǎn)核資
Ⅲ.開(kāi)放式基金的基金規(guī)模是固定的，封閉式基金沒(méi)有發(fā)行規(guī)模限制
Ⅳ.封閉式基金一般每周或更長(zhǎng)時(shí)間公布一次基金份額資產(chǎn)凈值，開(kāi)放式基金一般在每個(gè)交易日連續(xù)公布
A、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
7、關(guān)于開(kāi)放式基金，下列說(shuō)法中正確的有( )。
Ⅰ.投資者可隨時(shí)向基金管理人贖回基金份額
Ⅱ.開(kāi)放式基金都不上市交易，交易在投資者和基金管理人或其銷售代理人之間進(jìn)行
Ⅲ.一般在每個(gè)交易日連續(xù)公布基金份額資產(chǎn)凈值
Ⅳ.所募集的資金不能全部用來(lái)投資，不能把全部資金用于長(zhǎng)期投資
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
8、關(guān)于債券基金的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.以債券為主要投資對(duì)象
Ⅱ.由于債券的年利率固定，因此其風(fēng)險(xiǎn)較低，適合于穩(wěn)健型投資者
Ⅲ.其收益會(huì)市場(chǎng)利率的影響
Ⅳ.其長(zhǎng)期收益率低，不適合進(jìn)行長(zhǎng)期投資
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
9、下列各項(xiàng)金融工具中，貨幣市場(chǎng)基金不得進(jìn)行投資的是( )。
Ⅰ.可轉(zhuǎn)換債券
Ⅱ.流通受限的證券
Ⅲ.信用等級(jí)在AA*以下的企業(yè)債券
Ⅳ.國(guó)內(nèi)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)評(píng)定的A-1級(jí)或相當(dāng)于A-1級(jí)的短期信用級(jí)別及該標(biāo)準(zhǔn)以下的短期融資券
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
10、指數(shù)基金的優(yōu)勢(shì)有( )。
Ⅰ.費(fèi)用低廉
Ⅱ.風(fēng)險(xiǎn)較小
Ⅲ.在以機(jī)構(gòu)投資者為主的市場(chǎng)中，指數(shù)基金可獲得市場(chǎng)平均收益率，可以為股票投資者提供比較穩(wěn)定的投資回報(bào)
Ⅳ.可以作為避險(xiǎn)套利的工具
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
11、關(guān)于公募基金的說(shuō)法，正確的有( )。
Ⅰ.向社會(huì)公眾公開(kāi)發(fā)售基金份額
Ⅱ.基金份額的投資金額要求較低
Ⅲ.適合中小投資者參與
Ⅳ.在基金運(yùn)作和信息披露等方面所受的限制和約束較少
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
12、LOF和ETF的本質(zhì)區(qū)別體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.申購(gòu)、贖回的標(biāo)的不同
Ⅱ.申購(gòu)、贖回的場(chǎng)所不同
Ⅲ.對(duì)申購(gòu)、贖回的限制不同
Ⅳ.基金投資策略不同
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
13、關(guān)于保本基金的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.投資保本基金基本上相當(dāng)于將資金作為存款存放在銀行或存款類金融機(jī)構(gòu)
Ⅱ.保本基金不存在本金損失的風(fēng)險(xiǎn)，是最有安全保障的基金類型
Ⅲ.保本基金可投資于股票、債券、貨幣市場(chǎng)工具等金融工具
Ⅳ.保本基金不得投資于權(quán)證、股指期貨等，以降低投資風(fēng)險(xiǎn)
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
14、《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》規(guī)定，應(yīng)當(dāng)通過(guò)召開(kāi)基金份額持有*會(huì)審議決定的事項(xiàng)有( )。
Ⅰ.提前終止基金合同
Ⅱ.基金擴(kuò)募或者延長(zhǎng)基金合同期限
Ⅲ.轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式
Ⅳ.更換基金管理人、基金托管人
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
15、關(guān)于基金管理人的說(shuō)法不正確的有( )。
Ⅰ.基金管理人是負(fù)責(zé)基金發(fā)起設(shè)立與經(jīng)營(yíng)管理的專業(yè)性機(jī)構(gòu)
Ⅱ..基金管理人僅負(fù)責(zé)基金的投資管理
Ⅲ.基金管理公司由證券公司、信托投資公司等發(fā)起成立，不是獨(dú)立法人
Ⅳ.基金管理人的目標(biāo)是受益人利益和自身利益的化
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
16、設(shè)立公募基金的基金管理公司應(yīng)當(dāng)具備的條件有( )，并經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。
Ⅰ.注冊(cè)資本不低于1億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本
Ⅱ.主要股東應(yīng)當(dāng)具有經(jīng)營(yíng)金融業(yè)務(wù)或者管理金融機(jī)構(gòu)的良好業(yè)績(jī)、良好的財(cái)務(wù)狀況和社會(huì)信譽(yù)，資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到國(guó)務(wù)院規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)，最近5年沒(méi)有違法記錄
Ⅲ.有符合要求的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、安全防范設(shè)施和與基金管理業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施
Ⅳ.有良好的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)、完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度、風(fēng)險(xiǎn)控制制度
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
17、公開(kāi)募集基金的基金管理人的職責(zé)有( )。
Ⅰ.依法募集資金，辦理基金份額的發(fā)售和登記事宜
Ⅱ.利用獲取的未公開(kāi)信息暗示他人從事相關(guān)的交易活動(dòng)
Ⅲ.對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬，進(jìn)行證券投資
Ⅳ.進(jìn)行基金會(huì)計(jì)核算并編制基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
18、商業(yè)銀行或其他金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)取得基金托管資格，除了應(yīng)具備規(guī)定的條件外，還要經(jīng)( )的核準(zhǔn)。
Ⅰ.國(guó)務(wù)院
Ⅱ.國(guó)務(wù)院證券監(jiān)管管理機(jī)構(gòu)
Ⅲ.國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)
Ⅳ.中國(guó)人民銀行
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅲ、Ⅳ
19、下列各費(fèi)用中，屬于證券投資基金的費(fèi)用的有( )。
Ⅰ.基金管理費(fèi)
Ⅱ.基金托管費(fèi)
Ⅲ.基金交易費(fèi)
Ⅳ.基金銷售服務(wù)費(fèi)
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
20、關(guān)于我國(guó)的基金托管費(fèi)的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.封閉式基金按照0.25%的比例計(jì)提基金托管費(fèi)
Ⅱ.開(kāi)放式基金根據(jù)基金合同的規(guī)定比例計(jì)提，通常低于0.25%
Ⅲ.股票基金的托管費(fèi)率高于債券基金及貨幣市場(chǎng)基金的托管費(fèi)率
