亦稱股權(quán)結(jié)合法、權(quán)益聯(lián)營(yíng)法。企業(yè)合并業(yè)務(wù)會(huì)計(jì)處理方法之一。與購(gòu)買法基于不同的假設(shè)，即視企業(yè)合并為參與合并的雙方，通過(guò)股權(quán)的交換形成的所有者權(quán)益的聯(lián)合，而非資產(chǎn)的交易，而且合并后，股東在新企業(yè)中的股權(quán)相對(duì)不變。換言之，它是由兩個(gè)或兩個(gè)以上經(jīng)營(yíng)主體對(duì)一個(gè)聯(lián)合后的企業(yè)或集團(tuán)公司開展經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資產(chǎn)貢獻(xiàn)，即經(jīng)濟(jì)資源的聯(lián)合。在權(quán)益結(jié)合法中，原所有者權(quán)益繼續(xù)存在，以前會(huì)計(jì)基礎(chǔ)保持不變。參與合并的各企業(yè)的資產(chǎn)和負(fù)債繼續(xù)按其原來(lái)的賬面價(jià)值記錄，合并后企業(yè)的利潤(rùn)包括合并日之前本年度已實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)；以前年度累積的留存利潤(rùn)也應(yīng)予以合并。權(quán)益結(jié)劍法僅適用于以股權(quán)相交抽象的合并業(yè)務(wù)，而且賬面上不確認(rèn)商譽(yù)。
以權(quán)益結(jié)合處理合并業(yè)務(wù)的主工步驟與購(gòu)買法相似，但權(quán)益結(jié)合法下確定被并企業(yè)凈資產(chǎn)公允價(jià)值的主要目的不是確定商譽(yù)，而是確定交換股票的數(shù)量?？荚嚧笾愠晒?BR> 權(quán)益結(jié)合法的會(huì)計(jì)處理 分以下幾個(gè)步驟：（1）所有者權(quán)益合并。這是權(quán)益結(jié)合法會(huì)計(jì)處理的關(guān)鍵。應(yīng)借記長(zhǎng)期投資（被并企業(yè)凈資產(chǎn)賬面價(jià)值），貸記股本（股票面值）、資本公積、留存利潤(rùn)等賬戶。資本公積有時(shí)在借方，有時(shí)在貸方，留存利潤(rùn)有時(shí)小于或等于被并企業(yè)賬面價(jià)值上的留存利潤(rùn)數(shù)，這些變化主要取決于實(shí)施合并企業(yè)對(duì)被企業(yè)發(fā)行股票數(shù)額的變化。當(dāng)發(fā)行股票面值總額小于等于被并企業(yè)賬面投入資本（即原股本數(shù)加資本公積數(shù)）時(shí)，資本公積在貸方，留存利潤(rùn)數(shù)等于被并企業(yè)賬面數(shù)；當(dāng)發(fā)行股票面值總額大于被并企業(yè)投入資本時(shí)，則會(huì)出現(xiàn)資本公積在借方、留存利潤(rùn)數(shù)額小于等于被并企業(yè)賬面數(shù)額的現(xiàn)象。其具體數(shù)額的確定，則取決于下列沖銷每一所有者權(quán)益項(xiàng)目的順序及數(shù)額：被并企業(yè)發(fā)行在外股票的面值；被并企業(yè)資本公積；實(shí)施合并企業(yè)的資本公積；被并企業(yè)的留存利潤(rùn)；購(gòu)買企業(yè)的留存利潤(rùn)。（2）合并費(fèi)用的處理。借記有關(guān)費(fèi)用，貸記銀行存款等賬戶。（3）投資數(shù)額的分配。借記各項(xiàng)資產(chǎn)及銷售成本（被并企業(yè)賬上的數(shù)額）等項(xiàng)目，貸記負(fù)債以及銷售收入（被并企業(yè)賬上的數(shù)額）、長(zhǎng)期投資等賬戶。這里資產(chǎn)、負(fù)債等項(xiàng)目均以賬面價(jià)值入賬。
權(quán)益結(jié)合法以賬面價(jià)值記錄并入的凈資產(chǎn)，賬上也不確認(rèn)商譽(yù)，褡不等于說(shuō)被并企業(yè)原來(lái)賬面上不確實(shí)的數(shù)額不能予以調(diào)整。諸如待攤費(fèi)用等項(xiàng)目，若在實(shí)施合并企業(yè)已無(wú)價(jià)值，仍應(yīng)予以注銷。
