(1)轉移風險。金融衍生品交易活動創(chuàng)造出轉移風險的合理機制。套期保值是衍生金融市場的主流交易方式，交易主體通過衍生金融工具的交易實現(xiàn)對持有資產(chǎn)頭寸的風險對沖，將風險轉移給愿意且有能力承擔風險的投資者，同時也將潛在的利潤轉移了出去。
(2)價格發(fā)現(xiàn)。在衍生金融工具交易中，市場主體根據(jù)市場信號和對金融資產(chǎn)的價格走勢進行預測，進行金融衍生品的交易。大量的交易，形成了衍生金融產(chǎn)品基礎的金融產(chǎn)品的價格。
(3)提高交易效率。在很多金融交易中，衍生品的交易成本通常低于直接投資標的資產(chǎn)，其流動性(由于可以賣空)也比標的資產(chǎn)相對強得多，而交易成本和流動性正是提高市場交易效率不可缺少的重要因素。所以，許多投資者以衍生品取代直接投資標的資產(chǎn)，在金融市場開展交易活動。(4)優(yōu)化資源配置。金融衍生工具市場擴大了金融市場的廣度和深度，從而擴大了金融服務的范圍和基礎金融市場的資源配置作用。一方面，衍生金融產(chǎn)品以基礎金融資產(chǎn)為標的物，達到了為金融資產(chǎn)避險增值的目的；另一方面，衍生金融市場是從基礎金融市場中派生出來的，衍生金融工具的價格，在很大程度上取決于對基礎金融資產(chǎn)價格的預期，有利于基礎金融工具市場價格的穩(wěn)定和金融工具的流動性。
(2)價格發(fā)現(xiàn)。在衍生金融工具交易中，市場主體根據(jù)市場信號和對金融資產(chǎn)的價格走勢進行預測，進行金融衍生品的交易。大量的交易，形成了衍生金融產(chǎn)品基礎的金融產(chǎn)品的價格。
(3)提高交易效率。在很多金融交易中，衍生品的交易成本通常低于直接投資標的資產(chǎn)，其流動性(由于可以賣空)也比標的資產(chǎn)相對強得多，而交易成本和流動性正是提高市場交易效率不可缺少的重要因素。所以，許多投資者以衍生品取代直接投資標的資產(chǎn)，在金融市場開展交易活動。(4)優(yōu)化資源配置。金融衍生工具市場擴大了金融市場的廣度和深度，從而擴大了金融服務的范圍和基礎金融市場的資源配置作用。一方面，衍生金融產(chǎn)品以基礎金融資產(chǎn)為標的物，達到了為金融資產(chǎn)避險增值的目的；另一方面，衍生金融市場是從基礎金融市場中派生出來的，衍生金融工具的價格，在很大程度上取決于對基礎金融資產(chǎn)價格的預期，有利于基礎金融工具市場價格的穩(wěn)定和金融工具的流動性。