Ⅳ.基金托管人或磋商酌情調(diào)低基金托管費(fèi)，經(jīng)基金持有*會(huì)審議通過(guò)后，報(bào)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅳ
21、證券投資基金收入主要包括( )。
Ⅰ.利息收入
Ⅱ.投資收益
Ⅲ.公允價(jià)值變動(dòng)損益
Ⅳ.手續(xù)費(fèi)返還
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
22、目前，我國(guó)的基金主要投資于( )。
Ⅰ.國(guó)內(nèi)依法公開(kāi)發(fā)行上市的股票
Ⅱ.非公開(kāi)發(fā)行股票
Ⅲ.公司債券
Ⅳ.權(quán)證
A、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
23、基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資時(shí)，不得有情形有( )。
Ⅰ.一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超過(guò)基金資產(chǎn)凈值的10%
Ⅱ.一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，超過(guò)該證券的10%
Ⅲ.違反基金合同關(guān)于投資范圍、投資策略和投資比例等約定
Ⅳ.基金財(cái)產(chǎn)參與股票發(fā)行申購(gòu)，單只基金所申報(bào)的金額超過(guò)該基金的總資產(chǎn)，單只基金所申報(bào)的股票數(shù)量超過(guò)擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
24、基金衍生工具的基本特征有( )。
Ⅰ.跨期性
Ⅱ.杠桿性
Ⅲ.聯(lián)動(dòng)性
Ⅳ.不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
25、下列金融衍生工具中，其本身即為獨(dú)立存在的金融合約的有( )。
Ⅰ.期權(quán)合約
Ⅱ.期貨合約
Ⅲ.互換交易合約
Ⅳ.可轉(zhuǎn)換公司債券
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅲ、Ⅳ
26、根據(jù)基礎(chǔ)工具的不同，金融衍生工具可劃分為( )。
Ⅰ.股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具
Ⅱ.貨幣衍生工具
Ⅲ.利率衍生工具
Ⅳ.金融遠(yuǎn)期合約
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
27、金融互換的類別有( )。
Ⅰ.貨幣互換
Ⅱ.利率互換
Ⅲ.股權(quán)互換
Ⅳ.信用違約互換
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅱ、Ⅲ
28、金融期貨交易與金融遠(yuǎn)期交易的區(qū)別體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.交易場(chǎng)所和交易組織形式不同
Ⅱ.交易的監(jiān)管程度不同
Ⅲ.標(biāo)準(zhǔn)化程度不同
Ⅳ.保證金制度和每日結(jié)算制度導(dǎo)致違約風(fēng)險(xiǎn)不同
A、Ⅱ、Ⅳ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
29、下列情形中，期貨交易所可以強(qiáng)行平倉(cāng)的有( )。
Ⅰ.交易所會(huì)員或客戶的交易保證金不足并未在規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足
Ⅱ.會(huì)員或客戶的持倉(cāng)量超出規(guī)定的限額
Ⅲ.會(huì)員或客戶違規(guī)
Ⅳ.期貨交易出現(xiàn)漲跌停板、單邊無(wú)連續(xù)報(bào)價(jià)等特別重大的風(fēng)險(xiǎn)
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
30、金融期貨的基本功能有( )。
Ⅰ.套期保值功能
Ⅱ.價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能
Ⅲ.投機(jī)功能
Ⅳ.套利功能
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
31、金融期貨與金融期權(quán)的區(qū)別主要體現(xiàn)在( )。
Ⅰ.基礎(chǔ)資產(chǎn)不同
Ⅱ.交易者權(quán)利與義務(wù)的對(duì)稱性不同
Ⅲ.現(xiàn)金流轉(zhuǎn)不同
Ⅳ.套期保值的作用與效果不同
A、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
32、關(guān)于可轉(zhuǎn)換公司債券的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.當(dāng)股票價(jià)格上漲時(shí)，可轉(zhuǎn)換公司債券的持有人行使轉(zhuǎn)換權(quán)比較有利
Ⅱ.可轉(zhuǎn)換公司債券實(shí)質(zhì)上嵌入了普通股票的看漲期權(quán)，可將其列為期權(quán)類衍生產(chǎn)品
Ⅲ.在國(guó)際市場(chǎng)上，按照發(fā)行時(shí)證券的性質(zhì)，可分為可轉(zhuǎn)換債券和可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票兩種。目前，我國(guó)沒(méi)有可轉(zhuǎn)換債券
Ⅳ.可轉(zhuǎn)換債券具有雙重選擇權(quán)的特征
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
33、根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》的規(guī)定，上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，應(yīng)符合的條件有( )。
Ⅰ.應(yīng)具備健全的法人治理結(jié)構(gòu)
Ⅱ.營(yíng)利能力應(yīng)具有可持續(xù)性
Ⅲ.上市公司的財(cái)務(wù)狀況良好
Ⅳ.募集資金的數(shù)額和使用符合規(guī)定
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
34、發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，其募集資金運(yùn)用的數(shù)額和使用應(yīng)當(dāng)符合的規(guī)定有( )。
Ⅰ.募集資金數(shù)額不超過(guò)項(xiàng)目需要量的20%
Ⅱ.募集資金用途符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)環(huán)境保護(hù)、土地管理等法律和行政法規(guī)的規(guī)定
Ⅲ.任何性質(zhì)的公司，本次募集資金使用項(xiàng)目不得為持有交易性金融資產(chǎn)和可供出售的金融資產(chǎn)、借予他人、委托理財(cái)?shù)蓉?cái)務(wù)性投資，不得直接或間接投資于以買賣有價(jià)證券為主要業(yè)務(wù)的公司
Ⅳ.建立募集資金專項(xiàng)存儲(chǔ)制度，募集資金必須存放于公司董事會(huì)決定的專項(xiàng)賬戶
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ
C、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
35、關(guān)于可交換公司債券的主要特征的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.可交換公司債券和其轉(zhuǎn)股標(biāo)的股分別屬于不同的發(fā)行人
Ⅱ.可交換公司債券的標(biāo)的為母公司所持有的子公司股票，為存量股
Ⅲ.發(fā)行可交換公司債券一般并不增加其上市子公司的總股本，但在轉(zhuǎn)股后會(huì)提高母公司對(duì)子公司的持股比例
Ⅳ.可交換公司債券給籌資者提供了一種低成本的融資工具
A、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
36、發(fā)行可交換公司債券的，預(yù)備用于交換的上市公司股票應(yīng)具備的條件有( )。
Ⅰ.該上市公司最近1期末的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元
Ⅱ.最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于8%
Ⅲ.用于交換的股票在提出發(fā)行申請(qǐng)時(shí)應(yīng)當(dāng)為無(wú)限售條件股份，且股東在約定的換股期間轉(zhuǎn)讓該部分股票不違反其對(duì)上市公司或者其他股東的承諾
