3 ．證券交易的一般規(guī)定、證券上市、持續(xù)信息公開(kāi)和禁止的交易行為
證券交易的一般規(guī)定：
（1）證券交易當(dāng)事人依法買(mǎi)賣(mài)的證券，必須是依法發(fā)行并交付的證券。依法發(fā)行的股票、公司債券及其他證券，法律對(duì)其轉(zhuǎn)讓期限有限制性規(guī)定的，在限定的期限內(nèi)不得買(mǎi)賣(mài)。
（2）依法公開(kāi)發(fā)行的股票、公司債券及其他證券，應(yīng)當(dāng)在依法設(shè)立的證券交易所上市交易或者在國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的其他證券交易場(chǎng)所轉(zhuǎn)讓。證券在證券交易所上市交易，應(yīng)當(dāng)采用公開(kāi)的集中交易方式或者國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)的其他方式。
（3）不得買(mǎi)賣(mài)股票的情形：①證券交易所、證券公司和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員、證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的工作人員以及法律、行政法規(guī)禁止參與股票交易的其他人員，在任期或者法定限期內(nèi)，不得直接或者以化名、借他人名義持有、買(mǎi)賣(mài)股票，也不得收受他人贈(zèng)送的股票。②為股票發(fā)行出具審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告或者法律意見(jiàn)書(shū)等文件的證券服務(wù)機(jī)構(gòu)和人員，在該股票承銷(xiāo)期內(nèi)和期滿后6個(gè)月內(nèi)，不得買(mǎi)賣(mài)該種股票。③為上市公司出具審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告或者法律意見(jiàn)書(shū)等文件的證券服務(wù)機(jī)構(gòu)和人員，自接受上市公司委托之日起至上述文件公開(kāi)后5日內(nèi)，不得買(mǎi)賣(mài)該種股票。
（4）上市公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員、持有上市公司股份5％以上的股東，將其持有的該公司的股票在買(mǎi)人后6個(gè)月內(nèi)賣(mài)出，或者在賣(mài)出后6個(gè)月內(nèi)又買(mǎi)入，由此所得收益歸該公司所有，公司監(jiān)事會(huì)應(yīng)當(dāng)收回其所得收益。但是，證券公司因包銷(xiāo)購(gòu)入售后剩余股票而持有5％以上股份的，賣(mài)出該股票不受6個(gè)月時(shí)間限制。公司董事會(huì)不按照前款規(guī)定執(zhí)行的，股東有權(quán)要求談事會(huì)在30 日內(nèi)執(zhí)行。公司董事會(huì)未在上述期限內(nèi)執(zhí)行的，股東有權(quán)為了公司的利益以自己的名義直接向人民法院提起訴訟。
股票上市 ：
（1）股份有限公司上市的條件： ① 股票經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)已公開(kāi)發(fā)行； ② 公司股本總額不少于人民幣3 000萬(wàn)元； ③公開(kāi)發(fā)行的股份達(dá)到公司股份總數(shù)的 25 ％以上；公司股本總額超過(guò)人民幣 4 億元的，公開(kāi)發(fā)行股份的比例為 10 ％以上； ④ 公司最近 3年無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告無(wú)虛假記載。證券交易所可以規(guī)定高于這些規(guī)定的上市條件，并報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。
（2）申請(qǐng)股票上市交易，應(yīng)當(dāng)向證券交易所報(bào)送相關(guān)的文件。
（3）股票上市交易申請(qǐng)經(jīng)證券交易所審核同意后，簽訂上市協(xié)議的公司應(yīng)當(dāng)在規(guī)定的期限內(nèi)公告股票上市的有關(guān)文件，并將該文件置備于指定場(chǎng)所供公眾查閱。
（4）暫?；蚪K止股票上市交易的情況：上市公司出現(xiàn)證券法規(guī)定的情形之一時(shí)，由證券交易所決定暫停或終止其股票上市交易。
暫停上市公司股票上市交易的法定情形有： ① 公司股本總額、股權(quán)分布等發(fā)生變化不再具備上市條件； ② 公司不按照規(guī)定公開(kāi)其財(cái)務(wù)狀況，或者對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告作虛假記載，可能誤導(dǎo)投資者； ③ 公司有重大違法行為； ④ 公司最近三年連續(xù)虧損；⑤ 證券交易所上市規(guī)則規(guī)定的其他情形。
