稅法對期權(quán)個人所得稅的征收和管理存在不同的規(guī)定，這就為納稅人籌劃個人所得稅提供了操作的可能性，在這里我們不妨作一個初步分析。
一是在工資與期權(quán)之間的選擇。從被激勵對象的角度而言，如果自己可以在取得工資和期權(quán)之間作出選擇，應(yīng)當(dāng)考慮工資是既定的收入，而期權(quán)存在不確定性，因此，如果選擇期權(quán)，就存在取得收入數(shù)量多少的風(fēng)險。
二是發(fā)放方式的選擇。作為工資薪金收入，根據(jù)我國的個人所得稅法規(guī)定，按5%到45%的九級超額累進(jìn)制征收個人所得稅；如果選擇期權(quán)，還可以在“財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓”所得稅或者“利息、股息、紅利”等征稅項目中進(jìn)行籌劃。
籌劃案例
李天華是一個企業(yè)管理人才，2004年1月1日應(yīng)聘來長江環(huán)保設(shè)備制造有限公司的一家子公司擔(dān)任總經(jīng)理。長江環(huán)保設(shè)備制造有限公司是一家上市公司，對人才的使用十分重視。人力資源部的張經(jīng)理認(rèn)為，如果雙方合同約定，平時公司每月向李天華支付工資6000元，作為日常生活費用，即年收入為72000元。如果工作滿三年，就可以按當(dāng)天市價40%的價格購買公司的股票10萬股。假設(shè)2006年12月31日，李天華按規(guī)定行權(quán)，取得期權(quán)所得109.2萬元。
方案一
平均發(fā)放。企業(yè)月向李天華支付工資6000元，同時將激勵獎金分?jǐn)偟矫總€月發(fā)放，即將1308000元分?jǐn)偟饺甑拿恳粋€月中發(fā)放。
在采用平均發(fā)放的方案下，李天華所要繳納的個人所得稅合計為：
[（1308000/36-1600）×25%－1375]×36=263099.97（元）。
方案二
進(jìn)行期權(quán)激勵。工作滿三年，就可以按當(dāng)天市價40%的價格購買公司的股票10萬股。三年合計取得收入1308000元。根據(jù)現(xiàn)行規(guī)定，李天華三年內(nèi)應(yīng)當(dāng)計算繳納個人所得稅如下：
其一，平時發(fā)放工資時應(yīng)當(dāng)繳納的個人所得稅合計為：
（6000-1600）×15%－125]×36=19260（元）
其二，享受期權(quán)激勵取得的行權(quán)所得應(yīng)當(dāng)繳納個人所得稅為：
應(yīng)納稅額=（股票期權(quán)形式的工資薪金應(yīng)納稅所得額/規(guī)定月份數(shù)×適用稅率－速算扣除數(shù)）×規(guī)定月份數(shù)
=（1092000/12×40%－10375）×12=312300（元）
三年內(nèi)李天華合計應(yīng)計算繳納個人所得稅為：19260＋312300=331560（元）。
方案三
在行權(quán)次數(shù)上的選擇。如果對李天華每年的年底進(jìn)行一次期權(quán)激勵，假設(shè)可以獲得36.4萬元的行權(quán)所得，三年合計發(fā)放激勵獎金109.2萬元。根據(jù)現(xiàn)行規(guī)定，李天華三年內(nèi)應(yīng)當(dāng)計算繳納個人所得稅如下：
其一，平時發(fā)放工資時應(yīng)當(dāng)繳納的個人所得稅合計為：
（6000-1600）×15%－125]×36=19260（元）
其二，享受期權(quán)激勵取得的行權(quán)所得應(yīng)當(dāng)繳納個人所得稅為：（364000×25%－1375）×3=268875（元）
三年內(nèi)李天華合計計算繳納個人所得稅為：19260＋268875=288135（元）。
方案四
其一，平時發(fā)放工資時應(yīng)當(dāng)繳納的個人所得稅合計為：
（6000-1600）×15%－125]×36=19260（元）
其二，如果通過籌劃，將1308000元轉(zhuǎn)化為“財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓”所得稅或者“利息、股息、紅利”等征稅項目（假設(shè)企業(yè)出現(xiàn)某種機(jī)會，通過籌劃并獲得主管稅務(wù)機(jī)關(guān)的認(rèn)可），則：1308000×20%=261600（元）：
三年內(nèi)李天華合計計算繳納個人所得稅為： 19260+261600=280860（元）。
顯然，通過以上計算和分析我們可以發(fā)現(xiàn)，對職工進(jìn)行激勵，從稅收的角度講存在較大的操作空間。從企業(yè)的角度講，將獎金平均分?jǐn)偟矫恳粋€月發(fā)放，其所繳納的個人所得稅最少，但可能達(dá)不到激勵的效果。而采用期權(quán)激勵，是讓被激勵者對未來的一種希望，未來的收入與公司的市場前景存在直接的聯(lián)系，這就是期權(quán)激勵能夠產(chǎn)生的效果。