Ⅳ.用于交換的股票在本次可交換公司債券發(fā)行前，不存在被查封、扣押、凍結(jié)等財(cái)產(chǎn)權(quán)利被限制的情形，也不存在權(quán)屬爭(zhēng)議或者依法不得轉(zhuǎn)讓或設(shè)定擔(dān)保的其他情形
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
37、信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的參與者主要有( )。
Ⅰ.發(fā)起機(jī)構(gòu)
Ⅱ.受托機(jī)構(gòu)
Ⅲ.信用增級(jí)機(jī)構(gòu)
Ⅳ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅲ、Ⅳ
38、按照信托合同的約定，信貸資產(chǎn)證券化的受托機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)履行的職責(zé)有( )。
Ⅰ.發(fā)行資產(chǎn)支持證券
Ⅱ.管理信托財(cái)產(chǎn)
Ⅲ.持續(xù)披露信托財(cái)產(chǎn)和資產(chǎn)支持證券信息
Ⅳ.依照信托合同約定分配信托利益
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
39、關(guān)于信貸資產(chǎn)證券化的貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)的說(shuō)法正確的有( )。
Ⅰ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)不能是信貸資產(chǎn)證券化的發(fā)起機(jī)構(gòu)
Ⅱ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)的證券化資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)單獨(dú)設(shè)賬，與貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)自身的信貸資產(chǎn)分開(kāi)管理
Ⅲ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)的不同信貸資產(chǎn)證券化交易中的證券化資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)分別記賬、分別管理
Ⅳ.貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)根據(jù)與受托機(jī)構(gòu)簽署的貸款服務(wù)合同，收取證券化資產(chǎn)的本金、利息和其他收入，并及時(shí)、足額轉(zhuǎn)入受托機(jī)構(gòu)在資金保管機(jī)構(gòu)開(kāi)立的資金賬戶
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
40、目前最為流行的結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品主要有( )。
Ⅰ.商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)的各類結(jié)構(gòu)化理財(cái)產(chǎn)品
Ⅱ.股票價(jià)格指數(shù)
Ⅲ.在交易所市場(chǎng)上市交易的各類結(jié)構(gòu)化票據(jù)
Ⅳ.金融遠(yuǎn)期合約
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅲ
D、Ⅱ、Ⅳ
41、根據(jù)國(guó)際清算銀行的金融衍生工具統(tǒng)計(jì)報(bào)告，可以得到的結(jié)論有( )。
Ⅰ.金融衍生工具以場(chǎng)外交易為主
Ⅱ.按基礎(chǔ)產(chǎn)品比較，利率衍生品無(wú)論在場(chǎng)內(nèi)還是場(chǎng)外，均是名義金額的衍生品種類
Ⅲ.按產(chǎn)品形態(tài)比較，遠(yuǎn)期和互換這兩類具有對(duì)稱性收益的衍生產(chǎn)品比收益不對(duì)稱的期權(quán)類產(chǎn)品大得多，但是，在交易所市場(chǎng)上則正好相反
Ⅳ.金融危機(jī)發(fā)生后，衍生品交易的增長(zhǎng)趨勢(shì)、市場(chǎng)結(jié)構(gòu)和品種結(jié)構(gòu)發(fā)生了較大變化
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
42、金融衍生工具市場(chǎng)的功能有( )。
Ⅰ.價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能
Ⅱ.風(fēng)險(xiǎn)管理功能
Ⅲ.套期保值功能
Ⅳ.投機(jī)獲利功能
A、Ⅰ、Ⅲ
B、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
43、目前，我國(guó)銀行柜臺(tái)衍生工具市場(chǎng)所涉及的交易有( )。
Ⅰ.遠(yuǎn)期結(jié)售匯交易
Ⅱ.外匯遠(yuǎn)期與掉期交易
Ⅲ.嵌入式金融衍生品的交易
Ⅳ.利率衍生品交易
A、Ⅰ、Ⅱ
B、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
一、單項(xiàng)選擇題
1、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的定義。證券投資基金是指通過(guò)公開(kāi)發(fā)售基金份額募集資金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和運(yùn)用資金，為基金份額持有人的利益，以資產(chǎn)組合方式進(jìn)行證券投資的一種利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)的集合投資方式。
2、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查證券投資基金的特征。專業(yè)理財(cái)：將分散的資金集中起來(lái)以信托方式交給專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行投資運(yùn)作，既是證券投資基金的一個(gè)重要特點(diǎn)，也是它的一個(gè)重要功能。
3、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查基金與股票、債券的區(qū)別。股票的直接收益取決于發(fā)行公司的經(jīng)營(yíng)效益，不確定性強(qiáng)，投資于股票有較大的風(fēng)險(xiǎn)。債券的直接收益取決于債券利率，而債券利率一般是事先確定的，投資風(fēng)險(xiǎn)較小?；鹬饕顿Y于有價(jià)證券，投資選擇靈活多樣，從而使基金的收益有可能高于債券，投資風(fēng)險(xiǎn)又可能低于股票。
4、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況。中國(guó)境內(nèi)第一家較為規(guī)范的投資基金——淄博鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)投資基金(簡(jiǎn)稱“淄博基金”)，于1992年11月經(jīng)中國(guó)人民銀行總行批準(zhǔn)正式設(shè)立。
5、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況。我國(guó)第一家中外合資基金公司誕生于2002年末。
6、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。契約型基金起源于英國(guó)，后來(lái)在中國(guó)香港、新加坡、印度尼西亞等國(guó)家和地區(qū)十分流行。
7、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。公司型基金的資金是通過(guò)發(fā)行普通股票籌集的公司法人的資本。
8、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。選項(xiàng)D錯(cuò)誤，投資者只能通過(guò)證券經(jīng)紀(jì)商在二級(jí)市場(chǎng)上進(jìn)行基金的買賣。參見(jiàn)教材P123。
9、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。在我國(guó)，根據(jù)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》的規(guī)定，80%以上的基金資產(chǎn)投資于債券的，為債券基金。
10、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。股票基金的投資目標(biāo)側(cè)重于追求資本利得和長(zhǎng)期資本增值。
