第五章 投資估算
★★一、投資估算的范圍與內(nèi)容
1、投資估算：在對項目的建設規(guī)模、技術(shù)方案、設備方案、工程方案及項目進度計劃等進行研究并初步確定的基礎上，估算項目投入總資金（包括建設投資和流動資金），并測算建設期內(nèi)分年資金需要量的過程。
2、范圍：投資估算的范圍應與項目建設方案設計所確定的研究范圍和各單項工程內(nèi)容相一致。項目投入總資金由建設投資（含建設期利息）和流動資金兩項構(gòu)成。投資估算時，需對不含建設期利息的建設投資、建設期利息和流動資金各項內(nèi)容分別進行估算。
3、投資估算的內(nèi)容： 總投資＝建設投資＋建設期利息＋全部流動資金
①建設投資=建筑工程費＋設備及工器具購置費＋安裝工程費＋工程建設其他費＋基本預備費＋漲價預備費＋建
靜態(tài)投資 設期利息
②流動資金 動態(tài)投資
建筑工程費、設備及工器具購置費、安裝工程費和建設期利息在項目交付使用后形成固定資產(chǎn)。工程建設其他費用將分別形成固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)。
4、投資估算的作用： 1）是投資項目建設前期的重要環(huán)節(jié)
2）滿足工程設計招投標及城市建筑方案設計競選的需要。
★★二、投資估算的深度與要求：在前期工作的不同階段，允許投資估算的深度和準確度不同。
投資前期分為四階段： 機會研究 估算誤差±30％以內(nèi)
初步可研（項目建議書） 估算誤差±20％以內(nèi)
可研 估算誤差±10％以內(nèi)
評估 估算誤差±10％以內(nèi)
投資估算必須達到：
1) 工程內(nèi)容和費用構(gòu)成齊全，計算合理、不重復計算、不提高減低估算標準，不高估冒算或漏項少算。
2) 選用指標與具體工程有差異時，必須進行換算或調(diào)整。
3) 估算精度滿足前期不同階段的要求
★★★三、分類投資估算 建設投資估算（不含建設期貸款利息）（建筑工程費、設備及工器具購置費、安裝工程費
建設期貸款利息估算 工程建設其他費用、基本預備費、漲價預備費）
流動資金估算
★★★（一）、建設投資估算（不含建設期貸款利息）
估算步驟 1) 估算單項工程建筑工程費，設備及工器具購置費和安裝工程費
2) 合計單項工程費，估算工程建設其他費。
3) 估算基本預備費和漲價預備費
4) 求得建設投資總額（不含建設期利息）
1、建筑工程費估算：建筑工程費是指為建造永久性建筑物和構(gòu)筑物所需的費用。
1) 建筑工程和建筑本身的水電暖通氣及裝設、油飾等，各種管道電力、電信電纜導線敷設。（列入房屋預算的）
2) 設備基礎、支柱、工作臺、煙囪、水塔、水池、灰塔等構(gòu)筑物，窯爐砌筑和金屬結(jié)構(gòu)費用。
3) 三通一平，勘探，拆除舊有建筑物，臨時用水電氣路和完工后場地清理綠化美化費用。
4) 礦井開鑿，井巷延伸、露天礦剝離，石油天然氣井，公路橋梁、水庫、堤壩、灌溉、防洪費用。
估算方法 ①單位建筑工程投資估算法：以單位建筑工程投資×建筑工程總量（簡單）
②單位實物工程量投資估算法：以單位實物工程量投資×建筑工程總量（簡單）
③概算指標投資估算法（需要較為詳細的工程資料，工作量大）
2、設備及工器具購置費估算： 設備及工器具購置費＝設備購置費＋工具器具購置費＋生產(chǎn)家具購置費
設備及工器具購置費用占建設投資比重的增大，意味著生產(chǎn)技術(shù)的進步和資本有機構(gòu)成的提高。
1）設備購置費＝設備原價＋設備運雜費。為投資項目購置或自制的達到固定資產(chǎn)標準的各種國產(chǎn)或進口設備、工
具、器具的購置費用。
設備原價指國產(chǎn)設備或進口設備的原價；
A、國產(chǎn)設備原價：設備制作廠的交貨價，即出廠價，或訂貨合同價。標準設備原價和費標準設備原價。
標準設備原價＝交貨價＝出廠價（帶備件）一般采用帶備件的原價。
標準設備原價＝交貨價＝出廠價（不帶備件）
非標準設備原價：按一次訂貨，非標準設備原價有多種不同的計算方法，如成本計算估價法、系列設備插入估價
法、分部組合估價法、定額估價法等。應使非標準設備計價接近實際出廠價。
B、進口設備原價的構(gòu)成 進口設備購置費＝貨價＋從屬費用＋國內(nèi)運雜費
進口設備到岸價＝離岸價＋國外運費＋國外運輸保險費、
國外運費=離岸價×運費率或國外運費=單位運價×運量
國外運輸保險費=（離岸價＋國外運費）×國外保險費率
從屬費用 進口關(guān)稅＝進口設備到岸價×關(guān)稅率×匯率（取費基數(shù)相同的）
增值稅＝（到岸價×匯率＋關(guān)稅＋消費稅）×增值稅率
外貿(mào)手續(xù)費＝到岸價×匯率×外貿(mào)手續(xù)費率（取費基數(shù)相同的）
銀行手續(xù)費＝貨價×匯率×財務費率
海關(guān)監(jiān)管手續(xù)費＝到岸價×匯率×監(jiān)管費率（取費基數(shù)相同的）
C、設備運雜費＝運費＋裝卸費＋包裝費＋供銷部門手續(xù)費＋采購倉庫保管費
