2015年中級經(jīng)濟師金融專業(yè)考前沖刺試卷 (1)
共60題，每題1分。每題的備選項中，只有一個最符合題意
(1) 在商業(yè)銀行成本管理中，固定資產(chǎn)折舊屬于( )支出。
A: 稅費
B: 利息
C: 補償性
D: 營業(yè)外
答案:C
解析:
商業(yè)銀行的成本主要包括六個方面，其中補償性支出包括固定資產(chǎn)折舊、無形資產(chǎn)攤銷
、遞延資產(chǎn)攤銷等。
(2) 根據(jù)有關規(guī)定，我國小額貸款公司的主要資金來源為( )。
A: 借人外資和融入資金
B: 發(fā)行債券和捐贈資金
C: 吸收存款和融入資金
D: 股東繳納的資本金和捐贈資金
答案:D
解析:
根據(jù)有關規(guī)定，我國小額貸款公司的主要資金來源為股東繳納的資本金和捐贈資金。
(3)
2003年修改通過的 《中華人民共和國商業(yè)銀行法》規(guī)定，
商業(yè)銀行的經(jīng)營原則包括安全性、流動性和( )。
A: 政策性
B: 公益性
C: 效益性
D: 審慎性
答案:C
解析: 2003
年修改通過的 《中華人民共和國商業(yè)銀行法》規(guī)定，商業(yè)銀行的經(jīng)營原則包括安全性、
流動性和效益性。
(4)
弱式有效市場假說認為，市場價格已充分反映出所有過去歷史的證券價格信息。
下列說法中，屬于弱式有效市場所反映出的信息是( )。
A: 成交量
B: 財務信息
C: 內幕信息
D: 公司管理狀況
答案:A
解析:
本題考查有效市場假說的相關知識。有效市場假說包括弱式有效市場、半強式有效市場
、強式有效市場三類。弱式有效市場假說認為在弱式有效的情況下，
市場價格已充分反映出所有過去歷史的證券價格信息，包括股票的成交價、成交量等。
(5)
弗里德曼等經(jīng)濟學家針對通貨膨脹治理而提出的收入指數(shù)化政策，是指將工資、矛|
』息等各種名義收入自動隨物價指數(shù)升降而升降。這種政策( )。
A: 加重通貨膨脹給收入階層帶來的損失，且不能消除通貨膨脹
B: 減輕通貨膨脹給收入階層帶來的損失，但不能消除通貨膨脹
C: 加重通貨膨脹給收入階層帶來的損失，但能消除通貨膨脹
D: 減輕通貨膨脹給收入階層帶來的損失，并能消除通貨膨脹
答案:B
解析:
收入指數(shù)化政策只能減輕通貨膨脹給收入階層帶來的損失，但不能消除通貨膨脹。
(6)
如果在總行之下設立若干機構，形成以總行為中心的銀行網(wǎng)絡系統(tǒng)，
則該商業(yè)銀行組織制度是( )。
A: 一元式銀行制度
B: 綜合性銀行制度
C: 分支銀行制度
D: 分業(yè)經(jīng)營銀行制度
答案:C
解析:
分支銀行制度指法律上允許在總行(或總管理處)之下，在國內外各地普遍設立分支機構
，形成以總機構為中心龐大的銀行網(wǎng)絡系統(tǒng)。
(7) 風險價值法(VaR法)主要用于( ) 的評估。
A: 信用風險
B: 市場風險
C: 流動性風險
D: 操作風險
答案:B
解析:
市場風險的評估方法主要有風險累積與聚集法、概率法、靈敏度法、波動性法、
風險價值法(VaR法)、極限測試法和情景分析法。
(8) 在中央銀行的職能中，“銀行的銀行” 的職能主要是指( )。
A: 壟斷發(fā)行貨幣.調節(jié)貨幣供應量
B: 代理國庫，對政府融通資金
C: 集中保管存款準備金，充當最后貸款人
D: 實施貨幣政策，制定金融法規(guī)
答案:C
解析:
本題考查中央銀行的職能。中央銀行作為銀行的銀行，主要職能是 ：
集中保管存款準備金、充當最后貸款人、主持全國銀行問的清算業(yè)務、
主持外匯頭寸拋補業(yè)務。
(9) 目前我國證券發(fā)行的審核制度是( )。
A: 審批制
B: 注冊制
C: 額度制
D: 核準制
答案:D
解析: 本題考查我國證券發(fā)行的審核制度。目前，我國證券發(fā)行的審核制度是核準制。
(10) 根據(jù)貨幣供給機制，貨幣供應量等于基礎貨幣與貨幣乘數(shù)的( )。
A: 和
B: 乘積
C: 差額
D: 商
答案:B
解析: 貨幣供應量等于基礎貨幣與貨幣乘數(shù)的乘積。
(11) 在經(jīng)濟學中，充分就業(yè)并不等于社會勞動力100%就業(yè)，通常將( )排除在外。
A: 摩擦性失業(yè)和自愿失業(yè)
B: 摩擦性失業(yè)和非自愿失業(yè)
C: 周期性失業(yè)和自愿失業(yè)
D: 摩擦性失業(yè)和周期性失業(yè)
答案:A
解析:
本題考察充分就業(yè)的含義，在經(jīng)濟學中，充分就業(yè)并不等于社會勞動力100%就業(yè)，
通常將摩擦性失業(yè)和自愿失業(yè)排除在外。
(12)
某投資者買入一只股票的看跌期權，當股票的市場價格低于執(zhí)行價格時，
該投資者正確的選擇是( )。
A: 行使期權，獲得收益
B: 行使期權，全額虧損期權費
C: 放棄合約，虧損期權費
D: 放棄合約，獲得收益
答案:A
解析:
本題考查金融期權的相關知識。對于看跌期權的買方來說，
當市場價格低于合約的執(zhí)行價格時，他會行使期權，獲得收益 ;
當市場價格高于合約的執(zhí)行價格時，他會放棄期權，虧損金額為期權費。
(13)
我國的公開市場操作中，中國人民銀行向一級交易商賣出有價證券，
并約定在未來特定日期買回有價證券，這種交易行為稱為( )。
A: 現(xiàn)券買斷
B: 現(xiàn)券賣斷
C: 正回購
D: 逆回購
答案:C
解析:
本題考查正回購的概念，指中國人民銀行向一級交易商賣出有價證券，
并約定在未來特定日期買回有價證券的行為，是從市場收回流動性的操作。
(14)下列金融機構中，屬于存款性金融中介的是( )。
A: 投資銀行
B: 保除公司
C: 投資基金
D: 儲蓄銀行
答案:D
解析:存款性金融中介包括商業(yè)銀行、儲蓄銀行、信用合作社。
(15) 當一國出現(xiàn)國際收支順差時，該國貨幣*會投放本幣、收購外匯，從而導致( )
。
A: 外匯儲備增多，通貨膨脹
B: 外匯儲備增多，通貨緊縮
C: 外匯儲備減少，通貨膨脹
D: 外匯儲備減少，通貨緊縮
答案:A
解析: 當一國出現(xiàn)國際收支順差時，該國貨幣*會投放本幣、收購外匯，從
而導致外匯儲備增多，通貨膨脹。
(16) 在金融市場的各類主體中，主要以資金供應者身份參與金融市場的主體是( )。
A: 企業(yè)
B: 家庭
C: 政府
D: 金融機構
答案:B
解析: 本題考查金融市場主體的相關內容。家庭是金融市場上主要的資金供應者。
(17) 根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國商業(yè)銀行的營業(yè)費用與營業(yè)收入
之比不應高于( ) ：
A: 50%
B: 60%
C: 45%
D: 35%
答案:D
解析:
根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國關于收益合理性的監(jiān)管指標包括 ：①
成本收入比，即營業(yè)費用與營業(yè)收入之比，不應高于35%;②資產(chǎn)利潤率，
即凈利潤與資產(chǎn)平均余額之比，不應低于0.6%;③資本利潤率，
即凈利潤與所有者權益平均余額之比，不應低于11%。
(18)
如果我國人民幣實現(xiàn)國際化，被其他國家作為儲備貨幣，
則我國就成為儲備貨幣發(fā)行國。到那時，我國的國際儲備就可以( )。
A: 增加外匯儲備
B: 保有較少總量
C: 投資更多股權
D: 增加資源儲備
答案:B
解析: 儲備貨幣發(fā)行國與國際儲備需求量成反比，即如果為儲備貨幣發(fā)行國，
可存有較少國際儲備。
(19)
某公司進人金融衍生品市場進行交易，如果目的是為了減少未來的不確定性，
降低風險，則該公司屬于( )。
A: 套期保值者
B: 套利者
C: 投機者
D: 經(jīng)紀人
答案:A
解析:
題考查金融衍生品市場交易主體的相關內容。
套期保值者主要通過金融衍生品交易來實現(xiàn)風險對沖。
(20) 下列股票發(fā)行監(jiān)管制度中，行政干預色彩最濃的是( )。
A: 審批制
B: 注冊制
C: 備案制
D: 核準制
答案:A
解析:
本題考查股票發(fā)行監(jiān)管制度。主要有三種類型 ：審批制、注冊制和核準制。
審批制是一種帶有強烈計劃經(jīng)濟和行政干預色彩的股票首次公開發(fā)行監(jiān)管核準制度
(21) 商業(yè)銀行的新型業(yè)務運營模式區(qū)別于傳統(tǒng)業(yè)務運營模式的核心是( )。
A: 集中核算
B: 業(yè)務矮包
C: 前后臺分離
D: 綜合經(jīng)營
答案:C
解析: 新型業(yè)務運營模式的核心是前后臺分離。
(22) 在理論上，可以用來調節(jié)國際收支逆差的宏觀經(jīng)濟政策是( )。
A: 松的財政政策
B: 松的貨幣政策
C: 本幣貶值
D: 刺激進口
答案:C
解析: 國際收支不均衡調節(jié)的宏觀經(jīng)濟政策：①財政政策，在國際收支逆差
時，可以采用緊的財政政策 ;②貨幣政策，在國際收支逆差時，可以采用緊的貨幣政策
;③匯率政策，在國際收支逆差時，可以采用本幣法定貶值或貶值的政策。
(23)
凱恩斯認為，當利率極低時，投機動機引起的貨幣需求量是無限的，
并將這種現(xiàn)象稱為( )。
A: 現(xiàn)金偏好
B: 貨幣幻覺
C: 流動性過剩
D: 流動性偏好陷阱
答案:D
解析: 本題考查流動性偏好陷阱的定義。
(24)
2014年5月22 日，國內電商京東正式在納斯達克市場掛牌交易，其股票發(fā)行是( )
。
A: 首次公開發(fā)行
B: 股權再融資
C: 定向非公開發(fā)行
D: 定向募集
答案:A
解析:
本題考查首次公開發(fā)行的概念。指股票發(fā)行者第一次將其股票在公開市場發(fā)行銷售。
(25) 下列措施中，屬于銀行業(yè)市場運營監(jiān)管內容的是( )。
A: 監(jiān)管資本充足性
B: 審批業(yè)務范圍
C: 審批注冊資本
D: 處理有問題銀行
答案:A
解析: 銀行業(yè)市場運營監(jiān)管包括資本充足性、資產(chǎn)安全性、流動適度性和收益合理性。
(26) 凱恩斯認為，貨幣需求量受未來利率不確定性的影響，因此，貨幣政策應采取( )
。
A: 單一規(guī)則
B: 泰勒法則
C: 相機行事
D: 蛇形浮動
答案:C
解析:
本題考查凱恩斯貨幣需求函數(shù)的相關知識。
凱恩斯認為貨幣需求量受未來利率不確定性的影響，因而不穩(wěn)定，貨幣政策應“
相機行事”。
(27)
根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國商業(yè)銀行的成本收入比，
即營業(yè)費用與營業(yè)收入之比，不應高于( )。
A: 15%
B: 25%
C: 35%
D: 55%
答案:C
解析:
根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國商業(yè)銀行的成本收入比不應高于35%。
(28) 目前，我國人民幣實施的匯率制度是( )。
A: 固定匯率制
B: 彈性匯率制
C: 有管理浮動匯率制
D: 盯住匯率制
答案:C
解析: 目前，我國人民幣實施的匯率制度是有管理浮動匯率制。
(29)
在經(jīng)營管理過程中，商業(yè)銀行會選擇主動拒絕或退出某些高風險經(jīng)營活動，
這種風險管理策略稱為( )。
A: 風險抑制
B: 風險對沖
C: 風險轉移
D: 風險補償
答案:A
解析:
本題考查商業(yè)銀行風險管理的主要策略。商業(yè)銀行常用的風險管理策略主要有 ：
風險預防、風險分散、風險轉移、風險對沖、風險抑制和風險補償。
風險抑制是指商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中，主動性地選擇拒絕或退出高風險的經(jīng)營活動。
(30)
商業(yè)銀行在資產(chǎn)負債綜合管理中，致力于實現(xiàn)資產(chǎn)與負債在期限j 一的匹配。
這是商業(yè)銀行進行( )管理的舉措。
A: 信用風險
B: 市場風險
C: 操作風險
D: 流動性風險
答案:D
解析:
本題考查流動性風險管理的相關知識。
流動性風險管理的著眼點之一是進行資產(chǎn)和負債流動性的綜合管理，