11、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。被動(dòng)型基金一般選取特定指數(shù)作為跟蹤對(duì)象，因此通常又被稱為“指數(shù)基金”。
12、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查我國(guó)私募基金的發(fā)展概況。我國(guó)私募股權(quán)投資的熱浪：第一次投資浪潮出現(xiàn)在1992年改革開(kāi)放后。這一階段的投資對(duì)象主要以國(guó)有企業(yè)為主，海外投資基金大多與中國(guó)各部委合作。
13、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。上市開(kāi)放式基金(Listed Open—ended Funds，簡(jiǎn)稱“LOF”)是一種既可以同時(shí)在場(chǎng)外市場(chǎng)進(jìn)行基金份額申購(gòu)、贖回，又可以在交易所進(jìn)行基金份額交易和基金份額申購(gòu)或贖回，并通過(guò)份額轉(zhuǎn)托管機(jī)制將場(chǎng)外市場(chǎng)與場(chǎng)內(nèi)市場(chǎng)有機(jī)地聯(lián)系在一起的一種開(kāi)放式基金。它是我國(guó)對(duì)證券投資基金的一種本土化創(chuàng)新。
14、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。分級(jí)基金又被稱為“結(jié)構(gòu)型基金”“可分離交易基金”，是指在一只基金內(nèi)部通過(guò)結(jié)構(gòu)化的設(shè)計(jì)或安排，將普通基金份額拆分為具有不同預(yù)期收益與風(fēng)險(xiǎn)的兩類(級(jí))或多類(級(jí))份額并可分離上市交易的一種基金產(chǎn)品。
15、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查基金份額持有人。選項(xiàng)A錯(cuò)誤，代表基金份額10%以上的基金份額持有人就同一事項(xiàng)要求召開(kāi)基金份額持有*會(huì)，基金管理人、基金托管人都不召集的，代表基金份額10%以上的基金份額持有人有權(quán)自行召集，并報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)備案。
16、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金管理人。選項(xiàng)C是基金托管人的職責(zé)。
17、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金管理人。公開(kāi)募集基金的基金管理人職責(zé)終止的，基金份額持有*會(huì)應(yīng)當(dāng)在6個(gè)月內(nèi)選任新的基金管理人，在此期間，由國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)指定臨時(shí)基金管理人。
18、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金托管人。選項(xiàng)C是公開(kāi)募集基金管理人應(yīng)具備的條件。
19、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金當(dāng)事人之間的關(guān)系。基金管理人與托管人的關(guān)系是相互制衡的關(guān)系。
20、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金管理費(fèi)。目前，我國(guó)股票基金大部分按1.5%的比例計(jì)提基金管理費(fèi)。
21、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金管理費(fèi)。目前，我國(guó)股票基金大部分按照1.5%比例計(jì)提基金管理費(fèi)，債券基金的管理費(fèi)率一般低于1%，貨幣基金的管理費(fèi)率為0.33%。
22、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金托管費(fèi)。基金托管費(fèi)年費(fèi)率國(guó)際上通常為0.2%左右。
23、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金銷售服務(wù)費(fèi)。基金銷售服務(wù)費(fèi)目前只有貨幣市場(chǎng)基金以及其他經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)的基金產(chǎn)品收取，基金管理人可以按照相關(guān)規(guī)定從基金財(cái)產(chǎn)中持續(xù)計(jì)提一定比例的銷售服務(wù)費(fèi)，費(fèi)率大約為0.25%。
24、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金資產(chǎn)凈值?；鸱蓊~凈值是衡量一個(gè)基金經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的主要指標(biāo)，也是基金份額交易價(jià)格的內(nèi)在價(jià)值和計(jì)算依據(jù)。一般情況下，基金份額價(jià)格與份額凈值趨于一致，即資產(chǎn)凈值增長(zhǎng)，基金份額價(jià)格也隨之提高。
25、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金資產(chǎn)總值?；鹳Y產(chǎn)總值是指基金所擁有的各類證券的價(jià)值、銀行存款本息、基金應(yīng)收的申購(gòu)基金款以及其他投資所形成的價(jià)值總和。
26、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金資產(chǎn)估值?；鹳Y產(chǎn)估值是通過(guò)對(duì)基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)公允價(jià)值的過(guò)程。
【該題針對(duì)“基金資產(chǎn)估值”知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】
27、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的利潤(rùn)分配。封閉式基金分配方式：我國(guó)《公開(kāi)募集證券投資基金運(yùn)作管理辦法》中規(guī)定，基金收益分配應(yīng)當(dāng)采用現(xiàn)金方式，但中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的特殊基金品種除外。
28、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金的利潤(rùn)分配原則。根據(jù)有關(guān)法律規(guī)定，封閉式基金的收益分配，每年不得少于一次，封閉式基金年度利潤(rùn)分配比例不得低于基金年度已實(shí)現(xiàn)收益的90%。封閉式基金當(dāng)年收益應(yīng)先彌補(bǔ)上一年的虧損，如當(dāng)年發(fā)生虧損則不進(jìn)行收益分配。
29、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金的投資風(fēng)險(xiǎn)。巨額贖回風(fēng)險(xiǎn)是開(kāi)放式基金所特有的風(fēng)險(xiǎn)。若因市場(chǎng)劇烈波動(dòng)或其他原因而連續(xù)出現(xiàn)巨額贖回，并導(dǎo)致基金管理人出現(xiàn)現(xiàn)金支付困難時(shí)，基金投資者申請(qǐng)贖回基金份額，可能會(huì)遇到部分順延贖回或暫停贖回等風(fēng)險(xiǎn)。
30、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的投資。基金管理人運(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資時(shí)，一只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超過(guò)基金10%。
31、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查基金衍生工具的基本特征。跨期性：金融衍生工具是交易雙方通過(guò)對(duì)利率、匯率、股價(jià)等因素變動(dòng)趨勢(shì)的預(yù)測(cè)，約定在未來(lái)某一時(shí)間按照一定條件進(jìn)行交易或選擇是否交易的合約。
32、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。金融衍生工具按交易場(chǎng)所可以分為交易所交易的衍生工具和場(chǎng)外交易市場(chǎng)交易的衍生工具。
