第三章 基金的募集、交易與登記
本章共分為7節(jié)
第一節(jié) 封閉式基金的募集與交易
一、封閉式基金的募集程序
一般分為申請、核準、發(fā)售、備案、公告五個步驟。
二、封閉式基金募集申請文件(一般性掌握)
三、募集申請的核準
國家證券監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理封閉式募集申請之日起6個月內(nèi)作出核準或者不予核準的決定。
四、封閉式基金份額的發(fā)售
基金管理人應(yīng)當(dāng)自收到核準文件之日起6個月內(nèi)進行封閉式基金份額的發(fā)售。目前，我國封閉式基金的募集期限一般為3個月。
我國封閉式基金的發(fā)售價格一般為1元基金份額面值將0.01元發(fā)售費用的方式加以確定。發(fā)售方式主要有網(wǎng)上發(fā)售與網(wǎng)下發(fā)售兩種方式。
五、封閉式基金的合同生效
期限結(jié)束后，基金發(fā)售規(guī)模達到核準規(guī)模的80%以上，并且基金份額持有人人數(shù)達到1000人以上，可以申請驗資，辦理備案手續(xù)，刊登基金合同生效公告。
六、封閉式基金的交易
(一)上市交易條件(重點掌握，常以多項選擇題目出現(xiàn))
1、基金發(fā)售規(guī)模達到核準規(guī)模的80%以上，
2、基金合同期限為5年以上，
3、基金募集金額不低于2億元人民幣，
4、基金份額持有人不少于1000人，
5、基金份額上市交易規(guī)則規(guī)定的其他條件。
(二)交易賬戶的開立
(三)交易規(guī)則
與股票相同。
(四)交易費用。
目前，我國基金交易傭金為成交金額的0.25%，不足5元的按5元收取。
目前，我國封閉式基金不收取印花稅。
(五)基金指數(shù)
上證基金指數(shù)和深圳基金指數(shù)。
知識點：1、樣本選取范圍為上市交易的封閉式基金
2、采用派許指數(shù)計算公式，以基金份額總額為權(quán)數(shù)。
3、基數(shù)為1000。
(六)折(溢)價率
折(溢)價率=(市場價格-基金份額凈值)/基金份額凈值*100%
第二節(jié) 開放式基金的募集與認購
一、開放式基金的募集
(一)開放式基金募集的程序
也分為申請、核準、發(fā)售、備案、公告五個步驟。
(二)申請募集文件
(三)募集申請的核準
國家證券監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理封閉式募集申請之日起6個月內(nèi)作出核準或者不予核準的決定。
(四)開放式基金的募集期
開放式基金的募集期限自基金份額發(fā)售之日起計算，不得超過3個月。
(五)開放式基金份額的發(fā)售
由基金管理人負責(zé)，可以委托商業(yè)銀行、證券公司等有資格的機構(gòu)代理發(fā)售。
(六)開放式基金的基金合同生效
1、 基金份額總額不少于2億份，基金募集金額不少于2億元人民幣。
2、 基金份額持有人的人數(shù)不少于200人。
二、開放式基金的認購
(一)開放式基金的認購渠道：
目前，我國可以辦理開放式基金的認購業(yè)務(wù)的機構(gòu)主要是：商業(yè)銀行、證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)、專業(yè)基金銷售機構(gòu)以及其他經(jīng)認可的機構(gòu)。
(二)認購步驟
1、 基金賬戶的開立
2、 資金賬戶的開立
3、 認購確認
(三)認購方式與認購費率
1、認購方式(金額認購)
2、前端收費模式與后端收費模式
前端受費模式是指在認購基金份額時就支付申購費用的付費模式;
后端收費模式是指在認購基金份額時不收費，在贖回基金時才支付認購費用的收費模式。后端收費主要是為了鼓勵投資者長期持有基金。
3、認購費率
認購費用=認購金額*認購費率
(四)不同基金類型的認購費率
開放式基金的認購費率不得超過認購金額的5%。
目前，我國股票基金的認購費率一般為1%—1.5%，債券基金通常在1%以下，貨幣基金一般為0。
(五)最低認購金額與追加認購金額