實現(xiàn)資產(chǎn)與負債在期限上的匹配。
(31) 如果我國在倫敦發(fā)行一筆人民幣債券，則該筆交易屬于( )市場的范疇。
A: 歐洲債券
B: 外國債券
C: 揚基債券
D: 武士債券
答案:A
解析: 歐洲債券是指在某貨幣發(fā)行國以外，以貨幣發(fā)行國貨幣為面值發(fā)行的債券。
(32)
在美國的次貸危機中，很多依靠從銀行借人次級貸款來購買住房的人，
到期不能還本付息。這種情形對于發(fā)放次級貸款的銀行而言，屬于該銀行承受的( )
A: 流動性風險
B: 操作風險
C: 法律風險
D: 信用風險
答案:D
解析:
本題考查對信用風險概念的理解。
狹義的信用風險是指交易對方在貨幣資金借貸中還款違約的風險。本題“
借人次級貸款來購買住房的人，到期不能還本付息”符合信用風險的概念。
(33)
某投資者計劃進行為期2年的投資，預計第2年年末收回的現(xiàn)金流為l21萬元。
如果按復利每年計息一次，年利率10%，則第2年年末收回的現(xiàn)金流現(xiàn)值為( )萬元。
A: 100
B: 105
C: 200
D: 2lO
答案:A
解析: F圪=P(1+r)“。故第2年年末收回的現(xiàn)金流現(xiàn)值為l21÷(1+10%)2=100。
(34) “ 巴塞爾新資本協(xié)議” 的最低資本要求，涵蓋了信用風險、市場風險和( )。
A: 匯率風險
B: 利率風險
C: 法律風險
D: 操作風險
答案:D
解析: “ 巴塞爾新資本協(xié)議” 的最低資本要求，涵蓋了信用風險、市場風險和操作風險。
(35)
當國際收支出現(xiàn)逆差時，一國之所以采用本幣貶值的匯率政策，
是因為本幣貶值以后，以外幣標價的出口價格下降，而以本幣標價的進口價格上漲
，從而( )，使國際收支逆差減少，乃至恢復均衡。
A: 刺激出口和進口
B: 限制出口和進口
C: 刺激出口、限制進口
D: 限制出口、刺激進口
答案:C
解析:
當國際收支出現(xiàn)逆差時，一國之所以采用本幣貶值的匯率政策，是因為本幣貶值以后，
以外幣標價的出口價格下降，而以本幣標價的進口價格上漲，從而刺激出口、限制進口
，使國際收支逆差減少。
(36)
我國外匯儲備總量在2011年3月底就已經(jīng)突破3萬億美元，
主流觀點認為我國外匯儲備總量已經(jīng)過多。為遏制外匯儲備過快增長，
我國可以采取的措施是( )。
A: 實行外匯儲備貨幣多元化
B: 實行持有的國外債券多元化
C: 實現(xiàn)外匯儲備資產(chǎn)結構的優(yōu)化
D: 鼓勵民間持有外匯
答案:D
解析:
我國已經(jīng)采取了對國際儲備進行積極管理的措施。我國逐步采取了藏匯于民的政策，
允許和鼓勵民間持有外匯。
(37) 在銀行業(yè)監(jiān)管中，現(xiàn)場檢查的基礎是( )檢查。
A: 風險性
B: 合規(guī)性
C: 有效性
D: 適宜性
答案:B
解析: 在銀行業(yè)監(jiān)管中，現(xiàn)場檢查的基礎是合規(guī)性檢查 ：
(38) 假定某商業(yè)銀行吸收到l 000
萬元的原始存款，然后貸放給客戶，法定存款準備金率為12%，超額準備金率為3
%，現(xiàn)金漏損率為5%，則存款乘數(shù)是( )。
A: 5.0
B: 6.7
C: 10
D: 20
答案:A
解析:
本題考查存款乘數(shù)的計算。存款乘數(shù)=1/(法定準備金率+超額準備金率+現(xiàn)金漏損率)=1
/(12%+3%+5%)=5。
(39)
根據(jù)中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會2011年7月發(fā)布的 《商業(yè)銀行公司治理指引》，
良好的商業(yè)銀行公司治理內容不包括( )。
A: 健全的組織架構
B: 較快的發(fā)展速度
C: 清晰的職責邊界
D: 有效的風險管理
答案:B
解析:
本題考查商業(yè)銀行公司治理的內容。良好的公司治理應包括：健全的組織架構，
清晰的職責邊界，科學的發(fā)展戰(zhàn)略、價值準則與良好的社會責任，
有效的風險管理與內部控制，合理的激勵約束機制，完善的信息披露制度。
(40)
下列法律法規(guī)中，
不屬于中國證券監(jiān)督管理委員會證券監(jiān)管法律法規(guī)體系中第一層次依據(jù)的是( )。
A: 《公司法》
B: 《證券法》
C: 《證券投資基金法》
D: 《客戶交易結算資金管理辦法》
答案:D
解析:
證券業(yè)監(jiān)管的法律法規(guī)體系中第一層次包括 《公司法》《證券法》《證券投資基金法》
等法律。
(41) 在商業(yè)銀行的成本管理中，員工工資屬于( )。
A: 稅費支出
B: 經(jīng)營管理費用
C: 補償性支出
D: 營業(yè)性支出
答案:B
解析: 本題考查商攮銀行財務管理中的成本管理內容。商業(yè)銀行成本主要包
括六個方面 ：利息支出、經(jīng)營管理費用、稅費支出、補償性支出、
營業(yè)外支出和其他支出。經(jīng)營管理費用包括員工工資、電子設備運轉費、
保險費等經(jīng)營管理費用。
(42) 2003年我國金融監(jiān)管的發(fā)展進入新的階段，其標志是全國人大批準國務院成立( )
。.
A: 中國證監(jiān)會
B: 中國保監(jiān)會
C: 中國銀監(jiān)會
D: 中國銀行業(yè)協(xié)會
答案:C
解析: 2003
年我國金融監(jiān)管的發(fā)展進入新的階段，其標志是全國人大批準國務院成立中國銀監(jiān)會。
(43) 負責金融租賃公司的審批和監(jiān)管的部門是( )。
A: 中國人民銀行
B: 中國銀監(jiān)會
C: 商務部
D: 財政部
答案:B
解析: 中國銀監(jiān)會負責金融租賃公司的審批和監(jiān)管。
(44) 在商業(yè)銀行的資本管理中，能夠切實反映銀行因承擔風險而真正需要的資本是( )
。
A: 賬面資本
B: 經(jīng)濟資本
C: 監(jiān)管資本
D: 會計資本
答案:B
解析:
本題考查經(jīng)濟資本的含義和功能。經(jīng)濟資本是銀行為了承擔風險而真正需要的資本，
其最主要的功能是防范風險和創(chuàng)造價值。
(45) 窗口指導屬于( ) 的貨幣政策工具。
A: 一般性
B: 選擇性
C: 直接信用控制
D: 間接信用控制
答案:D
解析: 窗Vl指導屬于問接信用控制的貨幣政策工具。( 四)我國的貨幣政策
(46)
根據(jù)2013年春季廣交會傳出的信息，
我國很多從事加工貿易的企業(yè)在人民幣對外幣持續(xù)升值的情況下，
不敢接來自外商的長期訂單。這是因為，如果接下外商的訂單，
當未來對外商交貨并結匯時，如果人民幣對外幣升值，
我國企業(yè)在將收入的外幣兌換為人民幣時，兌換到的人民幣金額會減少。
這種情形屬于我國企業(yè)承受的( )。
A: 利率風險
B: 匯率風險
C: 投資風險
D: 操作風險
答案:B
解析:
本題考查對匯率風險的理解。本題屬于匯率風險中的交易風險。
交易風險是指有關主體在因實質性經(jīng)濟交易而引致的不同貨幣的相互兌換中，
因匯率在一定時間內發(fā)生意外變動，而蒙受經(jīng)濟損失的可能性。
如在以外幣結算的對外貿易中，如果外幣對本幣升值，進口商會多付出本幣 ;
如果外幣對本幣貶值，出口商會少收入本幣。本題屬于“如果外幣對本幣貶值，
出口商會少收入本幣”。
(47)
建立一個期貨頭寸，待這個期貨合約到期前將其平倉，
再建立另一個到期日較晚的期貨頭寸直至套期保值期限屆滿，稱之為( )。
A: 滾動套期保值
B: 現(xiàn)貨資產(chǎn)套期保值
C: 期權的動態(tài)套期保值
D: 現(xiàn)貨資產(chǎn)套期保值-
答案:A
解析:
滾動套期保值指建立一個期貨頭寸，待這個期貨合約到期前將其平倉，
再建立另一個到期日較晚的期貨頭寸直至套期保值期限屆滿。
(48) 自1996年12月以來，我國實現(xiàn)的人民幣經(jīng)常項目可兌換屬于( )。
A: 自由可兌換
B: 完全可兌換
C: 部分可兌換
D: 基本可兌換
答案:C
解析:
本題考查貨幣可兌換的相關知識。
常見的部分可兌換有經(jīng)常項目可兌換和資本項目可兌換，
現(xiàn)實中的部分可兌換通常是指經(jīng)常項目可兌換。1996年12月，
我國實現(xiàn)了人民幣經(jīng)常項目可兌換。
(49) 一家工商企業(yè)擬在金融市場上籌集長期資金，其可以選擇的市場是( )。
A: 股票市場
B: 同業(yè)拆借市場
C: 商業(yè)票據(jù)市場
D: 回購協(xié)議市場
答案:A
解析:
本題間接考查資本市場的概念。資本市場是融資期限在一年以上的長期資金交易市場。
選項A股票市場屬于資本市場，融資期限在一年以上。選項B、C、D都屬于貨幣市場。
(50)
如果某一金融機構希望通過持有的債券來獲得一筆短期資金融通，則它可以參加( )
市場。
A: 同業(yè)拆借
B: 商業(yè)票據(jù)
C: 回購協(xié)議
D: 大額可轉讓定期存單
答案:C
解析: 回購協(xié)議市場指通過證券回購協(xié)議進行短期貨幣資金借貸所形成的市場。
(51) 我國對證券公司實行分類管理，其中，經(jīng)紀類證券公司只能從事證券交易的( )
業(yè)務。
A: 承銷
B: 經(jīng)紀
C: 自營
D: 做市
答案:B
解析:
我國對證券公司實行分類管理，分為綜合類證券公司和經(jīng)紀類證券公司，
綜合類證券公司可從事證券承銷、經(jīng)紀、自營三種業(yè)務，
經(jīng)紀類證券公司只能從事證券經(jīng)紀類業(yè)務。
(52)
2005年7月21 日，我國啟動了人民幣匯率形成機制改革，開始實行以市場供求為基礎
、參考( )。
A: 美元和歐元進行調節(jié)、自由浮動的匯率制度
B: 美元進行調節(jié)、可調整的盯住匯率制
C: 歐元進行調節(jié)、可調整的盯住匯率制
D: 一籃子貨幣進行調節(jié)、有管理的浮動匯率制度
答案:D
解析: 2005
年7月21 日，我國啟動了人民幣匯率形成機制改革，開始實行以市場供求為基礎、
參考一籃子貨幣進行調節(jié)、有管理的浮動匯率制度 ：
(53) 下列金融機構中，屬于存款性金融機構的是( )。
A: 投資銀行
B: 保險公司
C: 投資基金
D: 儲蓄銀行
答案:D
解析: 存款性金融機構包括商業(yè)銀行、儲蓄銀行、信用合作社。
(54) 在我國，負責對期貨市場進行監(jiān)管的機構是( )。
A: 中國人民銀行
B: 中國銀行業(yè)協(xié)會
C: 中國證券監(jiān)督管理委員會
D: 中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會
答案:C
解析: 本題考查中國證監(jiān)會的職責，包括統(tǒng)一管理證券期貨市場。
(55) 根據(jù) 《證券公司監(jiān)督管理條例》，實際控制證券公司超過( )
以上股權的，須經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會批準。
A: 3%
B: 5%
C: 8%
D: 10%
答案:B
解析: 持有或者實際控制證券公司5%以上股權的;要經(jīng)證監(jiān)會批準。
(56)
我國的小額貸款公司是由自然人、企業(yè)法人與其他社會組織投資設立的機構，
可以經(jīng)營小額貸款業(yè)務，但不得( )。
A: 發(fā)放企業(yè)貸款
B: 發(fā)放涉農(nóng)貸款
C: 吸收公眾存款
D: 從商業(yè)銀行融入資金
答案:C
解析:
小額貸款公司是由自然人、企業(yè)法人與其他社會組織投資設立，不吸收公眾存款，
經(jīng)營小額貸款業(yè)務，以有限責任公司或股份有限公司形式開展經(jīng)營活動的金融機構。
(57)
貨幣學派的貨幣政策傳導機制理論認為，貨幣供應量影響國民收入的傳導機制是( )
A: M→r→I→Y
B: M→E→Y
C: M→I→r→y
D: M→E→I→y
答案:D
解析:
貨幣學派的貨幣政策傳導機制理論強調貨幣供應量變動直接影響名義國民收入，
用符號表示就是 ：M→E→I→y。
(58) 在我國，為證券交易提供清算、交收和過戶服務的法人機構是( )。
A: 財務公司
B: 投資銀行
C: 證券登記結算公司
D: 金融資產(chǎn)管理公司