上市公司有下列情形之一的，由證券交易所決定終止其股票上市交易： ①公司股本總額、股權(quán)分布等發(fā)生變化不再具備上市條件，在證券交易所規(guī)定的期限內(nèi)仍不能達(dá)到上市條件； ② 公司不按照規(guī)定公開(kāi)其財(cái)務(wù)狀況，或者對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告作虛假記載，且拒絕糾正； ③ 公司最近三年連續(xù)虧損，在其后一個(gè)年度內(nèi)未能恢復(fù)盈利； ④ 公司解散或者被宣告破產(chǎn)； ⑤ 證券交易所上市規(guī)則規(guī)定的其他情形。
公司債券上市：
（1）公司申請(qǐng)公司債券上市交易，應(yīng)當(dāng)符合下列條件： ① 公司債券的期限為 1 年以上； ② 公司債券實(shí)際發(fā)行額不少于人民幣 5 000萬(wàn)元； ③ 公司申請(qǐng)債券上市時(shí)仍符合法定的公司債券發(fā)行條件。
（2）申請(qǐng)公司債券上市交易，應(yīng)當(dāng)依法向證券交易所報(bào)送上市報(bào)告書(shū)等文件。申請(qǐng)可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券上市交易，還應(yīng)當(dāng)報(bào)送保薦人出具的有上市保薦書(shū)。
（3）公司債券上市交易申請(qǐng)經(jīng)證券交易所審核同意后，簽訂上市協(xié)議的公司應(yīng)當(dāng)在規(guī)定的期限內(nèi)公告公司債券上市文件及有關(guān)文件，并將其申請(qǐng)文件置備于指定場(chǎng)所供公眾查閱。
（4）公司債券上市交易后，公司有下列情形之一的，由證券交易所決定暫停其公司債券上市交易： ① 公司有重大違法行為； ②公司情況發(fā)生重大變化不符合公司債券上市條件； ③ 公司債券所募集資金不按照核準(zhǔn)的用途使用； ④ 未按照公司債券募集辦法履行義務(wù)； ⑤ 公司最近 2 年連續(xù)虧損。
持續(xù)信息公開(kāi)：
（1）公告中期報(bào)告上市公司和公司債券上市交易的公司，應(yīng)當(dāng)在每一會(huì)計(jì)年度的上半年結(jié)束之日起
2個(gè)月內(nèi)，向國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易所報(bào)送記載以下內(nèi)容的中期報(bào)告，并予公告； ① 公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告和經(jīng)營(yíng)情況； ② 涉及公司的重大訴訟事項(xiàng)；
③ 已發(fā)行的股票、公司債券變動(dòng)情況； ④ 提交股東大會(huì)審議的重要事項(xiàng)； ⑤ 國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他事項(xiàng)。
（2）公告年度報(bào)告。上市公司和公司債券上市交易的公司，應(yīng)當(dāng)在每一會(huì)計(jì)年度結(jié)束之日起
4個(gè)月內(nèi)，向國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易所報(bào)送記載以下內(nèi)容的年度報(bào)告，并予公告： ① 公司概況； ② 公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告和經(jīng)營(yíng)情況； ③ 董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員簡(jiǎn)介及其持股情況； ④ 已發(fā)行的股票、公司債券情況，包括持有公司股份最多的前10名股東名單和持股數(shù)額； ⑤ 公司的實(shí)際控制人； ⑥ 國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他事項(xiàng)。
（3）公告臨時(shí)報(bào)告。發(fā)生可能對(duì)上市公司股票交易價(jià)格產(chǎn)生較大影響的重大事件，而投資者尚未得知時(shí)，上市公司應(yīng)當(dāng)立即將該有關(guān)重大事件的情況向國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易所報(bào)送臨時(shí)報(bào)告，并予以公告。
（4）國(guó)務(wù)院證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)上市公司年度報(bào)告、中期報(bào)告、臨時(shí)報(bào)告以及公告的情況進(jìn)行監(jiān)督，對(duì)上市公司分派或者配售新股的情況進(jìn)行監(jiān)督，對(duì)上市公司控股股東和信息披露義務(wù)人的行為進(jìn)行監(jiān)督。
禁止的交易行為：
（1）禁止內(nèi)幕交易。禁止證券交易內(nèi)幕信息的知情人和非法獲取內(nèi)幕信息的人利用內(nèi)幕信息從事證券交易活動(dòng)。知情人包括： ①發(fā)行人的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員； ② 持有公司 5 ％以上股份的股東及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員，公司的實(shí)際控制人及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員； ③ 發(fā)行人控股的公司及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員； ④ 由于所任公司職務(wù)可以獲取公司有關(guān)內(nèi)幕信息的人員； ⑤ 證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)工作人員以及由于法定職責(zé)對(duì)證券的發(fā)行、交易進(jìn)行管理的其他人員； ⑥保薦人、承銷(xiāo)的證券公司、證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的有關(guān)人員； ⑦ 國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他人。
