一、單項(xiàng)選擇題(本大題共60小題，每小題0.5分。共30分。在以下各小題所給出的四個選項(xiàng)中，只有一個選項(xiàng)符合題目要求，請將正確選項(xiàng)的代碼填入括號內(nèi))
1、政府實(shí)施的新經(jīng)濟(jì)政策或發(fā)布新的法規(guī)，限制了某些資產(chǎn)的使用，使得資產(chǎn)價(jià)值下降，這種損耗一般稱為資產(chǎn)的（ ?。?。
A．實(shí)體性貶值
B．功能性貶值
C．經(jīng)濟(jì)性貶值
D．時間性貶值
2、道·瓊斯運(yùn)輸業(yè)指數(shù)股票取自（ ）家交通運(yùn)輸公司。
A．15
B．20
C．60
D．100
3、證券投資分析師一般都有其自律性組織。關(guān)于組織的性質(zhì)，下列說法正確的是（ ）。
A．專門組織的營利性團(tuán)體
B．專門組織的非營利性團(tuán)體
C．自發(fā)組織的營利性團(tuán)體
D．自發(fā)組織的非營利性團(tuán)體
4、發(fā)布對具體股票作出明確估值和投資評級的證券研究報(bào)告時，公司持有該股票達(dá)到相關(guān)上市公司已發(fā)行股份（ ）以上的，應(yīng)當(dāng)在證券研究報(bào)告中向客戶披露本公司持有該股票的情況，并且在證券研究報(bào)告發(fā)布日及第二個交易日，不得進(jìn)行與證券研究報(bào)告觀點(diǎn)相反的交易。
A．3%
B．30%
C．1%
D．10%
5、下列屬于調(diào)整型公司重組的是（ ?。?。
A．股權(quán)一資產(chǎn)置換
B．購買資產(chǎn)
C．收購股份
D．合資或聯(lián)營組建子公司
6、關(guān)于支撐線和壓力線，以下說法錯誤的是（ ）。
A．股價(jià)停留的時間越長，這個支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響就越大
B．伴隨的成交量越大，這個支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響就越大
C．伴隨的成交量越小，這個支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響就越大
D．離現(xiàn)在越近，這個支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響就越大
7、（ ?。┩霈F(xiàn)在行情趨勢的末端，而且伴隨著大的成交量。
A．普通缺口
B．突破缺口
C．持續(xù)性缺口
D．消耗性缺口
8、政府對于行業(yè)的管理和調(diào)控主要是通過（ ?。┱邅韺?shí)現(xiàn)的。
A．技術(shù)進(jìn)步
B．加大鼓勵
C．產(chǎn)業(yè)
D．政府補(bǔ)貼
9、一種資產(chǎn)的內(nèi)在價(jià)值等于預(yù)期現(xiàn)金流的（ ）。
A．未來值
B．現(xiàn)值
C．市場值
D．賬面值
10、證券投資分析的三個基本要素是（ ?。?。
A．價(jià)、量、勢
B．方法、信息、行業(yè)
C．信息、步驟、方法
D．理論、信息、方法
11、 在一個理性的、無摩擦的均衡市場上，（ ）相當(dāng)于交易者持有現(xiàn)貨金融工具至到期日所必須支付的凈成本。
A．現(xiàn)貨價(jià)格
B．期貨價(jià)格
C．當(dāng)前價(jià)格
D．持有成本
12、 在經(jīng)濟(jì)周期的某個時期，產(chǎn)出、價(jià)格、利率、就業(yè)不斷上升，直至某個高峰，說明經(jīng)濟(jì)變動處于（ ）。
A．繁榮階段
B．衰退階段
C．蕭條階段
D．復(fù)蘇階段
13、 在資產(chǎn)評估工作中，如果資產(chǎn)未來收益不易計(jì)算或難以取得市場參照，最適合采用的方法是（ ）。
A．收益現(xiàn)值法
B．市場價(jià)值法
C．重置成本法
D．清算價(jià)格法
14、 公司項(xiàng)目的潛在風(fēng)險(xiǎn)不包括（ ?。?。
A．宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)
B．管理風(fēng)險(xiǎn)
C．操作風(fēng)險(xiǎn)
D．匯率風(fēng)險(xiǎn)
15、 確定基金價(jià)格最根本的依據(jù)是（ ）。
A．宏觀經(jīng)濟(jì)狀況
B．市場供求關(guān)系
C．基金單位資產(chǎn)凈值
D．證券市場狀況
16、 反映公司的分派股利能力的指標(biāo)是（ ?。?BR> A．股票獲利率
B．每股營業(yè)現(xiàn)金凈流量
C．股利支付率
D．現(xiàn)金股利保障倍數(shù)
17、 套利均衡定價(jià)模型表明，在證券市場的均衡狀態(tài)下，（ ?。?。
A．證券組合的期望收益率完全由其所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)因素測定
B．承擔(dān)相同因素風(fēng)險(xiǎn)的證券或證券組合都應(yīng)具有相同的期望收益率
C．期望收益率與因素風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系，可由期望收益率因素敏感性的線性函數(shù)反映
D．以上都對
18、 可以對將來經(jīng)濟(jì)情況提供預(yù)示的指標(biāo)是（ ）。
A．先行性指標(biāo)
B．同步性指標(biāo)
C．滯后性指標(biāo)
D．以上都是
19、 關(guān)于資產(chǎn)重組中常用的評估方法，說法不正確的是（ ）。
A．收益現(xiàn)值法能夠準(zhǔn)確反映企業(yè)本金化的價(jià)格，易為買賣雙方所接受
B．采用重置成本法的缺點(diǎn)是工作量大
C．市場法缺乏明顯的理論依據(jù)
D．收益現(xiàn)值法中的主要指標(biāo)有三個，即收益額、折現(xiàn)率和收益期限，其中確定折現(xiàn)率是關(guān)鍵
20、 某公司由批發(fā)銷售為主轉(zhuǎn)為以零售為主的經(jīng)營方式，一般而言其應(yīng)收賬款數(shù)額可能會（ ?。?BR> A．大幅上升
B．大幅下降
C．基本不變
D．無法判斷
21、 我國財(cái)政補(bǔ)貼不包括（ ?。?。
A．職工出差補(bǔ)貼
B．企業(yè)虧損補(bǔ)貼
C．財(cái)政貼息
D．房租補(bǔ)貼
22、 以證券市場過去和現(xiàn)在的市場行為為分析對象，應(yīng)用數(shù)學(xué)和邏輯的方法，探索出一些典型變化規(guī)律，并據(jù)此預(yù)測證券市場未來變化趨勢的方法通常被稱為（ ?。?。
A．技術(shù)分析
B．定量分析
C．基本分析
D．宏觀經(jīng)濟(jì)分析
23、 證券組合分析的內(nèi)容不包括（ ）。
A．馬柯威茨的均值方差模型
B．資本資產(chǎn)定價(jià)模型
C．循環(huán)周期理論
D．套利定價(jià)模型
24、 股市指數(shù)與國民經(jīng)濟(jì)增長速度經(jīng)常呈現(xiàn)（ ）。
A．正相關(guān)關(guān)系
B．負(fù)相關(guān)關(guān)系
C．零相關(guān)
D．非正相關(guān)甚至負(fù)相關(guān)關(guān)系
25、 下列項(xiàng)目不屬于或有負(fù)債的是（ ）。
A．售出產(chǎn)品可能發(fā)生的質(zhì)量事故賠償
B．尚未解決的稅額爭議可能出現(xiàn)的不利后果
C．訴訟案件和經(jīng)濟(jì)糾紛可能敗訴并需賠償
D．發(fā)生財(cái)產(chǎn)重大損失，保險(xiǎn)公司受理理賠
26、 與頭肩頂形態(tài)相比，三重頂形態(tài)更容易演變?yōu)椋ā 。?BR> A．反轉(zhuǎn)突破形態(tài)
B．圓弧頂形態(tài)
C．持續(xù)整理形態(tài)
D．其他各種形態(tài)
27、 通過CIIA考試的人員，如果擁有財(cái)務(wù)分析、資產(chǎn)管理或投資領(lǐng)域（ ?。┠暌陨舷嚓P(guān)的工作經(jīng)歷，即可獲得國際注冊證券投資分析師協(xié)會授予的CIIA稱號。
A．1
B．2
C．3
D．5
28、 計(jì)算存貨周轉(zhuǎn)率，不需要用到的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)是（ ）。
A．年末存貨
B．主營業(yè)務(wù)成本
C．主營業(yè)務(wù)收入
D．年初存貨
29、 按經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)劃分，行業(yè)基本上可分為（ ?。?。
A．完全競爭、不完全競爭、壟斷競爭、完全壟斷
B．公平競爭、不公平競爭、完全競爭、不完全競爭
C．完全競爭、壟斷競爭、完全壟斷、部分壟斷
D．完全競爭、壟斷競爭、寡頭壟斷、完全壟斷
30、 套利是針對（ ?。┻M(jìn)行交易的。
A．基差
B．價(jià)差
C．方差
D．標(biāo)準(zhǔn)差
31、 下列關(guān)于證券投資宏觀經(jīng)濟(jì)分析方法中總量分析法和結(jié)構(gòu)分析法的描述，正確的是（ ?。?。
A．總量分析和結(jié)構(gòu)分析是互不相干的
B．結(jié)構(gòu)分析側(cè)重于對一定時期經(jīng)濟(jì)整體中各組成部分相互關(guān)系的研究
C．結(jié)構(gòu)分析側(cè)重于對經(jīng)濟(jì)指標(biāo)速度的考察
D．總量分析比結(jié)構(gòu)分析更重要
32、 在通貨膨脹條件下，固定收益證券的風(fēng)險(xiǎn)要比變動收益證券（ ）。
A．大得多
B．小得多
C．差不多
D．小
33、 斐波納奇數(shù)列的排列是（ ?。?。
A．1，3，5，7，…
B．2，4，6，8，…
C．2，3，5，8，…
D．1，2，3，6，…
34、 （ ?。┲笜?biāo)反映了由債權(quán)人提供的資本與股東提供的資本的相對關(guān)系，反映公司基本財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)是否穩(wěn)定。
A．有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率
B．資產(chǎn)負(fù)債率
C．產(chǎn)權(quán)比率
D．權(quán)益乘數(shù)
35、 下面給出了證券A和證券B的收益分布，根據(jù)下列要求分別進(jìn)行計(jì)算和分析。
A．10%
B．15%
C．10%
D．15%
36、 （ ?。┑耐瞥鰧⒃谖覈C券市場形成做空機(jī)制，改變目前證券市場只能做多不能做空的“單邊市”現(xiàn)狀。
A．股權(quán)分置
B．融資
C．融券
D．期貨
37、所謂“吉爾德定律”是指（ ?。?。
A．未來25年，主干網(wǎng)的帶寬每12個月增加1倍
B．未來25年，主干網(wǎng)的速度每6個月增加1倍
C．未來25年，主干網(wǎng)的帶寬每12個月增加3倍
D．未來25年，主干網(wǎng)的帶寬每6個月增加1倍
38、（ ?。┦枪痉ㄈ酥卫斫Y(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)。