答案:C
解析:
本題考查證券機構的相關知識。證券登記結算公司的具體職能是對證券和資金進行清算
、交收和過戶，使買入者得到證券，賣出者得到資金。
(59)
投資者用l00萬元進行為期5年的投資，年利率為5%，一年計息一次，按單利汁算，
則5年末投資者可得到的本息和為( )萬元。
A: 110
B: 120
C: 125
D: 135
答案:C
解析: 本題考查單利的計算方法。，=P爠渠=100 X
5%×5=25，本息和為1+25=125(萬元)。
(60) 我國商業(yè)銀行實行貸款的五級分類管理。這是我國商業(yè)銀行進行( )管理的舉措。
A: 信用風險
B: 市場風險
C: 操作風險
D: 國家風險
答案:A
解析: 貸款五級分類方法是商業(yè)銀行進行信用風險管理的舉措。共20題，每題2分。每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。
錯選，本題不得分 ;少選，所選的每個選項得0.5分
(61) 國際債券可分為( )。
A: 外國債券
B: 歐洲債券
C: 揚基債券
D: 武士債券
E: 猛犬債券
答案:A,B
解析: 國際債券可分為外國債券和歐洲債券。
(62) 存款準備金政策是中央銀行實施貨幣政策的重要工具，其主要內容包括( )。
A: 規(guī)定存款準備金計提的基礎
B: 規(guī)定法定存款準備金率
C: 規(guī)定存款準備金的構成
D: 規(guī)定存款準備金的上限
E: 規(guī)定存款準備金提取的時問
答案:A,B,C,E
解析:
本題考查存款準備金政策的主要內容。存款準備金政策的主要內容有 ：
規(guī)定存款準備金計提的基礎、規(guī)定法定存款準備金率、規(guī)定存款準備金的構成、
規(guī)定存款準備金提取的時間。
(63)
通貨膨脹目標制是中央銀行直接以通貨膨脹為目標并對外公布該目標的貨幣政策制
度。一國實施通貨膨脹目標制的條件主要有( )。
A: 中央銀行有較高的獨立性
B: 貨幣政策有高度透明度
C: 經(jīng)濟總量較大
D: 市場化的利率機制
E: 實行浮動匯率制
答案:A,B,D,E
解析: 本題考查通貨膨脹目標制實施的條件。
(64)
近年來，我國的國際收支持續(xù)出現(xiàn)順差。為了緩解這一趨勢，
我國可以采用的調節(jié)節(jié)政策有( )。
A: 緊的財政政策
B: 松的貨幣政策
C: 允許人民幣升值
D: 放寬企業(yè)對外直接投資的外匯管制
E: 鼓勵高附加值的外商直接投資流人
答案:B,C,D
解析:
國際收支順差時，可以采用松的財政政策、可以采用松的貨幣政策、
可以采用本幣法定升值或升值的政策、放寬乃至取消外貿管制和外匯管制。
(65) 在金融工具四個性質之間，存在反比關系的是( )。
A: 期限性與收益性
B: 期限性與風險性
C: 流動性與收益性
D: 期限性與流動性
E: 收益性與風險性
答案:C,D
解析:
本題考查金融工具性質之間的關系。一般而言，金融工具的期限性與流動性成反比，
流動性與收益性成反比。
(66) 下列范疇中，屬于通貨緊縮的標志有( )持續(xù)下降。
A: 價格總水平
B: 經(jīng)濟增長率
C: 銀行存款
D: #I'VE儲備
E: 貨幣供應量
答案:A,B
解析: 通貨緊縮的標志包括價格總水平持續(xù)下降、經(jīng)濟增長率持續(xù)下降。
(67) 在傳統(tǒng)的金融市場中，交易的金融工具具有“準貨幣”特征的市場有( )。
A: 同業(yè)拆借市場
B: 回購協(xié)議市場
C: 股票市場
D: 債券市場
E: 銀行承兌匯票市場
答案:A,B,E
解析:
本題考查貨幣市場的范圍。貨幣市場中交易的金融工具具有“準貨幣”特征，
包括同業(yè)拆借市場、回購協(xié)議市場、商業(yè)票據(jù)市場、銀行承兌匯票市場、
短期政府債券市場、大額可轉讓定期存單(CDs)市場。
(68) 關于期限結構理論中預期理論的說法，正確的有( )。
A: 短期利率的預期值是相同的
B: 長期利率的波動小于短期利率的波動
C: 不同期限的利率波動幅度相同
D: 短期債券的利率一定高于長期利率
E: 長期債券的利率等于預期的短期利率的平均值
答案:B,E
解析:
預期理論(ExpectationsTheory)認為，
長期債券的利率等于一定時期內人們所預期的短期利率的平均值，
該理論認為到期期限不同的債券之所以具有不同的利率，在于在未來不同的時間段內，
短期利率的預期值是不同的。該理論還表明，長期利率的波動小于短期利率的波動。
(69)
一國之所以可以運用貨幣政策調節(jié)國際收支不均衡，
是因為貨幣政策對該國國際收支可以產(chǎn)生( )等調節(jié)作用。
A: 需求效應
B: 結構效應
C: 價格效應
D: 利率效應
E: 供給效應
答案:A,C,D
解析:
一國之所以可以運用貨幣政策調節(jié)國際收支不均衡、
是因為貨幣政策對該國國際收支可以產(chǎn)生需求效應、價格效應和利率效應等調節(jié)作用 ：
(70) 2013年1月16 日以來，我國多層次股票市場包括( )。
A: 主板市場
B: 全國中小企業(yè)股份轉讓系統(tǒng)
C: 期貨市場
D: 中小企業(yè)板市場
E: 創(chuàng)業(yè)板市場
答案:A,B,D,E
解析:
本題考查我國股票市場的相關知識。目前，我國的股票市場包括主板市場、
中小企業(yè)板市場和創(chuàng)業(yè)板市場。此外，代辦股份轉讓市場(即所謂的“三板市場”)
也是我國有組織的股份轉讓市場。2013年1月16 日，
全國中小企業(yè)股份轉讓系統(tǒng)正式揭牌運營。
(71) 影響貨幣乘數(shù)的諸因素分別是由( )決定的。
A: 政府
B: 投資銀行
C: 中央銀行
D: 商業(yè)銀行
E: 社會大眾
答案:C,D,E
解析: 影響貨幣乘數(shù)的諸因素包括中央銀行、商業(yè)銀行和社會大眾。
(72) 關于對通貨膨脹概念的說法，正確的有( )。
A: 通貨膨脹所指的物價上漲必須超過一定的幅度
B: 通貨膨脹所指的物價上漲是全部物品及勞務的加權平均價格的上漲
C: 通貨膨脹所指的物價上漲是因季節(jié)性或自然災害等原因弓l起的物價上漲
D: 通貨膨脹所指的物價上漲是一定時間內的持續(xù)上漲
E: 通貨膨脹所指的物價上漲在非市場經(jīng)濟中表現(xiàn)為商品短缺、憑票供應等
答案:A,B,D,E
解析:
部分商品因季節(jié)性或自然災害等原因引起的物價上漲和經(jīng)濟蕭條后恢復時期的商品價格
正常上漲都不能叫作通貨膨脹，故C選項錯誤，其他選項表述正確。
(73) 中央銀行的負債業(yè)務主要有( )。
A: 貨幣發(fā)行
B: 商業(yè)銀行等金融機構的存款
C: 國庫及公共機構存款
D: 外匯和黃金
E: 政府借款
答案:A,B,C
解析:中央銀行的負債業(yè)務主要包括貨幣發(fā)行、商業(yè)銀行等金融機構的存款、
國庫及公共機構存款。
(74)弗里德曼的貨幣需求函數(shù)與凱恩斯的貨幣需求函數(shù)有許多差別。
弗里德曼的貨幣需求函數(shù)認為( )。
A: 利率對貨幣需求起主導作用
B: 恒常收入對貨幣需求量有重要影響
C: 貨幣需求量是穩(wěn)定的
D: 貨幣政策的傳導變量是貨幣供應量
E: 貨幣政策應實行“單一規(guī)則”
答案:B,C,D,E
解析:弗里德曼貨幣需求函數(shù)與凱恩斯的貨幣需求函數(shù)的差別，主要表現(xiàn)在 ：①
二者強調的側重點不同。凱恩斯認為，利率的變動直接影響就業(yè)和國民收入的變動，
最終必然影響貨幣需求量。而弗里德曼則強調恒常收入對貨幣需求量的重要影響。②
凱恩斯主義與貨幣主義在貨幣政策傳導變量(貨幣政策工具) 的選擇上存在分歧。
凱恩斯主義認為應是利率，貨幣主義堅持是貨幣供應量。③凱恩斯認為貨幣政策應“
相機行事”。而弗里德曼認為，貨幣需求量是穩(wěn)定的、可以預測的，因而“單一規(guī)則”
可行。
(75) 在銀行業(yè)的市場運營監(jiān)管中，對銀行的流動性進行監(jiān)管的主要內容有( )。
A: 監(jiān)測銀行對關系人的貸款變化
B: 銀行的流動性應當保持在適當水平
C: 監(jiān)測銀行資產(chǎn)負債的期限匹配
D: 監(jiān)測銀行的資產(chǎn)變化情況
E: 監(jiān)測銀行壞賬和貸款準備金的變化
答案:B,C,D
解析:
對銀行機構的流動性監(jiān)管主要有以下內容 ：①銀行機構的流動性應當保持在適度水平 ;
②監(jiān)測銀行資產(chǎn)負債的期限匹配 ;③監(jiān)測銀行機構的資產(chǎn)變化情況。
(76) 根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國衡量商業(yè)銀行流動性狀況的指標有( )
。
A: 流動性比例
B: 單一集團客戶授信集中度
C: 累計外匯敞口頭寸比
D: 流動性缺口率
E: 核心負債比例
答案:A,D,E
解析:
本題考查我國資產(chǎn)負債管理的指標體系。2005年中國銀監(jiān)會發(fā)布<
商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，建立了風險水平、風險遷徙和風險抵補三方面的“
七大類十六項”指標體系。
其中反映資產(chǎn)負債管理方面的指標主要體現(xiàn)在風險水平這一層次上。
風險水平類指標包括流動性風險指標、信用風險指標、市場風險指標和操作風險指標。
流動性風險監(jiān)管指標衡量商業(yè)銀行流動性狀況及其波動性，包括流動性比例、
核心負債比例和流動性缺口率指標。
(77) 運用財政政策調節(jié)國際收支不均衡，是因為財政政策對國際收支可以產(chǎn)生( )
等調節(jié)作用。
A: 需求效應
B: 價格效應
C: 利率效應
D: 結構效應
E: 供給效應
答案:A,B
解析:
運用財政政策調節(jié)國際收支不均衡，是因為財政政策對國際收支可以產(chǎn)生需求效應、
價格效應等調節(jié)作用。
(78) 投資銀行發(fā)揮其資金供求媒介的職能作用，具體表現(xiàn)在充當( )。
A: 期限中介
B: 成本中介
C: 信息中介
D: 風險中介
E: 流動性中介
答案:A,C,D,E
解析:
投資銀行發(fā)揮其資金供求媒介的職能作用，具體表現(xiàn)在充當期限中介、信息中介、
風險中介和流動性中介。
(79) 金融監(jiān)管的基本原則包括( )。
A: 監(jiān)管主體獨立性原則
B: 依法監(jiān)管原則
C: 外部監(jiān)管與自律并重原則
D: 統(tǒng)一性原則
E: 完全競爭原則
答案:A,B,C,D
解析: 金融監(jiān)管的基本原則包括監(jiān)管主體獨立性原則、依法監(jiān)管原則、外
部監(jiān)管與自律并重原則、安全穩(wěn)健與經(jīng)營效率結合原則、適度競爭原則、統(tǒng)一|生原則
。
(80) 作為貨幣政策工具的公開市場業(yè)務，其主要優(yōu)點是( )。
A: 中央銀行具有主動權
B: 富有彈性
C: 對貨幣供應量的調整迅速
D: 容易逆向修正貨幣政策
E: 干擾其實施效果的因素比其他貨幣政策工具少
答案:A,B,D
解析:
公開市場業(yè)務的優(yōu)點包括 ：①主動權在中央銀行 ;②富有彈性 ;③
中央銀行買賣證券可同時交叉進行，故很容易逆向修正貨幣政策 ;④
根據(jù)證券市場供求波動，主動買賣證券，可以起穩(wěn)定證券市場的作用。 共20題，每題2分。由單選和多選組成。錯選，本題不得分 ;少選，
所選的每個選項得0.5分
(81)(三)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
某公司擬進行股票投資，計劃購買ABc三種股票，并設計了甲乙兩種投資組合，ABC
三種股票的 系數(shù)分別為1.5、1.0和0.5。甲種投資組合中，ABC
三種股票的投資比重分別為20%、30%和50%。乙種投資組合中,ABC
三種股票的投資比重分別為50%、30%和20%。
同期市場上所有股票的平均收益率為8%，無風險收益率為4%。
A股票的預期收益率是( )。
A: 6%
B: 8%
C: 10%
D: 12%
答案:C
解析:本題考查預期收益率的應用。預期收益率=E(‘)=rs+ 盯倒=4%+(8%一4%)×1.
