簡(jiǎn)介:北京物美商業(yè)集團(tuán)股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱物美)是國(guó)內(nèi)最早以連鎖方式經(jīng)營(yíng)超市的專業(yè)集團(tuán)公司之一。自創(chuàng)建北京第一家綜合超市以來(lái),秉承“發(fā)展民族零售產(chǎn)業(yè),提升大眾生活品質(zhì)”的經(jīng)營(yíng)理念,以振興民族零售產(chǎn)業(yè)為己任,在連鎖超市領(lǐng)域辛勤耕耘,目前物美已經(jīng)擁有滿足消費(fèi)者一次購(gòu)足需求的大賣場(chǎng),在大社區(qū)范圍全面服務(wù)消費(fèi)者的綜合超市和廣泛深入社區(qū)為居民提供商品和各式服務(wù)的便利超市,以及設(shè)在地鐵站、公交站的快速流動(dòng)便利店等各類店鋪,是北京市及中國(guó)北方的大型消費(fèi)品流通企業(yè)。
物美打造華北物流配送中心
2003年,北京的民營(yíng)連鎖超市物美集團(tuán)股份有限公司(8277.HK)終于成功登陸香港創(chuàng)業(yè)板,11月21日在香港掛牌上市,成為繼聯(lián)華超市(0980.HK)后第二家登陸港股的內(nèi)地零售企業(yè)。
辦公室里,物美集團(tuán)的副董事長(zhǎng)吳堅(jiān)忠忙碌地準(zhǔn)備著21日香港掛牌的事宜。再一次面對(duì)記者,吳堅(jiān)忠顯得健談了很多,“我們只是到香港的加油站加點(diǎn)油,我們還有很多路要走,離全國(guó)擴(kuò)張的夢(mèng)想還很遠(yuǎn)?!眳菆?jiān)忠笑稱。
物美揭開隱秘面紗
2002年,物美銷售總額達(dá)50億元,名列全國(guó)企業(yè)500強(qiáng)的第278位。但由于信息不公開,外界對(duì)這個(gè)民營(yíng)連鎖企業(yè)的股權(quán)結(jié)構(gòu)一直充滿了好奇。
“物美集團(tuán)是1994年國(guó)內(nèi)貿(mào)易部發(fā)起成立的股份制企業(yè)。但是作為一個(gè)政府機(jī)構(gòu),它不可能持有公司股份,因?yàn)槲锩揽偛脧埼闹性诔鰢?guó)前就職于國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心,所以和貿(mào)易部的人比較熟,當(dāng)時(shí)公司的組織關(guān)系都是在貿(mào)易部下面的?!眳菆?jiān)忠回憶了當(dāng)年物美的創(chuàng)業(yè)之路。
1993年,大批在海外學(xué)有所成的人士回國(guó)創(chuàng)業(yè),開辦了很多的網(wǎng)絡(luò)公司,張文中便是其中的一員。他與Robert E.Larson博士一起創(chuàng)辦了北京卡斯特科技投資有限公司?!?994年,張文中和同事們認(rèn)識(shí)到國(guó)外已經(jīng)發(fā)展得比較成熟的連鎖零售業(yè)在中國(guó)有著巨大的發(fā)展?jié)摿?,于是放棄高科技,改做商業(yè),幾個(gè)高科技企業(yè)也就轉(zhuǎn)行做了零售,成了物美集團(tuán)的股東?!眳菆?jiān)忠稱。
據(jù)介紹,此次物美商業(yè)集團(tuán)將控制上市公司48%的股份,30%為公眾持有股,另外還有4名上市發(fā)起人,其中3個(gè)是小型的物流企業(yè),1家是高科技企業(yè),他們分配剩下的22%的股份。
由于物美是通過對(duì)國(guó)有企業(yè)進(jìn)行托管、租賃、改制或與國(guó)有企業(yè)合作建立的,與國(guó)企的復(fù)雜產(chǎn)權(quán)關(guān)系使得物美上市的資產(chǎn)評(píng)估成為人們關(guān)注的焦點(diǎn)。
