中級(jí)財(cái)管之相關(guān)系數(shù)的計(jì)算習(xí)題

1.兩項(xiàng)資產(chǎn)的收益率之間的相關(guān)系數(shù)為0，下列說(shuō)法正確的是（）。
    A、投資組合的風(fēng)險(xiǎn)最小
    B、兩項(xiàng)資產(chǎn)收益率之間沒(méi)有相關(guān)性
    C、投資組合可分散的風(fēng)險(xiǎn)效果比負(fù)相關(guān)的效果小
    D、投資組合可分散的風(fēng)險(xiǎn)效果比正相關(guān)的效果大
     答案：BCD
     解析：相關(guān)系數(shù)為0，則兩項(xiàng)資產(chǎn)收益率之間沒(méi)有相關(guān)性，投資組合可分散的風(fēng)險(xiǎn)效果比負(fù)相關(guān)的效果小，投資組合可分散的風(fēng)險(xiǎn)效果比正相關(guān)的效果大。所以不能說(shuō)投資組合的風(fēng)險(xiǎn)最小。
     2.如果兩種股票的相關(guān)系數(shù)為正數(shù)，則表明（）。
    A、兩種證券之間存在著完全相同的同向的聯(lián)動(dòng)關(guān)系
    B、兩種證券的收益有反向變動(dòng)的傾向
    C、兩種證券的收益有同向變動(dòng)的傾向
    D、兩種證券之間存在著完全的反向的聯(lián)動(dòng)關(guān)系
     答案：C
     解析：本題相關(guān)系數(shù)只是正數(shù)，不一定是1，所以?xún)煞N證券的收益有同向變動(dòng)的傾向。