A．股權(quán)結(jié)構(gòu)
B．股東大會制度
C．董事會
D．獨(dú)立董事
39、 關(guān)于完全競爭型市場結(jié)構(gòu)，下列說法不正確的是（ ?。?。
A．生產(chǎn)者眾多，各種生產(chǎn)資料可以完全流動；生產(chǎn)者可自由進(jìn)入或退出這個市場
B．產(chǎn)品并非同質(zhì)，存在一定差別
C．沒有一個企業(yè)能夠影響產(chǎn)品的價(jià)格，企業(yè)永遠(yuǎn)是價(jià)格的接受者而不是價(jià)格的制定者
D．市場信息對買賣雙方都是暢通的，生產(chǎn)者和消費(fèi)者對市場情況非常了解
40、 關(guān)于行業(yè)分析，下列論述不正確的是（ ?。?。
A．行業(yè)分析是對上市公司進(jìn)行分析的前提
B．行業(yè)分析是連接宏觀經(jīng)濟(jì)分析和上市公司分析的橋梁
C．行業(yè)分析是基本分析的重要環(huán)節(jié)
D．行業(yè)分析是投資成功的保障
41、 趨勢線與軌道線相比，（ ?。?。
A．趨勢線比軌道線重要
B．軌道線比趨勢線重要
C．趨勢線與軌道線同等重要
D．趨勢線與軌道線不能比較
42、 描述股價(jià)與股價(jià)移動平均線相距遠(yuǎn)近程度的指標(biāo)是（ ）。
A．PSY
B．BIAS
C．RSI
D．WMS
43、 反映證券組合期望收益水平和總風(fēng)險(xiǎn)水平之間均衡關(guān)系的方程式是（ ?。?。
A．證券市場線方程
B．證券特征線方程
C．資本市場線方程
D．套利定價(jià)方程
44、 積矩相關(guān)系數(shù)r用于測定兩指標(biāo)變量線性相關(guān)的程度，當(dāng)r的取值處于（ ?。r，可認(rèn)為是顯著相關(guān)。
A．0<|r|≤0．3
B．0．3<| r |≤0．5
C．0．5<| r |≤0．8
D．0．8<| r |≤1
45、 （ ?。?，首家中外合資基金管理公司獲準(zhǔn)籌建，標(biāo)志著中國基金業(yè)對外開放正式拉開序幕。
A．2001年9月22日
B．2002年10月16日
C．2002年11月15 日
D．2006年2月1日
46、 在反轉(zhuǎn)突破形態(tài)中，（ ?。┬螒B(tài)是實(shí)際價(jià)態(tài)中出現(xiàn)最多的一種形態(tài)，也是最和最可靠的反轉(zhuǎn)突破形態(tài)。
A．頭肩
B．V形反轉(zhuǎn)
C．雙重頂(底)
D．三重頂(底)
47、 當(dāng)社會總需求大于總供給，中央銀行的貨幣政策取向是（ ）。
A．松
B．緊
C．中性
D．穩(wěn)健
48、 （ ?。╊愋偷氖找媛是€體現(xiàn)了這樣的特征：收益率與期限的關(guān)系隨著期限的長短由正向變?yōu)榉聪颉?BR> A．正常的
B．反向的
C．雙曲線
D．拱形的
49、 （ ）可以對公司持續(xù)經(jīng)營能力、財(cái)務(wù)狀況變動趨勢、盈利能力作出分析，從一個較長的時期來動態(tài)分析公司狀況。
A．單個年度的財(cái)務(wù)比率分析
B．對公司不同時期的財(cái)務(wù)報(bào)表比較分析
C．與同行業(yè)其他公司之間的財(cái)務(wù)指標(biāo)比較分析
D．對公司未來經(jīng)營狀況的預(yù)測
50、 一般而言，年通脹率低于10%的通貨膨脹是（ ?。?。
A．瘋狂的通貨膨脹
B．惡性的通貨膨脹
C．嚴(yán)重的通貨膨脹
D．溫和的通貨膨脹
51、
A．再投資風(fēng)險(xiǎn)
B．利率風(fēng)險(xiǎn)
C．提前贖回風(fēng)險(xiǎn)
D．政策風(fēng)險(xiǎn)
52、 被兼并方企業(yè)資產(chǎn)的評估作價(jià)不可以采用的方法是（ ?。?。
A．收入法
B．重置成本法
C．市場法
D．歷史成本法
53、 下列四個選項(xiàng)中不屬于經(jīng)常項(xiàng)目的是（ ?。?。
A．貿(mào)易收支
B．勞務(wù)收支
C．單方面轉(zhuǎn)移
D．資本流動
21．
54、 下列不屬于上海證券交易所行業(yè)分類的是（ ）。
A．工業(yè)
B．金融地產(chǎn)
C．農(nóng)業(yè)
D．能源
55、 （ ?。┬螒B(tài)為投資者提供了一些短線操作的機(jī)會。
A．三角形
B．旗形
C．矩形
D．楔形
56、 目前我國政府統(tǒng)計(jì)部門公布的失業(yè)率為（ ?。?BR> A．農(nóng)村城鎮(zhèn)登記失業(yè)率
B．城鎮(zhèn)登記失業(yè)率
C．城市人口失業(yè)率
D．城鎮(zhèn)人口失業(yè)率
57、 某公司可轉(zhuǎn)換債權(quán)的轉(zhuǎn)換比率為20，其普通股股票當(dāng)期市場價(jià)格為40元，債券的市場價(jià)格為1000元。則其轉(zhuǎn)換升水(貼水)比率是（ ）。
A．轉(zhuǎn)換升水比率為20%
B．轉(zhuǎn)換貼水比率為20%
C．轉(zhuǎn)換升水比率為25%
D．轉(zhuǎn)換貼水比率為25%
58、 某一個交易日某只股票的開盤價(jià)為10元，價(jià)為10元，為9元，收盤價(jià)為9．5元，則當(dāng)日的K線應(yīng)為（ ?。?BR> A．光腳陰線
B．光頭陰線
C．十字星
D．光頭光腳陰線
59、 在外國成熟的證券市場上，（ ）是市場的主要參與者，具有舉足輕重的作用，也被視為市場成熟的一個標(biāo)志。
A．個人投資者
B．機(jī)構(gòu)投資者
C．長期投資者
D．短期投資者
60、 以下關(guān)于國內(nèi)生產(chǎn)總值與國民生產(chǎn)總值的公式，正確的是（ ）。
A．GDP=GNP－本國居民在國外的收入+外國居民在本國的收入
B．GDP=GNP+本國居民在國外的收入－外國居民在本國的收入
C．GNP=GDP－本國居民在國外的收入+外國居民在本國的收入
D．GNP=C+I+G+(X－M)
二、多項(xiàng)選擇題(本大題共50小題，每小題1分。共50分。在以下各小題所給出的選項(xiàng)中，至少有兩個選項(xiàng)符合題目要求。請將正確選項(xiàng)的代碼填入括號內(nèi))
61、 某公司可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換比例為20，其普通股當(dāng)前市場價(jià)格為40元，而該可轉(zhuǎn)換債券當(dāng)前市場價(jià)格為1000元。下面關(guān)于該可轉(zhuǎn)換債券的計(jì)算正確的有（ ）。
A．轉(zhuǎn)換平價(jià)為50元
B．轉(zhuǎn)換升水為1000元
C．轉(zhuǎn)換貼水為1000元
D．轉(zhuǎn)換升水比率為25%
62、 關(guān)于業(yè)績評估預(yù)測，下列說法正確的有（ ?。?。
A．資本資產(chǎn)定價(jià)模型為組合業(yè)績評估者提供了實(shí)現(xiàn)其原則的多種途徑
B．業(yè)績評估需要考慮組合收益的高低
C．業(yè)績評估需要考慮組合承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)大小
D．收益水平越高的組合越是優(yōu)秀的組合
63、 金融工序包括（ ?。?。
A．金融制度的設(shè)計(jì)
B．金融工具的創(chuàng)新
C．金融工具運(yùn)用的創(chuàng)新
D．金融市場的監(jiān)管
64、 證券組合管理的第二步是進(jìn)行證券投資分析，其中對所選擇的證券(組合)進(jìn)行考察分析的目的是（ ?。?。
A．明確這些證券的價(jià)格形成機(jī)制
B．明確影響證券價(jià)格波動的因素
C．明確影響證券價(jià)格波動因素的作用機(jī)制
D．發(fā)現(xiàn)那些價(jià)格偏離價(jià)值的證券
65、 在國民經(jīng)濟(jì)各行業(yè)中，（ ）的市場類型一般都屬于壟斷競爭。
A．紡織業(yè)
B．金融業(yè)
C．批發(fā)零售業(yè)
D．服裝
66、 （ ?。┌迅鞣N金融工具看成零部件，采用不同的方式組裝起來，創(chuàng)造具有符合特殊需求的流動性和收益與風(fēng)險(xiǎn)的新型金融產(chǎn)品來滿足客戶的需要。
A．無套利均衡分析技術(shù)
B．分解技術(shù)
C．組合技術(shù)
D．整合技術(shù)
67、 公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法主要有（ ?。?BR> A．比較分析法
B．趨勢分析法
C．因素分析法
D．財(cái)務(wù)比率分析法
68、 與證券價(jià)格有關(guān)的“可知”資料包括（ ?。?。
A．有關(guān)國內(nèi)及世界經(jīng)濟(jì)的所有公開可用的資料
B．個人、群體所能得到的所有私人的、內(nèi)部的資料
C．行業(yè)所有公開可用的資料
D．公司所有公開可用的資料
69、 下面對機(jī)構(gòu)投資者的論述，正確的有（ ?。?。
A．從廣義的角度來看，一切參與證券市場投資的法人機(jī)構(gòu)都可以稱作機(jī)構(gòu)投資者
B．機(jī)構(gòu)投資者既包括共同基金、養(yǎng)老基金，也包括參與證券投資的保險(xiǎn)公司、證券公司，還包括一些專門的投資公司
C．機(jī)構(gòu)投資者是相對于個人投資者而言的
D．從廣義的角度來看，參與證券市場投資、資金在100萬元以上的法人機(jī)構(gòu)都可以稱作機(jī)構(gòu)投資者
70、 關(guān)于旗形，下列說法正確的是（ ）。
A．旗形大多發(fā)生在市場極度活躍、股價(jià)運(yùn)動近乎直線上升或下降的情況下
B．旗形分為上升旗形和下降旗形兩種
C．旗形出現(xiàn)前，一般應(yīng)有一個旗桿
D．旗形持續(xù)的時問不能太長，經(jīng)驗(yàn)上，持續(xù)的時間應(yīng)短于3周
71、 下列關(guān)于CPI與PPI，說法正確的有（ ）。
A．CPI是反映與居民生活有關(guān)的商品及勞務(wù)價(jià)格統(tǒng)計(jì)出來的物價(jià)變動指標(biāo)
B．PPI主要目的在于衡量各種商品在不同生產(chǎn)階段的價(jià)格變化情形
C．CPI包括消費(fèi)品價(jià)格和服務(wù)價(jià)格
D．CPI與PPI在統(tǒng)計(jì)口徑上有著嚴(yán)格的對應(yīng)關(guān)系
72、 下列關(guān)于注冊國際投資分析師考試的說法正確的是（ ）。
A．是由注冊國際投資分析師協(xié)會(ACIIA)為金融和投資領(lǐng)域從業(yè)人員量身訂制的一項(xiàng)高級國際認(rèn)證資格考試
B．通過CIIA考試的人員，只要擁有在財(cái)務(wù)分析、資產(chǎn)管理或投資等領(lǐng)域兩年以上的相關(guān)工作經(jīng)歷，即可獲得由國際注冊投資分析師協(xié)會授予的CIIA稱號
C．CIIA考試由基礎(chǔ)考試和最終考試組成
D．標(biāo)準(zhǔn)知識考試旨在考核國際范圍內(nèi)通用的金融和投資知識和技能，因而考試內(nèi)容是全球統(tǒng)一的
