【案例一】
背景：某擬建年產(chǎn)3000萬噸鑄鋼廠，根據(jù)可行性研究報(bào)告提供的已建年產(chǎn)2500萬噸類似工程的主廠房工藝設(shè)備投資約2400萬元。已建類似項(xiàng)目資料：與設(shè)備有關(guān)的其他各專業(yè)工程投資系數(shù)，如表1-1所示。與主廠房投資有關(guān)的輔助工程及附屬設(shè)施投資系數(shù)，見表1-2。
表1-1 與設(shè)備投資有關(guān)的各專業(yè)工程投資系數(shù)
加熱爐 汽化冷卻 余熱鍋爐 自動(dòng)化儀表 起重設(shè)備 供電與傳動(dòng) 建安工程
0．12 0．01 0．04 0．02 0．09 0．18 0．40
表1-2 與主廠房投資有關(guān)的輔助及附屬設(shè)施投資系數(shù)
動(dòng)力系統(tǒng) 機(jī)修系統(tǒng) 總圖運(yùn)輸系統(tǒng) 行政及生活福利設(shè)施工程 工程建設(shè)其他費(fèi)
0．30 0．12 0．20 0．30 0．20
本項(xiàng)目的資金來源為自有資金和貸款，貸款總額為8000萬元，貸款利率8％(按年計(jì)息)。建設(shè)期３年，第１年投入30％，第２年投入50％，第３年投入20％。預(yù)計(jì)建設(shè)期物價(jià)年平均上漲率3％，基本預(yù)備費(fèi)率5％，投資方向調(diào)節(jié)稅率為0％。
問題1：已知擬建項(xiàng)目建設(shè)期與類似項(xiàng)目建設(shè)期的綜合價(jià)格差異系數(shù)為1.25，試用生產(chǎn)能力指數(shù)估算法估算擬建工程的工藝設(shè)備投資額；用系數(shù)估算法估算該項(xiàng)目主廠房投資和項(xiàng)目建設(shè)的工程費(fèi)與其他費(fèi)投資。
解：
⒈ 用生產(chǎn)能力指數(shù)估算法估算主廠房工藝設(shè)備投資：
式中： ——生產(chǎn)能力指數(shù)，取1
⒉ 用設(shè)備系數(shù)估算法估算主廠房投資：
主廠房投資C=工藝設(shè)備投資×(1+∑Ｋi)
=3600×(1＋12%＋1%＋4%＋2%＋9%＋18%＋40%)
＝3600×(1＋0.86) ＝6696萬元
式中:ki ---- 與設(shè)備有關(guān)的各專業(yè)工程的投資系數(shù), 查表1-1
建安工程投資＝3600×0.40＝1440萬元
設(shè)備購置投資＝3600×（1.86-0.4）=3600×1.46＝5256萬元
工程費(fèi)與工程建設(shè)其他費(fèi)＝擬建項(xiàng)目主廠房投資×(1+∑Kj)
＝6696×(1＋30%＋12%＋20%＋30%＋20%)
＝6696×(1＋1.12)
＝14195.52萬元
式中:kj ----與主廠房投資有關(guān)的各專業(yè)工程及工程建設(shè)其他費(fèi)用的投資系數(shù),
查表1-2
問題2：估算該項(xiàng)目的固定資產(chǎn)投資額，并編制固定資產(chǎn)投資估算表。
解：
1. 基本預(yù)備費(fèi)計(jì)算：
基本預(yù)備費(fèi)=(工程費(fèi)+工程建設(shè)其他費(fèi))×費(fèi)率
=14195.52×5%＝709.78萬元
由此得：靜態(tài)投資=工程費(fèi)+工程建設(shè)其他費(fèi)+基本預(yù)備費(fèi)
=14195.52＋709.78=14905.30萬元
建設(shè)期各年的靜態(tài)投資額如下：
第１年 14905.3×30％＝4471.59萬元
第２年 14905.3×50％＝7452.65萬元
第３年 14905.3×20％＝2981.06萬元
2. 漲價(jià)預(yù)備費(fèi)計(jì)算：
漲價(jià)預(yù)備費(fèi)=∑It〔（1+f）t-1〕
=4471.59×〔(1＋3%)1－1〕＋7452.65×〔(1＋3%)2－1〕＋
2981.06×〔(1＋3%)3－1〕＝134.15＋453.87＋276.42＝864.44萬元
預(yù)備費(fèi)＝709.78＋864.44＝1574.22萬元
3. 投資方向調(diào)節(jié)稅計(jì)算：
投資方向調(diào)節(jié)稅=(靜態(tài)投資＋漲價(jià)預(yù)備費(fèi))×投資方向調(diào)節(jié)稅率
=(14905.3+864.44)×0%＝0萬元
4. 建設(shè)期貸款利息計(jì)算：
建設(shè)期每年貸款利息＝∑（年初累計(jì)借款＋本年新增借款÷２）×貸款利率
第１年貸款利息＝(0+8000×30%÷2)×8％＝96萬元
第2年貸款利息＝〔（8000×30%+96）＋(8000×50%÷2)〕×8％
＝(2400＋96＋4000÷2)×8％＝359.68萬元
第３年貸款利息＝〔(2400＋96＋4000＋359.68)＋(8000×20%÷2)〕×8%
＝(6855.68＋1600÷2)×8%＝612.45萬元
建設(shè)期貸款利息＝96＋359.68＋612.45＝1068.13萬元
固定資產(chǎn)投資額＝靜態(tài)投資＋漲價(jià)預(yù)備費(fèi)＋投資方向調(diào)節(jié)稅＋建設(shè)期貸款利息
＝14195.52＋1574.22＋0＋1068.13＝16837.87萬元
