1．資產負債管理的目標
商業(yè)銀行資產負債管理的整體目標是，在承受合理的缺口與流動性風險的前提下，追求銀行價值的化。
(1)短期目標。
根據(jù)資本市場估值理論．商業(yè)銀行市場價值主要取決于三個因素：銀行的凈現(xiàn)金流量、獲取現(xiàn)金流量的時間以及與現(xiàn)金流量相關的風險。短期內，影響銀行價值的主要變量是凈現(xiàn)金流量。
目前．以凈利息收益率(NIM)作為衡量短期資產負債效率的核心指標。以其作為核心的短期管理目標突出了對利潤化的追求，從收入和成本匹配的角度強調了對銀行資本的有效利用，但是該指標越高，蘊含的結構風險可能也較高。
綜合管理內涵和職能．資產負債管理短期目標可概括為：順應當前經濟形勢、市場變革和監(jiān)管要求的變化．堅持穩(wěn)健審慎的風險偏好，以提升凈利息收益率和股權收益率水平為核心．統(tǒng)籌表內外資產負債管理．做好規(guī)模、風險、收益的平衡協(xié)調發(fā)展。
(2)長期目標。
從長期看．商業(yè)銀行經營管理應充分考慮資金的時間價值與風險和收益之間的關系，要在有效控制風險的基礎上．以實現(xiàn)公司價值化為基本目標。現(xiàn)代商業(yè)銀行普遍采用的一種新型的以風險為基礎的價值創(chuàng)造能力考察指標是經濟資本回報率(RAROC)。
結合管理內涵和職能，資產負債管理長期目標可概括為：從銀行整體戰(zhàn)略出發(fā)，建立符合現(xiàn)代商業(yè)銀行要求的資產負債管理體系，強化資本約束，提高風險控制水平，加強業(yè)務經營引導和調控能力．統(tǒng)籌把握資產負債的總量和結構，促進流動性、安全型和效益性的協(xié)調統(tǒng)一。實現(xiàn)經濟資本回報率化，進而持續(xù)提升股東價值回報。
2．資產負債管理原則
為了確保實現(xiàn)管理目標．資產負債管理通常需要遵循以下四項管理原則：
(1)戰(zhàn)略導向原則。
(2)資本約束原則。
(3)綜合平衡原則。
(4)價值回報原則。
備考提示
資產負債管理以實現(xiàn)銀行價值化為目標，建立以經濟資本回報率為核心的價值管理體系，統(tǒng)籌兼顧安全性、流動性和效益性，持續(xù)提升銀行的價值創(chuàng)造能力。
商業(yè)銀行資產負債管理的整體目標是，在承受合理的缺口與流動性風險的前提下，追求銀行價值的化。
(1)短期目標。
根據(jù)資本市場估值理論．商業(yè)銀行市場價值主要取決于三個因素：銀行的凈現(xiàn)金流量、獲取現(xiàn)金流量的時間以及與現(xiàn)金流量相關的風險。短期內，影響銀行價值的主要變量是凈現(xiàn)金流量。
目前．以凈利息收益率(NIM)作為衡量短期資產負債效率的核心指標。以其作為核心的短期管理目標突出了對利潤化的追求，從收入和成本匹配的角度強調了對銀行資本的有效利用，但是該指標越高，蘊含的結構風險可能也較高。
綜合管理內涵和職能．資產負債管理短期目標可概括為：順應當前經濟形勢、市場變革和監(jiān)管要求的變化．堅持穩(wěn)健審慎的風險偏好，以提升凈利息收益率和股權收益率水平為核心．統(tǒng)籌表內外資產負債管理．做好規(guī)模、風險、收益的平衡協(xié)調發(fā)展。
(2)長期目標。
從長期看．商業(yè)銀行經營管理應充分考慮資金的時間價值與風險和收益之間的關系，要在有效控制風險的基礎上．以實現(xiàn)公司價值化為基本目標。現(xiàn)代商業(yè)銀行普遍采用的一種新型的以風險為基礎的價值創(chuàng)造能力考察指標是經濟資本回報率(RAROC)。
結合管理內涵和職能，資產負債管理長期目標可概括為：從銀行整體戰(zhàn)略出發(fā)，建立符合現(xiàn)代商業(yè)銀行要求的資產負債管理體系，強化資本約束，提高風險控制水平，加強業(yè)務經營引導和調控能力．統(tǒng)籌把握資產負債的總量和結構，促進流動性、安全型和效益性的協(xié)調統(tǒng)一。實現(xiàn)經濟資本回報率化，進而持續(xù)提升股東價值回報。
2．資產負債管理原則
為了確保實現(xiàn)管理目標．資產負債管理通常需要遵循以下四項管理原則：
(1)戰(zhàn)略導向原則。
(2)資本約束原則。
(3)綜合平衡原則。
(4)價值回報原則。
備考提示
資產負債管理以實現(xiàn)銀行價值化為目標，建立以經濟資本回報率為核心的價值管理體系，統(tǒng)籌兼顧安全性、流動性和效益性，持續(xù)提升銀行的價值創(chuàng)造能力。