09年證券發(fā)行與承銷(xiāo)要約收購(gòu)規(guī)則

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1、 全面要約與部分要約。全面要約是指收購(gòu)人向被收購(gòu)公司所有股東發(fā)出收購(gòu)其所持有的全部股份的要約;部分要約是指收購(gòu)人向被收購(gòu)公司所有股東發(fā)出收購(gòu)其所持有的部分股份的要約。
    以下情況下,收購(gòu)人以要約方式收購(gòu)一個(gè)上市公司股份的,其預(yù)定收購(gòu)的股份比例均不得低于該上市公司已發(fā)行股份的5%:
    (1)投資者自愿選擇以要約方式收購(gòu)上市公司股份;(2)收購(gòu)人通過(guò)證券交易所的證券交易,持有一個(gè)上市公司的股份達(dá)到該公司已發(fā)行股份的30%時(shí),繼續(xù)增持股份;(3)收購(gòu)人通過(guò)協(xié)議方式在一個(gè)上市公司中擁有權(quán)益的股份達(dá)到該公司已發(fā)行股份的5%,但未超過(guò)30%;(4)收購(gòu)人雖不是上市公司股東,通過(guò)投資關(guān)系、協(xié)議或其他安排導(dǎo)致其擁有權(quán)益的股份達(dá)到或超過(guò)該公司已發(fā)行股份的5%,但未超過(guò)30%。
    2、 要約收購(gòu)報(bào)告書(shū)。
    3、 被收購(gòu)公司董事會(huì)和董事禁止事項(xiàng)。收購(gòu)人做出提示性公告后至要約收購(gòu)?fù)瓿汕埃皇召?gòu)公司除繼續(xù)從事正常經(jīng)營(yíng)活動(dòng)或執(zhí)行股東大會(huì)已經(jīng)做出的決議外,未經(jīng)股東大會(huì)批準(zhǔn),被收購(gòu)公司董事會(huì)不得通過(guò)處置公司資產(chǎn)、對(duì)外投資、調(diào)整公司主業(yè)、擔(dān)保、貸款等方式,對(duì)公司的資產(chǎn)、負(fù)債、權(quán)益或經(jīng)營(yíng)成果造成重大影響。
    要約收購(gòu)期間,被收購(gòu)公司董事不得辭職。
    4、 要約收購(gòu)價(jià)格確定的原則:對(duì)同一種類(lèi)股票的要約價(jià)格,不得低于要約收購(gòu)提示性公告日前6個(gè)月內(nèi)收購(gòu)人取得該種股票所支付的價(jià)格。
    5、 收購(gòu)支付方式。(1)現(xiàn)金支付:應(yīng)當(dāng)在做出要約收購(gòu)提示性公告的同時(shí),將不少于收購(gòu)價(jià)款總額的20%作為履約保證金存入證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)指定的銀行。(2)證券支付:應(yīng)當(dāng)提供該證券的發(fā)行人最近3年經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告、證券估值報(bào)告,并配合被收購(gòu)公司聘請(qǐng)的獨(dú)立財(cái)務(wù)顧問(wèn)的盡職調(diào)查工作。
    6、 收購(gòu)要約有效期。(1)收購(gòu)要約約定的收購(gòu)期限不少于30日,不超過(guò)60日,但出現(xiàn)競(jìng)爭(zhēng)要約的除外。(2)收購(gòu)期限內(nèi),不得撤銷(xiāo)收購(gòu)要約。(3)收購(gòu)人做出公告后至收購(gòu)要約期屆滿(mǎn)前,不得賣(mài)出被收購(gòu)公司的股票,也不得采取要約規(guī)定以外的形式和超出要約的條件買(mǎi)入被收購(gòu)公司的股票。(4)收購(gòu)要約期滿(mǎn)前15日內(nèi),不得更改收購(gòu)要約條件;但出現(xiàn)競(jìng)爭(zhēng)要約的除外。
    7、 關(guān)于預(yù)受的有關(guān)規(guī)定(書(shū)338頁(yè))。
    8、 股份轉(zhuǎn)讓結(jié)算和過(guò)戶(hù)登記。收購(gòu)期限屆滿(mǎn)后3個(gè)交易日內(nèi),接受委托的證券公司應(yīng)向證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)申請(qǐng)辦理股份轉(zhuǎn)讓、過(guò)戶(hù)登記手續(xù),解除對(duì)超過(guò)預(yù)定收購(gòu)比例的股票的臨時(shí)保管;收購(gòu)人應(yīng)公告本次要約收購(gòu)結(jié)果。
    9、 收購(gòu)情況的報(bào)告。收購(gòu)期滿(mǎn)后15日內(nèi),收購(gòu)人向證監(jiān)會(huì)報(bào)送,同時(shí)抄報(bào)派出機(jī)構(gòu),抄送證券交易所,通知被收購(gòu)公司。
    10、收購(gòu)條件的適用。要約收購(gòu),收購(gòu)人應(yīng)公平(平等)對(duì)待被收購(gòu)公司的所有股東。
    11、收購(gòu)期限屆滿(mǎn),被收購(gòu)公司股權(quán)分布不符合上市條件的,該上市公司的股票由證交所終止上市交易。在收購(gòu)行為完成前,其余仍持有被收購(gòu)公司股票的股東,有權(quán)在收購(gòu)報(bào)告書(shū)規(guī)定的合理期限內(nèi)向收購(gòu)人以收購(gòu)要約的同等條件出售其股票,收購(gòu)人應(yīng)當(dāng)收購(gòu)。