33、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。信用衍生工具是指以基礎(chǔ)產(chǎn)品所蘊(yùn)含的信用風(fēng)險(xiǎn)或違約風(fēng)險(xiǎn)為基礎(chǔ)變量的金融衍生工具，用于轉(zhuǎn)移或防范信用風(fēng)險(xiǎn)，是20世紀(jì)90年代以來(lái)發(fā)展最為迅速的一類衍生產(chǎn)品，主要包括信用互換、信用聯(lián)結(jié)票據(jù)等。
34、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融期貨。選項(xiàng)A錯(cuò)誤，金融現(xiàn)貨交易的對(duì)象是某一具體形態(tài)的金融工具，通常，它是代表著一定所有權(quán)或債權(quán)關(guān)系的股票、債券或其他金融工具。而金融期貨交易的對(duì)象是金融期貨合約。
35、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查金融期貨合約。股權(quán)類期貨是以單只股票、股票組合或者股票價(jià)格指數(shù)為基礎(chǔ)資產(chǎn)的期貨合約。
36、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融期貨的主要交易制度。金融期貨的主要交易制度有：(1)集中交易制度;(2)標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約和對(duì)沖機(jī)制;(3)保證金制度;(4)結(jié)算所和無(wú)負(fù)債結(jié)算制度;(5)持倉(cāng)限額制度;(6)大戶報(bào)告制度;(7)每日價(jià)格波動(dòng)限制及斷路器制度;(8)強(qiáng)行平倉(cāng)制度;(9)強(qiáng)制減倉(cāng)制度。
37、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融期貨的主要交易制度。強(qiáng)制減倉(cāng)是指交易所將當(dāng)日以漲跌停板申報(bào)的未成交平倉(cāng)報(bào)單，以當(dāng)日漲跌停板價(jià)格與該合約凈持倉(cāng)營(yíng)利客戶按照持倉(cāng)比例自動(dòng)撮合成交。
38、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融期貨的基本功能。套期保值是指企業(yè)為規(guī)避外匯風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)、商品價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、股票價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)等，指定一項(xiàng)或一項(xiàng)以上套期工具，使套期工具的公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)，預(yù)期抵消被套期項(xiàng)目全部或部分公允價(jià)值或現(xiàn)金流量變動(dòng)。
39、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查金融期權(quán)。金融期權(quán)是指以金融工具或金融變量為基礎(chǔ)工具的期權(quán)交易形式。具體地說(shuō)，其購(gòu)買者在向出售者支付一定費(fèi)用后，就獲得了能在規(guī)定期限內(nèi)以某一特定價(jià)格向出售者買進(jìn)或賣出一定數(shù)量的某種金融工具的權(quán)利。
40、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查金融期權(quán)。選項(xiàng)C錯(cuò)誤，金融期權(quán)與金融期貨都是人們常用的套期保值工具，但它們的作用與效果是不同的。
41、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查金融期權(quán)。歐式期權(quán)只能在期權(quán)到期日?qǐng)?zhí)行。美式期權(quán)則可在期權(quán)到期日或到期日之前的任何一個(gè)營(yíng)業(yè)日?qǐng)?zhí)行。修正的美式期權(quán)也被稱為“百慕大期權(quán)”或“大西洋期權(quán)”，可以在期權(quán)到期日之前的一系列規(guī)定日期執(zhí)行。
42、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查人民幣利率互換交易?；赟hibor的利率互換品種期限從7天到5年不等。
43、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查信用違約互換。。操作風(fēng)險(xiǎn)是指由于管理失誤、交易系統(tǒng)或清算系統(tǒng)故障或者人為失誤而造成損失的風(fēng)險(xiǎn)。從本質(zhì)上看，這種風(fēng)險(xiǎn)屬于管理風(fēng)險(xiǎn)。
【該題針對(duì)“信用違約互換”知識(shí)點(diǎn)進(jìn)行考核】
44、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司：最近3年以現(xiàn)金或股票方式累計(jì)分配的利潤(rùn)不少于最近3年實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)的20%。
45、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》第二十七條，發(fā)行分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券的上市公司，其最近1期末經(jīng)審計(jì)的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元。
46、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查可交換公司債券。持有上市公司股份的股東申請(qǐng)發(fā)行可交換公司債券，應(yīng)當(dāng)符合的規(guī)定：公司最近1期末的凈資產(chǎn)額不少于人民幣3億元。
47、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查可交換債券與可轉(zhuǎn)換債券的不同?？山粨Q債券的發(fā)債主體是上市公司的股東，通常是大股東;可轉(zhuǎn)換債券的發(fā)債主體是上市公司本身。
48、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查資產(chǎn)支持證券的定義和種類。根據(jù)資產(chǎn)證券化發(fā)起人、發(fā)行人和投資者所屬地域不同，可將資產(chǎn)證券化分為境內(nèi)資產(chǎn)證券化和離岸資產(chǎn)證券化。
49、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)證券化各方參與者的條件和職責(zé)。特定目的信托受托機(jī)構(gòu)是指在信貸資產(chǎn)證券化過(guò)程中，因承諾信托而負(fù)責(zé)管理特定目的信托財(cái)產(chǎn)并發(fā)行資產(chǎn)支持證券的機(jī)構(gòu)。受托機(jī)構(gòu)由依法設(shè)立的信托投資公司或者中國(guó)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的其他機(jī)構(gòu)擔(dān)任。
50、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)支持證券的具體操作要求。2015年3月26日，中國(guó)人民銀行發(fā)布公告〔2015〕第7號(hào)，宣布對(duì)信貸資產(chǎn)支持證券發(fā)行實(shí)行注冊(cè)制管理。
二、組合型選擇題
1、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的作用。基金有利于證券市場(chǎng)的穩(wěn)定和發(fā)展：(1)基金的發(fā)展有利于證券市場(chǎng)的穩(wěn)定;(2)基金作為一種主要投資于證券市場(chǎng)的金融工具，它的出現(xiàn)和發(fā)展增加了證券市場(chǎng)的投資品種，擴(kuò)大了證券市場(chǎng)的交易規(guī)模，起到了豐富和活躍證券市場(chǎng)的作用。
2、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況。上海證券交易所與深圳證券交易所相繼于1990年12月、1991年7月開(kāi)業(yè)，標(biāo)志著中國(guó)證券市場(chǎng)正式形成。