5=10%。
(82) 甲種投資組合的 系數(shù)是( )。
A: 0.75
B: 0.85
C: 1.00
D: 1.50
答案:B
解析:
本題考查投資組合 系數(shù)的計算。甲種投資組合方式下，盧系數(shù)=1 .5×20%+1 .0×30
+0 .5×50%=0 .85。
(83) 乙種投資組合的預期收益率是( )。
A: 4 .6%
B: 8.0%
C: 8.6%
D: 12.0%
答案:C
解析:
本題考查投資組合預期收益率的計算。乙種投資組合方式下， 系數(shù) ：l.5×50%+1 .0
×30%+0 .5×20%=1 .15。預期收益率=4%+(8%-4%)×1.15=8.6%。
(84) 假定該公司擬通過改變投資組合來降低投資風險，則在下列風險中，不能通
過此舉消除的風險是( )。
A: 宏觀經(jīng)濟形勢變動風險
B: 國家經(jīng)濟政策變動風險
C: 財務風險
D: 經(jīng)營風險
答案:A,B
解析:
本題考查系統(tǒng)風險和非系統(tǒng)風險。資產(chǎn)風險分為系統(tǒng)風險和非系統(tǒng)風險，其中，
系統(tǒng)風險包括宏觀經(jīng)濟形勢的變動、國家經(jīng)濟政策的變化、稅制改革、政治因素等，
它在市場上永遠存在，不可能通過資產(chǎn)組合來消除，屬于不可分散風險 ;
非系統(tǒng)風險包括公司財務風險、經(jīng)營風險等特有風險，
它在市場可由不同的資產(chǎn)組合予以降低或消除，屬于可分散風險。
(85)( 四)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
2014年第一季度我國經(jīng)濟開局平穩(wěn)，中國人民銀行根據(jù)國際收支和流動性供需形
勢.合理運用政策工具，管理和調節(jié)銀行體系流動性。春節(jié)前合理安排21
天期的逆回購操作400億元，有效應對季節(jié)性因素引起的短期流動一l生-波動 ;
春節(jié)后開展l4天期和28天期正回購操作.促進銀行體系流動性供求的適度均衡。
2014年第一季度中國人民銀行的逆回購操作和正回購操作在f生質上屬于( )。
A: 存款準備金政策
B: 公開市場操作
C: 再貼現(xiàn)與再貸款
D: 長期利率工具
答案:B
解析:我國貨幣政策工具主要有 ：存款準備金、再貼現(xiàn)與再貸款、
公開市場操作和利率工具。從交易品種看，
中國人民銀行公開市場操作債券交易主要包括回購交易、現(xiàn)券交易和發(fā)行中央銀行票據(jù)
。其中回購交易分為正回購和逆回購兩種。
(86) 關于正回購和逆回購操作的界定，正確的有( )。
A: 正回購指賣出有價證券，并約定在未來特點日期買回有價證券的行為
B: 逆回購指賣出有價證券，并約定在未來特點日期買回有價證券的行為
C: 正回購指買入有價證券，并約定在未來特點日期賣出有價證券的行為
D: 逆回購指買入有價證券，并約定在未來特點日期賣出有價證券的行為
答案:A,D
解析: 正回購為中國人民銀行向一級交易商賣出有價證券，并約定在未來特
定日期買回有價證券的交易行為 ;逆回購為中國人民銀行向一級交易商購買有價證券，
并約定在未來特定日期將有價證券賣給一級交易商的交易行為。
(87) 關于2014年春節(jié)前逆回購操作的說法，正確的是( )。
A: 春季前的逆回購首期投放基礎貨幣400億元
B: 春節(jié)前的逆回購到期回籠基礎貨幣400億元
C: 春季前的逆回購首期回籠基礎貨幣400億元
D: 春節(jié)前的逆回購到期投放基礎貨幣400億元
答案:A,B
解析:
逆回購為向市場上投放流動性的操作，逆回購到期則為從市場收回流動性的操作。
(88) 中央銀行運用公開市場操作的條件有( )。
A: 利率市場化
B: 參與的金融機構都需持有相當數(shù)量的有價證券
C: 存在較發(fā)達的金融市場
D: 信用制度健全
答案:B,C,D
解析:
運用公開市場的條件是 ：①中央銀符和商業(yè)銀行都續(xù)持有相當數(shù)量的有價證券;②
要具有比較發(fā)達的金融市場 ;③信用制度健全。
(89)(二)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
據(jù)統(tǒng)計，2011年我國國內生產(chǎn)總值為74 970
億美元 ;2011年我國貨物服務出口總額為20 867億美元，經(jīng)常賬戶收支順差2 017
億美元，資本和金融賬戶收支順差2 211億美元，國際儲備資產(chǎn)增加3 878
億美元 ;2011年年底未清償外債余額5 489億美元。
我國外債的負債率為( )。.
A: 7.3%
B: 18.2%
C: 26.3%
D: 37.4%
答案:A
解析:我國外債的負債率為當年未清償外債余額與當年國內生產(chǎn)總值之比，即5 489÷74
970×100%=7 .3%。
(90) 我國外債的債務率為( )。
A: 7.3%
B: 9.6%
C: 26.3%
D: 42 .1%
答案:C
解析: 我國外債的債務率為當年未清償外債余額與當年貨物服務出口總額之比，即5 489
÷20 867 X 100%=26 .3%。
(91)
我國經(jīng)常賬戶收支順差額與資本和金融賬戶收支順差額之和大于國際儲備資產(chǎn)增加
額，意味著貸方總額大于借方總額，其差額應當記人( )。
A: 經(jīng)常賬戶
B: 儲備資產(chǎn)賬戶
C: 資本和金融賬戶
D: 凈錯誤與遺漏賬戶
答案:D
解析:
我國經(jīng)常賬戶收支順差額與資本和金融賬戶收支順差額之和，
以及國際儲備資產(chǎn)增加額之差額應當記入凈錯誤與遺漏賬戶。
(92) 假定其他因素不變，我國的國際收支順差會導致我國( )。
A: 投放本幣，收購外匯，通貨膨脹
B: 人民幣升值
C: 增加外匯儲備
D: 動用外匯儲備，回籠本幣
答案:A,B,C
解析:
其他因素不變，我國的國際收支順差會導致我國投放本幣，收購外匯，增加外匯儲備，
導致通貨膨脹汐f、匯供過于求，外匯匯率下跌，人民幣升值。
(93)(二)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
為調控宏觀經(jīng)濟，應對就業(yè)及經(jīng)濟增長乏力的態(tài)勢，
中國人民銀行同時采取了以下貨幣政策措施：買入商業(yè)銀行持有的國債200億元，
購回300億元商業(yè)銀行持有的到期央行票據(jù)。
假定當時商業(yè)銀行的法定存款準備金率為l5%，超額準備金率為2%，現(xiàn)金比率為3%
。
此次貨幣政策操作，中國人民銀行基礎貨幣的凈投放是( )億元。
A: 100
B: 200
C: 300
D: 500
答案:D
解析:本題間接考查中央銀行投放基礎貨幣的渠道。
中央銀行投放基礎貨幣的渠道包括對商業(yè)銀行等金融機構的再貸款、收購金、銀、
外匯等儲備資產(chǎn)投放的貨幣、購買政府部門的債券等?；A貨幣投放=200+300=500
億元。
(94) 通過此次貨幣政策操作，中國人民銀行每投放l元的基礎貨幣，就會使貨幣
供給(M.)增加( )元。
A: 5
B: 5.15
C: 6.06
D: 20
答案:B
解析: 本題考查貨幣乘數(shù)的計算。(1+3%)÷(15%+2%+3%)=5.15元。
(95) 中國人民銀行此次貨幣投放產(chǎn)生的貨幣供給量(M1)是( )億元。
A: 500
B: 2 000
C: 2 575
D: 3 030
答案:C
解析: 本題考查貨幣供應量的計算。貨幣供應量=基礎貨幣×貨幣乘數(shù)=500×5.15=2 575
億元。
(96) 下列關于此次貨幣政策操作的說法，正確的有( )。
A: 買入200億元國債是回籠貨幣
B: 買入200億元國債是投放貨幣
C: 購回300億元央行票據(jù)是回籠貨幣
D: 購回300億元央行票據(jù)是投放貨幣
答案:B,D
解析: 本題考查貨幣政策的操作。
(97)(一)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
某機構投資者與某證券公司簽訂了證券交易委托代理協(xié)議，
按照證券交易品種開立了股票交易賬戶，
并且也開立了用于證券交易資金清算的專用資金賬戶。
在該機構投資者簽訂的證券交易委托代理協(xié)議中，該證券公司承擔證券( )角色。
A: 承銷商
B: 交易商
C: 經(jīng)紀商
D: 做市商
答案:C
解析:證券經(jīng)紀商是指在證券交易中接受客戶委托、
代理買賣證券并收取傭金的投資銀行。本題中，證券公司承擔證券經(jīng)紀商的角色。
(98) 該機構投資者開立的股票交易賬戶除了能夠買賣股票外，還可以買賣( )。
A: 商品期貨
B: 股指期貨
C: 債券
D: 基金
答案:C,D
解析:
股票賬戶可以用于買賣股票、債券、基金以及其他上市債券。
債券賬戶和基金賬戶只能用于買賣上市債券和上市基金的專用型賬戶。
(99)
如果該機構投資者的資金賬戶選擇了保證金賬戶，
則該機構投資者可以接受該證券公司提供的( )業(yè)務。
A: 融資或稱賣空
B: 融資或稱買空
C: 融券或稱賣空
D: 融券或稱買空
答案:B,C
解析:
投資銀行通過保證金賬戶來從事信用經(jīng)紀業(yè)務，主要包括融資(買空)和融券(賣空)。
(100)
該機構投資者在委托股票交易時，其成交價格按照“價格優(yōu)先、時間優(yōu)先”
原則由證券交易所撮合主機自動撮合確定成交價格。如果該機構投資者是在10 ：00
一11 ：00時委托交易，其股票成交價的競價是( )。
A: 集合競價
B: 連續(xù)競價
C: 投標經(jīng)紀
D: 招標競價
答案:B
解析:
在我國，開盤價是集合競價的結果，集合競價時間9 ：l5_9 ：25，
其余時間均為連續(xù)競價。
共60題，每題1分。每題的備選項中，只有一個最符合題意
(1) 在商業(yè)銀行成本管理中，固定資產(chǎn)折舊屬于( )支出。
A: 稅費
B: 利息
C: 補償性
D: 營業(yè)外
答案:C
解析:
商業(yè)銀行的成本主要包括六個方面，其中補償性支出包括固定資產(chǎn)折舊、無形資產(chǎn)攤銷
、遞延資產(chǎn)攤銷等。
(2) 根據(jù)有關規(guī)定，我國小額貸款公司的主要資金來源為( )。
A: 借人外資和融入資金
B: 發(fā)行債券和捐贈資金
C: 吸收存款和融入資金
D: 股東繳納的資本金和捐贈資金
答案:D
解析:
根據(jù)有關規(guī)定，我國小額貸款公司的主要資金來源為股東繳納的資本金和捐贈資金。
(3)
2003年修改通過的 《中華人民共和國商業(yè)銀行法》規(guī)定，
商業(yè)銀行的經(jīng)營原則包括安全性、流動性和( )。
A: 政策性
B: 公益性
C: 效益性
D: 審慎性
答案:C
解析: 2003
年修改通過的 《中華人民共和國商業(yè)銀行法》規(guī)定，商業(yè)銀行的經(jīng)營原則包括安全性、
流動性和效益性。
(4)
弱式有效市場假說認為，市場價格已充分反映出所有過去歷史的證券價格信息。
下列說法中，屬于弱式有效市場所反映出的信息是( )。
A: 成交量
B: 財務信息
C: 內幕信息
D: 公司管理狀況
答案:A
解析:
本題考查有效市場假說的相關知識。有效市場假說包括弱式有效市場、半強式有效市場
、強式有效市場三類。弱式有效市場假說認為在弱式有效的情況下，
市場價格已充分反映出所有過去歷史的證券價格信息，包括股票的成交價、成交量等。
(5)
弗里德曼等經(jīng)濟學家針對通貨膨脹治理而提出的收入指數(shù)化政策，是指將工資、矛|