★★一、投資估算的范圍與內(nèi)容
1、投資估算：在對項目的建設規(guī)模、技術(shù)方案、設備方案、工程方案及項目進度計劃等進行研究并初步確定的基礎上，估算項目投入總資金（包括建設投資和流動資金），并測算建設期內(nèi)分年資金需要量的過程。
2、范圍：投資估算的范圍應與項目建設方案設計所確定的研究范圍和各單項工程內(nèi)容相一致。項目投入總資金由建設投資（含建設期利息）和流動資金兩項構(gòu)成。投資估算時，需對不含建設期利息的建設投資、建設期利息和流動資金各項內(nèi)容分別進行估算。
3、投資估算的內(nèi)容： 總投資＝建設投資＋建設期利息＋全部流動資金
①建設投資=建筑工程費＋設備及工器具購置費＋安裝工程費＋工程建設其他費＋基本預備費＋漲價預備費＋建
靜態(tài)投資 設期利息
②流動資金 動態(tài)投資
建筑工程費、設備及工器具購置費、安裝工程費和建設期利息在項目交付使用后形成固定資產(chǎn)。工程建設其他費用將分別形成固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)。
4、投資估算的作用： 1）是投資項目建設前期的重要環(huán)節(jié)
2）滿足工程設計招投標及城市建筑方案設計競選的需要。
★★二、投資估算的深度與要求：在前期工作的不同階段，允許投資估算的深度和準確度不同。
投資前期分為四階段： 機會研究 估算誤差±30％以內(nèi)
初步可研（項目建議書） 估算誤差±20％以內(nèi)
可研 估算誤差±10％以內(nèi)
評估 估算誤差±10％以內(nèi)
投資估算必須達到：
1) 工程內(nèi)容和費用構(gòu)成齊全，計算合理、不重復計算、不提高減低估算標準，不高估冒算或漏項少算。
2) 選用指標與具體工程有差異時，必須進行換算或調(diào)整。
3) 估算精度滿足前期不同階段的要求
★★★三、分類投資估算 建設投資估算（不含建設期貸款利息）（建筑工程費、設備及工器具購置費、安裝工程費
建設期貸款利息估算 工程建設其他費用、基本預備費、漲價預備費）
流動資金估算
★★★（一）、建設投資估算（不含建設期貸款利息）
估算步驟 1) 估算單項工程建筑工程費，設備及工器具購置費和安裝工程費
2) 合計單項工程費，估算工程建設其他費。
3) 估算基本預備費和漲價預備費
4) 求得建設投資總額（不含建設期利息）
1、建筑工程費估算：建筑工程費是指為建造永久性建筑物和構(gòu)筑物所需的費用。
1) 建筑工程和建筑本身的水電暖通氣及裝設、油飾等，各種管道電力、電信電纜導線敷設。（列入房屋預算的）
2) 設備基礎、支柱、工作臺、煙囪、水塔、水池、灰塔等構(gòu)筑物，窯爐砌筑和金屬結(jié)構(gòu)費用。
3) 三通一平，勘探，拆除舊有建筑物，臨時用水電氣路和完工后場地清理綠化美化費用。
4) 礦井開鑿，井巷延伸、露天礦剝離，石油天然氣井，公路橋梁、水庫、堤壩、灌溉、防洪費用。
估算方法 ①單位建筑工程投資估算法：以單位建筑工程投資×建筑工程總量（簡單）
②單位實物工程量投資估算法：以單位實物工程量投資×建筑工程總量（簡單）
③概算指標投資估算法（需要較為詳細的工程資料，工作量大）
2、設備及工器具購置費估算： 設備及工器具購置費＝設備購置費＋工具器具購置費＋生產(chǎn)家具購置費
設備及工器具購置費用占建設投資比重的增大，意味著生產(chǎn)技術(shù)的進步和資本有機構(gòu)成的提高。
1）設備購置費＝設備原價＋設備運雜費。為投資項目購置或自制的達到固定資產(chǎn)標準的各種國產(chǎn)或進口設備、工
具、器具的購置費用。
設備原價指國產(chǎn)設備或進口設備的原價；
A、國產(chǎn)設備原價：設備制作廠的交貨價，即出廠價，或訂貨合同價。標準設備原價和費標準設備原價。
標準設備原價＝交貨價＝出廠價（帶備件）一般采用帶備件的原價。
標準設備原價＝交貨價＝出廠價（不帶備件）
非標準設備原價：按一次訂貨，非標準設備原價有多種不同的計算方法，如成本計算估價法、系列設備插入估價
法、分部組合估價法、定額估價法等。應使非標準設備計價接近實際出廠價。
B、進口設備原價的構(gòu)成 進口設備購置費＝貨價＋從屬費用＋國內(nèi)運雜費
進口設備到岸價＝離岸價＋國外運費＋國外運輸保險費、
國外運費=離岸價×運費率或國外運費=單位運價×運量
國外運輸保險費=（離岸價＋國外運費）×國外保險費率
從屬費用 進口關(guān)稅＝進口設備到岸價×關(guān)稅率×匯率（取費基數(shù)相同的）
增值稅＝（到岸價×匯率＋關(guān)稅＋消費稅）×增值稅率
外貿(mào)手續(xù)費＝到岸價×匯率×外貿(mào)手續(xù)費率（取費基數(shù)相同的）
銀行手續(xù)費＝貨價×匯率×財務費率
海關(guān)監(jiān)管手續(xù)費＝到岸價×匯率×監(jiān)管費率（取費基數(shù)相同的）
C、設備運雜費＝運費＋裝卸費＋包裝費＋供銷部門手續(xù)費＋采購倉庫保管費