“兩年前我們就開始為上市做準(zhǔn)備,在資產(chǎn)評(píng)估方面,聘請(qǐng)了德勤會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行審計(jì),與國(guó)企合作的店面評(píng)估比較容易、清晰,托管、租賃的評(píng)估相對(duì)麻煩,從審計(jì)原則上來(lái)講,需要對(duì)我們所獲得的土地使用權(quán)出具土地開發(fā)證,而很多與我們合作的國(guó)企都沒有土地開發(fā)證,需要補(bǔ)證;在托管后我們又新注入資金的,需要分清楚產(chǎn)權(quán)。因?yàn)楦案凵鲜械膶徲?jì)很嚴(yán)格,我們最終放入上市公司的,都是產(chǎn)權(quán)很明確的資產(chǎn)?!?BR> 據(jù)吳堅(jiān)忠介紹,為了符合上市要求,物美進(jìn)行了一系列的重組工作?!拔覀儞碛?00多家便利店,25家綜合超市,但最終放入上市公司的,只是 192家便利店和23家超市,因?yàn)槭O碌昝娴漠a(chǎn)權(quán)關(guān)系太復(fù)雜。”針對(duì)目前國(guó)內(nèi)A股市盈率較高,很多香港上市的公司都在籌劃A股上市的情況,吳堅(jiān)忠表示,物美并沒有回歸A股的計(jì)劃。
物美的上市,讓人們?cè)僖淮温?lián)想起業(yè)內(nèi)流傳的物美有很深政府背景的說(shuō)法?!耙?yàn)槲锩朗峭ㄟ^對(duì)國(guó)有企業(yè)進(jìn)行租賃、托管、改制等方式擴(kuò)建網(wǎng)點(diǎn)的,所以肯定會(huì)和政府的關(guān)系比較密切,物美在與國(guó)企合作過程中保證了員工就業(yè),所以政府對(duì)我們很支持,這也提升了我們的社會(huì)形象,但是從本次上市而言,沒有任何政府的幫助,因?yàn)楹臀覀兇蚪坏赖亩贾皇鞘吧?、門頭溝這樣區(qū)一級(jí)的政府?!?BR> 顯然,吳堅(jiān)忠并不認(rèn)同政府背景為物美赴港上市開綠燈的說(shuō)法。但是一業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,很多公司都在排隊(duì)海外上市,物美的政府資源肯定會(huì)加速其上市進(jìn)程,該人士同時(shí)稱,香港上市的審查制度很嚴(yán)格,能夠赴港上市成功的,一般都是運(yùn)作規(guī)范的公司。
追隨著聯(lián)華超市的腳步,物美登陸香港創(chuàng)業(yè)板,成為第二家登陸香港的內(nèi)地零售企業(yè)。
北京證券的齊欣向記者表示,由于連鎖超市對(duì)資金要求很高,很多企業(yè)都想選擇在香港上市,“物美上的是創(chuàng)業(yè)板,顯然,實(shí)力不如聯(lián)華超市?!饼R欣稱。而吳堅(jiān)忠表示,因?yàn)橄愀圪Y本市場(chǎng)持續(xù)盈利要求沒有國(guó)內(nèi)A股嚴(yán)格,同時(shí)物美也想接觸國(guó)際市場(chǎng),所以選擇了創(chuàng)業(yè)板。
此次赴港上市的是物美在北京及華北的部分連鎖超市業(yè)務(wù),物美將發(fā)行76480000股H股新股(未包括超額配股權(quán)) ,其中90%即 68832000股將以國(guó)際配售形式發(fā)行其余10%即7648000股則在香港公開發(fā)售,每股發(fā)售價(jià)在5-6港元之間。香港公開發(fā)行由11月11日開始到11月14日結(jié)束,嘉誠(chéng)亞洲有限公司是這次上市的全球協(xié)調(diào)人、惟一建賬人兼牽頭經(jīng)辦人,大福融資有限公司和嘉誠(chéng)亞洲有限公司為聯(lián)席保薦人。
北京商業(yè)資本堆積
“我們目前的定位是在北京和周邊地區(qū),還沒有走出河北和華北,只有將家門口的地盤站住了,才能夠向全國(guó)擴(kuò)張。”擁有博士學(xué)歷并在商業(yè)領(lǐng)域拼殺多年的吳堅(jiān)忠并不顯得張揚(yáng)。“此次公眾持有的股份預(yù)計(jì)將融資4-5億港元,所獲資金將主要用于在北京和周邊地區(qū)拓展連鎖超市、便利店網(wǎng)絡(luò),加強(qiáng)物流配送,逐步將業(yè)務(wù)從北京拓展至華北、華東地區(qū)。”吳堅(jiān)忠向記者介紹了此次募集資金的投向。