』息等各種名義收入自動隨物價指數(shù)升降而升降。這種政策( )。
A: 加重通貨膨脹給收入階層帶來的損失，且不能消除通貨膨脹
B: 減輕通貨膨脹給收入階層帶來的損失，但不能消除通貨膨脹
C: 加重通貨膨脹給收入階層帶來的損失，但能消除通貨膨脹
D: 減輕通貨膨脹給收入階層帶來的損失，并能消除通貨膨脹
答案:B
解析:
收入指數(shù)化政策只能減輕通貨膨脹給收入階層帶來的損失，但不能消除通貨膨脹。
(6)
如果在總行之下設立若干機構，形成以總行為中心的銀行網(wǎng)絡系統(tǒng)，
則該商業(yè)銀行組織制度是( )。
A: 一元式銀行制度
B: 綜合性銀行制度
C: 分支銀行制度
D: 分業(yè)經(jīng)營銀行制度
答案:C
解析:
分支銀行制度指法律上允許在總行(或總管理處)之下，在國內外各地普遍設立分支機構
，形成以總機構為中心龐大的銀行網(wǎng)絡系統(tǒng)。
(7) 風險價值法(VaR法)主要用于( ) 的評估。
A: 信用風險
B: 市場風險
C: 流動性風險
D: 操作風險
答案:B
解析:
市場風險的評估方法主要有風險累積與聚集法、概率法、靈敏度法、波動性法、
風險價值法(VaR法)、極限測試法和情景分析法。
(8) 在中央銀行的職能中，“銀行的銀行” 的職能主要是指( )。
A: 壟斷發(fā)行貨幣.調節(jié)貨幣供應量
B: 代理國庫，對政府融通資金
C: 集中保管存款準備金，充當最后貸款人
D: 實施貨幣政策，制定金融法規(guī)
答案:C
解析:
本題考查中央銀行的職能。中央銀行作為銀行的銀行，主要職能是 ：
集中保管存款準備金、充當最后貸款人、主持全國銀行問的清算業(yè)務、
主持外匯頭寸拋補業(yè)務。
(9) 目前我國證券發(fā)行的審核制度是( )。
A: 審批制
B: 注冊制
C: 額度制
D: 核準制
答案:D
解析: 本題考查我國證券發(fā)行的審核制度。目前，我國證券發(fā)行的審核制度是核準制。
(10) 根據(jù)貨幣供給機制，貨幣供應量等于基礎貨幣與貨幣乘數(shù)的( )。
A: 和
B: 乘積
C: 差額
D: 商
答案:B
解析: 貨幣供應量等于基礎貨幣與貨幣乘數(shù)的乘積。
(11) 在經(jīng)濟學中，充分就業(yè)并不等于社會勞動力100%就業(yè)，通常將( )排除在外。
A: 摩擦性失業(yè)和自愿失業(yè)
B: 摩擦性失業(yè)和非自愿失業(yè)
C: 周期性失業(yè)和自愿失業(yè)
D: 摩擦性失業(yè)和周期性失業(yè)
答案:A
解析:
本題考察充分就業(yè)的含義，在經(jīng)濟學中，充分就業(yè)并不等于社會勞動力100%就業(yè)，
通常將摩擦性失業(yè)和自愿失業(yè)排除在外。
(12)
某投資者買入一只股票的看跌期權，當股票的市場價格低于執(zhí)行價格時，
該投資者正確的選擇是( )。
A: 行使期權，獲得收益
B: 行使期權，全額虧損期權費
C: 放棄合約，虧損期權費
D: 放棄合約，獲得收益
答案:A
解析:
本題考查金融期權的相關知識。對于看跌期權的買方來說，
當市場價格低于合約的執(zhí)行價格時，他會行使期權，獲得收益 ;
當市場價格高于合約的執(zhí)行價格時，他會放棄期權，虧損金額為期權費。
(13)
我國的公開市場操作中，中國人民銀行向一級交易商賣出有價證券，
并約定在未來特定日期買回有價證券，這種交易行為稱為( )。
A: 現(xiàn)券買斷
B: 現(xiàn)券賣斷
C: 正回購
D: 逆回購
答案:C
解析:
本題考查正回購的概念，指中國人民銀行向一級交易商賣出有價證券，
并約定在未來特定日期買回有價證券的行為，是從市場收回流動性的操作。
(14)下列金融機構中，屬于存款性金融中介的是( )。
A: 投資銀行
B: 保除公司
C: 投資基金
D: 儲蓄銀行
答案:D
解析:存款性金融中介包括商業(yè)銀行、儲蓄銀行、信用合作社。
(15) 當一國出現(xiàn)國際收支順差時，該國貨幣*會投放本幣、收購外匯，從而導致( )
。
A: 外匯儲備增多，通貨膨脹
B: 外匯儲備增多，通貨緊縮
C: 外匯儲備減少，通貨膨脹
D: 外匯儲備減少，通貨緊縮
答案:A
解析: 當一國出現(xiàn)國際收支順差時，該國貨幣*會投放本幣、收購外匯，從
而導致外匯儲備增多，通貨膨脹。
(16) 在金融市場的各類主體中，主要以資金供應者身份參與金融市場的主體是( )。
A: 企業(yè)
B: 家庭
C: 政府
D: 金融機構
答案:B
解析: 本題考查金融市場主體的相關內容。家庭是金融市場上主要的資金供應者。
(17) 根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國商業(yè)銀行的營業(yè)費用與營業(yè)收入
之比不應高于( ) ：
A: 50%
B: 60%
C: 45%
D: 35%
答案:D
解析:
根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國關于收益合理性的監(jiān)管指標包括 ：①
成本收入比，即營業(yè)費用與營業(yè)收入之比，不應高于35%;②資產(chǎn)利潤率，
即凈利潤與資產(chǎn)平均余額之比，不應低于0.6%;③資本利潤率，
即凈利潤與所有者權益平均余額之比，不應低于11%。
(18)
如果我國人民幣實現(xiàn)國際化，被其他國家作為儲備貨幣，
則我國就成為儲備貨幣發(fā)行國。到那時，我國的國際儲備就可以( )。
A: 增加外匯儲備
B: 保有較少總量
C: 投資更多股權
D: 增加資源儲備
答案:B
解析: 儲備貨幣發(fā)行國與國際儲備需求量成反比，即如果為儲備貨幣發(fā)行國，
可存有較少國際儲備。
(19)
某公司進人金融衍生品市場進行交易，如果目的是為了減少未來的不確定性，
降低風險，則該公司屬于( )。
A: 套期保值者
B: 套利者
C: 投機者
D: 經(jīng)紀人
答案:A
解析:
題考查金融衍生品市場交易主體的相關內容。
套期保值者主要通過金融衍生品交易來實現(xiàn)風險對沖。
(20) 下列股票發(fā)行監(jiān)管制度中，行政干預色彩最濃的是( )。
A: 審批制
B: 注冊制
C: 備案制
D: 核準制
答案:A
解析:
本題考查股票發(fā)行監(jiān)管制度。主要有三種類型 ：審批制、注冊制和核準制。
審批制是一種帶有強烈計劃經(jīng)濟和行政干預色彩的股票首次公開發(fā)行監(jiān)管核準制度
(21) 商業(yè)銀行的新型業(yè)務運營模式區(qū)別于傳統(tǒng)業(yè)務運營模式的核心是( )。
A: 集中核算
B: 業(yè)務矮包
C: 前后臺分離
D: 綜合經(jīng)營
答案:C
解析: 新型業(yè)務運營模式的核心是前后臺分離。
(22) 在理論上，可以用來調節(jié)國際收支逆差的宏觀經(jīng)濟政策是( )。
A: 松的財政政策
B: 松的貨幣政策
C: 本幣貶值
D: 刺激進口
答案:C
解析: 國際收支不均衡調節(jié)的宏觀經(jīng)濟政策：①財政政策，在國際收支逆差
時，可以采用緊的財政政策 ;②貨幣政策，在國際收支逆差時，可以采用緊的貨幣政策
;③匯率政策，在國際收支逆差時，可以采用本幣法定貶值或貶值的政策。
(23)
凱恩斯認為，當利率極低時，投機動機引起的貨幣需求量是無限的，
并將這種現(xiàn)象稱為( )。
A: 現(xiàn)金偏好
B: 貨幣幻覺
C: 流動性過剩
D: 流動性偏好陷阱
答案:D
解析: 本題考查流動性偏好陷阱的定義。
(24)
2014年5月22 日，國內電商京東正式在納斯達克市場掛牌交易，其股票發(fā)行是( )
。
A: 首次公開發(fā)行
B: 股權再融資
C: 定向非公開發(fā)行
D: 定向募集
答案:A
解析:
本題考查首次公開發(fā)行的概念。指股票發(fā)行者第一次將其股票在公開市場發(fā)行銷售。
(25) 下列措施中，屬于銀行業(yè)市場運營監(jiān)管內容的是( )。
A: 監(jiān)管資本充足性
B: 審批業(yè)務范圍
C: 審批注冊資本
D: 處理有問題銀行
答案:A
解析: 銀行業(yè)市場運營監(jiān)管包括資本充足性、資產(chǎn)安全性、流動適度性和收益合理性。
(26) 凱恩斯認為，貨幣需求量受未來利率不確定性的影響，因此，貨幣政策應采取( )
。
A: 單一規(guī)則
B: 泰勒法則
C: 相機行事
D: 蛇形浮動
答案:C
解析:
本題考查凱恩斯貨幣需求函數(shù)的相關知識。
凱恩斯認為貨幣需求量受未來利率不確定性的影響，因而不穩(wěn)定，貨幣政策應“
相機行事”。
(27)
根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國商業(yè)銀行的成本收入比，
即營業(yè)費用與營業(yè)收入之比，不應高于( )。
A: 15%
B: 25%
C: 35%
D: 55%
答案:C
解析:
根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國商業(yè)銀行的成本收入比不應高于35%。
(28) 目前，我國人民幣實施的匯率制度是( )。
A: 固定匯率制
B: 彈性匯率制
C: 有管理浮動匯率制
D: 盯住匯率制
答案:C
解析: 目前，我國人民幣實施的匯率制度是有管理浮動匯率制。
(29)
在經(jīng)營管理過程中，商業(yè)銀行會選擇主動拒絕或退出某些高風險經(jīng)營活動，
這種風險管理策略稱為( )。
A: 風險抑制
B: 風險對沖
C: 風險轉移
D: 風險補償
答案:A
解析:
本題考查商業(yè)銀行風險管理的主要策略。商業(yè)銀行常用的風險管理策略主要有 ：
風險預防、風險分散、風險轉移、風險對沖、風險抑制和風險補償。
風險抑制是指商業(yè)銀行在經(jīng)營過程中，主動性地選擇拒絕或退出高風險的經(jīng)營活動。
(30)
商業(yè)銀行在資產(chǎn)負債綜合管理中，致力于實現(xiàn)資產(chǎn)與負債在期限j 一的匹配。
這是商業(yè)銀行進行( )管理的舉措。
A: 信用風險
B: 市場風險
C: 操作風險
D: 流動性風險
答案:D
解析:
本題考查流動性風險管理的相關知識。
流動性風險管理的著眼點之一是進行資產(chǎn)和負債流動性的綜合管理，
實現(xiàn)資產(chǎn)與負債在期限上的匹配。
(31) 如果我國在倫敦發(fā)行一筆人民幣債券，則該筆交易屬于( )市場的范疇。
A: 歐洲債券
B: 外國債券
C: 揚基債券
D: 武士債券
答案:A
解析: 歐洲債券是指在某貨幣發(fā)行國以外，以貨幣發(fā)行國貨幣為面值發(fā)行的債券。
(32)
在美國的次貸危機中，很多依靠從銀行借人次級貸款來購買住房的人，
到期不能還本付息。這種情形對于發(fā)放次級貸款的銀行而言，屬于該銀行承受的( )
A: 流動性風險
B: 操作風險
C: 法律風險
D: 信用風險
答案:D
解析:
本題考查對信用風險概念的理解。
狹義的信用風險是指交易對方在貨幣資金借貸中還款違約的風險。本題“
借人次級貸款來購買住房的人，到期不能還本付息”符合信用風險的概念。
(33)
某投資者計劃進行為期2年的投資，預計第2年年末收回的現(xiàn)金流為l21萬元。
如果按復利每年計息一次，年利率10%，則第2年年末收回的現(xiàn)金流現(xiàn)值為( )萬元。
A: 100
B: 105
C: 200
D: 2lO
答案:A
解析: F圪=P(1+r)“。故第2年年末收回的現(xiàn)金流現(xiàn)值為l21÷(1+10%)2=100。