一是在工資與期權(quán)之間的選擇。從被激勵對象的角度而言，如果自己可以在取得工資和期權(quán)之間作出選擇，應(yīng)當(dāng)考慮工資是既定的收入，而期權(quán)存在不確定性，因此，如果選擇期權(quán)，就存在取得收入數(shù)量多少的風(fēng)險。
二是發(fā)放方式的選擇。作為工資薪金收入，根據(jù)我國的個人所得稅法規(guī)定，按5%到45%的九級超額累進(jìn)制征收個人所得稅；如果選擇期權(quán)，還可以在“財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓”所得稅或者“利息、股息、紅利”等征稅項目中進(jìn)行籌劃。
籌劃案例
李天華是一個企業(yè)管理人才，2004年1月1日應(yīng)聘來長江環(huán)保設(shè)備制造有限公司的一家子公司擔(dān)任總經(jīng)理。長江環(huán)保設(shè)備制造有限公司是一家上市公司，對人才的使用十分重視。人力資源部的張經(jīng)理認(rèn)為，如果雙方合同約定，平時公司每月向李天華支付工資6000元，作為日常生活費用，即年收入為72000元。如果工作滿三年，就可以按當(dāng)天市價40%的價格購買公司的股票10萬股。假設(shè)2006年12月31日，李天華按規(guī)定行權(quán)，取得期權(quán)所得109.2萬元。
方案一
平均發(fā)放。企業(yè)月向李天華支付工資6000元，同時將激勵獎金分?jǐn)偟矫總€月發(fā)放，即將1308000元分?jǐn)偟饺甑拿恳粋€月中發(fā)放。
在采用平均發(fā)放的方案下，李天華所要繳納的個人所得稅合計為：
[（1308000/36-1600）×25%－1375]×36=263099.97（元）。
方案二
進(jìn)行期權(quán)激勵。工作滿三年，就可以按當(dāng)天市價40%的價格購買公司的股票10萬股。三年合計取得收入1308000元。根據(jù)現(xiàn)行規(guī)定，李天華三年內(nèi)應(yīng)當(dāng)計算繳納個人所得稅如下：
其一，平時發(fā)放工資時應(yīng)當(dāng)繳納的個人所得稅合計為：
（6000-1600）×15%－125]×36=19260（元）
其二，享受期權(quán)激勵取得的行權(quán)所得應(yīng)當(dāng)繳納個人所得稅為：
應(yīng)納稅額=（股票期權(quán)形式的工資薪金應(yīng)納稅所得額/規(guī)定月份數(shù)×適用稅率－速算扣除數(shù)）×規(guī)定月份數(shù)
=（1092000/12×40%－10375）×12=312300（元）
三年內(nèi)李天華合計應(yīng)計算繳納個人所得稅為：19260＋312300=331560（元）。
方案三
在行權(quán)次數(shù)上的選擇。如果對李天華每年的年底進(jìn)行一次期權(quán)激勵，假設(shè)可以獲得36.4萬元的行權(quán)所得，三年合計發(fā)放激勵獎金109.2萬元。根據(jù)現(xiàn)行規(guī)定，李天華三年內(nèi)應(yīng)當(dāng)計算繳納個人所得稅如下：
其一，平時發(fā)放工資時應(yīng)當(dāng)繳納的個人所得稅合計為：
（6000-1600）×15%－125]×36=19260（元）
其二，享受期權(quán)激勵取得的行權(quán)所得應(yīng)當(dāng)繳納個人所得稅為：（364000×25%－1375）×3=268875（元）
三年內(nèi)李天華合計計算繳納個人所得稅為：19260＋268875=288135（元）。
方案四
其一，平時發(fā)放工資時應(yīng)當(dāng)繳納的個人所得稅合計為：
（6000-1600）×15%－125]×36=19260（元）
其二，如果通過籌劃，將1308000元轉(zhuǎn)化為“財產(chǎn)轉(zhuǎn)讓”所得稅或者“利息、股息、紅利”等征稅項目（假設(shè)企業(yè)出現(xiàn)某種機(jī)會，通過籌劃并獲得主管稅務(wù)機(jī)關(guān)的認(rèn)可），則：1308000×20%=261600（元）：
三年內(nèi)李天華合計計算繳納個人所得稅為： 19260+261600=280860（元）。
顯然，通過以上計算和分析我們可以發(fā)現(xiàn)，對職工進(jìn)行激勵，從稅收的角度講存在較大的操作空間。從企業(yè)的角度講，將獎金平均分?jǐn)偟矫恳粋€月發(fā)放，其所繳納的個人所得稅最少，但可能達(dá)不到激勵的效果。而采用期權(quán)激勵，是讓被激勵者對未來的一種希望，未來的收入與公司的市場前景存在直接的聯(lián)系，這就是期權(quán)激勵能夠產(chǎn)生的效果。