事實(shí)上,雖然一直號(hào)稱北京的民營(yíng)連鎖企業(yè),但這幾年,物美市場(chǎng)戰(zhàn)略的重點(diǎn)一直放在天津。在多數(shù)北京市民的心目中,物美還是個(gè)朦朧的概念。一位業(yè)內(nèi)同行開玩笑地對(duì)記者說(shuō),物美在業(yè)內(nèi)的名聲很大,總想看看物美長(zhǎng)什么模樣,但是在北京市區(qū)卻很少看到物美的影子。
物美打造華北物流配送中心
2003年,北京的民營(yíng)連鎖超市物美集團(tuán)股份有限公司(8277.HK)終于成功登陸香港創(chuàng)業(yè)板,11月21日在香港掛牌上市,成為繼聯(lián)華超市(0980.HK)后第二家登陸港股的內(nèi)地零售企業(yè)。
辦公室里,物美集團(tuán)的副董事長(zhǎng)吳堅(jiān)忠忙碌地準(zhǔn)備著21日香港掛牌的事宜。再一次面對(duì)記者,吳堅(jiān)忠顯得健談了很多,“我們只是到香港的加油站加點(diǎn)油,我們還有很多路要走,離全國(guó)擴(kuò)張的夢(mèng)想還很遠(yuǎn)?!眳菆?jiān)忠笑稱。
物美揭開隱秘面紗
2002年,物美銷售總額達(dá)50億元,名列全國(guó)企業(yè)500強(qiáng)的第278位。但由于信息不公開,外界對(duì)這個(gè)民營(yíng)連鎖企業(yè)的股權(quán)結(jié)構(gòu)一直充滿了好奇。
“物美集團(tuán)是1994年國(guó)內(nèi)貿(mào)易部發(fā)起成立的股份制企業(yè)。但是作為一個(gè)政府機(jī)構(gòu),它不可能持有公司股份,因?yàn)槲锩揽偛脧埼闹性诔鰢?guó)前就職于國(guó)務(wù)院發(fā)展研究中心,所以和貿(mào)易部的人比較熟,當(dāng)時(shí)公司的組織關(guān)系都是在貿(mào)易部下面的?!眳菆?jiān)忠回憶了當(dāng)年物美的創(chuàng)業(yè)之路。
1993年,大批在海外學(xué)有所成的人士回國(guó)創(chuàng)業(yè),開辦了很多的網(wǎng)絡(luò)公司,張文中便是其中的一員。他與Robert E.Larson博士一起創(chuàng)辦了北京卡斯特科技投資有限公司?!?994年,張文中和同事們認(rèn)識(shí)到國(guó)外已經(jīng)發(fā)展得比較成熟的連鎖零售業(yè)在中國(guó)有著巨大的發(fā)展?jié)摿?,于是放棄高科技,改做商業(yè),幾個(gè)高科技企業(yè)也就轉(zhuǎn)行做了零售,成了物美集團(tuán)的股東?!眳菆?jiān)忠稱。
據(jù)介紹,此次物美商業(yè)集團(tuán)將控制上市公司48%的股份,30%為公眾持有股,另外還有4名上市發(fā)起人,其中3個(gè)是小型的物流企業(yè),1家是高科技企業(yè),他們分配剩下的22%的股份。
由于物美是通過對(duì)國(guó)有企業(yè)進(jìn)行托管、租賃、改制或與國(guó)有企業(yè)合作建立的,與國(guó)企的復(fù)雜產(chǎn)權(quán)關(guān)系使得物美上市的資產(chǎn)評(píng)估成為人們關(guān)注的焦點(diǎn)。
“兩年前我們就開始為上市做準(zhǔn)備,在資產(chǎn)評(píng)估方面,聘請(qǐng)了德勤會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行審計(jì),與國(guó)企合作的店面評(píng)估比較容易、清晰,托管、租賃的評(píng)估相對(duì)麻煩,從審計(jì)原則上來(lái)講,需要對(duì)我們所獲得的土地使用權(quán)出具土地開發(fā)證,而很多與我們合作的國(guó)企都沒有土地開發(fā)證,需要補(bǔ)證;在托管后我們又新注入資金的,需要分清楚產(chǎn)權(quán)。因?yàn)楦案凵鲜械膶徲?jì)很嚴(yán)格,我們最終放入上市公司的,都是產(chǎn)權(quán)很明確的資產(chǎn)?!?BR> 據(jù)吳堅(jiān)忠介紹,為了符合上市要求,物美進(jìn)行了一系列的重組工作?!拔覀儞碛?00多家便利店,25家綜合超市,但最終放入上市公司的,只是 192家便利店和23家超市,因?yàn)槭O碌昝娴漠a(chǎn)權(quán)關(guān)系太復(fù)雜。”針對(duì)目前國(guó)內(nèi)A股市盈率較高,很多香港上市的公司都在籌劃A股上市的情況,吳堅(jiān)忠表示,物美并沒有回歸A股的計(jì)劃。