3、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況。1998年3月27日，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，新成立的南方基金管理公司和國(guó)泰基金管理公司分別發(fā)起設(shè)立了兩只規(guī)模均為20億元的封閉式基金——基金開(kāi)元和基金金泰，由此拉開(kāi)了我國(guó)證券投資基金試點(diǎn)的序幕。
4、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查我國(guó)證券投資基金的發(fā)展概況?！吨腥A人民共和國(guó)證券基金法》實(shí)施以來(lái)，我國(guó)基金市場(chǎng)產(chǎn)品創(chuàng)新活動(dòng)日趨活躍，具有代表性的基金創(chuàng)新產(chǎn)品有：2004年10月成立的國(guó)內(nèi)第一只上市開(kāi)放式基金(LOF)南方積極配置基金，2004年底推出的國(guó)內(nèi)首只交易型開(kāi)放式指數(shù)基金(ETF)——華夏上證50ETF，2006年5月推出的國(guó)內(nèi)首只生命周期基金——匯豐晉信2016基金，2007年7月推出的國(guó)內(nèi)首只結(jié)構(gòu)化基金——國(guó)投瑞銀瑞?；?，2007年9月推出的首只QDII基金——南方全球精選基金QDII基金，2008年4月推出的國(guó)內(nèi)首只社會(huì)責(zé)任基金——興業(yè)社會(huì)責(zé)任基金，2009年5月推出ETF聯(lián)接基金等。
5、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。契約型基金與公司型基金的區(qū)別有：(1)資金的性質(zhì)不同;(2)投資者的地位不同;(3)基金的營(yíng)運(yùn)依據(jù)不同。
6、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查封閉式基金和開(kāi)放式基金。封閉式基金的基金規(guī)模是固定的，開(kāi)放式基金沒(méi)有發(fā)行規(guī)模限制，選項(xiàng)C錯(cuò)誤。
7、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查開(kāi)放式基金。開(kāi)放式基金的投資者可以在首次發(fā)行結(jié)束一段時(shí)間后，隨時(shí)向基金管理人或其銷售代理人提出申購(gòu)或贖回申請(qǐng)，絕大多數(shù)開(kāi)放式基金不上市交易，交易在投資者與基金管理人或其銷售代理人之間進(jìn)行。
8、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。貨幣市場(chǎng)基金的長(zhǎng)期收益率較低，并不適合進(jìn)行長(zhǎng)期投資。
9、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。貨幣市場(chǎng)基金不得投資于以下金融工具：(1)股票;(2)可轉(zhuǎn)換債券;(3)剩余期限超過(guò)397天的債券;(4)信用等級(jí)在AA*以下的企業(yè)債券;(5)國(guó)內(nèi)信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)評(píng)定的A-1級(jí)或相當(dāng)于A-1級(jí)的短期信用級(jí)別及該標(biāo)準(zhǔn)以下的短期融資券;(6)流通受限的證券;(7)中國(guó)證監(jiān)會(huì)、中國(guó)人民銀行禁止投資的其他金融工具。
10、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。指數(shù)基金的優(yōu)勢(shì)：(1)費(fèi)用低廉;(2)風(fēng)險(xiǎn)較小;(3)在以機(jī)構(gòu)投資者為主的市場(chǎng)中，指數(shù)基金可獲得市場(chǎng)平均收益率，可以為股票投資者提供比較穩(wěn)定的投資回報(bào);(4)指數(shù)基金可以作為避險(xiǎn)套利的工具。
11、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。公募基金可以向社會(huì)公眾公開(kāi)發(fā)售基金份額和宣傳推廣，基金募集對(duì)象不固定;基金份額的投資金額要求較低，適合中小投資者參與;基金必須遵守有關(guān)的法律法規(guī)，接受監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管并定期公開(kāi)相關(guān)信息。而私募基金的投資范圍較廣，在基金運(yùn)作和信息披露方面所受的限制和約束較少。
12、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。LOF和ETF都具備開(kāi)放式基金可以申購(gòu)、贖回和場(chǎng)內(nèi)交易的特點(diǎn)，但兩者有本質(zhì)區(qū)別，主要表現(xiàn)在：(1)申購(gòu)、贖回的標(biāo)的不同;(2)申購(gòu)、贖回的場(chǎng)所不同;(3)對(duì)申購(gòu)、贖回的限制不同;(4)基金投資策略不同;(5)在二級(jí)市場(chǎng)的凈值報(bào)價(jià)上，ETF每15秒提供一個(gè)基金參考凈值報(bào)價(jià)，而LOF的凈值報(bào)價(jià)頻率要比ETF低，通常1天只提供1次或幾次基金凈值報(bào)價(jià)。
13、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的分類方法。保本基金可以投資于股票、債券、貨幣市場(chǎng)工具、權(quán)證、股指期貨及中國(guó)證監(jiān)會(huì)允許投資的其他金融工具。
14、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金份額持有人?！吨腥A人民共和國(guó)證券投資基金法》規(guī)定，下列事項(xiàng)應(yīng)當(dāng)通過(guò)召開(kāi)基金份額持有*會(huì)審議決定：(1)提前終止基金合同;(2)基金擴(kuò)募或者延長(zhǎng)基金合同期限;(3)轉(zhuǎn)換基金運(yùn)作方式;(4)提高基金管理人、基金托管人的報(bào)酬標(biāo)準(zhǔn);(5)更換基金管理人、基金托管人;(6)基金合同約定的其他事項(xiàng)。
15、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金管理人?；鸸芾砣耸秦?fù)責(zé)基金發(fā)起設(shè)立與經(jīng)營(yíng)管理的專業(yè)性機(jī)構(gòu)，不僅負(fù)責(zé)基金的投資管理，而且承擔(dān)著產(chǎn)品設(shè)計(jì)、基金營(yíng)銷、基金注冊(cè)登記、基金估值、會(huì)計(jì)核算和客戶服務(wù)等多方面的職責(zé)?；鸸芾砉就ǔＳ勺C券公司、信托投資公司或其他機(jī)構(gòu)等發(fā)起成立，具有獨(dú)立法人地位?；鸸芾砣说哪繕?biāo)是受益人利益的化，因而，不得出于自身利益的考慮損害基金持有人的利益。
16、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金管理人。設(shè)立公開(kāi)募集基金的基金管理公司，應(yīng)當(dāng)具備下列條件，并經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)：(1)有符合《中華人民共和國(guó)證券投資基金法》和《中華人民共和國(guó)公司法》規(guī)定的章程;(2)注冊(cè)資本不低于1億元人民幣，且必須為實(shí)繳貨幣資本;(3)主要股東應(yīng)當(dāng)具有經(jīng)營(yíng)金融業(yè)務(wù)或者管理金融機(jī)構(gòu)的良好業(yè)績(jī)、良好的財(cái)務(wù)狀況和社會(huì)信譽(yù)，資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到國(guó)務(wù)院規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)，最近3年沒(méi)有違法記錄;(4)取得基金從業(yè)資格的人員達(dá)到法定人數(shù);(5)董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員具備相應(yīng)的任職條件;(6)有符合要求的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、安全防范設(shè)施和與基金管理業(yè)務(wù)有關(guān)的其他設(shè)施;(7)有良好的內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)、完善的內(nèi)部稽核監(jiān)控制度、風(fēng)險(xiǎn)控制制度;(8)法律、行政法規(guī)規(guī)定的和經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他條件。