目前，我國開放式基金的最低認購金額一般為1000元。
本章共分為7節(jié)
第一節(jié) 封閉式基金的募集與交易
一、封閉式基金的募集程序
一般分為申請、核準、發(fā)售、備案、公告五個步驟。
二、封閉式基金募集申請文件(一般性掌握)
三、募集申請的核準
國家證券監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理封閉式募集申請之日起6個月內(nèi)作出核準或者不予核準的決定。
四、封閉式基金份額的發(fā)售
基金管理人應(yīng)當(dāng)自收到核準文件之日起6個月內(nèi)進行封閉式基金份額的發(fā)售。目前，我國封閉式基金的募集期限一般為3個月。
我國封閉式基金的發(fā)售價格一般為1元基金份額面值將0.01元發(fā)售費用的方式加以確定。發(fā)售方式主要有網(wǎng)上發(fā)售與網(wǎng)下發(fā)售兩種方式。
五、封閉式基金的合同生效
期限結(jié)束后，基金發(fā)售規(guī)模達到核準規(guī)模的80%以上，并且基金份額持有人人數(shù)達到1000人以上，可以申請驗資，辦理備案手續(xù)，刊登基金合同生效公告。
六、封閉式基金的交易
(一)上市交易條件(重點掌握，常以多項選擇題目出現(xiàn))
1、基金發(fā)售規(guī)模達到核準規(guī)模的80%以上，
2、基金合同期限為5年以上，
3、基金募集金額不低于2億元人民幣，
4、基金份額持有人不少于1000人，
5、基金份額上市交易規(guī)則規(guī)定的其他條件。
(二)交易賬戶的開立
(三)交易規(guī)則
與股票相同。
(四)交易費用。
目前，我國基金交易傭金為成交金額的0.25%，不足5元的按5元收取。
目前，我國封閉式基金不收取印花稅。
(五)基金指數(shù)
上證基金指數(shù)和深圳基金指數(shù)。
知識點：1、樣本選取范圍為上市交易的封閉式基金
2、采用派許指數(shù)計算公式，以基金份額總額為權(quán)數(shù)。
3、基數(shù)為1000。
(六)折(溢)價率
折(溢)價率=(市場價格-基金份額凈值)/基金份額凈值*100%
第二節(jié) 開放式基金的募集與認購
一、開放式基金的募集
(一)開放式基金募集的程序
也分為申請、核準、發(fā)售、備案、公告五個步驟。
(二)申請募集文件
(三)募集申請的核準
國家證券監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自受理封閉式募集申請之日起6個月內(nèi)作出核準或者不予核準的決定。
(四)開放式基金的募集期
開放式基金的募集期限自基金份額發(fā)售之日起計算，不得超過3個月。
(五)開放式基金份額的發(fā)售
由基金管理人負責(zé)，可以委托商業(yè)銀行、證券公司等有資格的機構(gòu)代理發(fā)售。
(六)開放式基金的基金合同生效
1、 基金份額總額不少于2億份，基金募集金額不少于2億元人民幣。
2、 基金份額持有人的人數(shù)不少于200人。
二、開放式基金的認購
(一)開放式基金的認購渠道：
目前，我國可以辦理開放式基金的認購業(yè)務(wù)的機構(gòu)主要是：商業(yè)銀行、證券公司、證券投資咨詢機構(gòu)、專業(yè)基金銷售機構(gòu)以及其他經(jīng)認可的機構(gòu)。
(二)認購步驟
1、 基金賬戶的開立
2、 資金賬戶的開立
3、 認購確認
(三)認購方式與認購費率
1、認購方式(金額認購)
2、前端收費模式與后端收費模式
前端受費模式是指在認購基金份額時就支付申購費用的付費模式;
后端收費模式是指在認購基金份額時不收費，在贖回基金時才支付認購費用的收費模式。后端收費主要是為了鼓勵投資者長期持有基金。
3、認購費率
認購費用=認購金額*認購費率
(四)不同基金類型的認購費率
開放式基金的認購費率不得超過認購金額的5%。
目前，我國股票基金的認購費率一般為1%—1.5%，債券基金通常在1%以下，貨幣基金一般為0。
(五)最低認購金額與追加認購金額
目前，我國開放式基金的最低認購金額一般為1000元。