73、 在證券業(yè)績評估的各指標(biāo)中，以證券市場線為基準(zhǔn)的是（ ?。?。
A．詹森指數(shù)
B．特雷諾指數(shù)
C．夏普指數(shù)
D．威廉指數(shù)
74、 在通常所說的充分就業(yè)的情況下，（ ）。
A．勞動力是充分利用，但不是完全利用
B．達(dá)到失業(yè)率為零的狀態(tài)
C．存在一部分“正?！钡氖I(yè)
D．存在由于勞動力結(jié)構(gòu)不能適應(yīng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展對勞動力的需求變動所引起的結(jié)構(gòu)性失業(yè)
75、我國涉及證券投資咨詢業(yè)務(wù)操作規(guī)則的現(xiàn)行法律、法規(guī)包括（ ?。?。
A．《中華人民共和國證券法》
B．《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》
C．《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法實(shí)施細(xì)則》
D．《中國證券分析師職業(yè)道德守則》
76、 常見的關(guān)聯(lián)交易有（ ?。?BR> A．資產(chǎn)租賃
B．關(guān)聯(lián)方共同投資和擔(dān)保
C．關(guān)聯(lián)購銷
D．托管經(jīng)營、承包經(jīng)營等管理方面的合同
77、 企業(yè)經(jīng)理人員應(yīng)該具備的素質(zhì)包括（ ?。?。
A．從事管理工作的愿望
B．專業(yè)的技術(shù)能力高
C．團(tuán)隊(duì)合作精神和創(chuàng)新能力
D．良好的道德品質(zhì)修養(yǎng)
78、 心理線指標(biāo)是（ ）。
A．以50為中心位置
B．在50以上是多方市場
C．在50以上是空方市場
D．一般進(jìn)入高位區(qū)至少兩次，其所發(fā)出的買進(jìn)信號才更可靠
79、 證券投資是指投資者(法人或自然人)購買（ ），以獲取紅利、利息及資本利得的投資行為和投資過程。
A．股票
B．債券
C．基金券
D．有價(jià)證券的衍生品
80、 從二級市場交易的角度分析，ETF或LOF潛在的投資價(jià)值主要表現(xiàn)在（ ）。
A．交易成本相對低廉
B．成交價(jià)格相對透明
C．交易效率相對較高
D．更容易吸引中小投資者
81、 金融機(jī)構(gòu)采用久期來控制持倉債券的風(fēng)險(xiǎn)，這一措施對投資經(jīng)理的影響有（ ）。
A．限制投資經(jīng)理為了追求高收益而持有高風(fēng)險(xiǎn)品種
B．促使投資經(jīng)理只選擇風(fēng)險(xiǎn)小的品種
C．促使投資經(jīng)理通過市場上不同期限品種交易量的變化來分析市場在期限上的投資偏好，結(jié)合市場對利率走勢的判斷選擇適合久期的債券品種進(jìn)行投資
D．在控制整個組合利率風(fēng)險(xiǎn)的同時，又給予投資經(jīng)理一定的選擇空間
82、 行業(yè)形成的方式有（ ?。?。
A．分化方式
B．衍生方式
C．新生長方式
D．合并方式
83、 MA的基本思想是消除股價(jià)隨機(jī)波動的影響，尋求股價(jià)波動的趨勢。它的特點(diǎn)包括（ ?。?。
A．滯后性
B．追蹤趨勢
C．助漲助跌性
D．支撐線和壓力線的特性
84、 企業(yè)經(jīng)理人員應(yīng)該具備的素質(zhì)包括（ ?。?。
A．從事管理工作的愿望
B．專業(yè)的技術(shù)能力高
C．團(tuán)隊(duì)合作精神和創(chuàng)新能力
D．良好的道德品質(zhì)修養(yǎng)
85、 套利交易對期貨市場的正常運(yùn)行起到了非常有益的作用，這些作用包括（ ?。?。
A．套利交易降低了期貨市場的風(fēng)險(xiǎn)
B．套利行為有利于市場流動性的提高
C．套利交易有利于包括中小投資者的利益
D．套利交易有助于價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能的發(fā)揮
86、 全國城鄉(xiāng)居民儲蓄存款余額包括（ ?。?。
A．城鎮(zhèn)居民儲蓄存款
B．農(nóng)民個人儲蓄存款
C．居民手中持有的現(xiàn)金
D．工礦企業(yè)、部隊(duì)、機(jī)關(guān)和團(tuán)體等單位的存款
87、 下列選項(xiàng)中，（ ）屬于中觀分析。
A．區(qū)域分析
B．行業(yè)分析
C．產(chǎn)業(yè)分析
D．區(qū)位分析
88、 行業(yè)處于成熟期的特點(diǎn)有（ ?。?。
A．企業(yè)規(guī)模龐大，產(chǎn)品普及程度高
B．行業(yè)生產(chǎn)能力接近飽和，市場要求也趨于飽和
C．行業(yè)的利潤降低，行業(yè)的競爭加劇
D．構(gòu)成支柱產(chǎn)業(yè)地位，其生產(chǎn)要素份額、產(chǎn)值、利稅份額在國民經(jīng)濟(jì)中占有一席之地
89、 技術(shù)分析的指標(biāo)有（ ?。?。
A．趨勢型指標(biāo)
B．超買超賣型指標(biāo)
C．人氣型指標(biāo)
D．大勢型指標(biāo)
90、 資本資產(chǎn)定價(jià)模型是建立在若干假設(shè)條件基礎(chǔ)上的，這個假設(shè)條件有（ ?。?。
A．投資者依據(jù)期望收益率評價(jià)證券組合的收益水平，依據(jù)方差評價(jià)證券組合的風(fēng)險(xiǎn)水平
B．投資者對證券的收益、風(fēng)險(xiǎn)及證券間的關(guān)聯(lián)性具有完全相同的預(yù)期
C．信息在市場中自由流動
D．可以賣空
91、費(fèi)納蒂教授對金融工程的定義強(qiáng)調(diào)了（ ?。?BR> A．金融工具的種類多樣性
B．對金融工具的應(yīng)用
C．金融工序的重要性
D．金融工序的復(fù)雜性
92、 投資基金的單位凈資產(chǎn)（ ?。?。
A．等于基金凈資產(chǎn)總值與基金單位數(shù)量的比值
B．是基金經(jīng)營業(yè)績的指示器
C．是經(jīng)常發(fā)生變化的
D．是在基金發(fā)行期滿后基金單位買賣價(jià)格的計(jì)算依據(jù)
93、 下列關(guān)于產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新的說法，正確的是（ ）。
A．產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新不僅是產(chǎn)業(yè)內(nèi)企業(yè)與企業(yè)之間壟斷抑或競爭關(guān)系平衡的結(jié)果，更是企業(yè)組織創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新協(xié)調(diào)互動的結(jié)果
B．產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新是推動產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級的重要力量之一
C．產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新在很大程度上由產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新的過程和產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新的結(jié)果所驅(qū)動
D．產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新共同成為產(chǎn)業(yè)不斷適應(yīng)外部競爭環(huán)境或者從內(nèi)部增強(qiáng)產(chǎn)業(yè)核心能力的關(guān)鍵
94、 以下說法正確的有（ ?。?。
A．行業(yè)經(jīng)濟(jì)是宏觀經(jīng)濟(jì)的構(gòu)成部分，宏觀經(jīng)濟(jì)活動是行業(yè)經(jīng)濟(jì)活動的總和
B．行業(yè)經(jīng)濟(jì)活動是微觀經(jīng)濟(jì)分析的主要對象之一
C．行業(yè)是決定公司投資價(jià)值的重要因素之一
D．行業(yè)分析是對上市公司進(jìn)行分析的前提，也是連接宏觀經(jīng)濟(jì)分析和上市公司分析的橋梁，是基本分析的重要環(huán)節(jié)
95、 產(chǎn)業(yè)政策的核心是（ ?。?。
A．產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)政策
B．產(chǎn)業(yè)技術(shù)政策
C．產(chǎn)業(yè)組織政策
D．產(chǎn)業(yè)布局政策
96、 在行業(yè)興衰的過程中，伴隨著新技術(shù)的（ ）。
A．產(chǎn)生
B．推廣
C．應(yīng)用
D．轉(zhuǎn)移
97、 用詹森指數(shù)、特雷諾指數(shù)、夏普指數(shù)評價(jià)組合的業(yè)績不是建立在（ ?。┗A(chǔ)之上。
A．馬柯威茨模型
B．資本資產(chǎn)定價(jià)模型
C．套利模型
D．因素模型
98、 金融工程技術(shù)主要包括（ ）。
A．分解技術(shù)
B．組合技術(shù)
C．整合技術(shù)
D．無套利均衡分析技術(shù)
99、 已知某公司今年的凈利潤、期初和期末的資產(chǎn)總額、期初和期末的凈資產(chǎn)額、主營業(yè)務(wù)收入。根據(jù)這些數(shù)據(jù)可以計(jì)算的數(shù)據(jù)有（ ?。?BR> A．速動比率
B．銷售凈利率
C．資產(chǎn)凈利率
D．全面攤薄凈資產(chǎn)收益率
100、 上市公司進(jìn)行資產(chǎn)重組后的整合，主要包括的內(nèi)容有（ ）。
A．企業(yè)文化的融合
B．企業(yè)組織的重構(gòu)
C．人力資源配置
D．企業(yè)資產(chǎn)的整合
101、 下列關(guān)于證券分析師的說法正確的有（ ?。?BR> A．職業(yè)投資分析人是指從事作為投資決策過程的一部分，對財(cái)務(wù)、經(jīng)濟(jì)、統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)進(jìn)行評價(jià)或應(yīng)用的個人
B．在美、英、日等資本市場發(fā)達(dá)的國家里，“證券分析師”一般是指在較寬泛的意義上參與證券投資決策過程的相關(guān)專業(yè)人員
C．證券分析師包括基于企業(yè)調(diào)研進(jìn)行單個證券分析評價(jià)的分析師
D．證券分析師不包括從事證券組合運(yùn)用和管理的投資組合管理人
102、 屬于寡頭壟斷產(chǎn)品不包括（ ?。?BR> A．紡織
B．鐵路
C．汽車
D．鋼鐵
103、 關(guān)聯(lián)交易對公司的影響包括（ ?。?。
A．降低企業(yè)的交易成本，促進(jìn)生產(chǎn)經(jīng)營渠道的暢通
B．提供擴(kuò)張所需的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，有利于實(shí)現(xiàn)利潤化