(34) “ 巴塞爾新資本協(xié)議” 的最低資本要求，涵蓋了信用風險、市場風險和( )。
A: 匯率風險
B: 利率風險
C: 法律風險
D: 操作風險
答案:D
解析: “ 巴塞爾新資本協(xié)議” 的最低資本要求，涵蓋了信用風險、市場風險和操作風險。
(35)
當國際收支出現(xiàn)逆差時，一國之所以采用本幣貶值的匯率政策，
是因為本幣貶值以后，以外幣標價的出口價格下降，而以本幣標價的進口價格上漲
，從而( )，使國際收支逆差減少，乃至恢復均衡。
A: 刺激出口和進口
B: 限制出口和進口
C: 刺激出口、限制進口
D: 限制出口、刺激進口
答案:C
解析:
當國際收支出現(xiàn)逆差時，一國之所以采用本幣貶值的匯率政策，是因為本幣貶值以后，
以外幣標價的出口價格下降，而以本幣標價的進口價格上漲，從而刺激出口、限制進口
，使國際收支逆差減少。
(36)
我國外匯儲備總量在2011年3月底就已經(jīng)突破3萬億美元，
主流觀點認為我國外匯儲備總量已經(jīng)過多。為遏制外匯儲備過快增長，
我國可以采取的措施是( )。
A: 實行外匯儲備貨幣多元化
B: 實行持有的國外債券多元化
C: 實現(xiàn)外匯儲備資產(chǎn)結構的優(yōu)化
D: 鼓勵民間持有外匯
答案:D
解析:
我國已經(jīng)采取了對國際儲備進行積極管理的措施。我國逐步采取了藏匯于民的政策，
允許和鼓勵民間持有外匯。
(37) 在銀行業(yè)監(jiān)管中，現(xiàn)場檢查的基礎是( )檢查。
A: 風險性
B: 合規(guī)性
C: 有效性
D: 適宜性
答案:B
解析: 在銀行業(yè)監(jiān)管中，現(xiàn)場檢查的基礎是合規(guī)性檢查 ：
(38) 假定某商業(yè)銀行吸收到l 000
萬元的原始存款，然后貸放給客戶，法定存款準備金率為12%，超額準備金率為3
%，現(xiàn)金漏損率為5%，則存款乘數(shù)是( )。
A: 5.0
B: 6.7
C: 10
D: 20
答案:A
解析:
本題考查存款乘數(shù)的計算。存款乘數(shù)=1/(法定準備金率+超額準備金率+現(xiàn)金漏損率)=1
/(12%+3%+5%)=5。
(39)
根據(jù)中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會2011年7月發(fā)布的 《商業(yè)銀行公司治理指引》，
良好的商業(yè)銀行公司治理內容不包括( )。
A: 健全的組織架構
B: 較快的發(fā)展速度
C: 清晰的職責邊界
D: 有效的風險管理
答案:B
解析:
本題考查商業(yè)銀行公司治理的內容。良好的公司治理應包括：健全的組織架構，
清晰的職責邊界，科學的發(fā)展戰(zhàn)略、價值準則與良好的社會責任，
有效的風險管理與內部控制，合理的激勵約束機制，完善的信息披露制度。
(40)
下列法律法規(guī)中，
不屬于中國證券監(jiān)督管理委員會證券監(jiān)管法律法規(guī)體系中第一層次依據(jù)的是( )。
A: 《公司法》
B: 《證券法》
C: 《證券投資基金法》
D: 《客戶交易結算資金管理辦法》
答案:D
解析:
證券業(yè)監(jiān)管的法律法規(guī)體系中第一層次包括 《公司法》《證券法》《證券投資基金法》
等法律。
(41) 在商業(yè)銀行的成本管理中，員工工資屬于( )。
A: 稅費支出
B: 經(jīng)營管理費用
C: 補償性支出
D: 營業(yè)性支出
答案:B
解析: 本題考查商攮銀行財務管理中的成本管理內容。商業(yè)銀行成本主要包
括六個方面 ：利息支出、經(jīng)營管理費用、稅費支出、補償性支出、
營業(yè)外支出和其他支出。經(jīng)營管理費用包括員工工資、電子設備運轉費、
保險費等經(jīng)營管理費用。
(42) 2003年我國金融監(jiān)管的發(fā)展進入新的階段，其標志是全國人大批準國務院成立( )
。.
A: 中國證監(jiān)會
B: 中國保監(jiān)會
C: 中國銀監(jiān)會
D: 中國銀行業(yè)協(xié)會
答案:C
解析: 2003
年我國金融監(jiān)管的發(fā)展進入新的階段，其標志是全國人大批準國務院成立中國銀監(jiān)會。
(43) 負責金融租賃公司的審批和監(jiān)管的部門是( )。
A: 中國人民銀行
B: 中國銀監(jiān)會
C: 商務部
D: 財政部
答案:B
解析: 中國銀監(jiān)會負責金融租賃公司的審批和監(jiān)管。
(44) 在商業(yè)銀行的資本管理中，能夠切實反映銀行因承擔風險而真正需要的資本是( )
。
A: 賬面資本
B: 經(jīng)濟資本
C: 監(jiān)管資本
D: 會計資本
答案:B
解析:
本題考查經(jīng)濟資本的含義和功能。經(jīng)濟資本是銀行為了承擔風險而真正需要的資本，
其最主要的功能是防范風險和創(chuàng)造價值。
(45) 窗口指導屬于( ) 的貨幣政策工具。
A: 一般性
B: 選擇性
C: 直接信用控制
D: 間接信用控制
答案:D
解析: 窗Vl指導屬于問接信用控制的貨幣政策工具。( 四)我國的貨幣政策
(46)
根據(jù)2013年春季廣交會傳出的信息，
我國很多從事加工貿易的企業(yè)在人民幣對外幣持續(xù)升值的情況下，
不敢接來自外商的長期訂單。這是因為，如果接下外商的訂單，
當未來對外商交貨并結匯時，如果人民幣對外幣升值，
我國企業(yè)在將收入的外幣兌換為人民幣時，兌換到的人民幣金額會減少。
這種情形屬于我國企業(yè)承受的( )。
A: 利率風險
B: 匯率風險
C: 投資風險
D: 操作風險
答案:B
解析:
本題考查對匯率風險的理解。本題屬于匯率風險中的交易風險。
交易風險是指有關主體在因實質性經(jīng)濟交易而引致的不同貨幣的相互兌換中，
因匯率在一定時間內發(fā)生意外變動，而蒙受經(jīng)濟損失的可能性。
如在以外幣結算的對外貿易中，如果外幣對本幣升值，進口商會多付出本幣 ;
如果外幣對本幣貶值，出口商會少收入本幣。本題屬于“如果外幣對本幣貶值，
出口商會少收入本幣”。
(47)
建立一個期貨頭寸，待這個期貨合約到期前將其平倉，
再建立另一個到期日較晚的期貨頭寸直至套期保值期限屆滿，稱之為( )。
A: 滾動套期保值
B: 現(xiàn)貨資產(chǎn)套期保值
C: 期權的動態(tài)套期保值
D: 現(xiàn)貨資產(chǎn)套期保值-
答案:A
解析:
滾動套期保值指建立一個期貨頭寸，待這個期貨合約到期前將其平倉，
再建立另一個到期日較晚的期貨頭寸直至套期保值期限屆滿。
(48) 自1996年12月以來，我國實現(xiàn)的人民幣經(jīng)常項目可兌換屬于( )。
A: 自由可兌換
B: 完全可兌換
C: 部分可兌換
D: 基本可兌換
答案:C
解析:
本題考查貨幣可兌換的相關知識。
常見的部分可兌換有經(jīng)常項目可兌換和資本項目可兌換，
現(xiàn)實中的部分可兌換通常是指經(jīng)常項目可兌換。1996年12月，
我國實現(xiàn)了人民幣經(jīng)常項目可兌換。
(49) 一家工商企業(yè)擬在金融市場上籌集長期資金，其可以選擇的市場是( )。
A: 股票市場
B: 同業(yè)拆借市場
C: 商業(yè)票據(jù)市場
D: 回購協(xié)議市場
答案:A
解析:
本題間接考查資本市場的概念。資本市場是融資期限在一年以上的長期資金交易市場。
選項A股票市場屬于資本市場，融資期限在一年以上。選項B、C、D都屬于貨幣市場。
(50)
如果某一金融機構希望通過持有的債券來獲得一筆短期資金融通，則它可以參加( )
市場。
A: 同業(yè)拆借
B: 商業(yè)票據(jù)
C: 回購協(xié)議
D: 大額可轉讓定期存單
答案:C
解析: 回購協(xié)議市場指通過證券回購協(xié)議進行短期貨幣資金借貸所形成的市場。
(51) 我國對證券公司實行分類管理，其中，經(jīng)紀類證券公司只能從事證券交易的( )
業(yè)務。
A: 承銷
B: 經(jīng)紀
C: 自營
D: 做市
答案:B
解析:
我國對證券公司實行分類管理，分為綜合類證券公司和經(jīng)紀類證券公司，
綜合類證券公司可從事證券承銷、經(jīng)紀、自營三種業(yè)務，
經(jīng)紀類證券公司只能從事證券經(jīng)紀類業(yè)務。
(52)
2005年7月21 日，我國啟動了人民幣匯率形成機制改革，開始實行以市場供求為基礎
、參考( )。
A: 美元和歐元進行調節(jié)、自由浮動的匯率制度
B: 美元進行調節(jié)、可調整的盯住匯率制
C: 歐元進行調節(jié)、可調整的盯住匯率制
D: 一籃子貨幣進行調節(jié)、有管理的浮動匯率制度
答案:D
解析: 2005
年7月21 日，我國啟動了人民幣匯率形成機制改革，開始實行以市場供求為基礎、
參考一籃子貨幣進行調節(jié)、有管理的浮動匯率制度 ：
(53) 下列金融機構中，屬于存款性金融機構的是( )。
A: 投資銀行
B: 保險公司
C: 投資基金
D: 儲蓄銀行
答案:D
解析: 存款性金融機構包括商業(yè)銀行、儲蓄銀行、信用合作社。
(54) 在我國，負責對期貨市場進行監(jiān)管的機構是( )。
A: 中國人民銀行
B: 中國銀行業(yè)協(xié)會
C: 中國證券監(jiān)督管理委員會
D: 中國銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會
答案:C
解析: 本題考查中國證監(jiān)會的職責，包括統(tǒng)一管理證券期貨市場。
(55) 根據(jù) 《證券公司監(jiān)督管理條例》，實際控制證券公司超過( )
以上股權的，須經(jīng)中國證券監(jiān)督管理委員會批準。
A: 3%
B: 5%
C: 8%
D: 10%
答案:B
解析: 持有或者實際控制證券公司5%以上股權的;要經(jīng)證監(jiān)會批準。
(56)
我國的小額貸款公司是由自然人、企業(yè)法人與其他社會組織投資設立的機構，
可以經(jīng)營小額貸款業(yè)務，但不得( )。
A: 發(fā)放企業(yè)貸款
B: 發(fā)放涉農(nóng)貸款
C: 吸收公眾存款
D: 從商業(yè)銀行融入資金
答案:C
解析:
小額貸款公司是由自然人、企業(yè)法人與其他社會組織投資設立，不吸收公眾存款，
經(jīng)營小額貸款業(yè)務，以有限責任公司或股份有限公司形式開展經(jīng)營活動的金融機構。
(57)
貨幣學派的貨幣政策傳導機制理論認為，貨幣供應量影響國民收入的傳導機制是( )
A: M→r→I→Y
B: M→E→Y
C: M→I→r→y
D: M→E→I→y
答案:D
解析:
貨幣學派的貨幣政策傳導機制理論強調貨幣供應量變動直接影響名義國民收入，
用符號表示就是 ：M→E→I→y。
(58) 在我國，為證券交易提供清算、交收和過戶服務的法人機構是( )。
A: 財務公司
B: 投資銀行
C: 證券登記結算公司
D: 金融資產(chǎn)管理公司
答案:C
解析:
本題考查證券機構的相關知識。證券登記結算公司的具體職能是對證券和資金進行清算
、交收和過戶，使買入者得到證券，賣出者得到資金。
(59)
投資者用l00萬元進行為期5年的投資，年利率為5%，一年計息一次，按單利汁算，
則5年末投資者可得到的本息和為( )萬元。
A: 110
B: 120
C: 125
D: 135
答案:C
解析: 本題考查單利的計算方法。，=P爠渠=100 X
5%×5=25，本息和為1+25=125(萬元)。
(60) 我國商業(yè)銀行實行貸款的五級分類管理。這是我國商業(yè)銀行進行( )管理的舉措。