（2）禁止任何人以下列手段操縱證券市場(chǎng)： ① 單獨(dú)或者通過(guò)合謀，集中資金優(yōu)勢(shì)、持股優(yōu)勢(shì)或者利用信息優(yōu)勢(shì)聯(lián)合或者連續(xù)買(mǎi)賣(mài)，操縱證券交易價(jià)格或者證券交易量； ② 與他人串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量； ③在自己實(shí)際控制的賬戶之間進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量； ④ 以其他手段操縱證券市場(chǎng)。
（3）禁止發(fā)布虛假信息擾亂市場(chǎng)。禁止國(guó)家工作人員、傳播媒介從業(yè)人員和有關(guān)人員編造、傳播虛假信息，擾亂證券市場(chǎng)。禁止證券交易所、證券公司、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員，證券業(yè)協(xié)會(huì)、證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)及其工作人員，在證券交易活動(dòng)中做出虛假陳述或者信息誤導(dǎo)。
（4）禁止證券欺詐行為。禁止證券公司及其從業(yè)人員從事下列損害客戶利益的欺詐行為： ① 違背客戶的委托為其買(mǎi)賣(mài)證券； ②不在規(guī)定時(shí)間內(nèi)向客戶提供交易的書(shū)面確認(rèn)文件；③ 挪用客戶所委托買(mǎi)賣(mài)的證券或者客戶賬戶上的資金； ④ 未經(jīng)客戶的委托，擅自為客戶買(mǎi)賣(mài)證券，或者假借各戶的名義買(mǎi)賣(mài)證券； ⑤ 為牟取傭金收入，誘使客戶進(jìn)行不必要的證券買(mǎi)賣(mài)； ⑥ 利用傳播媒介或者通過(guò)其他方式提供、傳播虛假或者誤導(dǎo)投資者的信息； ⑦ 其他違背客戶真實(shí)意思表示，損害客戶利益的行為。
證券交易的一般規(guī)定：
（1）證券交易當(dāng)事人依法買(mǎi)賣(mài)的證券，必須是依法發(fā)行并交付的證券。依法發(fā)行的股票、公司債券及其他證券，法律對(duì)其轉(zhuǎn)讓期限有限制性規(guī)定的，在限定的期限內(nèi)不得買(mǎi)賣(mài)。
（2）依法公開(kāi)發(fā)行的股票、公司債券及其他證券，應(yīng)當(dāng)在依法設(shè)立的證券交易所上市交易或者在國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的其他證券交易場(chǎng)所轉(zhuǎn)讓。證券在證券交易所上市交易，應(yīng)當(dāng)采用公開(kāi)的集中交易方式或者國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)的其他方式。
（3）不得買(mǎi)賣(mài)股票的情形：①證券交易所、證券公司和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員、證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的工作人員以及法律、行政法規(guī)禁止參與股票交易的其他人員，在任期或者法定限期內(nèi)，不得直接或者以化名、借他人名義持有、買(mǎi)賣(mài)股票，也不得收受他人贈(zèng)送的股票。②為股票發(fā)行出具審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告或者法律意見(jiàn)書(shū)等文件的證券服務(wù)機(jī)構(gòu)和人員，在該股票承銷(xiāo)期內(nèi)和期滿后6個(gè)月內(nèi)，不得買(mǎi)賣(mài)該種股票。③為上市公司出具審計(jì)報(bào)告、資產(chǎn)評(píng)估報(bào)告或者法律意見(jiàn)書(shū)等文件的證券服務(wù)機(jī)構(gòu)和人員，自接受上市公司委托之日起至上述文件公開(kāi)后5日內(nèi)，不得買(mǎi)賣(mài)該種股票。
（4）上市公司董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員、持有上市公司股份5％以上的股東，將其持有的該公司的股票在買(mǎi)人后6個(gè)月內(nèi)賣(mài)出，或者在賣(mài)出后6個(gè)月內(nèi)又買(mǎi)入，由此所得收益歸該公司所有，公司監(jiān)事會(huì)應(yīng)當(dāng)收回其所得收益。但是，證券公司因包銷(xiāo)購(gòu)入售后剩余股票而持有5％以上股份的，賣(mài)出該股票不受6個(gè)月時(shí)間限制。公司董事會(huì)不按照前款規(guī)定執(zhí)行的，股東有權(quán)要求談事會(huì)在30 日內(nèi)執(zhí)行。公司董事會(huì)未在上述期限內(nèi)執(zhí)行的，股東有權(quán)為了公司的利益以自己的名義直接向人民法院提起訴訟。