權(quán)益結(jié)合法與購(gòu)買法的比較 若同一合并業(yè)務(wù)采用不同的處理方法，其反映的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果必有差異。事實(shí)上，權(quán)益結(jié)合法與購(gòu)買法對(duì)合并當(dāng)年和以后各年的會(huì)計(jì)報(bào)表產(chǎn)生著重大的影響。具體表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：
（1）權(quán)益結(jié)合法下，實(shí)施合并企業(yè)的利潤(rùn)包括被并企業(yè)在合并時(shí)整個(gè)年度所實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)，而不問(wèn)其實(shí)際的合并發(fā)生在哪一天；購(gòu)買法下，實(shí)施合并企業(yè)的利潤(rùn)僅僅包括購(gòu)買日后被并企業(yè)所實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)，這使得合并當(dāng)年權(quán)益結(jié)合法下的利潤(rùn)大于購(gòu)買法下的利潤(rùn)額。在被并企業(yè)有虧損的情況下，結(jié)果正好相反。
（2）權(quán)益結(jié)合法下，資產(chǎn)按賬面價(jià)值計(jì)價(jià)，在物價(jià)上漲的時(shí)期，其賬面價(jià)值一般低于公允價(jià)值，因而資產(chǎn)存在未實(shí)現(xiàn)升值，實(shí)施合并企業(yè)可以通過(guò)出售這些資產(chǎn)，增加合并年度的利潤(rùn)，如果繼續(xù)使用這些資產(chǎn)，則可以較低的折舊費(fèi)用與攤銷費(fèi)用與所實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)相配比，這使權(quán)益結(jié)合法下的利潤(rùn)大于購(gòu)買法下的利潤(rùn)。
（3）合并的直接費(fèi)用在權(quán)益結(jié)合法下列為合并當(dāng)期的費(fèi)用，在購(gòu)買法下增加被并企業(yè)凈資產(chǎn)成本或商譽(yù)的金額，從而造成兩種方法下當(dāng)期利潤(rùn)的差異，但這一差異相對(duì)于合并價(jià)差的金額及其攤銷，影響較小。
（4）購(gòu)買法按公允價(jià)值記錄所取得的資產(chǎn)和所承擔(dān)的負(fù)債，并確認(rèn)商譽(yù)。由于通貨膨脹的影響，評(píng)估后資產(chǎn)的公允價(jià)值高于賬面價(jià)值，因而購(gòu)買法下的資產(chǎn)價(jià)值大于權(quán)益結(jié)合法下的資產(chǎn)價(jià)值，但在合并后若干年內(nèi)，這些資產(chǎn)大多要轉(zhuǎn)化為成本或費(fèi)用，這又導(dǎo)致購(gòu)買法下成本費(fèi)用要較權(quán)益結(jié)合法下為多，其差額即為公允價(jià)值大于賬面價(jià)值的差額以及商譽(yù)的攤銷數(shù)，因此導(dǎo)致合并后年度購(gòu)買法下的利潤(rùn)低于權(quán)益結(jié)合法下的利潤(rùn)。
以上差異造成會(huì)計(jì)報(bào)表信息的差異，故投資者不能僅僅看重會(huì)計(jì)報(bào)表上所反映的信息，而應(yīng)注意公司所采用的處理合并業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)方法。