C．往往使中小企業(yè)利益受損
D．關(guān)聯(lián)交易屬于內(nèi)幕交易，應(yīng)該盡量避免
104、 已知某企業(yè)的資產(chǎn)總額為62000萬元，負(fù)債總額為34000萬元，經(jīng)營現(xiàn)金凈流量為7600萬元，下列指標(biāo)中，計(jì)算正確的是（ ?。?。
A．資產(chǎn)負(fù)債率為54．84%
B．產(chǎn)權(quán)比率為121．43%
C．資產(chǎn)凈利率為1．87%
D．現(xiàn)金債務(wù)總額比為0．22
105、 某公司的可轉(zhuǎn)換債券面值為1000元，轉(zhuǎn)換價(jià)格是40元，當(dāng)前市場價(jià)格為1200元，其標(biāo)的股票當(dāng)前的市場價(jià)格為45元，則下列計(jì)算正確的有（ ）。
A．該債券的轉(zhuǎn)換比例為25
B．該債券當(dāng)前的轉(zhuǎn)換價(jià)值為1125元
C．該債券當(dāng)前的轉(zhuǎn)換平價(jià)為48元
D．該債券轉(zhuǎn)換升水75元
106、 以下（ ?。┮蛩氐恼蜃兓瘯?dǎo)致股價(jià)的上漲。
A．公司凈資產(chǎn)
B．公司增資
C．公司盈利水平
D．股份分割
107、 關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債表，下列說法正確的有（ ?。?。
A．資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一特定會計(jì)期間財(cái)務(wù)狀況的會計(jì)報(bào)表，表明權(quán)益在某一特定時期所擁有或控制的經(jīng)濟(jì)資源、所承擔(dān)的現(xiàn)有義務(wù)和所有者對凈資產(chǎn)的要求權(quán)
B．我國資產(chǎn)負(fù)債表按賬戶式反映，即資產(chǎn)負(fù)債表分為左方和右方，右方列示資產(chǎn)各項(xiàng)目，左方列示負(fù)債和所有者權(quán)益各項(xiàng)目
C．總資產(chǎn)=負(fù)債+凈資產(chǎn)(資本、股東權(quán)益)，即資產(chǎn)各項(xiàng)目的合計(jì)等于負(fù)債和所有者權(quán)益各項(xiàng)目的合計(jì)。通過賬戶式資產(chǎn)負(fù)債表，可以反映資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益之間的內(nèi)在關(guān)系，并達(dá)到資產(chǎn)負(fù)債表左方和右方平衡
D．資產(chǎn)負(fù)債表提供年初數(shù)和期末數(shù)的比較資料
108、 為了更準(zhǔn)確了解公司產(chǎn)品市場占有率，證券分析師應(yīng)（ ?。?。
A．了解公司財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)
B．了解公司產(chǎn)品銷售市場的地域分布狀況
C．了解公司產(chǎn)品的技術(shù)含量
D．了解公司產(chǎn)品在市場的占有率
109、 有關(guān)我國的滬、深證券交易所的說法，正確的是（ ?。?。
A．不以盈利為目的的事業(yè)法人
B．主要負(fù)責(zé)提供證券交易的場所和設(shè)施
C．制定證券交易的業(yè)務(wù)規(guī)則
D．接受上市申請，安排證券上市
110、 金融工程作為金融創(chuàng)新的手段，其運(yùn)作可分為（ ）等步驟。
A．診斷
B．生產(chǎn)
C．修正
D．商品化
111、 勞動力人口是指年齡在18歲以上具有勞動能力的人的全體。（ ）
112、 第二次世界大戰(zhàn)后工業(yè)發(fā)展的一個顯著特點(diǎn)是，新技術(shù)在不斷迫使舊行業(yè)加速進(jìn)入衰退期。（ ?。?BR> 113、 個體心理分析旨在解決投資者在投資決策過程中產(chǎn)生的心理障礙問題。（ ?。?BR> 114、 我國于2001年3月17日正式取消股票發(fā)行額度制，改而采取股票發(fā)行核準(zhǔn)制。（ ）
115、 寡頭壟斷型市場是指相對少量的生產(chǎn)者在某種產(chǎn)品的生產(chǎn)中占據(jù)很大市場份額，從而控制了這個行業(yè)的供給的市場結(jié)構(gòu)。（ ?。?BR> 116、 當(dāng)實(shí)際GDP被公布時，證券市場也隨之將這一最新結(jié)果反映出來。（ ?。?BR> 117、 以合資或聯(lián)營組建子公司的方式進(jìn)行資產(chǎn)重組屬于調(diào)整型資產(chǎn)重組。（ ?。?BR> 118、 在成熟期的行業(yè)中，進(jìn)入企業(yè)的數(shù)量大于退出量。（ ?。?BR> 119、 如果在國民經(jīng)濟(jì)繁榮階段某行業(yè)的銷售額逐年同步增長，而在國民經(jīng)濟(jì)處于衰退階段該行業(yè)的銷售額同步下降，說明這一行業(yè)可能是周期型行業(yè)。（ ）
120、 內(nèi)部收益率大于必要收益率，則該股票的價(jià)值被低估。（ ?。?BR> 121、 證券估值是指證券價(jià)格的評估。（ ?。?BR> 122、 資產(chǎn)負(fù)債率公式中“負(fù)債總額”指的是長期負(fù)債。（ ?。?BR> 123、 歷史資料研究的缺點(diǎn)是只能被動地囿于現(xiàn)有資料，不能主動地去提出問題并解決問題；而調(diào)查研究是收集第一手資料用以描述一個難以直接觀察的群體的方法。（ ?。?BR> 124、 權(quán)證的時間價(jià)值等于理論價(jià)值減去內(nèi)在價(jià)值，它隨著存續(xù)期的縮短而增大。（ ?。?BR> 125、 傳統(tǒng)會計(jì)方法與EVA的區(qū)別在于傳統(tǒng)會計(jì)方法忽略了股權(quán)資本的成本。（ ?。?BR> 126、 一般而言，由政府實(shí)施經(jīng)營管理的主要行業(yè)有：公用事業(yè)、運(yùn)輸部門、金融部門。（ ?。?BR> 127、 與財(cái)政政策和貨幣政策相比，收入政策的調(diào)節(jié)層次更高。（ ）
128、 旗形的持續(xù)時間一般在3周以上。（ ?。?BR> 129、 考慮無風(fēng)險(xiǎn)證券時，證券組合所形成的有效邊界A與僅由風(fēng)險(xiǎn)證券所形成的有效邊界B的切點(diǎn)代表一個證券組合，其構(gòu)成是由投資者的偏好決定的。（ ?。?BR> 130、 權(quán)證是指標(biāo)的證券發(fā)行人或其以外的第三人發(fā)行的，約定持有人在規(guī)定期間內(nèi)或特定到期日有權(quán)按照約定價(jià)格向發(fā)行人購買或出售標(biāo)的證券，或以現(xiàn)金結(jié)算方式收取結(jié)算差價(jià)的有價(jià)證券。（ ?。?BR> 131、 技術(shù)分析方法適用于周期相對較長的證券價(jià)格預(yù)測，以及相對成熟的證券市場和預(yù)測精確度要求不高的領(lǐng)域。（ ?。?BR> 132、 由證券市場線可知，系數(shù)盧反映證券(組合)對市場變化的敏感性，因此，在證券投資中應(yīng)選擇高β系數(shù)的證券(組合)，該證券(組合)能成倍地放大市場收益率，帶來較高的收益。（ ?。?BR> 133、 已知證券A的投資收益率等于0．08和－0．02的可能性大小是相同的，那么證券A的期望收益率等于0．03。（ ）
134、 證券分析師從事面向公眾的證券投資咨詢業(yè)務(wù)時所引用的信息僅限于完整翔實(shí)的、公開披露的信息資料，并且不得以虛假信息、內(nèi)幕信息或者市場傳言為依據(jù)向客戶或投資者提供分析、預(yù)測或建議。（ ）
135、 一般來說，免稅債券的到期收益率比類似的應(yīng)納稅債券的到期收益率高。（ ?。?BR> 136、 利率是利息率的簡稱，是指一定時期內(nèi)利息的金額與存入或貸出金額的比率，由資金的供求關(guān)系決定。（ ?。?BR> 137、 所有的股份公司都要遵守定期財(cái)務(wù)公開的原則。（ ?。?BR> 138、 2006年4月13日，國家外匯管理局發(fā)布《第五號文件》公告調(diào)整六項(xiàng)外匯管理政策，允許符合條件的銀行、基金管理公司等證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)和保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)在一定額度內(nèi)集合境內(nèi)機(jī)構(gòu)和個人自有外匯，用于境外進(jìn)行的包含股票在內(nèi)的組合證券投資，合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者制度開始啟動。（ ）
139、 吉爾德定律是指計(jì)算機(jī)微處理器的速度上的規(guī)律。（ ?。?BR> 140、 一般而言，市場容量較大的行業(yè)成長能力也較強(qiáng)。（ ?。?BR> 141、 結(jié)構(gòu)分析側(cè)重于對一定時期經(jīng)濟(jì)整體中各組成部分相互關(guān)系的研究，側(cè)重分析經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的動態(tài)過程。（ ）
142、 證券市場綜合反映了人們對經(jīng)濟(jì)的預(yù)期，這種預(yù)期反映到投資者的行為中，從而影響證券價(jià)格，股價(jià)表現(xiàn)于經(jīng)濟(jì)的實(shí)際表現(xiàn)。（ ）
143、 分解技術(shù)可以拆開風(fēng)險(xiǎn)、分離風(fēng)險(xiǎn)因素，從而使得一系列風(fēng)險(xiǎn)從根本上得以消除。（ ?。?BR> 144、 套利交易資金風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避需要一個動態(tài)的管理模型來管理資金，動態(tài)調(diào)整持倉比例。（ ?。?BR> 145、 與證券價(jià)格有關(guān)的“可知”資料可以分為三類。第一類資料：包括有關(guān)公司、行業(yè)、國內(nèi)及世界經(jīng)濟(jì)的所有公開可用的資料，也包括個人、群體所能得到的所有私人的、內(nèi)部資料；第二類資料：第一類資料中已公布的公開可用的資料；第三類資料：第二類資料中對歷史證券市場價(jià)格進(jìn)行分析得到的資料。這三種資料是一種包含關(guān)系。（ ?。?BR> 146、 EVA@也稱為經(jīng)濟(jì)利潤，它衡量減除資本占用費(fèi)后企業(yè)經(jīng)營產(chǎn)生的利潤，是企業(yè)經(jīng)營效率和資本使用效率的綜合指標(biāo)。（ ?。?BR> 147、 作為信息發(fā)布主體，上市公司公布的有關(guān)信息是投資者對其證券進(jìn)行價(jià)值判斷的最重要來源。（ ）