17、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查基金管理人。公開(kāi)募集基金的基金管理人應(yīng)當(dāng)履行下列職責(zé)：(1)依法募集資金，辦理基金份額的發(fā)售和登記事宜;(2)辦理基金備案手續(xù);(3)對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬，進(jìn)行證券投資;(4)按照基金合同的約定確定基金收益分配方案，及時(shí)向基金份額持有人分配收益;(5)進(jìn)行基金會(huì)計(jì)核算并編制基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告;(6)編制中期和年度基金報(bào)告;(7)計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值，確定基金份額申購(gòu)、贖回價(jià)格;(8)辦理與基金財(cái)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動(dòng)有關(guān)的信息披露事項(xiàng);(9)按照規(guī)定召集基金份額持有*會(huì);(10)保存基金財(cái)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動(dòng)的記錄、賬冊(cè)、報(bào)表和其他相關(guān)資料;(11)以基金管理人名義，代表基金份額持有人利益行使訴訟權(quán)利或者實(shí)施其他法律行為;(12)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他職責(zé)。
18、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金托管人。商業(yè)銀行或其他金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)取得基金托管資格，除了應(yīng)具備規(guī)定的條件外，還要經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)管管理機(jī)構(gòu)和國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的核準(zhǔn)。
19、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查證券投資基金的費(fèi)用。證券投資基金的費(fèi)用包括基金管理費(fèi)、基金托管費(fèi)、基金交易費(fèi)、基金運(yùn)作費(fèi)、基金銷售服務(wù)費(fèi)。
20、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查基金托管費(fèi)?；鹜泄苋嘶虼枭套们檎{(diào)低基金托管費(fèi)，經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)后公告，無(wú)須為此召開(kāi)基金持有*會(huì)。
21、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金收入的來(lái)源。證券投資基金收入是基金資產(chǎn)在運(yùn)作過(guò)程中所產(chǎn)生的各種收入，主要包括利息收入、投資收益以及其他收入、公允價(jià)值變動(dòng)損益。其他收入是指除上述收入以外的其他各項(xiàng)收入，包括贖回費(fèi)扣除基本手續(xù)費(fèi)后的余額、手續(xù)費(fèi)返還、ETF替代損益，以及基金管理人等機(jī)構(gòu)為彌補(bǔ)基金財(cái)產(chǎn)損失而支付給基金的賠償款項(xiàng)等。
22、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的投資。目前，我國(guó)的基金主要投資于國(guó)內(nèi)依法公開(kāi)發(fā)行上市的股票、非公開(kāi)發(fā)行股票、國(guó)債、企業(yè)債券和金融債券、公司債券、貨幣市場(chǎng)工具、資產(chǎn)支持證券、權(quán)證等。
23、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查證券投資基金的投資?；鸸芾砣诉\(yùn)用基金財(cái)產(chǎn)進(jìn)行證券投資，不得有下列情形：(1)一只基金持有一家上市公司的股票，其市值超過(guò)基金資產(chǎn)凈值的10%;(2)同一基金管理人管理的全部基金持有一家公司發(fā)行的證券，超過(guò)該證券的10%;(3)基金財(cái)產(chǎn)參與股票發(fā)行申購(gòu)，單只基金所申報(bào)的金額超過(guò)該基金的總資產(chǎn)，單只基金所申報(bào)的股票數(shù)量超過(guò)擬發(fā)行股票公司本次發(fā)行股票的總量;(4)違反基金合同關(guān)于投資范圍、投資策略和投資比例等約定;(5)中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定禁止的其他情形。
24、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查基金衍生工具的基本特征?；鹧苌ぞ叩幕咎卣饔校?1)跨期性;(2)杠桿性;(3)聯(lián)動(dòng)性;(4)不確定性或高風(fēng)險(xiǎn)性。
25、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。獨(dú)立衍生工具是指本身即為獨(dú)立存在的金融合約，例如期權(quán)合約、期貨合約或者互換交易合約等。
26、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。金融衍生工具從基礎(chǔ)工具分類角度，可以劃分為股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具、貨幣衍生工具、利率衍生工具、信用衍生工具以及其他衍生工具。
27、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融衍生工具的分類。金融互換是指兩個(gè)或兩個(gè)以上的當(dāng)事人按共同商定的條件，在約定的時(shí)間內(nèi)定期交換現(xiàn)金流的金融交易?？煞譃樨泿呕Q、利率互換、股權(quán)互換、信用違約互換等類別。
【該題針對(duì)“金融衍生工具的分類
28、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融期貨。作為一種標(biāo)準(zhǔn)化的遠(yuǎn)期交易，金融期貨交易與普通遠(yuǎn)期交易之間的區(qū)別有：(1)交易場(chǎng)所和交易組織形式不同;(2)交易的監(jiān)管程度不同;(3)標(biāo)準(zhǔn)化程度不同;(4)保證金制度和每日結(jié)算制度導(dǎo)致違約風(fēng)險(xiǎn)不同。
29、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融期貨的主要交易制度。當(dāng)交易所會(huì)員或客戶的交易保證金不足并未在規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足，或當(dāng)會(huì)員或客戶的持倉(cāng)量超出規(guī)定的限額，或當(dāng)會(huì)員或客戶違規(guī)時(shí)，交易所為了防止風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步擴(kuò)大，將對(duì)其持有的未平倉(cāng)合約進(jìn)行強(qiáng)制性平倉(cāng)處理，這就是強(qiáng)行平倉(cāng)制度。
30、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融期貨的基本功能。金融期貨具有四項(xiàng)基本功能:套期保值功能、價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能、投機(jī)功能和套利功能。
31、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融期權(quán)。金融期貨與金融期權(quán)的區(qū)別主要體現(xiàn)在：(1)基礎(chǔ)資產(chǎn)不同;(2)交易者權(quán)利與義務(wù)的對(duì)稱性不同;(3)履約保證不同;(4)現(xiàn)金流轉(zhuǎn)不同;(5)盈虧特點(diǎn)不同;(6)套期保值的作用與效果不同。
32、
【正確答案】 B
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。在國(guó)際市場(chǎng)上，按照發(fā)行時(shí)證券的性質(zhì)，可分為可轉(zhuǎn)換債券和可轉(zhuǎn)換優(yōu)先股票兩種。目前，我國(guó)只有可轉(zhuǎn)換債券。