股票上市 ：
（1）股份有限公司上市的條件： ① 股票經(jīng)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)核準(zhǔn)已公開(kāi)發(fā)行； ② 公司股本總額不少于人民幣3 000萬(wàn)元； ③公開(kāi)發(fā)行的股份達(dá)到公司股份總數(shù)的 25 ％以上；公司股本總額超過(guò)人民幣 4 億元的，公開(kāi)發(fā)行股份的比例為 10 ％以上； ④ 公司最近 3年無(wú)重大違法行為，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告無(wú)虛假記載。證券交易所可以規(guī)定高于這些規(guī)定的上市條件，并報(bào)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。
（2）申請(qǐng)股票上市交易，應(yīng)當(dāng)向證券交易所報(bào)送相關(guān)的文件。
（3）股票上市交易申請(qǐng)經(jīng)證券交易所審核同意后，簽訂上市協(xié)議的公司應(yīng)當(dāng)在規(guī)定的期限內(nèi)公告股票上市的有關(guān)文件，并將該文件置備于指定場(chǎng)所供公眾查閱。
（4）暫?；蚪K止股票上市交易的情況：上市公司出現(xiàn)證券法規(guī)定的情形之一時(shí)，由證券交易所決定暫停或終止其股票上市交易。
暫停上市公司股票上市交易的法定情形有： ① 公司股本總額、股權(quán)分布等發(fā)生變化不再具備上市條件； ② 公司不按照規(guī)定公開(kāi)其財(cái)務(wù)狀況，或者對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告作虛假記載，可能誤導(dǎo)投資者； ③ 公司有重大違法行為； ④ 公司最近三年連續(xù)虧損；⑤ 證券交易所上市規(guī)則規(guī)定的其他情形。
上市公司有下列情形之一的，由證券交易所決定終止其股票上市交易： ①公司股本總額、股權(quán)分布等發(fā)生變化不再具備上市條件，在證券交易所規(guī)定的期限內(nèi)仍不能達(dá)到上市條件； ② 公司不按照規(guī)定公開(kāi)其財(cái)務(wù)狀況，或者對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告作虛假記載，且拒絕糾正； ③ 公司最近三年連續(xù)虧損，在其后一個(gè)年度內(nèi)未能恢復(fù)盈利； ④ 公司解散或者被宣告破產(chǎn)； ⑤ 證券交易所上市規(guī)則規(guī)定的其他情形。
公司債券上市：
（1）公司申請(qǐng)公司債券上市交易，應(yīng)當(dāng)符合下列條件： ① 公司債券的期限為 1 年以上； ② 公司債券實(shí)際發(fā)行額不少于人民幣 5 000萬(wàn)元； ③ 公司申請(qǐng)債券上市時(shí)仍符合法定的公司債券發(fā)行條件。
（2）申請(qǐng)公司債券上市交易，應(yīng)當(dāng)依法向證券交易所報(bào)送上市報(bào)告書(shū)等文件。申請(qǐng)可轉(zhuǎn)換為股票的公司債券上市交易，還應(yīng)當(dāng)報(bào)送保薦人出具的有上市保薦書(shū)。
（3）公司債券上市交易申請(qǐng)經(jīng)證券交易所審核同意后，簽訂上市協(xié)議的公司應(yīng)當(dāng)在規(guī)定的期限內(nèi)公告公司債券上市文件及有關(guān)文件，并將其申請(qǐng)文件置備于指定場(chǎng)所供公眾查閱。
（4）公司債券上市交易后，公司有下列情形之一的，由證券交易所決定暫停其公司債券上市交易： ① 公司有重大違法行為； ②公司情況發(fā)生重大變化不符合公司債券上市條件； ③ 公司債券所募集資金不按照核準(zhǔn)的用途使用； ④ 未按照公司債券募集辦法履行義務(wù)； ⑤ 公司最近 2 年連續(xù)虧損。
持續(xù)信息公開(kāi)：
（1）公告中期報(bào)告上市公司和公司債券上市交易的公司，應(yīng)當(dāng)在每一會(huì)計(jì)年度的上半年結(jié)束之日起
2個(gè)月內(nèi)，向國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易所報(bào)送記載以下內(nèi)容的中期報(bào)告，并予公告； ① 公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告和經(jīng)營(yíng)情況； ② 涉及公司的重大訴訟事項(xiàng)；
③ 已發(fā)行的股票、公司債券變動(dòng)情況； ④ 提交股東大會(huì)審議的重要事項(xiàng)； ⑤ 國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他事項(xiàng)。
（2）公告年度報(bào)告。上市公司和公司債券上市交易的公司，應(yīng)當(dāng)在每一會(huì)計(jì)年度結(jié)束之日起