148、 新行業(yè)的產(chǎn)生，必將取代并導(dǎo)致原有行業(yè)的衰亡，這是行業(yè)發(fā)展的基本規(guī)律和特點(diǎn)。（ ?。?BR> 149、 具有較高提前贖回可能性的債券應(yīng)具有較高的票面利率，其內(nèi)在價(jià)值相對較高。（ ?。?BR> 150、 公司的經(jīng)營管理*主要關(guān)心的是公司的獲利能力和經(jīng)營效率，以便取得理想的報(bào)酬。（ ?。?BR>
1、政府實(shí)施的新經(jīng)濟(jì)政策或發(fā)布新的法規(guī)，限制了某些資產(chǎn)的使用，使得資產(chǎn)價(jià)值下降，這種損耗一般稱為資產(chǎn)的（ ?。?。
A．實(shí)體性貶值
B．功能性貶值
C．經(jīng)濟(jì)性貶值
D．時間性貶值
2、道·瓊斯運(yùn)輸業(yè)指數(shù)股票取自（ ）家交通運(yùn)輸公司。
A．15
B．20
C．60
D．100
3、證券投資分析師一般都有其自律性組織。關(guān)于組織的性質(zhì)，下列說法正確的是（ ）。
A．專門組織的營利性團(tuán)體
B．專門組織的非營利性團(tuán)體
C．自發(fā)組織的營利性團(tuán)體
D．自發(fā)組織的非營利性團(tuán)體
4、發(fā)布對具體股票作出明確估值和投資評級的證券研究報(bào)告時，公司持有該股票達(dá)到相關(guān)上市公司已發(fā)行股份（ ）以上的，應(yīng)當(dāng)在證券研究報(bào)告中向客戶披露本公司持有該股票的情況，并且在證券研究報(bào)告發(fā)布日及第二個交易日，不得進(jìn)行與證券研究報(bào)告觀點(diǎn)相反的交易。
A．3%
B．30%
C．1%
D．10%
5、下列屬于調(diào)整型公司重組的是（ ?。?。
A．股權(quán)一資產(chǎn)置換
B．購買資產(chǎn)
C．收購股份
D．合資或聯(lián)營組建子公司
6、關(guān)于支撐線和壓力線，以下說法錯誤的是（ ）。
A．股價(jià)停留的時間越長，這個支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響就越大
B．伴隨的成交量越大，這個支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響就越大
C．伴隨的成交量越小，這個支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響就越大
D．離現(xiàn)在越近，這個支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響就越大
7、（ ?。┩霈F(xiàn)在行情趨勢的末端，而且伴隨著大的成交量。
A．普通缺口
B．突破缺口
C．持續(xù)性缺口
D．消耗性缺口
8、政府對于行業(yè)的管理和調(diào)控主要是通過（ ?。┱邅韺?shí)現(xiàn)的。
A．技術(shù)進(jìn)步
B．加大鼓勵
C．產(chǎn)業(yè)
D．政府補(bǔ)貼
9、一種資產(chǎn)的內(nèi)在價(jià)值等于預(yù)期現(xiàn)金流的（ ）。
A．未來值
B．現(xiàn)值
C．市場值
D．賬面值
10、證券投資分析的三個基本要素是（ ?。?。
A．價(jià)、量、勢
B．方法、信息、行業(yè)
C．信息、步驟、方法
D．理論、信息、方法
11、 在一個理性的、無摩擦的均衡市場上，（ ）相當(dāng)于交易者持有現(xiàn)貨金融工具至到期日所必須支付的凈成本。
A．現(xiàn)貨價(jià)格
B．期貨價(jià)格
C．當(dāng)前價(jià)格
D．持有成本
12、 在經(jīng)濟(jì)周期的某個時期，產(chǎn)出、價(jià)格、利率、就業(yè)不斷上升，直至某個高峰，說明經(jīng)濟(jì)變動處于（ ）。
A．繁榮階段
B．衰退階段
C．蕭條階段
D．復(fù)蘇階段
13、 在資產(chǎn)評估工作中，如果資產(chǎn)未來收益不易計(jì)算或難以取得市場參照，最適合采用的方法是（ ）。
A．收益現(xiàn)值法
B．市場價(jià)值法
C．重置成本法
D．清算價(jià)格法
14、 公司項(xiàng)目的潛在風(fēng)險(xiǎn)不包括（ ?。?。
A．宏觀經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)
B．管理風(fēng)險(xiǎn)
C．操作風(fēng)險(xiǎn)
D．匯率風(fēng)險(xiǎn)
15、 確定基金價(jià)格最根本的依據(jù)是（ ）。
A．宏觀經(jīng)濟(jì)狀況
B．市場供求關(guān)系
C．基金單位資產(chǎn)凈值
D．證券市場狀況
16、 反映公司的分派股利能力的指標(biāo)是（ ?。?BR> A．股票獲利率
B．每股營業(yè)現(xiàn)金凈流量
C．股利支付率
D．現(xiàn)金股利保障倍數(shù)
17、 套利均衡定價(jià)模型表明，在證券市場的均衡狀態(tài)下，（ ?。?。
A．證券組合的期望收益率完全由其所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)因素測定
B．承擔(dān)相同因素風(fēng)險(xiǎn)的證券或證券組合都應(yīng)具有相同的期望收益率
C．期望收益率與因素風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系，可由期望收益率因素敏感性的線性函數(shù)反映
D．以上都對
18、 可以對將來經(jīng)濟(jì)情況提供預(yù)示的指標(biāo)是（ ）。
A．先行性指標(biāo)
B．同步性指標(biāo)
C．滯后性指標(biāo)
D．以上都是
19、 關(guān)于資產(chǎn)重組中常用的評估方法，說法不正確的是（ ）。
A．收益現(xiàn)值法能夠準(zhǔn)確反映企業(yè)本金化的價(jià)格，易為買賣雙方所接受
B．采用重置成本法的缺點(diǎn)是工作量大
C．市場法缺乏明顯的理論依據(jù)
D．收益現(xiàn)值法中的主要指標(biāo)有三個，即收益額、折現(xiàn)率和收益期限，其中確定折現(xiàn)率是關(guān)鍵
20、 某公司由批發(fā)銷售為主轉(zhuǎn)為以零售為主的經(jīng)營方式，一般而言其應(yīng)收賬款數(shù)額可能會（ ?。?BR> A．大幅上升
B．大幅下降
C．基本不變
D．無法判斷
21、 我國財(cái)政補(bǔ)貼不包括（ ?。?。
A．職工出差補(bǔ)貼
B．企業(yè)虧損補(bǔ)貼
C．財(cái)政貼息
D．房租補(bǔ)貼
22、 以證券市場過去和現(xiàn)在的市場行為為分析對象，應(yīng)用數(shù)學(xué)和邏輯的方法，探索出一些典型變化規(guī)律，并據(jù)此預(yù)測證券市場未來變化趨勢的方法通常被稱為（ ?。?。
A．技術(shù)分析
B．定量分析
C．基本分析
D．宏觀經(jīng)濟(jì)分析
23、 證券組合分析的內(nèi)容不包括（ ）。
A．馬柯威茨的均值方差模型
B．資本資產(chǎn)定價(jià)模型
C．循環(huán)周期理論
D．套利定價(jià)模型
24、 股市指數(shù)與國民經(jīng)濟(jì)增長速度經(jīng)常呈現(xiàn)（ ）。
A．正相關(guān)關(guān)系
B．負(fù)相關(guān)關(guān)系
C．零相關(guān)
D．非正相關(guān)甚至負(fù)相關(guān)關(guān)系
25、 下列項(xiàng)目不屬于或有負(fù)債的是（ ）。
A．售出產(chǎn)品可能發(fā)生的質(zhì)量事故賠償
B．尚未解決的稅額爭議可能出現(xiàn)的不利后果
C．訴訟案件和經(jīng)濟(jì)糾紛可能敗訴并需賠償
D．發(fā)生財(cái)產(chǎn)重大損失，保險(xiǎn)公司受理理賠
26、 與頭肩頂形態(tài)相比，三重頂形態(tài)更容易演變?yōu)椋ā 。?BR> A．反轉(zhuǎn)突破形態(tài)
B．圓弧頂形態(tài)
C．持續(xù)整理形態(tài)
D．其他各種形態(tài)
27、 通過CIIA考試的人員，如果擁有財(cái)務(wù)分析、資產(chǎn)管理或投資領(lǐng)域（ ?。┠暌陨舷嚓P(guān)的工作經(jīng)歷，即可獲得國際注冊證券投資分析師協(xié)會授予的CIIA稱號。
A．1
B．2
C．3
D．5
28、 計(jì)算存貨周轉(zhuǎn)率，不需要用到的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)是（ ）。
A．年末存貨
B．主營業(yè)務(wù)成本
C．主營業(yè)務(wù)收入
D．年初存貨
29、 按經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)劃分，行業(yè)基本上可分為（ ?。?。
A．完全競爭、不完全競爭、壟斷競爭、完全壟斷
B．公平競爭、不公平競爭、完全競爭、不完全競爭
C．完全競爭、壟斷競爭、完全壟斷、部分壟斷
D．完全競爭、壟斷競爭、寡頭壟斷、完全壟斷
30、 套利是針對（ ?。┻M(jìn)行交易的。
A．基差
B．價(jià)差
C．方差
D．標(biāo)準(zhǔn)差
31、 下列關(guān)于證券投資宏觀經(jīng)濟(jì)分析方法中總量分析法和結(jié)構(gòu)分析法的描述，正確的是（ ?。?。
A．總量分析和結(jié)構(gòu)分析是互不相干的
B．結(jié)構(gòu)分析側(cè)重于對一定時期經(jīng)濟(jì)整體中各組成部分相互關(guān)系的研究
C．結(jié)構(gòu)分析側(cè)重于對經(jīng)濟(jì)指標(biāo)速度的考察
D．總量分析比結(jié)構(gòu)分析更重要
32、 在通貨膨脹條件下，固定收益證券的風(fēng)險(xiǎn)要比變動收益證券（ ）。
A．大得多
B．小得多
C．差不多
D．小
33、 斐波納奇數(shù)列的排列是（ ?。?。
A．1，3，5，7，…
B．2，4，6，8，…
C．2，3，5，8，…
D．1，2，3，6，…
34、 （ ?。┲笜?biāo)反映了由債權(quán)人提供的資本與股東提供的資本的相對關(guān)系，反映公司基本財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)是否穩(wěn)定。
A．有形資產(chǎn)凈值債務(wù)率
B．資產(chǎn)負(fù)債率
C．產(chǎn)權(quán)比率
D．權(quán)益乘數(shù)
35、 下面給出了證券A和證券B的收益分布，根據(jù)下列要求分別進(jìn)行計(jì)算和分析。
A．10%
B．15%
C．10%
D．15%
36、 （ ?。┑耐瞥鰧⒃谖覈C券市場形成做空機(jī)制，改變目前證券市場只能做多不能做空的“單邊市”現(xiàn)狀。
A．股權(quán)分置
B．融資
C．融券
D．期貨
37、所謂“吉爾德定律”是指（ ?。?。
A．未來25年，主干網(wǎng)的帶寬每12個月增加1倍
B．未來25年，主干網(wǎng)的速度每6個月增加1倍
C．未來25年，主干網(wǎng)的帶寬每12個月增加3倍
D．未來25年，主干網(wǎng)的帶寬每6個月增加1倍