33、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》的規(guī)定，上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，無(wú)論此可轉(zhuǎn)換公司債券是否可分離交易，均應(yīng)符合一定的條件：(1)應(yīng)具備健全的法人治理結(jié)構(gòu);(2)營(yíng)利能力應(yīng)具有可持續(xù)性;(3)上市公司的財(cái)務(wù)狀況良好;(4)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)文件無(wú)虛假記載且無(wú)重大違法行為;(5)募集資金的數(shù)額和使用符合規(guī)定。
34、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查可轉(zhuǎn)換公司債券。上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，其募集資金的數(shù)額和使用符合規(guī)定：(1)募集資金數(shù)額不超過(guò)項(xiàng)目需要量;(2)募集資金用途符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策和有關(guān)環(huán)境保護(hù)、土地管理等法律和行政法規(guī)的規(guī)定;(3)除金融類企業(yè)外，本次募集資金使用項(xiàng)目不得為持有交易性金融資產(chǎn)和可供出售的金融資產(chǎn)、借予他人、委托理財(cái)?shù)蓉?cái)務(wù)性投資，不得直接或間接投資于以買賣有價(jià)證券為主要業(yè)務(wù)的公司;(4)投資項(xiàng)目實(shí)施后，不會(huì)與控股股東或?qū)嶋H控制人產(chǎn)生同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)或影響公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的獨(dú)立性;(5)建立募集資金專項(xiàng)存儲(chǔ)制度，募集資金必須存放于公司董事會(huì)決定的專項(xiàng)賬戶。
35、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查可交換公司債券。可交換公司債券的主要特征：(1)可交換公司債券和其轉(zhuǎn)股標(biāo)的股分別屬于不同的發(fā)行人，一般來(lái)說(shuō)可交換公司債券的發(fā)行人為控股母公司，而轉(zhuǎn)股標(biāo)的的發(fā)行人則為上市子公司;(2)可交換公司債券的標(biāo)的為母公司所持有的子公司股票，為存量股，發(fā)行可交換公司債券一般并不增加其上市子公司的總股本，但在轉(zhuǎn)股后會(huì)降低母公司對(duì)子公司的持股比例;(3)可交換公司債券給籌資者提供了一種低成本的融資工具。
36、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查可交換公司債券?？山粨Q公司債券中，預(yù)備用于交換的上市公司股票應(yīng)具備的條件：(1)該上市公司最近1期末的凈資產(chǎn)不低于人民幣15億元，或者最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不低于6%?？鄢墙?jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)與扣除前的凈利潤(rùn)相比，以低者作為加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率的計(jì)算依據(jù)。(2)用于交換的股票在提出發(fā)行申請(qǐng)時(shí)應(yīng)當(dāng)為無(wú)限售條件股份，且股東在約定的換股期間轉(zhuǎn)讓該部分股票不違反其對(duì)上市公司或者其他股東的承諾。(3)用于交換的股票在本次可交換公司債券發(fā)行前，不存在被查封、扣押、凍結(jié)等財(cái)產(chǎn)權(quán)利被限制的情形，也不存在權(quán)屬爭(zhēng)議或者依法不得轉(zhuǎn)讓或設(shè)定擔(dān)保的其他情形。
37、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)證券化各方參與者的條件和職責(zé)。信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)的參與者主要有發(fā)起機(jī)構(gòu)、受托機(jī)構(gòu)、信用增級(jí)機(jī)構(gòu)、貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)等。
38、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)證券化各方參與者的條件和職責(zé)。受托機(jī)構(gòu)依照信托合同約定履行下列職責(zé)：(1)發(fā)行資產(chǎn)支持證券;(2)管理信托財(cái)產(chǎn);(3)持續(xù)披露信托財(cái)產(chǎn)和資產(chǎn)支持證券信息;(4)依照信托合同約定分配信托利益;(5)信托合同約定的其他職責(zé)。
39、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查信貸資產(chǎn)證券化各方參與者的條件和職責(zé)。貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)可以是信貸資產(chǎn)證券化的發(fā)起機(jī)構(gòu)。貸款服務(wù)機(jī)構(gòu)為發(fā)起機(jī)構(gòu)的，應(yīng)當(dāng)與受托機(jī)構(gòu)簽署單獨(dú)的貸款服務(wù)合同。
40、
【正確答案】 C
【答案解析】 本題考查結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品。目前最為流行的結(jié)構(gòu)化金融衍生產(chǎn)品主要是由商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)的各類結(jié)構(gòu)化理財(cái)產(chǎn)品以及在交易所市場(chǎng)上市交易的各類結(jié)構(gòu)化票據(jù)，它們通常與某種金融價(jià)格相聯(lián)系，其投資收益隨該價(jià)格的變化而變化。
41、
【正確答案】 A
【答案解析】 本題考查金融衍生工具及金融衍生工具市場(chǎng)。金融衍生工具的發(fā)展現(xiàn)狀和趨勢(shì)，根據(jù)國(guó)際清算銀行的金融衍生工具統(tǒng)計(jì)報(bào)告，可以得到以下結(jié)論：(1)金融衍生工具以場(chǎng)外交易為主。(2)按基礎(chǔ)產(chǎn)品比較，利率衍生品無(wú)論在場(chǎng)內(nèi)還是場(chǎng)外，均是名義金額的衍生品種類，其中，場(chǎng)外交易的利率互換占所有衍生品名義金額的半數(shù)以上，是的單個(gè)衍生品種類。(3)按產(chǎn)品形態(tài)比較，遠(yuǎn)期和互換這兩類具有對(duì)稱性收益的衍生產(chǎn)品比收益不對(duì)稱的期權(quán)類產(chǎn)品大得多，但是，在交易所市場(chǎng)上則正好相反。(4)金融危機(jī)發(fā)生后，衍生品交易的增長(zhǎng)趨勢(shì)并未改變，但市場(chǎng)結(jié)構(gòu)和品種結(jié)構(gòu)發(fā)生了較大變化。
42、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查金融衍生工具市場(chǎng)的功能。金融衍生工具市場(chǎng)的功能：(1)價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能;(2)套期保值功能(又稱“風(fēng)險(xiǎn)管理功能”);(3)投機(jī)獲利功能。
43、
【正確答案】 D
【答案解析】 本題考查我國(guó)金融衍生工具市場(chǎng)的發(fā)展?fàn)顩r。銀行柜臺(tái)衍生工具市場(chǎng)：根據(jù)中國(guó)銀監(jiān)會(huì)規(guī)定，取得衍生產(chǎn)品交易資格的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)可與機(jī)構(gòu)客戶進(jìn)行衍生產(chǎn)品交易，自前主要涉及遠(yuǎn)期結(jié)售匯、外匯遠(yuǎn)期與掉期、利率衍生品交易等等。同時(shí)，商業(yè)銀行在個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品和業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，也較多涉及了嵌入式金融衍生品的交易。