A: 信用風險
B: 市場風險
C: 操作風險
D: 國家風險
答案:A
解析: 貸款五級分類方法是商業(yè)銀行進行信用風險管理的舉措。共20題，每題2分。每題的備選項中，有2個或2個以上符合題意，至少有1個錯項。
錯選，本題不得分 ;少選，所選的每個選項得0.5分
(61) 國際債券可分為( )。
A: 外國債券
B: 歐洲債券
C: 揚基債券
D: 武士債券
E: 猛犬債券
答案:A,B
解析: 國際債券可分為外國債券和歐洲債券。
(62) 存款準備金政策是中央銀行實施貨幣政策的重要工具，其主要內容包括( )。
A: 規(guī)定存款準備金計提的基礎
B: 規(guī)定法定存款準備金率
C: 規(guī)定存款準備金的構成
D: 規(guī)定存款準備金的上限
E: 規(guī)定存款準備金提取的時問
答案:A,B,C,E
解析:
本題考查存款準備金政策的主要內容。存款準備金政策的主要內容有 ：
規(guī)定存款準備金計提的基礎、規(guī)定法定存款準備金率、規(guī)定存款準備金的構成、
規(guī)定存款準備金提取的時間。
(63)
通貨膨脹目標制是中央銀行直接以通貨膨脹為目標并對外公布該目標的貨幣政策制
度。一國實施通貨膨脹目標制的條件主要有( )。
A: 中央銀行有較高的獨立性
B: 貨幣政策有高度透明度
C: 經(jīng)濟總量較大
D: 市場化的利率機制
E: 實行浮動匯率制
答案:A,B,D,E
解析: 本題考查通貨膨脹目標制實施的條件。
(64)
近年來，我國的國際收支持續(xù)出現(xiàn)順差。為了緩解這一趨勢，
我國可以采用的調節(jié)節(jié)政策有( )。
A: 緊的財政政策
B: 松的貨幣政策
C: 允許人民幣升值
D: 放寬企業(yè)對外直接投資的外匯管制
E: 鼓勵高附加值的外商直接投資流人
答案:B,C,D
解析:
國際收支順差時，可以采用松的財政政策、可以采用松的貨幣政策、
可以采用本幣法定升值或升值的政策、放寬乃至取消外貿管制和外匯管制。
(65) 在金融工具四個性質之間，存在反比關系的是( )。
A: 期限性與收益性
B: 期限性與風險性
C: 流動性與收益性
D: 期限性與流動性
E: 收益性與風險性
答案:C,D
解析:
本題考查金融工具性質之間的關系。一般而言，金融工具的期限性與流動性成反比，
流動性與收益性成反比。
(66) 下列范疇中，屬于通貨緊縮的標志有( )持續(xù)下降。
A: 價格總水平
B: 經(jīng)濟增長率
C: 銀行存款
D: #I'VE儲備
E: 貨幣供應量
答案:A,B
解析: 通貨緊縮的標志包括價格總水平持續(xù)下降、經(jīng)濟增長率持續(xù)下降。
(67) 在傳統(tǒng)的金融市場中，交易的金融工具具有“準貨幣”特征的市場有( )。
A: 同業(yè)拆借市場
B: 回購協(xié)議市場
C: 股票市場
D: 債券市場
E: 銀行承兌匯票市場
答案:A,B,E
解析:
本題考查貨幣市場的范圍。貨幣市場中交易的金融工具具有“準貨幣”特征，
包括同業(yè)拆借市場、回購協(xié)議市場、商業(yè)票據(jù)市場、銀行承兌匯票市場、
短期政府債券市場、大額可轉讓定期存單(CDs)市場。
(68) 關于期限結構理論中預期理論的說法，正確的有( )。
A: 短期利率的預期值是相同的
B: 長期利率的波動小于短期利率的波動
C: 不同期限的利率波動幅度相同
D: 短期債券的利率一定高于長期利率
E: 長期債券的利率等于預期的短期利率的平均值
答案:B,E
解析:
預期理論(ExpectationsTheory)認為，
長期債券的利率等于一定時期內人們所預期的短期利率的平均值，
該理論認為到期期限不同的債券之所以具有不同的利率，在于在未來不同的時間段內，
短期利率的預期值是不同的。該理論還表明，長期利率的波動小于短期利率的波動。
(69)
一國之所以可以運用貨幣政策調節(jié)國際收支不均衡，
是因為貨幣政策對該國國際收支可以產(chǎn)生( )等調節(jié)作用。
A: 需求效應
B: 結構效應
C: 價格效應
D: 利率效應
E: 供給效應
答案:A,C,D
解析:
一國之所以可以運用貨幣政策調節(jié)國際收支不均衡、
是因為貨幣政策對該國國際收支可以產(chǎn)生需求效應、價格效應和利率效應等調節(jié)作用 ：
(70) 2013年1月16 日以來，我國多層次股票市場包括( )。
A: 主板市場
B: 全國中小企業(yè)股份轉讓系統(tǒng)
C: 期貨市場
D: 中小企業(yè)板市場
E: 創(chuàng)業(yè)板市場
答案:A,B,D,E
解析:
本題考查我國股票市場的相關知識。目前，我國的股票市場包括主板市場、
中小企業(yè)板市場和創(chuàng)業(yè)板市場。此外，代辦股份轉讓市場(即所謂的“三板市場”)
也是我國有組織的股份轉讓市場。2013年1月16 日，
全國中小企業(yè)股份轉讓系統(tǒng)正式揭牌運營。
(71) 影響貨幣乘數(shù)的諸因素分別是由( )決定的。
A: 政府
B: 投資銀行
C: 中央銀行
D: 商業(yè)銀行
E: 社會大眾
答案:C,D,E
解析: 影響貨幣乘數(shù)的諸因素包括中央銀行、商業(yè)銀行和社會大眾。
(72) 關于對通貨膨脹概念的說法，正確的有( )。
A: 通貨膨脹所指的物價上漲必須超過一定的幅度
B: 通貨膨脹所指的物價上漲是全部物品及勞務的加權平均價格的上漲
C: 通貨膨脹所指的物價上漲是因季節(jié)性或自然災害等原因弓l起的物價上漲
D: 通貨膨脹所指的物價上漲是一定時間內的持續(xù)上漲
E: 通貨膨脹所指的物價上漲在非市場經(jīng)濟中表現(xiàn)為商品短缺、憑票供應等
答案:A,B,D,E
解析:
部分商品因季節(jié)性或自然災害等原因引起的物價上漲和經(jīng)濟蕭條后恢復時期的商品價格
正常上漲都不能叫作通貨膨脹，故C選項錯誤，其他選項表述正確。
(73) 中央銀行的負債業(yè)務主要有( )。
A: 貨幣發(fā)行
B: 商業(yè)銀行等金融機構的存款
C: 國庫及公共機構存款
D: 外匯和黃金
E: 政府借款
答案:A,B,C
解析:中央銀行的負債業(yè)務主要包括貨幣發(fā)行、商業(yè)銀行等金融機構的存款、
國庫及公共機構存款。
(74)弗里德曼的貨幣需求函數(shù)與凱恩斯的貨幣需求函數(shù)有許多差別。
弗里德曼的貨幣需求函數(shù)認為( )。
A: 利率對貨幣需求起主導作用
B: 恒常收入對貨幣需求量有重要影響
C: 貨幣需求量是穩(wěn)定的
D: 貨幣政策的傳導變量是貨幣供應量
E: 貨幣政策應實行“單一規(guī)則”
答案:B,C,D,E
解析:弗里德曼貨幣需求函數(shù)與凱恩斯的貨幣需求函數(shù)的差別，主要表現(xiàn)在 ：①
二者強調的側重點不同。凱恩斯認為，利率的變動直接影響就業(yè)和國民收入的變動，
最終必然影響貨幣需求量。而弗里德曼則強調恒常收入對貨幣需求量的重要影響。②
凱恩斯主義與貨幣主義在貨幣政策傳導變量(貨幣政策工具) 的選擇上存在分歧。
凱恩斯主義認為應是利率，貨幣主義堅持是貨幣供應量。③凱恩斯認為貨幣政策應“
相機行事”。而弗里德曼認為，貨幣需求量是穩(wěn)定的、可以預測的，因而“單一規(guī)則”
可行。
(75) 在銀行業(yè)的市場運營監(jiān)管中，對銀行的流動性進行監(jiān)管的主要內容有( )。
A: 監(jiān)測銀行對關系人的貸款變化
B: 銀行的流動性應當保持在適當水平
C: 監(jiān)測銀行資產(chǎn)負債的期限匹配
D: 監(jiān)測銀行的資產(chǎn)變化情況
E: 監(jiān)測銀行壞賬和貸款準備金的變化
答案:B,C,D
解析:
對銀行機構的流動性監(jiān)管主要有以下內容 ：①銀行機構的流動性應當保持在適度水平 ;
②監(jiān)測銀行資產(chǎn)負債的期限匹配 ;③監(jiān)測銀行機構的資產(chǎn)變化情況。
(76) 根據(jù) 《商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，我國衡量商業(yè)銀行流動性狀況的指標有( )
。
A: 流動性比例
B: 單一集團客戶授信集中度
C: 累計外匯敞口頭寸比
D: 流動性缺口率
E: 核心負債比例
答案:A,D,E
解析:
本題考查我國資產(chǎn)負債管理的指標體系。2005年中國銀監(jiān)會發(fā)布<
商業(yè)銀行風險監(jiān)管核心指標》，建立了風險水平、風險遷徙和風險抵補三方面的“
七大類十六項”指標體系。
其中反映資產(chǎn)負債管理方面的指標主要體現(xiàn)在風險水平這一層次上。
風險水平類指標包括流動性風險指標、信用風險指標、市場風險指標和操作風險指標。
流動性風險監(jiān)管指標衡量商業(yè)銀行流動性狀況及其波動性，包括流動性比例、
核心負債比例和流動性缺口率指標。
(77) 運用財政政策調節(jié)國際收支不均衡，是因為財政政策對國際收支可以產(chǎn)生( )
等調節(jié)作用。
A: 需求效應
B: 價格效應
C: 利率效應
D: 結構效應
E: 供給效應
答案:A,B
解析:
運用財政政策調節(jié)國際收支不均衡，是因為財政政策對國際收支可以產(chǎn)生需求效應、
價格效應等調節(jié)作用。
(78) 投資銀行發(fā)揮其資金供求媒介的職能作用，具體表現(xiàn)在充當( )。
A: 期限中介
B: 成本中介
C: 信息中介
D: 風險中介
E: 流動性中介
答案:A,C,D,E
解析:
投資銀行發(fā)揮其資金供求媒介的職能作用，具體表現(xiàn)在充當期限中介、信息中介、
風險中介和流動性中介。
(79) 金融監(jiān)管的基本原則包括( )。
A: 監(jiān)管主體獨立性原則
B: 依法監(jiān)管原則
C: 外部監(jiān)管與自律并重原則
D: 統(tǒng)一性原則
E: 完全競爭原則
答案:A,B,C,D
解析: 金融監(jiān)管的基本原則包括監(jiān)管主體獨立性原則、依法監(jiān)管原則、外
部監(jiān)管與自律并重原則、安全穩(wěn)健與經(jīng)營效率結合原則、適度競爭原則、統(tǒng)一|生原則
。
(80) 作為貨幣政策工具的公開市場業(yè)務，其主要優(yōu)點是( )。
A: 中央銀行具有主動權
B: 富有彈性
C: 對貨幣供應量的調整迅速
D: 容易逆向修正貨幣政策
E: 干擾其實施效果的因素比其他貨幣政策工具少
答案:A,B,D
解析:
公開市場業(yè)務的優(yōu)點包括 ：①主動權在中央銀行 ;②富有彈性 ;③
中央銀行買賣證券可同時交叉進行，故很容易逆向修正貨幣政策 ;④
根據(jù)證券市場供求波動，主動買賣證券，可以起穩(wěn)定證券市場的作用。 共20題，每題2分。由單選和多選組成。錯選，本題不得分 ;少選，
所選的每個選項得0.5分
(81)(三)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
某公司擬進行股票投資，計劃購買ABc三種股票，并設計了甲乙兩種投資組合，ABC
三種股票的 系數(shù)分別為1.5、1.0和0.5。甲種投資組合中，ABC
三種股票的投資比重分別為20%、30%和50%。乙種投資組合中,ABC
三種股票的投資比重分別為50%、30%和20%。
同期市場上所有股票的平均收益率為8%，無風險收益率為4%。
A股票的預期收益率是( )。
A: 6%
B: 8%
C: 10%
D: 12%
答案:C
解析:本題考查預期收益率的應用。預期收益率=E(‘)=rs+ 盯倒=4%+(8%一4%)×1.