38、（ ?。┦枪痉ㄈ酥卫斫Y(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)。
A．股權(quán)結(jié)構(gòu)
B．股東大會制度
C．董事會
D．獨(dú)立董事
39、 關(guān)于完全競爭型市場結(jié)構(gòu)，下列說法不正確的是（ ?。?。
A．生產(chǎn)者眾多，各種生產(chǎn)資料可以完全流動；生產(chǎn)者可自由進(jìn)入或退出這個市場
B．產(chǎn)品并非同質(zhì)，存在一定差別
C．沒有一個企業(yè)能夠影響產(chǎn)品的價(jià)格，企業(yè)永遠(yuǎn)是價(jià)格的接受者而不是價(jià)格的制定者
D．市場信息對買賣雙方都是暢通的，生產(chǎn)者和消費(fèi)者對市場情況非常了解
40、 關(guān)于行業(yè)分析，下列論述不正確的是（ ?。?。
A．行業(yè)分析是對上市公司進(jìn)行分析的前提
B．行業(yè)分析是連接宏觀經(jīng)濟(jì)分析和上市公司分析的橋梁
C．行業(yè)分析是基本分析的重要環(huán)節(jié)
D．行業(yè)分析是投資成功的保障
41、 趨勢線與軌道線相比，（ ?。?。
A．趨勢線比軌道線重要
B．軌道線比趨勢線重要
C．趨勢線與軌道線同等重要
D．趨勢線與軌道線不能比較
42、 描述股價(jià)與股價(jià)移動平均線相距遠(yuǎn)近程度的指標(biāo)是（ ）。
A．PSY
B．BIAS
C．RSI
D．WMS
43、 反映證券組合期望收益水平和總風(fēng)險(xiǎn)水平之間均衡關(guān)系的方程式是（ ?。?。
A．證券市場線方程
B．證券特征線方程
C．資本市場線方程
D．套利定價(jià)方程
44、 積矩相關(guān)系數(shù)r用于測定兩指標(biāo)變量線性相關(guān)的程度，當(dāng)r的取值處于（ ?。r，可認(rèn)為是顯著相關(guān)。
A．0<|r|≤0．3
B．0．3<| r |≤0．5
C．0．5<| r |≤0．8
D．0．8<| r |≤1
45、 （ ?。?，首家中外合資基金管理公司獲準(zhǔn)籌建，標(biāo)志著中國基金業(yè)對外開放正式拉開序幕。
A．2001年9月22日
B．2002年10月16日
C．2002年11月15 日
D．2006年2月1日
46、 在反轉(zhuǎn)突破形態(tài)中，（ ?。┬螒B(tài)是實(shí)際價(jià)態(tài)中出現(xiàn)最多的一種形態(tài)，也是最和最可靠的反轉(zhuǎn)突破形態(tài)。
A．頭肩
B．V形反轉(zhuǎn)
C．雙重頂(底)
D．三重頂(底)
47、 當(dāng)社會總需求大于總供給，中央銀行的貨幣政策取向是（ ）。
A．松
B．緊
C．中性
D．穩(wěn)健
48、 （ ?。╊愋偷氖找媛是€體現(xiàn)了這樣的特征：收益率與期限的關(guān)系隨著期限的長短由正向變?yōu)榉聪颉?BR> A．正常的
B．反向的
C．雙曲線
D．拱形的
49、 （ ）可以對公司持續(xù)經(jīng)營能力、財(cái)務(wù)狀況變動趨勢、盈利能力作出分析，從一個較長的時期來動態(tài)分析公司狀況。
A．單個年度的財(cái)務(wù)比率分析
B．對公司不同時期的財(cái)務(wù)報(bào)表比較分析
C．與同行業(yè)其他公司之間的財(cái)務(wù)指標(biāo)比較分析
D．對公司未來經(jīng)營狀況的預(yù)測
50、 一般而言，年通脹率低于10%的通貨膨脹是（ ?。?。
A．瘋狂的通貨膨脹
B．惡性的通貨膨脹
C．嚴(yán)重的通貨膨脹
D．溫和的通貨膨脹
51、
A．再投資風(fēng)險(xiǎn)
B．利率風(fēng)險(xiǎn)
C．提前贖回風(fēng)險(xiǎn)
D．政策風(fēng)險(xiǎn)
52、 被兼并方企業(yè)資產(chǎn)的評估作價(jià)不可以采用的方法是（ ?。?。
A．收入法
B．重置成本法
C．市場法
D．歷史成本法
53、 下列四個選項(xiàng)中不屬于經(jīng)常項(xiàng)目的是（ ?。?。
A．貿(mào)易收支
B．勞務(wù)收支
C．單方面轉(zhuǎn)移
D．資本流動
21．
54、 下列不屬于上海證券交易所行業(yè)分類的是（ ）。
A．工業(yè)
B．金融地產(chǎn)
C．農(nóng)業(yè)
D．能源
55、 （ ?。┬螒B(tài)為投資者提供了一些短線操作的機(jī)會。
A．三角形
B．旗形
C．矩形
D．楔形
56、 目前我國政府統(tǒng)計(jì)部門公布的失業(yè)率為（ ?。?BR> A．農(nóng)村城鎮(zhèn)登記失業(yè)率
B．城鎮(zhèn)登記失業(yè)率
C．城市人口失業(yè)率
D．城鎮(zhèn)人口失業(yè)率
57、 某公司可轉(zhuǎn)換債權(quán)的轉(zhuǎn)換比率為20，其普通股股票當(dāng)期市場價(jià)格為40元，債券的市場價(jià)格為1000元。則其轉(zhuǎn)換升水(貼水)比率是（ ）。
A．轉(zhuǎn)換升水比率為20%
B．轉(zhuǎn)換貼水比率為20%
C．轉(zhuǎn)換升水比率為25%
D．轉(zhuǎn)換貼水比率為25%
58、 某一個交易日某只股票的開盤價(jià)為10元，價(jià)為10元，為9元，收盤價(jià)為9．5元，則當(dāng)日的K線應(yīng)為（ ?。?BR> A．光腳陰線
B．光頭陰線
C．十字星
D．光頭光腳陰線
59、 在外國成熟的證券市場上，（ ）是市場的主要參與者，具有舉足輕重的作用，也被視為市場成熟的一個標(biāo)志。
A．個人投資者
B．機(jī)構(gòu)投資者
C．長期投資者
D．短期投資者
60、 以下關(guān)于國內(nèi)生產(chǎn)總值與國民生產(chǎn)總值的公式，正確的是（ ）。
A．GDP=GNP－本國居民在國外的收入+外國居民在本國的收入
B．GDP=GNP+本國居民在國外的收入－外國居民在本國的收入
C．GNP=GDP－本國居民在國外的收入+外國居民在本國的收入
D．GNP=C+I+G+(X－M)
二、多項(xiàng)選擇題(本大題共50小題，每小題1分。共50分。在以下各小題所給出的選項(xiàng)中，至少有兩個選項(xiàng)符合題目要求。請將正確選項(xiàng)的代碼填入括號內(nèi))
61、 某公司可轉(zhuǎn)換債券的轉(zhuǎn)換比例為20，其普通股當(dāng)前市場價(jià)格為40元，而該可轉(zhuǎn)換債券當(dāng)前市場價(jià)格為1000元。下面關(guān)于該可轉(zhuǎn)換債券的計(jì)算正確的有（ ）。
A．轉(zhuǎn)換平價(jià)為50元
B．轉(zhuǎn)換升水為1000元
C．轉(zhuǎn)換貼水為1000元
D．轉(zhuǎn)換升水比率為25%
62、 關(guān)于業(yè)績評估預(yù)測，下列說法正確的有（ ?。?。
A．資本資產(chǎn)定價(jià)模型為組合業(yè)績評估者提供了實(shí)現(xiàn)其原則的多種途徑
B．業(yè)績評估需要考慮組合收益的高低
C．業(yè)績評估需要考慮組合承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)大小
D．收益水平越高的組合越是優(yōu)秀的組合
63、 金融工序包括（ ?。?。
A．金融制度的設(shè)計(jì)
B．金融工具的創(chuàng)新
C．金融工具運(yùn)用的創(chuàng)新
D．金融市場的監(jiān)管
64、 證券組合管理的第二步是進(jìn)行證券投資分析，其中對所選擇的證券(組合)進(jìn)行考察分析的目的是（ ?。?。
A．明確這些證券的價(jià)格形成機(jī)制
B．明確影響證券價(jià)格波動的因素
C．明確影響證券價(jià)格波動因素的作用機(jī)制
D．發(fā)現(xiàn)那些價(jià)格偏離價(jià)值的證券
65、 在國民經(jīng)濟(jì)各行業(yè)中，（ ）的市場類型一般都屬于壟斷競爭。
A．紡織業(yè)
B．金融業(yè)
C．批發(fā)零售業(yè)
D．服裝
66、 （ ?。┌迅鞣N金融工具看成零部件，采用不同的方式組裝起來，創(chuàng)造具有符合特殊需求的流動性和收益與風(fēng)險(xiǎn)的新型金融產(chǎn)品來滿足客戶的需要。
A．無套利均衡分析技術(shù)
B．分解技術(shù)
C．組合技術(shù)
D．整合技術(shù)
67、 公司財(cái)務(wù)報(bào)表分析的方法主要有（ ?。?BR> A．比較分析法
B．趨勢分析法
C．因素分析法
D．財(cái)務(wù)比率分析法
68、 與證券價(jià)格有關(guān)的“可知”資料包括（ ?。?。
A．有關(guān)國內(nèi)及世界經(jīng)濟(jì)的所有公開可用的資料
B．個人、群體所能得到的所有私人的、內(nèi)部的資料
C．行業(yè)所有公開可用的資料
D．公司所有公開可用的資料
69、 下面對機(jī)構(gòu)投資者的論述，正確的有（ ?。?。
A．從廣義的角度來看，一切參與證券市場投資的法人機(jī)構(gòu)都可以稱作機(jī)構(gòu)投資者
B．機(jī)構(gòu)投資者既包括共同基金、養(yǎng)老基金，也包括參與證券投資的保險(xiǎn)公司、證券公司，還包括一些專門的投資公司
C．機(jī)構(gòu)投資者是相對于個人投資者而言的
D．從廣義的角度來看，參與證券市場投資、資金在100萬元以上的法人機(jī)構(gòu)都可以稱作機(jī)構(gòu)投資者
70、 關(guān)于旗形，下列說法正確的是（ ）。
A．旗形大多發(fā)生在市場極度活躍、股價(jià)運(yùn)動近乎直線上升或下降的情況下
B．旗形分為上升旗形和下降旗形兩種
C．旗形出現(xiàn)前，一般應(yīng)有一個旗桿
D．旗形持續(xù)的時問不能太長，經(jīng)驗(yàn)上，持續(xù)的時間應(yīng)短于3周
71、 下列關(guān)于CPI與PPI，說法正確的有（ ）。
A．CPI是反映與居民生活有關(guān)的商品及勞務(wù)價(jià)格統(tǒng)計(jì)出來的物價(jià)變動指標(biāo)
B．PPI主要目的在于衡量各種商品在不同生產(chǎn)階段的價(jià)格變化情形
C．CPI包括消費(fèi)品價(jià)格和服務(wù)價(jià)格
D．CPI與PPI在統(tǒng)計(jì)口徑上有著嚴(yán)格的對應(yīng)關(guān)系
72、 下列關(guān)于注冊國際投資分析師考試的說法正確的是（ ）。
A．是由注冊國際投資分析師協(xié)會(ACIIA)為金融和投資領(lǐng)域從業(yè)人員量身訂制的一項(xiàng)高級國際認(rèn)證資格考試
B．通過CIIA考試的人員，只要擁有在財(cái)務(wù)分析、資產(chǎn)管理或投資等領(lǐng)域兩年以上的相關(guān)工作經(jīng)歷，即可獲得由國際注冊投資分析師協(xié)會授予的CIIA稱號
C．CIIA考試由基礎(chǔ)考試和最終考試組成
D．標(biāo)準(zhǔn)知識考試旨在考核國際范圍內(nèi)通用的金融和投資知識和技能，因而考試內(nèi)容是全球統(tǒng)一的
73、 在證券業(yè)績評估的各指標(biāo)中，以證券市場線為基準(zhǔn)的是（ ?。?。