4個(gè)月內(nèi)，向國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易所報(bào)送記載以下內(nèi)容的年度報(bào)告，并予公告： ① 公司概況； ② 公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告和經(jīng)營(yíng)情況； ③ 董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員簡(jiǎn)介及其持股情況； ④ 已發(fā)行的股票、公司債券情況，包括持有公司股份最多的前10名股東名單和持股數(shù)額； ⑤ 公司的實(shí)際控制人； ⑥ 國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他事項(xiàng)。
（3）公告臨時(shí)報(bào)告。發(fā)生可能對(duì)上市公司股票交易價(jià)格產(chǎn)生較大影響的重大事件，而投資者尚未得知時(shí)，上市公司應(yīng)當(dāng)立即將該有關(guān)重大事件的情況向國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易所報(bào)送臨時(shí)報(bào)告，并予以公告。
（4）國(guó)務(wù)院證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)上市公司年度報(bào)告、中期報(bào)告、臨時(shí)報(bào)告以及公告的情況進(jìn)行監(jiān)督，對(duì)上市公司分派或者配售新股的情況進(jìn)行監(jiān)督，對(duì)上市公司控股股東和信息披露義務(wù)人的行為進(jìn)行監(jiān)督。
禁止的交易行為：
（1）禁止內(nèi)幕交易。禁止證券交易內(nèi)幕信息的知情人和非法獲取內(nèi)幕信息的人利用內(nèi)幕信息從事證券交易活動(dòng)。知情人包括： ①發(fā)行人的董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員； ② 持有公司 5 ％以上股份的股東及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員，公司的實(shí)際控制人及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員； ③ 發(fā)行人控股的公司及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員； ④ 由于所任公司職務(wù)可以獲取公司有關(guān)內(nèi)幕信息的人員； ⑤ 證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)工作人員以及由于法定職責(zé)對(duì)證券的發(fā)行、交易進(jìn)行管理的其他人員； ⑥保薦人、承銷(xiāo)的證券公司、證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)的有關(guān)人員； ⑦ 國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他人。
（2）禁止任何人以下列手段操縱證券市場(chǎng)： ① 單獨(dú)或者通過(guò)合謀，集中資金優(yōu)勢(shì)、持股優(yōu)勢(shì)或者利用信息優(yōu)勢(shì)聯(lián)合或者連續(xù)買(mǎi)賣(mài)，操縱證券交易價(jià)格或者證券交易量； ② 與他人串通，以事先約定的時(shí)間、價(jià)格和方式相互進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量； ③在自己實(shí)際控制的賬戶之間進(jìn)行證券交易，影響證券交易價(jià)格或者證券交易量； ④ 以其他手段操縱證券市場(chǎng)。
（3）禁止發(fā)布虛假信息擾亂市場(chǎng)。禁止國(guó)家工作人員、傳播媒介從業(yè)人員和有關(guān)人員編造、傳播虛假信息，擾亂證券市場(chǎng)。禁止證券交易所、證券公司、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、證券服務(wù)機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員，證券業(yè)協(xié)會(huì)、證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)及其工作人員，在證券交易活動(dòng)中做出虛假陳述或者信息誤導(dǎo)。
（4）禁止證券欺詐行為。禁止證券公司及其從業(yè)人員從事下列損害客戶利益的欺詐行為： ① 違背客戶的委托為其買(mǎi)賣(mài)證券； ②不在規(guī)定時(shí)間內(nèi)向客戶提供交易的書(shū)面確認(rèn)文件；③ 挪用客戶所委托買(mǎi)賣(mài)的證券或者客戶賬戶上的資金； ④ 未經(jīng)客戶的委托，擅自為客戶買(mǎi)賣(mài)證券，或者假借各戶的名義買(mǎi)賣(mài)證券； ⑤ 為牟取傭金收入，誘使客戶進(jìn)行不必要的證券買(mǎi)賣(mài)； ⑥ 利用傳播媒介或者通過(guò)其他方式提供、傳播虛假或者誤導(dǎo)投資者的信息； ⑦ 其他違背客戶真實(shí)意思表示，損害客戶利益的行為。