5=10%。
(82) 甲種投資組合的 系數(shù)是( )。
A: 0.75
B: 0.85
C: 1.00
D: 1.50
答案:B
解析:
本題考查投資組合 系數(shù)的計算。甲種投資組合方式下，盧系數(shù)=1 .5×20%+1 .0×30
+0 .5×50%=0 .85。
(83) 乙種投資組合的預期收益率是( )。
A: 4 .6%
B: 8.0%
C: 8.6%
D: 12.0%
答案:C
解析:
本題考查投資組合預期收益率的計算。乙種投資組合方式下， 系數(shù) ：l.5×50%+1 .0
×30%+0 .5×20%=1 .15。預期收益率=4%+(8%-4%)×1.15=8.6%。
(84) 假定該公司擬通過改變投資組合來降低投資風險，則在下列風險中，不能通
過此舉消除的風險是( )。
A: 宏觀經(jīng)濟形勢變動風險
B: 國家經(jīng)濟政策變動風險
C: 財務風險
D: 經(jīng)營風險
答案:A,B
解析:
本題考查系統(tǒng)風險和非系統(tǒng)風險。資產(chǎn)風險分為系統(tǒng)風險和非系統(tǒng)風險，其中，
系統(tǒng)風險包括宏觀經(jīng)濟形勢的變動、國家經(jīng)濟政策的變化、稅制改革、政治因素等，
它在市場上永遠存在，不可能通過資產(chǎn)組合來消除，屬于不可分散風險 ;
非系統(tǒng)風險包括公司財務風險、經(jīng)營風險等特有風險，
它在市場可由不同的資產(chǎn)組合予以降低或消除，屬于可分散風險。
(85)( 四)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
2014年第一季度我國經(jīng)濟開局平穩(wěn)，中國人民銀行根據(jù)國際收支和流動性供需形
勢.合理運用政策工具，管理和調節(jié)銀行體系流動性。春節(jié)前合理安排21
天期的逆回購操作400億元，有效應對季節(jié)性因素引起的短期流動一l生-波動 ;
春節(jié)后開展l4天期和28天期正回購操作.促進銀行體系流動性供求的適度均衡。
2014年第一季度中國人民銀行的逆回購操作和正回購操作在f生質上屬于( )。
A: 存款準備金政策
B: 公開市場操作
C: 再貼現(xiàn)與再貸款
D: 長期利率工具
答案:B
解析:我國貨幣政策工具主要有 ：存款準備金、再貼現(xiàn)與再貸款、
公開市場操作和利率工具。從交易品種看，
中國人民銀行公開市場操作債券交易主要包括回購交易、現(xiàn)券交易和發(fā)行中央銀行票據(jù)
。其中回購交易分為正回購和逆回購兩種。
(86) 關于正回購和逆回購操作的界定，正確的有( )。
A: 正回購指賣出有價證券，并約定在未來特點日期買回有價證券的行為
B: 逆回購指賣出有價證券，并約定在未來特點日期買回有價證券的行為
C: 正回購指買入有價證券，并約定在未來特點日期賣出有價證券的行為
D: 逆回購指買入有價證券，并約定在未來特點日期賣出有價證券的行為
答案:A,D
解析: 正回購為中國人民銀行向一級交易商賣出有價證券，并約定在未來特
定日期買回有價證券的交易行為 ;逆回購為中國人民銀行向一級交易商購買有價證券，
并約定在未來特定日期將有價證券賣給一級交易商的交易行為。
(87) 關于2014年春節(jié)前逆回購操作的說法，正確的是( )。
A: 春季前的逆回購首期投放基礎貨幣400億元
B: 春節(jié)前的逆回購到期回籠基礎貨幣400億元
C: 春季前的逆回購首期回籠基礎貨幣400億元
D: 春節(jié)前的逆回購到期投放基礎貨幣400億元
答案:A,B
解析:
逆回購為向市場上投放流動性的操作，逆回購到期則為從市場收回流動性的操作。
(88) 中央銀行運用公開市場操作的條件有( )。
A: 利率市場化
B: 參與的金融機構都需持有相當數(shù)量的有價證券
C: 存在較發(fā)達的金融市場
D: 信用制度健全
答案:B,C,D
解析:
運用公開市場的條件是 ：①中央銀符和商業(yè)銀行都續(xù)持有相當數(shù)量的有價證券;②
要具有比較發(fā)達的金融市場 ;③信用制度健全。
(89)(二)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
據(jù)統(tǒng)計，2011年我國國內生產(chǎn)總值為74 970
億美元 ;2011年我國貨物服務出口總額為20 867億美元，經(jīng)常賬戶收支順差2 017
億美元，資本和金融賬戶收支順差2 211億美元，國際儲備資產(chǎn)增加3 878
億美元 ;2011年年底未清償外債余額5 489億美元。
我國外債的負債率為( )。.
A: 7.3%
B: 18.2%
C: 26.3%
D: 37.4%
答案:A
解析:我國外債的負債率為當年未清償外債余額與當年國內生產(chǎn)總值之比，即5 489÷74
970×100%=7 .3%。
(90) 我國外債的債務率為( )。
A: 7.3%
B: 9.6%
C: 26.3%
D: 42 .1%
答案:C
解析: 我國外債的債務率為當年未清償外債余額與當年貨物服務出口總額之比，即5 489
÷20 867 X 100%=26 .3%。
(91)
我國經(jīng)常賬戶收支順差額與資本和金融賬戶收支順差額之和大于國際儲備資產(chǎn)增加
額，意味著貸方總額大于借方總額，其差額應當記人( )。
A: 經(jīng)常賬戶
B: 儲備資產(chǎn)賬戶
C: 資本和金融賬戶
D: 凈錯誤與遺漏賬戶
答案:D
解析:
我國經(jīng)常賬戶收支順差額與資本和金融賬戶收支順差額之和，
以及國際儲備資產(chǎn)增加額之差額應當記入凈錯誤與遺漏賬戶。
(92) 假定其他因素不變，我國的國際收支順差會導致我國( )。
A: 投放本幣，收購外匯，通貨膨脹
B: 人民幣升值
C: 增加外匯儲備
D: 動用外匯儲備，回籠本幣
答案:A,B,C
解析:
其他因素不變，我國的國際收支順差會導致我國投放本幣，收購外匯，增加外匯儲備，
導致通貨膨脹汐f、匯供過于求，外匯匯率下跌，人民幣升值。
(93)(二)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
為調控宏觀經(jīng)濟，應對就業(yè)及經(jīng)濟增長乏力的態(tài)勢，
中國人民銀行同時采取了以下貨幣政策措施：買入商業(yè)銀行持有的國債200億元，
購回300億元商業(yè)銀行持有的到期央行票據(jù)。
假定當時商業(yè)銀行的法定存款準備金率為l5%，超額準備金率為2%，現(xiàn)金比率為3%
。
此次貨幣政策操作，中國人民銀行基礎貨幣的凈投放是( )億元。
A: 100
B: 200
C: 300
D: 500
答案:D
解析:本題間接考查中央銀行投放基礎貨幣的渠道。
中央銀行投放基礎貨幣的渠道包括對商業(yè)銀行等金融機構的再貸款、收購金、銀、
外匯等儲備資產(chǎn)投放的貨幣、購買政府部門的債券等?；A貨幣投放=200+300=500
億元。
(94) 通過此次貨幣政策操作，中國人民銀行每投放l元的基礎貨幣，就會使貨幣
供給(M.)增加( )元。
A: 5
B: 5.15
C: 6.06
D: 20
答案:B
解析: 本題考查貨幣乘數(shù)的計算。(1+3%)÷(15%+2%+3%)=5.15元。
(95) 中國人民銀行此次貨幣投放產(chǎn)生的貨幣供給量(M1)是( )億元。
A: 500
B: 2 000
C: 2 575
D: 3 030
答案:C
解析: 本題考查貨幣供應量的計算。貨幣供應量=基礎貨幣×貨幣乘數(shù)=500×5.15=2 575
億元。
(96) 下列關于此次貨幣政策操作的說法，正確的有( )。
A: 買入200億元國債是回籠貨幣
B: 買入200億元國債是投放貨幣
C: 購回300億元央行票據(jù)是回籠貨幣
D: 購回300億元央行票據(jù)是投放貨幣
答案:B,D
解析: 本題考查貨幣政策的操作。
(97)(一)
根據(jù)以下資料，回答下列問題：
某機構投資者與某證券公司簽訂了證券交易委托代理協(xié)議，
按照證券交易品種開立了股票交易賬戶，
并且也開立了用于證券交易資金清算的專用資金賬戶。
在該機構投資者簽訂的證券交易委托代理協(xié)議中，該證券公司承擔證券( )角色。
A: 承銷商
B: 交易商
C: 經(jīng)紀商
D: 做市商
答案:C
解析:證券經(jīng)紀商是指在證券交易中接受客戶委托、
代理買賣證券并收取傭金的投資銀行。本題中，證券公司承擔證券經(jīng)紀商的角色。
(98) 該機構投資者開立的股票交易賬戶除了能夠買賣股票外，還可以買賣( )。
A: 商品期貨
B: 股指期貨
C: 債券
D: 基金
答案:C,D
解析:
股票賬戶可以用于買賣股票、債券、基金以及其他上市債券。
債券賬戶和基金賬戶只能用于買賣上市債券和上市基金的專用型賬戶。
(99)
如果該機構投資者的資金賬戶選擇了保證金賬戶，
則該機構投資者可以接受該證券公司提供的( )業(yè)務。
A: 融資或稱賣空
B: 融資或稱買空
C: 融券或稱賣空
D: 融券或稱買空
答案:B,C
解析:
投資銀行通過保證金賬戶來從事信用經(jīng)紀業(yè)務，主要包括融資(買空)和融券(賣空)。
(100)
該機構投資者在委托股票交易時，其成交價格按照“價格優(yōu)先、時間優(yōu)先”
原則由證券交易所撮合主機自動撮合確定成交價格。如果該機構投資者是在10 ：00
一11 ：00時委托交易，其股票成交價的競價是( )。
A: 集合競價
B: 連續(xù)競價
C: 投標經(jīng)紀
D: 招標競價
答案:B
解析:
在我國，開盤價是集合競價的結果，集合競價時間9 ：l5_9 ：25，
其余時間均為連續(xù)競價。