A．詹森指數(shù)
B．特雷諾指數(shù)
C．夏普指數(shù)
D．威廉指數(shù)
74、 在通常所說的充分就業(yè)的情況下，（ ）。
A．勞動力是充分利用，但不是完全利用
B．達(dá)到失業(yè)率為零的狀態(tài)
C．存在一部分“正?！钡氖I(yè)
D．存在由于勞動力結(jié)構(gòu)不能適應(yīng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展對勞動力的需求變動所引起的結(jié)構(gòu)性失業(yè)
75、我國涉及證券投資咨詢業(yè)務(wù)操作規(guī)則的現(xiàn)行法律、法規(guī)包括（ ?。?。
A．《中華人民共和國證券法》
B．《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法》
C．《證券、期貨投資咨詢管理暫行辦法實(shí)施細(xì)則》
D．《中國證券分析師職業(yè)道德守則》
76、 常見的關(guān)聯(lián)交易有（ ?。?BR> A．資產(chǎn)租賃
B．關(guān)聯(lián)方共同投資和擔(dān)保
C．關(guān)聯(lián)購銷
D．托管經(jīng)營、承包經(jīng)營等管理方面的合同
77、 企業(yè)經(jīng)理人員應(yīng)該具備的素質(zhì)包括（ ?。?。
A．從事管理工作的愿望
B．專業(yè)的技術(shù)能力高
C．團(tuán)隊(duì)合作精神和創(chuàng)新能力
D．良好的道德品質(zhì)修養(yǎng)
78、 心理線指標(biāo)是（ ）。
A．以50為中心位置
B．在50以上是多方市場
C．在50以上是空方市場
D．一般進(jìn)入高位區(qū)至少兩次，其所發(fā)出的買進(jìn)信號才更可靠
79、 證券投資是指投資者(法人或自然人)購買（ ），以獲取紅利、利息及資本利得的投資行為和投資過程。
A．股票
B．債券
C．基金券
D．有價(jià)證券的衍生品
80、 從二級市場交易的角度分析，ETF或LOF潛在的投資價(jià)值主要表現(xiàn)在（ ）。
A．交易成本相對低廉
B．成交價(jià)格相對透明
C．交易效率相對較高
D．更容易吸引中小投資者
81、 金融機(jī)構(gòu)采用久期來控制持倉債券的風(fēng)險(xiǎn)，這一措施對投資經(jīng)理的影響有（ ）。
A．限制投資經(jīng)理為了追求高收益而持有高風(fēng)險(xiǎn)品種
B．促使投資經(jīng)理只選擇風(fēng)險(xiǎn)小的品種
C．促使投資經(jīng)理通過市場上不同期限品種交易量的變化來分析市場在期限上的投資偏好，結(jié)合市場對利率走勢的判斷選擇適合久期的債券品種進(jìn)行投資
D．在控制整個組合利率風(fēng)險(xiǎn)的同時，又給予投資經(jīng)理一定的選擇空間
82、 行業(yè)形成的方式有（ ?。?。
A．分化方式
B．衍生方式
C．新生長方式
D．合并方式
83、 MA的基本思想是消除股價(jià)隨機(jī)波動的影響，尋求股價(jià)波動的趨勢。它的特點(diǎn)包括（ ?。?。
A．滯后性
B．追蹤趨勢
C．助漲助跌性
D．支撐線和壓力線的特性
84、 企業(yè)經(jīng)理人員應(yīng)該具備的素質(zhì)包括（ ?。?。
A．從事管理工作的愿望
B．專業(yè)的技術(shù)能力高
C．團(tuán)隊(duì)合作精神和創(chuàng)新能力
D．良好的道德品質(zhì)修養(yǎng)
85、 套利交易對期貨市場的正常運(yùn)行起到了非常有益的作用，這些作用包括（ ?。?。
A．套利交易降低了期貨市場的風(fēng)險(xiǎn)
B．套利行為有利于市場流動性的提高
C．套利交易有利于包括中小投資者的利益
D．套利交易有助于價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能的發(fā)揮
86、 全國城鄉(xiāng)居民儲蓄存款余額包括（ ?。?。
A．城鎮(zhèn)居民儲蓄存款
B．農(nóng)民個人儲蓄存款
C．居民手中持有的現(xiàn)金
D．工礦企業(yè)、部隊(duì)、機(jī)關(guān)和團(tuán)體等單位的存款
87、 下列選項(xiàng)中，（ ）屬于中觀分析。
A．區(qū)域分析
B．行業(yè)分析
C．產(chǎn)業(yè)分析
D．區(qū)位分析
88、 行業(yè)處于成熟期的特點(diǎn)有（ ?。?。
A．企業(yè)規(guī)模龐大，產(chǎn)品普及程度高
B．行業(yè)生產(chǎn)能力接近飽和，市場要求也趨于飽和
C．行業(yè)的利潤降低，行業(yè)的競爭加劇
D．構(gòu)成支柱產(chǎn)業(yè)地位，其生產(chǎn)要素份額、產(chǎn)值、利稅份額在國民經(jīng)濟(jì)中占有一席之地
89、 技術(shù)分析的指標(biāo)有（ ?。?。
A．趨勢型指標(biāo)
B．超買超賣型指標(biāo)
C．人氣型指標(biāo)
D．大勢型指標(biāo)
90、 資本資產(chǎn)定價(jià)模型是建立在若干假設(shè)條件基礎(chǔ)上的，這個假設(shè)條件有（ ?。?。
A．投資者依據(jù)期望收益率評價(jià)證券組合的收益水平，依據(jù)方差評價(jià)證券組合的風(fēng)險(xiǎn)水平
B．投資者對證券的收益、風(fēng)險(xiǎn)及證券間的關(guān)聯(lián)性具有完全相同的預(yù)期
C．信息在市場中自由流動
D．可以賣空
91、費(fèi)納蒂教授對金融工程的定義強(qiáng)調(diào)了（ ?。?BR> A．金融工具的種類多樣性
B．對金融工具的應(yīng)用
C．金融工序的重要性
D．金融工序的復(fù)雜性
92、 投資基金的單位凈資產(chǎn)（ ?。?。
A．等于基金凈資產(chǎn)總值與基金單位數(shù)量的比值
B．是基金經(jīng)營業(yè)績的指示器
C．是經(jīng)常發(fā)生變化的
D．是在基金發(fā)行期滿后基金單位買賣價(jià)格的計(jì)算依據(jù)
93、 下列關(guān)于產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新的說法，正確的是（ ）。
A．產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新不僅是產(chǎn)業(yè)內(nèi)企業(yè)與企業(yè)之間壟斷抑或競爭關(guān)系平衡的結(jié)果，更是企業(yè)組織創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新協(xié)調(diào)互動的結(jié)果
B．產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新是推動產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級的重要力量之一
C．產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新在很大程度上由產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新的過程和產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新的結(jié)果所驅(qū)動
D．產(chǎn)業(yè)組織創(chuàng)新與產(chǎn)業(yè)技術(shù)創(chuàng)新共同成為產(chǎn)業(yè)不斷適應(yīng)外部競爭環(huán)境或者從內(nèi)部增強(qiáng)產(chǎn)業(yè)核心能力的關(guān)鍵
94、 以下說法正確的有（ ?。?。
A．行業(yè)經(jīng)濟(jì)是宏觀經(jīng)濟(jì)的構(gòu)成部分，宏觀經(jīng)濟(jì)活動是行業(yè)經(jīng)濟(jì)活動的總和
B．行業(yè)經(jīng)濟(jì)活動是微觀經(jīng)濟(jì)分析的主要對象之一
C．行業(yè)是決定公司投資價(jià)值的重要因素之一
D．行業(yè)分析是對上市公司進(jìn)行分析的前提，也是連接宏觀經(jīng)濟(jì)分析和上市公司分析的橋梁，是基本分析的重要環(huán)節(jié)
95、 產(chǎn)業(yè)政策的核心是（ ?。?。
A．產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)政策
B．產(chǎn)業(yè)技術(shù)政策
C．產(chǎn)業(yè)組織政策
D．產(chǎn)業(yè)布局政策
96、 在行業(yè)興衰的過程中，伴隨著新技術(shù)的（ ）。
A．產(chǎn)生
B．推廣
C．應(yīng)用
D．轉(zhuǎn)移
97、 用詹森指數(shù)、特雷諾指數(shù)、夏普指數(shù)評價(jià)組合的業(yè)績不是建立在（ ?。┗A(chǔ)之上。
A．馬柯威茨模型
B．資本資產(chǎn)定價(jià)模型
C．套利模型
D．因素模型
98、 金融工程技術(shù)主要包括（ ）。
A．分解技術(shù)
B．組合技術(shù)
C．整合技術(shù)
D．無套利均衡分析技術(shù)
99、 已知某公司今年的凈利潤、期初和期末的資產(chǎn)總額、期初和期末的凈資產(chǎn)額、主營業(yè)務(wù)收入。根據(jù)這些數(shù)據(jù)可以計(jì)算的數(shù)據(jù)有（ ?。?BR> A．速動比率
B．銷售凈利率
C．資產(chǎn)凈利率
D．全面攤薄凈資產(chǎn)收益率
100、 上市公司進(jìn)行資產(chǎn)重組后的整合，主要包括的內(nèi)容有（ ）。
A．企業(yè)文化的融合
B．企業(yè)組織的重構(gòu)
C．人力資源配置
D．企業(yè)資產(chǎn)的整合
101、 下列關(guān)于證券分析師的說法正確的有（ ?。?BR> A．職業(yè)投資分析人是指從事作為投資決策過程的一部分，對財(cái)務(wù)、經(jīng)濟(jì)、統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)進(jìn)行評價(jià)或應(yīng)用的個人
B．在美、英、日等資本市場發(fā)達(dá)的國家里，“證券分析師”一般是指在較寬泛的意義上參與證券投資決策過程的相關(guān)專業(yè)人員
C．證券分析師包括基于企業(yè)調(diào)研進(jìn)行單個證券分析評價(jià)的分析師
D．證券分析師不包括從事證券組合運(yùn)用和管理的投資組合管理人
102、 屬于寡頭壟斷產(chǎn)品不包括（ ?。?BR> A．紡織
B．鐵路
C．汽車
D．鋼鐵
103、 關(guān)聯(lián)交易對公司的影響包括（ ?。?。
A．降低企業(yè)的交易成本，促進(jìn)生產(chǎn)經(jīng)營渠道的暢通
B．提供擴(kuò)張所需的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，有利于實(shí)現(xiàn)利潤化
C．往往使中小企業(yè)利益受損