采用權(quán)益結(jié)合法的理由 （1）權(quán)益結(jié)合法僅僅適用于交換股份或股權(quán)的企業(yè)合并，通過(guò)股權(quán)聯(lián)合，參與合并企業(yè)的所有者聯(lián)合并交換他們的風(fēng)險(xiǎn)和利益，而且對(duì)其以前的投資承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，既然新企業(yè)是原有各企業(yè)的繼續(xù)，股東權(quán)益的聯(lián)合，保持原有的賬面價(jià)值作為合并后企業(yè)凈資產(chǎn)的計(jì)價(jià)屬性順理成章。（2）權(quán)益結(jié)合法符合原始成本會(huì)計(jì)原則和持續(xù)經(jīng)營(yíng)會(huì)計(jì)假設(shè)。（3）由于凈資產(chǎn)公允價(jià)值的確定存在困難，故權(quán)益結(jié)合法比購(gòu)買法更易于操作。（4）購(gòu)買法下，購(gòu)買企業(yè)仍保持賬面價(jià)值，被并企業(yè)則采用公允價(jià)值，聯(lián)合后的資產(chǎn)或負(fù)債計(jì)價(jià)不同，不相協(xié)調(diào)
以權(quán)益結(jié)合處理合并業(yè)務(wù)的主工步驟與購(gòu)買法相似，但權(quán)益結(jié)合法下確定被并企業(yè)凈資產(chǎn)公允價(jià)值的主要目的不是確定商譽(yù)，而是確定交換股票的數(shù)量?？荚嚧笾愠晒?BR> 權(quán)益結(jié)合法的會(huì)計(jì)處理 分以下幾個(gè)步驟：（1）所有者權(quán)益合并。這是權(quán)益結(jié)合法會(huì)計(jì)處理的關(guān)鍵。應(yīng)借記長(zhǎng)期投資（被并企業(yè)凈資產(chǎn)賬面價(jià)值），貸記股本（股票面值）、資本公積、留存利潤(rùn)等賬戶。資本公積有時(shí)在借方，有時(shí)在貸方，留存利潤(rùn)有時(shí)小于或等于被并企業(yè)賬面價(jià)值上的留存利潤(rùn)數(shù)，這些變化主要取決于實(shí)施合并企業(yè)對(duì)被企業(yè)發(fā)行股票數(shù)額的變化。當(dāng)發(fā)行股票面值總額小于等于被并企業(yè)賬面投入資本（即原股本數(shù)加資本公積數(shù)）時(shí)，資本公積在貸方，留存利潤(rùn)數(shù)等于被并企業(yè)賬面數(shù)；當(dāng)發(fā)行股票面值總額大于被并企業(yè)投入資本時(shí)，則會(huì)出現(xiàn)資本公積在借方、留存利潤(rùn)數(shù)額小于等于被并企業(yè)賬面數(shù)額的現(xiàn)象。其具體數(shù)額的確定，則取決于下列沖銷每一所有者權(quán)益項(xiàng)目的順序及數(shù)額：被并企業(yè)發(fā)行在外股票的面值；被并企業(yè)資本公積；實(shí)施合并企業(yè)的資本公積；被并企業(yè)的留存利潤(rùn)；購(gòu)買企業(yè)的留存利潤(rùn)。（2）合并費(fèi)用的處理。借記有關(guān)費(fèi)用，貸記銀行存款等賬戶。（3）投資數(shù)額的分配。借記各項(xiàng)資產(chǎn)及銷售成本（被并企業(yè)賬上的數(shù)額）等項(xiàng)目，貸記負(fù)債以及銷售收入（被并企業(yè)賬上的數(shù)額）、長(zhǎng)期投資等賬戶。這里資產(chǎn)、負(fù)債等項(xiàng)目均以賬面價(jià)值入賬。
權(quán)益結(jié)合法以賬面價(jià)值記錄并入的凈資產(chǎn)，賬上也不確認(rèn)商譽(yù)，褡不等于說(shuō)被并企業(yè)原來(lái)賬面上不確實(shí)的數(shù)額不能予以調(diào)整。諸如待攤費(fèi)用等項(xiàng)目，若在實(shí)施合并企業(yè)已無(wú)價(jià)值，仍應(yīng)予以注銷。
權(quán)益結(jié)合法與購(gòu)買法的比較 若同一合并業(yè)務(wù)采用不同的處理方法，其反映的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果必有差異。事實(shí)上，權(quán)益結(jié)合法與購(gòu)買法對(duì)合并當(dāng)年和以后各年的會(huì)計(jì)報(bào)表產(chǎn)生著重大的影響。具體表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：