背景：某擬建年產(chǎn)3000萬噸鑄鋼廠，根據(jù)可行性研究報(bào)告提供的已建年產(chǎn)2500萬噸類似工程的主廠房工藝設(shè)備投資約2400萬元。已建類似項(xiàng)目資料：與設(shè)備有關(guān)的其他各專業(yè)工程投資系數(shù)，如表1-1所示。與主廠房投資有關(guān)的輔助工程及附屬設(shè)施投資系數(shù)，見表1-2。
表1-1 與設(shè)備投資有關(guān)的各專業(yè)工程投資系數(shù)
加熱爐 汽化冷卻 余熱鍋爐 自動(dòng)化儀表 起重設(shè)備 供電與傳動(dòng) 建安工程
0．12 0．01 0．04 0．02 0．09 0．18 0．40
表1-2 與主廠房投資有關(guān)的輔助及附屬設(shè)施投資系數(shù)
動(dòng)力系統(tǒng) 機(jī)修系統(tǒng) 總圖運(yùn)輸系統(tǒng) 行政及生活福利設(shè)施工程 工程建設(shè)其他費(fèi)
0．30 0．12 0．20 0．30 0．20
本項(xiàng)目的資金來源為自有資金和貸款，貸款總額為8000萬元，貸款利率8％(按年計(jì)息)。建設(shè)期３年，第１年投入30％，第２年投入50％，第３年投入20％。預(yù)計(jì)建設(shè)期物價(jià)年平均上漲率3％，基本預(yù)備費(fèi)率5％，投資方向調(diào)節(jié)稅率為0％。
問題1：已知擬建項(xiàng)目建設(shè)期與類似項(xiàng)目建設(shè)期的綜合價(jià)格差異系數(shù)為1.25，試用生產(chǎn)能力指數(shù)估算法估算擬建工程的工藝設(shè)備投資額；用系數(shù)估算法估算該項(xiàng)目主廠房投資和項(xiàng)目建設(shè)的工程費(fèi)與其他費(fèi)投資。
解：
⒈ 用生產(chǎn)能力指數(shù)估算法估算主廠房工藝設(shè)備投資：
式中： ——生產(chǎn)能力指數(shù)，取1
⒉ 用設(shè)備系數(shù)估算法估算主廠房投資：
主廠房投資C=工藝設(shè)備投資×(1+∑Ｋi)
=3600×(1＋12%＋1%＋4%＋2%＋9%＋18%＋40%)
＝3600×(1＋0.86) ＝6696萬元
式中:ki ---- 與設(shè)備有關(guān)的各專業(yè)工程的投資系數(shù), 查表1-1
建安工程投資＝3600×0.40＝1440萬元
設(shè)備購置投資＝3600×（1.86-0.4）=3600×1.46＝5256萬元
工程費(fèi)與工程建設(shè)其他費(fèi)＝擬建項(xiàng)目主廠房投資×(1+∑Kj)
＝6696×(1＋30%＋12%＋20%＋30%＋20%)
＝6696×(1＋1.12)
＝14195.52萬元
式中:kj ----與主廠房投資有關(guān)的各專業(yè)工程及工程建設(shè)其他費(fèi)用的投資系數(shù),
查表1-2
問題2：估算該項(xiàng)目的固定資產(chǎn)投資額，并編制固定資產(chǎn)投資估算表。
解：
1. 基本預(yù)備費(fèi)計(jì)算：
基本預(yù)備費(fèi)=(工程費(fèi)+工程建設(shè)其他費(fèi))×費(fèi)率
=14195.52×5%＝709.78萬元
由此得：靜態(tài)投資=工程費(fèi)+工程建設(shè)其他費(fèi)+基本預(yù)備費(fèi)
=14195.52＋709.78=14905.30萬元
建設(shè)期各年的靜態(tài)投資額如下：
第１年 14905.3×30％＝4471.59萬元
第２年 14905.3×50％＝7452.65萬元
第３年 14905.3×20％＝2981.06萬元
2. 漲價(jià)預(yù)備費(fèi)計(jì)算：
漲價(jià)預(yù)備費(fèi)=∑It〔（1+f）t-1〕
=4471.59×〔(1＋3%)1－1〕＋7452.65×〔(1＋3%)2－1〕＋
2981.06×〔(1＋3%)3－1〕＝134.15＋453.87＋276.42＝864.44萬元
預(yù)備費(fèi)＝709.78＋864.44＝1574.22萬元
3. 投資方向調(diào)節(jié)稅計(jì)算：
投資方向調(diào)節(jié)稅=(靜態(tài)投資＋漲價(jià)預(yù)備費(fèi))×投資方向調(diào)節(jié)稅率
=(14905.3+864.44)×0%＝0萬元
4. 建設(shè)期貸款利息計(jì)算：
建設(shè)期每年貸款利息＝∑（年初累計(jì)借款＋本年新增借款÷２）×貸款利率
第１年貸款利息＝(0+8000×30%÷2)×8％＝96萬元
第2年貸款利息＝〔（8000×30%+96）＋(8000×50%÷2)〕×8％
＝(2400＋96＋4000÷2)×8％＝359.68萬元
第３年貸款利息＝〔(2400＋96＋4000＋359.68)＋(8000×20%÷2)〕×8%
＝(6855.68＋1600÷2)×8%＝612.45萬元
建設(shè)期貸款利息＝96＋359.68＋612.45＝1068.13萬元
固定資產(chǎn)投資額＝靜態(tài)投資＋漲價(jià)預(yù)備費(fèi)＋投資方向調(diào)節(jié)稅＋建設(shè)期貸款利息
＝14195.52＋1574.22＋0＋1068.13＝16837.87萬元