D．關(guān)聯(lián)交易屬于內(nèi)幕交易，應(yīng)該盡量避免
104、 已知某企業(yè)的資產(chǎn)總額為62000萬元，負(fù)債總額為34000萬元，經(jīng)營現(xiàn)金凈流量為7600萬元，下列指標(biāo)中，計(jì)算正確的是（ ?。?。
A．資產(chǎn)負(fù)債率為54．84%
B．產(chǎn)權(quán)比率為121．43%
C．資產(chǎn)凈利率為1．87%
D．現(xiàn)金債務(wù)總額比為0．22
105、 某公司的可轉(zhuǎn)換債券面值為1000元，轉(zhuǎn)換價(jià)格是40元，當(dāng)前市場價(jià)格為1200元，其標(biāo)的股票當(dāng)前的市場價(jià)格為45元，則下列計(jì)算正確的有（ ）。
A．該債券的轉(zhuǎn)換比例為25
B．該債券當(dāng)前的轉(zhuǎn)換價(jià)值為1125元
C．該債券當(dāng)前的轉(zhuǎn)換平價(jià)為48元
D．該債券轉(zhuǎn)換升水75元
106、 以下（ ?。┮蛩氐恼蜃兓瘯?dǎo)致股價(jià)的上漲。
A．公司凈資產(chǎn)
B．公司增資
C．公司盈利水平
D．股份分割
107、 關(guān)于資產(chǎn)負(fù)債表，下列說法正確的有（ ?。?。
A．資產(chǎn)負(fù)債表是反映企業(yè)在某一特定會計(jì)期間財(cái)務(wù)狀況的會計(jì)報(bào)表，表明權(quán)益在某一特定時期所擁有或控制的經(jīng)濟(jì)資源、所承擔(dān)的現(xiàn)有義務(wù)和所有者對凈資產(chǎn)的要求權(quán)
B．我國資產(chǎn)負(fù)債表按賬戶式反映，即資產(chǎn)負(fù)債表分為左方和右方，右方列示資產(chǎn)各項(xiàng)目，左方列示負(fù)債和所有者權(quán)益各項(xiàng)目
C．總資產(chǎn)=負(fù)債+凈資產(chǎn)(資本、股東權(quán)益)，即資產(chǎn)各項(xiàng)目的合計(jì)等于負(fù)債和所有者權(quán)益各項(xiàng)目的合計(jì)。通過賬戶式資產(chǎn)負(fù)債表，可以反映資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益之間的內(nèi)在關(guān)系，并達(dá)到資產(chǎn)負(fù)債表左方和右方平衡
D．資產(chǎn)負(fù)債表提供年初數(shù)和期末數(shù)的比較資料
108、 為了更準(zhǔn)確了解公司產(chǎn)品市場占有率，證券分析師應(yīng)（ ?。?。
A．了解公司財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)
B．了解公司產(chǎn)品銷售市場的地域分布狀況
C．了解公司產(chǎn)品的技術(shù)含量
D．了解公司產(chǎn)品在市場的占有率
109、 有關(guān)我國的滬、深證券交易所的說法，正確的是（ ?。?。
A．不以盈利為目的的事業(yè)法人
B．主要負(fù)責(zé)提供證券交易的場所和設(shè)施
C．制定證券交易的業(yè)務(wù)規(guī)則
D．接受上市申請，安排證券上市
110、 金融工程作為金融創(chuàng)新的手段，其運(yùn)作可分為（ ）等步驟。
A．診斷
B．生產(chǎn)
C．修正
D．商品化
111、 勞動力人口是指年齡在18歲以上具有勞動能力的人的全體。（ ）
112、 第二次世界大戰(zhàn)后工業(yè)發(fā)展的一個顯著特點(diǎn)是，新技術(shù)在不斷迫使舊行業(yè)加速進(jìn)入衰退期。（ ?。?BR> 113、 個體心理分析旨在解決投資者在投資決策過程中產(chǎn)生的心理障礙問題。（ ?。?BR> 114、 我國于2001年3月17日正式取消股票發(fā)行額度制，改而采取股票發(fā)行核準(zhǔn)制。（ ）
115、 寡頭壟斷型市場是指相對少量的生產(chǎn)者在某種產(chǎn)品的生產(chǎn)中占據(jù)很大市場份額，從而控制了這個行業(yè)的供給的市場結(jié)構(gòu)。（ ?。?BR> 116、 當(dāng)實(shí)際GDP被公布時，證券市場也隨之將這一最新結(jié)果反映出來。（ ?。?BR> 117、 以合資或聯(lián)營組建子公司的方式進(jìn)行資產(chǎn)重組屬于調(diào)整型資產(chǎn)重組。（ ?。?BR> 118、 在成熟期的行業(yè)中，進(jìn)入企業(yè)的數(shù)量大于退出量。（ ?。?BR> 119、 如果在國民經(jīng)濟(jì)繁榮階段某行業(yè)的銷售額逐年同步增長，而在國民經(jīng)濟(jì)處于衰退階段該行業(yè)的銷售額同步下降，說明這一行業(yè)可能是周期型行業(yè)。（ ）
120、 內(nèi)部收益率大于必要收益率，則該股票的價(jià)值被低估。（ ?。?BR> 121、 證券估值是指證券價(jià)格的評估。（ ?。?BR> 122、 資產(chǎn)負(fù)債率公式中“負(fù)債總額”指的是長期負(fù)債。（ ?。?BR> 123、 歷史資料研究的缺點(diǎn)是只能被動地囿于現(xiàn)有資料，不能主動地去提出問題并解決問題；而調(diào)查研究是收集第一手資料用以描述一個難以直接觀察的群體的方法。（ ?。?BR> 124、 權(quán)證的時間價(jià)值等于理論價(jià)值減去內(nèi)在價(jià)值，它隨著存續(xù)期的縮短而增大。（ ?。?BR> 125、 傳統(tǒng)會計(jì)方法與EVA的區(qū)別在于傳統(tǒng)會計(jì)方法忽略了股權(quán)資本的成本。（ ?。?BR> 126、 一般而言，由政府實(shí)施經(jīng)營管理的主要行業(yè)有：公用事業(yè)、運(yùn)輸部門、金融部門。（ ?。?BR> 127、 與財(cái)政政策和貨幣政策相比，收入政策的調(diào)節(jié)層次更高。（ ）
128、 旗形的持續(xù)時間一般在3周以上。（ ?。?BR> 129、 考慮無風(fēng)險(xiǎn)證券時，證券組合所形成的有效邊界A與僅由風(fēng)險(xiǎn)證券所形成的有效邊界B的切點(diǎn)代表一個證券組合，其構(gòu)成是由投資者的偏好決定的。（ ?。?BR> 130、 權(quán)證是指標(biāo)的證券發(fā)行人或其以外的第三人發(fā)行的，約定持有人在規(guī)定期間內(nèi)或特定到期日有權(quán)按照約定價(jià)格向發(fā)行人購買或出售標(biāo)的證券，或以現(xiàn)金結(jié)算方式收取結(jié)算差價(jià)的有價(jià)證券。（ ?。?BR> 131、 技術(shù)分析方法適用于周期相對較長的證券價(jià)格預(yù)測，以及相對成熟的證券市場和預(yù)測精確度要求不高的領(lǐng)域。（ ?。?BR> 132、 由證券市場線可知，系數(shù)盧反映證券(組合)對市場變化的敏感性，因此，在證券投資中應(yīng)選擇高β系數(shù)的證券(組合)，該證券(組合)能成倍地放大市場收益率，帶來較高的收益。（ ?。?BR> 133、 已知證券A的投資收益率等于0．08和－0．02的可能性大小是相同的，那么證券A的期望收益率等于0．03。（ ）
134、 證券分析師從事面向公眾的證券投資咨詢業(yè)務(wù)時所引用的信息僅限于完整翔實(shí)的、公開披露的信息資料，并且不得以虛假信息、內(nèi)幕信息或者市場傳言為依據(jù)向客戶或投資者提供分析、預(yù)測或建議。（ ）
135、 一般來說，免稅債券的到期收益率比類似的應(yīng)納稅債券的到期收益率高。（ ?。?BR> 136、 利率是利息率的簡稱，是指一定時期內(nèi)利息的金額與存入或貸出金額的比率，由資金的供求關(guān)系決定。（ ?。?BR> 137、 所有的股份公司都要遵守定期財(cái)務(wù)公開的原則。（ ?。?BR> 138、 2006年4月13日，國家外匯管理局發(fā)布《第五號文件》公告調(diào)整六項(xiàng)外匯管理政策，允許符合條件的銀行、基金管理公司等證券經(jīng)營機(jī)構(gòu)和保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)在一定額度內(nèi)集合境內(nèi)機(jī)構(gòu)和個人自有外匯，用于境外進(jìn)行的包含股票在內(nèi)的組合證券投資，合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者制度開始啟動。（ ）
139、 吉爾德定律是指計(jì)算機(jī)微處理器的速度上的規(guī)律。（ ?。?BR> 140、 一般而言，市場容量較大的行業(yè)成長能力也較強(qiáng)。（ ?。?BR> 141、 結(jié)構(gòu)分析側(cè)重于對一定時期經(jīng)濟(jì)整體中各組成部分相互關(guān)系的研究，側(cè)重分析經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的動態(tài)過程。（ ）
142、 證券市場綜合反映了人們對經(jīng)濟(jì)的預(yù)期，這種預(yù)期反映到投資者的行為中，從而影響證券價(jià)格，股價(jià)表現(xiàn)于經(jīng)濟(jì)的實(shí)際表現(xiàn)。（ ）
143、 分解技術(shù)可以拆開風(fēng)險(xiǎn)、分離風(fēng)險(xiǎn)因素，從而使得一系列風(fēng)險(xiǎn)從根本上得以消除。（ ?。?BR> 144、 套利交易資金風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避需要一個動態(tài)的管理模型來管理資金，動態(tài)調(diào)整持倉比例。（ ?。?BR> 145、 與證券價(jià)格有關(guān)的“可知”資料可以分為三類。第一類資料：包括有關(guān)公司、行業(yè)、國內(nèi)及世界經(jīng)濟(jì)的所有公開可用的資料，也包括個人、群體所能得到的所有私人的、內(nèi)部資料；第二類資料：第一類資料中已公布的公開可用的資料；第三類資料：第二類資料中對歷史證券市場價(jià)格進(jìn)行分析得到的資料。這三種資料是一種包含關(guān)系。（ ?。?BR> 146、 EVA@也稱為經(jīng)濟(jì)利潤，它衡量減除資本占用費(fèi)后企業(yè)經(jīng)營產(chǎn)生的利潤，是企業(yè)經(jīng)營效率和資本使用效率的綜合指標(biāo)。（ ?。?BR> 147、 作為信息發(fā)布主體，上市公司公布的有關(guān)信息是投資者對其證券進(jìn)行價(jià)值判斷的最重要來源。（ ）
148、 新行業(yè)的產(chǎn)生，必將取代并導(dǎo)致原有行業(yè)的衰亡，這是行業(yè)發(fā)展的基本規(guī)律和特點(diǎn)。（ ?。?BR> 149、 具有較高提前贖回可能性的債券應(yīng)具有較高的票面利率，其內(nèi)在價(jià)值相對較高。（ ?。?BR> 150、 公司的經(jīng)營管理*主要關(guān)心的是公司的獲利能力和經(jīng)營效率，以便取得理想的報(bào)酬。（ ?。?BR>