（1）權(quán)益結(jié)合法下，實(shí)施合并企業(yè)的利潤(rùn)包括被并企業(yè)在合并時(shí)整個(gè)年度所實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)，而不問(wèn)其實(shí)際的合并發(fā)生在哪一天；購(gòu)買法下，實(shí)施合并企業(yè)的利潤(rùn)僅僅包括購(gòu)買日后被并企業(yè)所實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)，這使得合并當(dāng)年權(quán)益結(jié)合法下的利潤(rùn)大于購(gòu)買法下的利潤(rùn)額。在被并企業(yè)有虧損的情況下，結(jié)果正好相反。
（2）權(quán)益結(jié)合法下，資產(chǎn)按賬面價(jià)值計(jì)價(jià)，在物價(jià)上漲的時(shí)期，其賬面價(jià)值一般低于公允價(jià)值，因而資產(chǎn)存在未實(shí)現(xiàn)升值，實(shí)施合并企業(yè)可以通過(guò)出售這些資產(chǎn)，增加合并年度的利潤(rùn)，如果繼續(xù)使用這些資產(chǎn)，則可以較低的折舊費(fèi)用與攤銷費(fèi)用與所實(shí)現(xiàn)的利潤(rùn)相配比，這使權(quán)益結(jié)合法下的利潤(rùn)大于購(gòu)買法下的利潤(rùn)。
（3）合并的直接費(fèi)用在權(quán)益結(jié)合法下列為合并當(dāng)期的費(fèi)用，在購(gòu)買法下增加被并企業(yè)凈資產(chǎn)成本或商譽(yù)的金額，從而造成兩種方法下當(dāng)期利潤(rùn)的差異，但這一差異相對(duì)于合并價(jià)差的金額及其攤銷，影響較小。
（4）購(gòu)買法按公允價(jià)值記錄所取得的資產(chǎn)和所承擔(dān)的負(fù)債，并確認(rèn)商譽(yù)。由于通貨膨脹的影響，評(píng)估后資產(chǎn)的公允價(jià)值高于賬面價(jià)值，因而購(gòu)買法下的資產(chǎn)價(jià)值大于權(quán)益結(jié)合法下的資產(chǎn)價(jià)值，但在合并后若干年內(nèi)，這些資產(chǎn)大多要轉(zhuǎn)化為成本或費(fèi)用，這又導(dǎo)致購(gòu)買法下成本費(fèi)用要較權(quán)益結(jié)合法下為多，其差額即為公允價(jià)值大于賬面價(jià)值的差額以及商譽(yù)的攤銷數(shù)，因此導(dǎo)致合并后年度購(gòu)買法下的利潤(rùn)低于權(quán)益結(jié)合法下的利潤(rùn)。
以上差異造成會(huì)計(jì)報(bào)表信息的差異，故投資者不能僅僅看重會(huì)計(jì)報(bào)表上所反映的信息，而應(yīng)注意公司所采用的處理合并業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)方法。
采用權(quán)益結(jié)合法的理由 （1）權(quán)益結(jié)合法僅僅適用于交換股份或股權(quán)的企業(yè)合并，通過(guò)股權(quán)聯(lián)合，參與合并企業(yè)的所有者聯(lián)合并交換他們的風(fēng)險(xiǎn)和利益，而且對(duì)其以前的投資承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，既然新企業(yè)是原有各企業(yè)的繼續(xù)，股東權(quán)益的聯(lián)合，保持原有的賬面價(jià)值作為合并后企業(yè)凈資產(chǎn)的計(jì)價(jià)屬性順理成章。（2）權(quán)益結(jié)合法符合原始成本會(huì)計(jì)原則和持續(xù)經(jīng)營(yíng)會(huì)計(jì)假設(shè)。（3）由于凈資產(chǎn)公允價(jià)值的確定存在困難，故權(quán)益結(jié)合法比購(gòu)買法更易于操作。（4）購(gòu)買法下，購(gòu)買企業(yè)仍保持賬面價(jià)值，被并企業(yè)則采用公允價(jià)值，聯(lián)合后的資產(chǎn)或負(fù)債計(jì)價(jià)不同，不相協(xié)調(diào)