物美的上市,讓人們?cè)僖淮温?lián)想起業(yè)內(nèi)流傳的物美有很深政府背景的說(shuō)法?!耙?yàn)槲锩朗峭ㄟ^對(duì)國(guó)有企業(yè)進(jìn)行租賃、托管、改制等方式擴(kuò)建網(wǎng)點(diǎn)的,所以肯定會(huì)和政府的關(guān)系比較密切,物美在與國(guó)企合作過程中保證了員工就業(yè),所以政府對(duì)我們很支持,這也提升了我們的社會(huì)形象,但是從本次上市而言,沒有任何政府的幫助,因?yàn)楹臀覀兇蚪坏赖亩贾皇鞘吧?、門頭溝這樣區(qū)一級(jí)的政府?!?BR> 顯然,吳堅(jiān)忠并不認(rèn)同政府背景為物美赴港上市開綠燈的說(shuō)法。但是一業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,很多公司都在排隊(duì)海外上市,物美的政府資源肯定會(huì)加速其上市進(jìn)程,該人士同時(shí)稱,香港上市的審查制度很嚴(yán)格,能夠赴港上市成功的,一般都是運(yùn)作規(guī)范的公司。
追隨著聯(lián)華超市的腳步,物美登陸香港創(chuàng)業(yè)板,成為第二家登陸香港的內(nèi)地零售企業(yè)。
北京證券的齊欣向記者表示,由于連鎖超市對(duì)資金要求很高,很多企業(yè)都想選擇在香港上市,“物美上的是創(chuàng)業(yè)板,顯然,實(shí)力不如聯(lián)華超市?!饼R欣稱。而吳堅(jiān)忠表示,因?yàn)橄愀圪Y本市場(chǎng)持續(xù)盈利要求沒有國(guó)內(nèi)A股嚴(yán)格,同時(shí)物美也想接觸國(guó)際市場(chǎng),所以選擇了創(chuàng)業(yè)板。
此次赴港上市的是物美在北京及華北的部分連鎖超市業(yè)務(wù),物美將發(fā)行76480000股H股新股(未包括超額配股權(quán)) ,其中90%即 68832000股將以國(guó)際配售形式發(fā)行其余10%即7648000股則在香港公開發(fā)售,每股發(fā)售價(jià)在5-6港元之間。香港公開發(fā)行由11月11日開始到11月14日結(jié)束,嘉誠(chéng)亞洲有限公司是這次上市的全球協(xié)調(diào)人、惟一建賬人兼牽頭經(jīng)辦人,大福融資有限公司和嘉誠(chéng)亞洲有限公司為聯(lián)席保薦人。
北京商業(yè)資本堆積
“我們目前的定位是在北京和周邊地區(qū),還沒有走出河北和華北,只有將家門口的地盤站住了,才能夠向全國(guó)擴(kuò)張。”擁有博士學(xué)歷并在商業(yè)領(lǐng)域拼殺多年的吳堅(jiān)忠并不顯得張揚(yáng)。“此次公眾持有的股份預(yù)計(jì)將融資4-5億港元,所獲資金將主要用于在北京和周邊地區(qū)拓展連鎖超市、便利店網(wǎng)絡(luò),加強(qiáng)物流配送,逐步將業(yè)務(wù)從北京拓展至華北、華東地區(qū)。”吳堅(jiān)忠向記者介紹了此次募集資金的投向。
事實(shí)上,雖然一直號(hào)稱北京的民營(yíng)連鎖企業(yè),但這幾年,物美市場(chǎng)戰(zhàn)略的重點(diǎn)一直放在天津。在多數(shù)北京市民的心目中,物美還是個(gè)朦朧的概念。一位業(yè)內(nèi)同行開玩笑地對(duì)記者說(shuō),物美在業(yè)內(nèi)的名聲很大,總想看看物美長(zhǎng)什么模樣,但是在北京市區(qū)卻很少看到物美的影子。