第八章證券投資基金的估值費用、稅收及收益分配第一節(jié)、證券投資基金的估值目的、對象及原則

基金資產的估值是指根據相關規(guī)定對基金資產和基金負債按一定的價格進行評估與計算，進而確定基金資產凈值與單位基金資產凈值的過程。
     (一)估值的目的
    基金資產估值的目的是客觀、準確地反映基金資產的價值，并與一定標準比較后，衡量基金是否貶值、增值。依據經基金資產估值后確定的基金資產凈值而計算出的基金單位資產凈值，是計算基金申購與贖回價格的基礎。
    (二)估值的對象
    基金估值的對象指基金所持有的全部資產，包括股票，債券及配股權證等證券類資產，銀行存款、清算備付金等現(xiàn)金類資產，應收利息等應收項目、以及按照有關法規(guī)規(guī)定應作為資產類的投資估值增值等。同時，為了計算基金資產凈值，也需對基金所承擔的所有負債進行評估。
    (三)估值的原則
    按照《證券投資基金會計核算辦法》規(guī)定，基金估值應遵循以下原則：
    1．任何上市流通的有價證券，以其估值日在證券交易所掛牌的市價(平均價或收盤價)估值；估值日無交易的，以最近交易日的市價估值。
    2．未上市的股票應區(qū)分以下情況處理：
    (1)配股和增發(fā)新股，按估值日在證券交易所掛牌的同一股票的市價估值；
    (2)首次公開發(fā)行的股票，按成本估值。
    3．配股權證，從配股除權日起到配股確認日止，按市價高于配股價的差額估值；如果市價低于配股價，估值為零。
    4．如有確鑿證據表明按上述方法進行估值不能客觀反映其公允價值，基金管理公司應根據具體情況與基金托管人商定后，按最能反映公允價值的價格估值。
    5．如有新增事項，按國家最新規(guī)定估值